我國中小企業(yè)融資問題研究

蘇州市職業(yè)大學(xué)管理學(xué)院 吳祎頡

1 中小企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀與文獻(xiàn)綜述

在中國共產(chǎn)黨的正確領(lǐng)導(dǎo)下，中國的經(jīng)濟發(fā)展取得了前所未有的高速發(fā)展。黨的十九大報告指出，我國經(jīng)濟增長模式由原來的高速增長逐步轉(zhuǎn)變?yōu)橹懈咚僭鲩L。在黨和政府的宏觀調(diào)控下，經(jīng)濟增長目標(biāo)正逐步趨向平穩(wěn)。中小企業(yè)由此為契機，在黨和政府政策的保護下，不斷提高自身的核心競爭力，尋找可靠的融資渠道，構(gòu)建完善的信任機制，為將來發(fā)展成大企業(yè)做好鋪墊。國內(nèi)學(xué)者潘向亞、任增凱(2021)[1]認(rèn)為，近幾年，國民經(jīng)濟發(fā)展的主要動力已經(jīng)轉(zhuǎn)變?yōu)橹行∥⑵髽I(yè)的發(fā)展。黨中央、國務(wù)院已經(jīng)意識到中小微企業(yè)的重要性，為改善中小微企業(yè)的發(fā)展環(huán)境，出臺了一系列政策措施。主要表現(xiàn)在中小微企業(yè)的潛力被不斷激發(fā)，在規(guī)模數(shù)量上發(fā)展迅速。在數(shù)量上由2013年的954.6家上升到2018年的1526.5家，增長了166.9%，為大學(xué)生的就業(yè)創(chuàng)業(yè)提供了很多機會、崗位。當(dāng)國外的中小企業(yè)還在為生存問題考慮時，國內(nèi)的中小企業(yè)已經(jīng)初具規(guī)模，不懼風(fēng)險與挑戰(zhàn)，在中國共產(chǎn)黨的搖籃里茁壯成長。學(xué)者柴正猛、牛玉苗（2021）[2]通過互聯(lián)網(wǎng)金融對中小企業(yè)的融資效率進(jìn)行了實證分析，很好地運用了DEA模型對1670家中小企業(yè)的融資效率進(jìn)行保守估計，計算出相應(yīng)的在中國工商局登記的中小企業(yè)互聯(lián)網(wǎng)背景下的融資效率。通過DEA模型的分析和研究，有效證明了中小企業(yè)的融資效率。對解決中小企業(yè)的融資問題，提供了強有力的支撐。

2 國內(nèi)相關(guān)研究進(jìn)展

國內(nèi)的大型企業(yè)內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)不顯得混論，然而，中小企業(yè)與大型企業(yè)相比在于自身的運作不規(guī)范、人員的配備不夠完善、技術(shù)條件不成熟，產(chǎn)品的質(zhì)量得到質(zhì)疑，沒有大型企業(yè)的高質(zhì)量產(chǎn)品，這也是造成中小型企業(yè)融資難的主要原因。學(xué)者劉宗歌、李小軍等（2020）認(rèn)為中小企業(yè)貸款頻率是大企業(yè)的5倍，而戶均貸款數(shù)量僅有大企業(yè)的0.5%，這是銀行制約中小企業(yè)獲得貸款的主要因素[3]。隨著時間的推移，客觀條件的相對成熟，中小企業(yè)的上述狀況勢必會得到改善和治理，盡快和大型、成熟型企業(yè)站到同一起跑線上，向優(yōu)秀的企業(yè)家靠攏，得到他們的幫助、扶持。中小企業(yè)的融資問題必然會得到緩解，這個難題最終會在科研工作者以及各方的共同努力下克服。

3 中小企業(yè)融資難的根本原因

3.1 從企業(yè)經(jīng)營的內(nèi)部條件分析

中小企業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)者在作出戰(zhàn)略決策時，應(yīng)充分考慮國內(nèi)國際形勢的變化，吸收行業(yè)專家的寶貴意見，為企業(yè)經(jīng)營提供技術(shù)支撐。芝罘區(qū)財政局的辛?xí)云G（2021）認(rèn)為中小企業(yè)的融資渠道過于單一、數(shù)量眾多，而且發(fā)展的時間并不長久，實現(xiàn)融資的渠道太過依賴私人銀行。中小企業(yè)的融資指標(biāo)達(dá)不到銀行的硬性要求，一旦銀行破產(chǎn)，中小企業(yè)的生存就會受到影響[4]。所以，中小企業(yè)在未來的發(fā)展道路上，必然要實現(xiàn)多途徑融資、多元化經(jīng)營，努力培養(yǎng)專業(yè)化人才，配合中小企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者的決策，以實現(xiàn)企業(yè)的長久經(jīng)營為主要目標(biāo)而奮斗。

3.2 政府部門應(yīng)對中小企業(yè)的發(fā)展作出相應(yīng)的措施

一些中小企業(yè)自身實力不足，發(fā)展戰(zhàn)略不夠明朗，這時，需要國家進(jìn)行相應(yīng)的政策性指導(dǎo)，為中小企業(yè)的發(fā)展道路保駕護航。以X地區(qū)的中小企業(yè)發(fā)展?fàn)顩r為例，蘇州是中國的經(jīng)濟發(fā)達(dá)地區(qū)之一，而中小企業(yè)的發(fā)展也是該地區(qū)政府發(fā)展綱要的計劃之一。中小企業(yè)發(fā)展情況是蘇州地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展的主要推動力，能間接帶動X地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展，同時改善居民的生活環(huán)境，不過中小企業(yè)的融資問題一直得不到解決。學(xué)者鄭焱森（2021）[5]通過分析中小企業(yè)的融資問題提出了存在的問題，政府方面對中小企業(yè)的發(fā)展扶持力度不夠有力，X地區(qū)政府雖然出臺了某些相關(guān)政策，但是沒有形成相應(yīng)的政策體系。政策上的具體扶持措施沒有落實到位，中小企業(yè)的發(fā)展道路自然受到阻礙，一些企業(yè)在剛剛成立時，地方政府應(yīng)提供相應(yīng)的政策補助。中小企業(yè)本身應(yīng)關(guān)注好國家的相關(guān)政策，改變單一融資渠道，向成熟的大型企業(yè)學(xué)習(xí)先進(jìn)的技術(shù)與管理經(jīng)營模式，優(yōu)化自己的主營業(yè)務(wù)，完善產(chǎn)業(yè)鏈，構(gòu)建一條完善的產(chǎn)業(yè)服務(wù)體系。

3.3 一些銀行融資產(chǎn)品的主觀作用不足

目前，我國經(jīng)濟發(fā)展勢頭正盛。不過，從宏觀的角度看，整體宏觀經(jīng)濟同世界上一些發(fā)達(dá)國家相比還有著很大的差距。對中小企業(yè)的發(fā)展來說，銀行融資產(chǎn)品的創(chuàng)新與變革有著舉足輕重的作用。要把蛋糕做大，銀行的融資實現(xiàn)創(chuàng)新變革后，有利于中小企業(yè)拓寬業(yè)務(wù)量，穩(wěn)定原有的融資渠道，完善中小企業(yè)的業(yè)務(wù)體系。在1978年改革開放之后，銀行通過對融資產(chǎn)品的有效改革，對中小企業(yè)逐步走向成熟起著推波助瀾的作用。

4 中小企業(yè)融資問題研究的背景和意義

放眼全球化的社會，中小企業(yè)要想在中國的市場中保持一定的競爭力和生命力，不斷學(xué)習(xí)先進(jìn)技術(shù)是取得勝利的關(guān)鍵步驟。目前，全球經(jīng)濟形勢嚴(yán)峻，受到新冠疫情的沖擊，世界經(jīng)濟也受到?jīng)_擊。面對突如其來的新冠疫情，2020年2月12日，國家總理李克強主持召開國務(wù)院常務(wù)會議，在保持各項政府工作的同時，進(jìn)一步部署疫情防控的相關(guān)工作?；謴?fù)目前中國的實體經(jīng)濟，有效地穩(wěn)定好社會秩序，使中國的幾大重要經(jīng)濟城市得到復(fù)蘇。在防疫成功的良好形式下，中小企業(yè)更應(yīng)該從自身做起，關(guān)注國內(nèi)國外的熱點和形勢政策，配合國家政府提出的相關(guān)政策，做出正確的戰(zhàn)略決定。疫情后的全面復(fù)工復(fù)產(chǎn)，擴大融資渠道，政府機關(guān)也應(yīng)根據(jù)中小企業(yè)的相關(guān)訂單，提供相應(yīng)的銷售渠道，實現(xiàn)多元化經(jīng)營[6]。解決好中小企業(yè)的融資問題，實現(xiàn)企業(yè)的利潤最大化，并與其他相關(guān)中小企業(yè)作好博弈斗爭，有著十分重要的研究意義，對中國的經(jīng)濟發(fā)展也有很大的幫助。

5 中小企業(yè)融資難、融資貴的對策建議

5.1 加大對專業(yè)人才的培養(yǎng)力度，不斷優(yōu)化自身的服務(wù)體系

對任何一個企業(yè)來說，人才是決定企業(yè)發(fā)展得是否長久的一個重要指標(biāo)。企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者在指定相關(guān)政策時應(yīng)留意培養(yǎng)金融方面的大學(xué)生，使他們接受全面系統(tǒng)的業(yè)務(wù)培訓(xùn)。同時，中小企業(yè)的相關(guān)領(lǐng)導(dǎo)者應(yīng)看到企業(yè)的不足，派出專員向成熟型企業(yè)學(xué)習(xí)交流，并鼓勵自己企業(yè)的人才建立相應(yīng)的人才庫，鼓勵相關(guān)人員積極發(fā)表學(xué)術(shù)論文以及開發(fā)相應(yīng)的專利。拓寬市場渠道，不斷更新自己的“血液”，讓自己永遠(yuǎn)充滿生命力，成為年輕有活力的中小企業(yè)。不斷向大型企業(yè)靠籠，依托建立的人才庫，逐步從根本上解決融資貴、融資難的相關(guān)問題，并結(jié)合現(xiàn)在中國的經(jīng)濟形勢做出相應(yīng)的解決措施[7]。

5.2 加大對自己企業(yè)的全面了解，并做好迎接未知機遇和挑戰(zhàn)的相關(guān)準(zhǔn)備

中小企業(yè)相關(guān)領(lǐng)導(dǎo)者在經(jīng)營自己企業(yè)的同時，應(yīng)積極領(lǐng)導(dǎo)企業(yè)內(nèi)部員工備戰(zhàn)面對全球化的壓力，在做好自己主營業(yè)務(wù)的同時，搞好副業(yè)，使自己的企業(yè)能通過多元化的渠道獲取客戶訂單。由于市場形勢瞬息萬變，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者應(yīng)充分吸收專業(yè)知識，做好迎接未來企業(yè)可能會遇到相關(guān)問題的準(zhǔn)備工作。例如人才外流、上市難等相關(guān)的問題，做好前期的相關(guān)調(diào)研工作，不隨隨變變做出戰(zhàn)略決定。企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者應(yīng)在充分吸收同行、專家、國家機關(guān)的有關(guān)領(lǐng)導(dǎo)者的寶貴意見之后，做出對自己辛苦創(chuàng)辦的中小企業(yè)的未來有利且有用的戰(zhàn)略決策。

5.3 政府部門應(yīng)健全相關(guān)融資法律法規(guī)，完善金融服務(wù)戰(zhàn)略體系

學(xué)者金夢吉認(rèn)為近三十年來，我國政府在完善法律法規(guī)的道路上，應(yīng)向國外政府吸收先進(jìn)經(jīng)驗，不能照搬形式主義。在原有法律法規(guī)的基礎(chǔ)上，邀請行業(yè)專家，對本企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營做出指導(dǎo)，中小企業(yè)應(yīng)該明白自己在中國整個經(jīng)濟體系中的重要地位。

6 中小企業(yè)應(yīng)努力塑造自己企業(yè)的企業(yè)文化，完善售后服務(wù)

一個優(yōu)秀的企業(yè)應(yīng)形成自己獨有的企業(yè)文化，如電子商務(wù)的龍頭企業(yè)阿里巴巴公司就有自己獨有的企業(yè)文化。對于初創(chuàng)型甚至是走向成熟的企業(yè)來說，電商公司的領(lǐng)導(dǎo)者應(yīng)該培養(yǎng)員工的品牌意識，在企業(yè)間形成一股特有的企業(yè)文化，能使中小企業(yè)形成一股特有的凝聚力。例如阿里巴巴公司，成功上市公司的價值觀就是通過新的發(fā)展方式創(chuàng)造一個嶄新的世界，阿里的成功也為其他中小企業(yè)的發(fā)展做了一個很好的榜樣。在中國所有的中小企業(yè)中，都應(yīng)形成自己的企業(yè)文化、自己的價值觀，為客戶帶來品牌效益。在結(jié)束一系列的訂單交易后，為自己的客戶提供相應(yīng)的售后服務(wù)，利用調(diào)查問卷的相關(guān)調(diào)研，向客戶詢問企業(yè)的不足。在根本上，提高自己的硬實力以及軟實力。

7 在中小企業(yè)同行中應(yīng)保持良性競爭，不能惡意破壞中國市場的穩(wěn)定性

政府為了宏觀調(diào)控市場經(jīng)濟，不得不出臺一些相應(yīng)的政策，保證物價的穩(wěn)定。而中小企業(yè)同行的良性競爭應(yīng)得到良好的維護，對疫情后中國市場經(jīng)濟的恢復(fù)，有著很大的幫助。

對市場經(jīng)濟惡意破壞的中小企業(yè)，政府應(yīng)該給予強有力的打擊。在融資途徑方面，中小企業(yè)應(yīng)拓寬自己的信息資源渠道，不過多依賴銀行方面的融資產(chǎn)品，也可以發(fā)動社會力量進(jìn)行相應(yīng)的融資借款，達(dá)到企業(yè)的融資需求，形成自己的服務(wù)優(yōu)勢，盡最大努力維持中國市場的穩(wěn)定，為社會的建設(shè)出自己的一份力量。

8 信息不對稱對中小企業(yè)融資途徑的影響

學(xué)者張文竹（2021）[8]表示融資雙方信息不對稱是金融領(lǐng)域常見的道德風(fēng)險問題，具體表現(xiàn)在交易雙方對交易信息的內(nèi)容和來源掌握不一致，一方在交易的過程中掌握主動權(quán)，另一方則較為被動。對于金融行業(yè)而言，資金的借貸者相對資金出借方處于被動地位。就我國計劃經(jīng)濟多年占主導(dǎo)地位的情況而言，銀行占有巨大的主動權(quán)，意在取得資金的中小企業(yè)會通過篡改信息等手段獲取所需資金，這就是常見的逆選擇現(xiàn)象。據(jù)此，我國推出了一系列法律法規(guī)，意圖解決中小企業(yè)融資難、融資貴的問題，但到目前為止收效甚微。所以，融資雙方應(yīng)就某一方面達(dá)成共識，不欺瞞生意伙伴。盡量減少信息不對稱對中小企業(yè)融資途徑限制的影響。

9 企業(yè)應(yīng)該誠信經(jīng)營，做良心企業(yè)

在現(xiàn)代的信息社會里，網(wǎng)絡(luò)的虛擬化無非對消費者的購物行為造成了一定的影響。在企業(yè)的相關(guān)生產(chǎn)經(jīng)營過程中，不應(yīng)發(fā)布不真實的產(chǎn)品信息，做到誠信經(jīng)營。在生意伙伴面前，做到誠信，應(yīng)該由企業(yè)各方的相關(guān)者進(jìn)行恪守，并將自己的企業(yè)精神不斷傳承下去，做自己的良心企業(yè)。