互聯(lián)網(wǎng)金融視角下小微企業(yè)融資模式創(chuàng)新思考

馮少靜 北京市朝陽區(qū)國資委

我國社會經濟的不斷發(fā)展，小微企業(yè)在其中發(fā)揮著極其重要的作用，小微企業(yè)的運營發(fā)展，從眼前利益來看，增加了居民的就業(yè)機會，有效的緩解了社會人口在就業(yè)方面的壓力，同時也為促進國民經濟的穩(wěn)步發(fā)展打好了基礎。隨著我國社會經濟發(fā)展體系的不斷改革，小微企業(yè)自身技術條件不足導致在互聯(lián)網(wǎng)金融的視角下，傳統(tǒng)的融資模式無法適應企業(yè)發(fā)展的需求，因此，為了緊跟時代發(fā)展的腳步，小微企業(yè)必須要加強對融資模式的創(chuàng)新，提高資金的周轉率和使用率，在為企業(yè)贏得更多經濟效益的同時，促進企業(yè)行業(yè)競爭力的提升。

一、互聯(lián)網(wǎng)金融及特點

互聯(lián)網(wǎng)金融也及時互聯(lián)網(wǎng)時代下的產物，在互聯(lián)網(wǎng)金融視角下，市場信息的對稱度比較低，資金需求者和資金提供者要直接進行相應的交易活動，導致資金的實用價值降低?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的引入不但能夠有效推動社會經濟的增長，還能為行業(yè)的發(fā)展指明方向。基于互聯(lián)網(wǎng)平臺的這種金融模式與傳統(tǒng)的金融模式相比較，滲入了互聯(lián)網(wǎng)信息技術，為客戶提供了高質量的金融服務需求，增加了金融模式的活力及金融業(yè)務的透明度，促使各種金融活動的交易操作變得更加便捷。互聯(lián)網(wǎng)金融有著自己的特點，如（1）應用了大數(shù)據(jù)技術?；ヂ?lián)網(wǎng)時代，數(shù)據(jù)發(fā)揮著重要的作用，其也是大數(shù)據(jù)技術實施的核心資源，通過大數(shù)據(jù)技術對客戶的信用評分、金融信貸的風險等進行分析，避免傳統(tǒng)模式所帶來的弊端。（2）服務更加便捷。在互聯(lián)網(wǎng)金融視角下，互聯(lián)網(wǎng)也就成了各項金融業(yè)務活動的主要平臺，在此平臺上，互聯(lián)網(wǎng)金融能夠實現(xiàn)業(yè)務操作的全過程，不但操作流程更加流暢，并且操作方式更加便捷?；ヂ?lián)網(wǎng)金融系統(tǒng)能夠根據(jù)客戶的具體需求為其制定相應的金融服務，工作效率得到了有效的提升。（3）服務成本更低?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式的應用，交易雙方都能夠通過互聯(lián)網(wǎng)平臺進行金融服務活動的了解和分析，消費者可以根據(jù)自身情況選擇合適的金融產品，服務成本明顯降低。

二、目前小微企業(yè)融資模式中存在的問題

（一）小微企業(yè)內源融資不足

由于小微企業(yè)經營規(guī)模有限，為了維持穩(wěn)定的發(fā)展，內源融資極其重要，如民間借貸、閑散存款等，但是從整體上來看，其發(fā)展資金還是比較匱乏，導致內源融資嚴重缺乏。

（二）小微企業(yè)融資渠道較少

由于大部分小微企業(yè)的固定資產較少，經營規(guī)模比較小，很難得到商業(yè)銀行的房貸標準。尤其是小貸業(yè)務的利益比較低，加上缺乏擔保條件，極大的限制了企業(yè)融資渠道的開發(fā)。另外，證券市場、股票發(fā)行等計劃管理及標準要求均比較嚴格，小微企業(yè)要想得到這些方面的投資，難度還是比較大的。

（三）小微企業(yè)融資成本比較高

大部分小微企業(yè)都是領導者具備獨立的決策權，財務信息并不透明，甚至部分企業(yè)并沒有完善的財務管理制度，這也對融資需求及監(jiān)控工作帶來了較大的困難，導致信息出現(xiàn)了不對稱的局面，不但增加了資金使用的成本，還增加了融資成本。

（四）小微企業(yè)經營風險較高

小微企業(yè)經營成本比較低，風險的抵抗能力比較弱，導致其破產率較高，這可能與小微企業(yè)自身運營能力有關。如新聞中頻頻曝光的一些小微企業(yè)，為了逃避銀行的債務，領導人出逃，不但降低了小微企業(yè)的信譽度，還在很大程度上增加了融資的難度。小微企業(yè)雖然也可以借助于新型互聯(lián)網(wǎng)平臺進行金融融資，但是由于小微企業(yè)缺乏完善的規(guī)章制度和監(jiān)管體系，導致其融資道路坎坷。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融視角下小微企業(yè)融資模式創(chuàng)新的措施

（一）優(yōu)化點對點的融資模式

在互聯(lián)網(wǎng)金融視角下，點對點金融模式應用的比較廣泛，此種金融模式也指的是企業(yè)通過互聯(lián)網(wǎng)平臺，去尋找一些有貸款意向的客戶，在與其進行有效的溝通后，在滿足自身需求的基礎上，與貸款方進行點對點融資。此種融資模式的安全價值比較高，交易成本又比較少，信息的透明度也比較高。從運行模式上來看，此種點對點融資模式主要借助了互聯(lián)網(wǎng)平臺實現(xiàn)了金融融資的各項操作，將互聯(lián)網(wǎng)金融的靈活性充分的體現(xiàn)了出來。貸款方可根據(jù)自身的實際情況選擇貸款的利率，極大的減少了貸款的風險。如小微企業(yè)有貸款意向時，根據(jù)自身的實際情況，通過互聯(lián)網(wǎng)平臺輸入貸款利率，經過系統(tǒng)篩選后，會顯示出符合標準要求的交易對象，進而最大限度的完成本次借貸合作。當雙方達成合作意向后，均可通過大數(shù)據(jù)分析技術對信用、財務信息等進行審核，當對對方資金、信譽等無疑義后，達成協(xié)議，確定貸款的金額，并對本次貸款行為進行風險評估。

（二）充分的利用大數(shù)據(jù)技術進行融資

大數(shù)據(jù)技術在電商企業(yè)融資中應用的比較多，此種融資方式不會受到較多條件的限制，并且資金周轉的速度還比較快，借貸雙方均能夠通過互聯(lián)網(wǎng)完成所有的交易操作，提高了貸款融資的效率，并且還有效的規(guī)避了傳統(tǒng)融資模式帶來的風險。但是需要注意的是借款方要在全面了解小微企業(yè)經營狀況的基礎上確定貸款事項，并且當借貸款項交易完成后，還要密切關注小微企業(yè)實施貸款的進度，進一步明確自身可能會承擔的貸款風險。

（三）實施眾籌投資的融資模式

近幾年來，周籌融資的融資模式受到了更多人的認可，其主要依靠了大眾的力量，借助互聯(lián)網(wǎng)金融平臺，可制定出吸引大眾的條件，吸引大眾注入資金，實現(xiàn)了互惠互利的經營目標。但是此種融資模式又包括股權眾籌和創(chuàng)新眾籌，前者則是借助互聯(lián)網(wǎng)金融平臺，向外界發(fā)布了融資信息，拓寬了小微企業(yè)的融資渠道。后者則是小微企業(yè)向外界發(fā)布了創(chuàng)新產品的預售方案，在獲得了資金支持的基礎上，還對創(chuàng)新產品進行了推廣。

（四）加強對供應鏈金融模式的創(chuàng)新

根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)金融在我國市場應用的情況進行分析后發(fā)現(xiàn)，小微企業(yè)要在現(xiàn)有的金融產品及服務模式的基礎上，不斷的開發(fā)出更多新型的金融產品，提高企業(yè)的金融服務質量，更好的滿足消費者的習慣和需求。還要充分的利用互聯(lián)網(wǎng)技術，建立完善的金融風險控制系統(tǒng)和框架，而這一目標的實現(xiàn)，首先要對小微企業(yè)現(xiàn)有的金融模式進行完善和創(chuàng)新。供應鏈金融在我國起步的比較晚，但是其在小微企業(yè)中的應用，不但對現(xiàn)有的金融資源進行整合，還能夠提高金融資源的利用率，進一步降低小微企業(yè)融資的難度。所以，小微企業(yè)應加強對供應鏈金融模式的創(chuàng)新，提高自身的信用度，促使企業(yè)內部形成完整的產業(yè)鏈，進而提高小微企業(yè)的資金額。

（五）加強對征信系統(tǒng)的完善

在互聯(lián)網(wǎng)平臺進行互聯(lián)網(wǎng)金融活動，尤其是融資違約風險，一直以來都是融資方與投資方最為擔心的問題，小微企業(yè)為了提高企業(yè)自身的信用度，避免一方跑路事件的發(fā)生，就需要有個完善、統(tǒng)一的真心系統(tǒng)為此做好保障，如可在政府機構、資信評估機構、銀行等的合力下，建立完善的征信系統(tǒng)平臺，為金融企業(yè)的合法權益做好保障，進一步彌補了傳統(tǒng)融資模式中信息不對稱的弊端。另外，風險審核及財務信息的透明度對征信結果也有著較大的影響，通過對風險審核，建立完善的預警名單制度，以及金融黑名單制度，將違約的小微企業(yè)，其違約的程度、違約的等級或者違約人員的名單等及時公布在相應的網(wǎng)站上，這樣一來，能夠促進小微企業(yè)更加重視自身的信用，并且對減少違約風險也發(fā)揮出了極其重要的作用。

（六）加大對小微企業(yè)融資工作的支持

相關政府部門也要加強對小微企業(yè)融資工作的支持，制定完善的回報標準，加強對各審批文件的監(jiān)督審核，將有發(fā)展前景較好的小微企業(yè)公布于官網(wǎng)上對其進行宣傳。另外，還應積極的鼓勵小微企業(yè)應用新型的互聯(lián)網(wǎng)金融籌資模式，進一步拓寬小微企業(yè)的融資渠道。

四、結束語

總之，小微企業(yè)是我國經濟發(fā)展體系中不可缺少的一部分，但是部分小微企業(yè)存在著融資困難、發(fā)展資金不足等問題，從而對小微企業(yè)的發(fā)展造成了阻礙。但是在互聯(lián)網(wǎng)技術不斷發(fā)展的今天，在互聯(lián)網(wǎng)金融視角下，小微企業(yè)要加強對企業(yè)融資模式的創(chuàng)新，為企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展做好保障。