自然人無形資產(chǎn)投資形成股權(quán)的個人所得稅計算與繳納策略分析

黎曉曉 蘇州行于斯財稅咨詢管理有限公司

我國《公司法》明確規(guī)定知識產(chǎn)權(quán)為合法出資方式，且無比例限制；財稅〔2015〕41號文明確，個人以非貨幣性資產(chǎn)投資，可在5年內(nèi)分期繳納個人所得稅。財稅[2016]101號文件則進(jìn)一步明確了以技術(shù)成果投資入股實施選擇性稅收優(yōu)惠政策。相關(guān)稅收優(yōu)惠政策出臺一方面是為了促進(jìn)我國科研成果的應(yīng)用轉(zhuǎn)化，另一方面是為了推動我國高新技術(shù)企業(yè)發(fā)展，投資者需要從企業(yè)以及投資者個人的需求考慮如何選擇政策的適用，二者沒有絕對優(yōu)勢，具體需要根據(jù)投資方案、轉(zhuǎn)讓技術(shù)成果類型等進(jìn)行比較，本文主要討論兩類方案的相對優(yōu)勢。

一、自然人無形資產(chǎn)入股的個人所得稅優(yōu)惠政策

最早關(guān)于無形資產(chǎn)入股的個人投資者個稅優(yōu)惠政策為國稅函[2005]319號文，其中明確指出“個人將非貨幣資產(chǎn)進(jìn)行評估后投資于企業(yè)，其評估增值取得的所得在投資取得企業(yè)股權(quán)時，暫不征收個人所得稅。在投資收回、轉(zhuǎn)讓或清算股權(quán)時如有所得，再按規(guī)定征收個人所得稅，‘資產(chǎn)原值’為資產(chǎn)評估前的價值”。該政策于2011年被廢止，之后較長時間內(nèi)，一方面國稅函[2005]319號文對納稅人的影響根深蒂固，另一方面，納稅人缺乏納稅必要資金，一次性繳納稅款存在困難。因此，稅務(wù)局收繳稅款遇阻，而投資者也逐漸謹(jǐn)慎使用非貨幣性資產(chǎn)出資，阻礙了科技發(fā)展及民間個人的投資熱情。后財稅[2015]41號文出臺，明確規(guī)定納稅人一次性繳稅有困難的，可合理確定分期繳納計劃并報主管稅務(wù)機關(guān)備案后，自發(fā)生上述應(yīng)稅行為之日起不超過5個公歷年度內(nèi)（含）分期繳納個人所得稅。

盡管如此，但以知識產(chǎn)權(quán)等智力成果投資入股，評估增值通常較大，對于初創(chuàng)型企業(yè)而言，前五年的經(jīng)營處于艱難的階段，五年分期繳納稅款的政策對大眾創(chuàng)新的刺激作用并未達(dá)到預(yù)期效果，很多投資者采用故意拖延股權(quán)登記時間等方式推遲納稅時間，或選擇不以知識產(chǎn)權(quán)出資來規(guī)避繳納大額個稅，進(jìn)而使得該智力成果僅成為企業(yè)的技術(shù)秘密。限制了民間科技創(chuàng)新的積極性，更會減緩全行業(yè)甚至全社會科技進(jìn)步的步伐。

二、新政策下自然人無形資產(chǎn)入股的個人所得稅優(yōu)惠變化

從2005年無形資產(chǎn)入股的投資者個稅優(yōu)惠政策來看，以技術(shù)成果等無形資產(chǎn)投資入股，自然人本身并未獲得貨幣資金收入，無需繳納個人所得稅。這種政策中資產(chǎn)原值為評估前價值，因此在股權(quán)轉(zhuǎn)讓、清算時容易出現(xiàn)糾紛。財稅[2015]41號文件則消除了這一風(fēng)險，明確了依照評估后價值確認(rèn)非貨幣性資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收入，這既降低了投資者風(fēng)險，也有助于促進(jìn)知識成果轉(zhuǎn)化。但對于被投資企業(yè)來說，其會考慮投資規(guī)模對自身所享無形資產(chǎn)投資優(yōu)惠的影響，對于單次投資規(guī)模過高的，企業(yè)可能會建議投資人進(jìn)行分次投資，這會限制知識成果的轉(zhuǎn)化效率。

對此，財稅[2016]101號文件也考慮到了企業(yè)發(fā)展需求，其中特別明確了以技術(shù)成果投資入股可采用遞延優(yōu)惠政策。稅改后，以技術(shù)成果等無形資產(chǎn)入股，屬于有償取得其他經(jīng)濟(jì)利益的行為，可以選擇根據(jù)現(xiàn)行稅收政策在股權(quán)轉(zhuǎn)讓時再繳納個人所得稅，這既滿足了無形資產(chǎn)投資者的利益訴求，也滿足了企業(yè)對享受與無形資產(chǎn)有關(guān)的其他稅收優(yōu)惠需求。

三、自然人無形資產(chǎn)入股的個人所得稅計算與繳納方法及實踐案例

張某以技術(shù)成果（原值100萬）評估作價500萬元入股（忽略相關(guān)交易稅費），7年后其轉(zhuǎn)讓了該項股權(quán)。

依財稅[2015]41號文，張某可選擇5年分期繳納個稅，依財稅[2016]101號文，張某可選擇遞延納稅。下面，對張某在不同的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價格下，整體稅負(fù)進(jìn)行比較。

1.股權(quán)轉(zhuǎn)讓價格為800萬元

依財稅[2015]41號文：投資入股時，轉(zhuǎn)讓所得400萬，個人所得稅80萬，可選擇5年分期繳納。股權(quán)轉(zhuǎn)讓時，股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得為800萬減去500萬元，應(yīng)繳納個人所得稅60萬。從投資入股至股權(quán)出售，合計繳納140萬。

依財稅[2016]101號：張某在股權(quán)轉(zhuǎn)讓時，取得轉(zhuǎn)讓所得800萬減去100萬原值，應(yīng)繳納個人所得稅140萬。

2.股權(quán)轉(zhuǎn)讓價格為500萬元

依財稅[2015]41號文：投資入股時，轉(zhuǎn)讓所得400萬，個人所得稅80萬，可選擇5年分期繳納。股權(quán)轉(zhuǎn)讓時，股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得為500萬減去500萬元，無需再繳納個稅。從投資入股至股權(quán)出售，合計繳納80萬。

依財稅[2016]101號：張某在股權(quán)轉(zhuǎn)讓時，取得轉(zhuǎn)讓所得500萬減去100萬原值，應(yīng)繳納個人所得稅80萬。

3.股權(quán)轉(zhuǎn)讓價格為300萬元

依財稅[2015]41號文：投資入股時，轉(zhuǎn)讓所得400萬，個人所得稅80萬，可選擇5年分期繳納。股權(quán)轉(zhuǎn)讓時，股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得為300萬減去500萬元，即-200萬，此時無需繳納個稅。從投資入股至股權(quán)出售，其繳納個稅合計80萬。

依財稅[2016]101號：張某在股權(quán)轉(zhuǎn)讓時，取得轉(zhuǎn)讓所得300萬減去100萬，應(yīng)納個人所得稅為40萬。

綜上，我們不難發(fā)現(xiàn)，依照財稅[2016]101號采用遞延納稅政策，需繳納的個人所得稅在當(dāng)前是不確定的，這取決于未來股權(quán)價格的高低，如未來溢價或平價轉(zhuǎn)讓股權(quán)，則選擇遞延納稅政策相較于財稅[2015]41號文，投資者享受的好處僅僅是減緩當(dāng)期資金壓力以及貨幣時間價值。如折價轉(zhuǎn)讓，則選擇遞延納稅政策，投資者可以繳納更少的個稅，差額為股權(quán)減值部分對應(yīng)的個稅。

結(jié)語：總體來看，不同政策僅影響投資人在繳納個稅時的資金壓力，因此僅需考慮合理調(diào)節(jié)繳納個稅的壓力即可：如果投資人對股權(quán)長期收益無期待，但有納稅壓力時，可選擇舊政策；如果投資人對股權(quán)收益預(yù)期較低，且有納稅壓力時，可選擇新政策。