新形勢下股份制商業(yè)銀行中小企業(yè)信貸風(fēng)險防控研究

廖吉林，孫 莉

（1. 南京林業(yè)大學(xué) 經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院，南京210037；2.廣發(fā)銀行南京分行，南京210000）

1 引言

隨著我國經(jīng)濟(jì)多元化發(fā)展和更加開放的經(jīng)濟(jì)形勢，中小企業(yè)扮演著愈加重要的角色。數(shù)據(jù)顯示，中小企業(yè)貢獻(xiàn)了超過50%的稅收、60%的GDP、70%的技術(shù)創(chuàng)新、80%的城鎮(zhèn)勞動就業(yè)和90%以上的企業(yè)數(shù)量[1]。不過當(dāng)下中小企業(yè)受貿(mào)易戰(zhàn)及國內(nèi)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型大環(huán)境影響，正面臨重重困難。國家統(tǒng)計局近期數(shù)據(jù)顯示，中小企業(yè)PMI 值均已連續(xù)16 個月處于50%榮枯線以下，而且預(yù)計還會持續(xù)相當(dāng)長一段時間。國內(nèi)看，一方面供給側(cè)改革去產(chǎn)能、社保征收劃歸稅務(wù)部門和對往年社保的追繳等政策對中小企業(yè)現(xiàn)金流和運(yùn)營造成了較大影響。另一方面，國內(nèi)房價居高不下，居民80%存款用于購房還貸，消費力受到極大擠壓。國際方面，中美貿(mào)易戰(zhàn)背景下，中小企業(yè)尤其是出口導(dǎo)向性型企業(yè)成本高企，出口市場被蠶食。以貿(mào)易大省廣東為例，2019 年3 月份PMI 在24 個月后首次跌破榮枯線以下，其中權(quán)重最大的生產(chǎn)指數(shù)和新訂單指數(shù)均出現(xiàn)大幅下滑。

另外一方面，信貸作為商業(yè)銀行最主要的資產(chǎn)類業(yè)務(wù)，其風(fēng)險始終是銀行最關(guān)注的問題[2]。伴隨著幾十年的經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展，我國商業(yè)銀行信貸風(fēng)險也在不斷累積，尤其是近5年來，不良貸款余額和比率都在迅速攀升。這其中，股份制銀行的資產(chǎn)規(guī)模相對國有銀行要小，其面向的客戶大多為中小企業(yè)。而同大企業(yè)相比，中小企業(yè)信用狀況普遍偏弱，且其財務(wù)信息可獲得性也相對較低，中小企業(yè)信貸風(fēng)險問題尤其需要關(guān)注[3]。

表1 商業(yè)銀行不良貸款情況

2 股份制商業(yè)銀行對中小企業(yè)信貸的現(xiàn)狀

2019年4月中共中央辦公廳、國務(wù)院辦公廳印發(fā)了《關(guān)于促進(jìn)中小企業(yè)健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》，就中小微企業(yè)發(fā)展問題再次專門發(fā)文，反映出中央對中小企業(yè)融資和發(fā)展的高度重視。按照2015年銀監(jiān)會發(fā)布的《關(guān)于小微企業(yè)金融服務(wù)工作的指導(dǎo)意見》提出的“三個不低于”要求，銀行在保證貸款量基礎(chǔ)上，要確保小微企業(yè)貸款增速、貸款戶數(shù)及貸款獲得率均不得低于上年同期水平[4]。相較于之前的“兩個不低于”，對中小企業(yè)信貸提出了更高的要求。在這樣的行政干預(yù)下，股份制銀行中小企業(yè)信貸余額和占比不斷攀升，如表2所示。

表2 股份制銀行小微企業(yè)信貸2015-2018年概況（億元）

這期間銀行信貸總量增加及突擊放貸引發(fā)的不良貸款增加和不良率上升，如圖3所示。而衡量銀行財務(wù)穩(wěn)健程度的重要指標(biāo)——撥備覆蓋率卻偏低，不良貸款準(zhǔn)備金不足。一旦不良貸款發(fā)生，銀行將面臨重大實際損失，甚至破產(chǎn)清算。

圖1 2014-2018年股份制銀行不良貸款余額及不良貸款率

3 股份制商業(yè)銀行中小企業(yè)信貸存在的問題

3.1 中小企業(yè)融資和銀行放貸陷入兩難

中小企業(yè)體量較小，難以從內(nèi)部獲得融資，而非銀行金融機(jī)構(gòu)融資成本和門檻較高，造成了其過分依賴銀行信貸的局面。而商業(yè)銀行基于自身利潤和監(jiān)管部門要求的放貸指標(biāo)考慮，會積極給中小企業(yè)放貸甚至“突擊放貸”。但問題在于，隨著經(jīng)濟(jì)下行，企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險增加，當(dāng)眾多中小企業(yè)貸款合同拿到風(fēng)控部門審核時，基于表內(nèi)外融資業(yè)務(wù)壞賬風(fēng)險，整體通過率極低。一方面中小企業(yè)融資難，另一方面銀行放貸難，陷入了所謂的兩難境地。

3.2 “以貸養(yǎng)存”模式卷土重來

在75%的存貸比率被取消之前，商業(yè)銀行以貸養(yǎng)存模式很流行，此模式一方面可減小貸款風(fēng)險，另一方面又可用以突擊季度存款任務(wù)。2015年6 月解除存貸比規(guī)定后，該模式一度銷聲匿跡。而如今隨著銀行間競爭越來越激烈及網(wǎng)點存款任務(wù)不斷加重，該模式又有卷土重來之勢。當(dāng)前許多股份制銀行中小企業(yè)貸的利率僅有4.5%，與存款的融資成本相差無幾，甚至已出現(xiàn)利率倒掛的現(xiàn)象，銀行多投放一筆貸款，不僅不盈利還要承擔(dān)較高風(fēng)險，銀行便通過將部分貸款轉(zhuǎn)化為存款以減輕自身壓力。不過此舉實際上減少了企業(yè)實際所得貸款，導(dǎo)致融資成本加大，而銀行也容易產(chǎn)生風(fēng)險意識麻痹，認(rèn)為當(dāng)出現(xiàn)不良貸款時，自身犧牲并不是最大的。

3.3 風(fēng)險管理組織架構(gòu)及風(fēng)控制度簡單粗放

部分股份制銀行的風(fēng)險管理組織架構(gòu)設(shè)置成簡單的“總分行”直線職能制，支行尤其是異地支行，由于人員編制限制，往往是客戶經(jīng)理與客戶對接后直接起草貸款合同，而客戶經(jīng)理流動性強(qiáng)，后續(xù)很難做到首問負(fù)責(zé)。其次，銀行內(nèi)部部門間缺乏協(xié)同調(diào)控機(jī)制。各崗位的職責(zé)權(quán)限設(shè)置模糊，當(dāng)發(fā)生信貸風(fēng)險時，經(jīng)常出現(xiàn)推諉扯皮現(xiàn)象。另外不少股份制銀行在信貸管理上還在運(yùn)用頭寸匹配及資產(chǎn)負(fù)債指數(shù)為參照的管理方式，整體風(fēng)險管控還未完全實現(xiàn)更專業(yè)的測算處理，無法依據(jù)專業(yè)制度嚴(yán)格執(zhí)行風(fēng)控預(yù)案，當(dāng)不良貸款發(fā)生時，不能及時做好善后。這些都為信貸風(fēng)險埋下了隱患。

3.4 貸前、貸中、貸后監(jiān)督審查缺位

①貸前調(diào)查不審慎。貸前審查不審慎主要表現(xiàn)在以下幾方面：一是為不具備主體資格或主體資格有瑕疵、法人分支機(jī)構(gòu)但未經(jīng)法人機(jī)構(gòu)授權(quán)的借款人發(fā)放貸款，比如對存有疑問的企業(yè)沒有上門調(diào)查；企業(yè)提供的賬務(wù)流水、購銷合同等存在虛假信息；借款人、擔(dān)保人在借款合同的多處簽字蓋章等不一致的情況。二是客戶經(jīng)理主動忽視貸款真實用途和還款來源，經(jīng)常出現(xiàn)以企業(yè)法人名義進(jìn)行個人貸的行為，而銀行也默許這種做法，客戶經(jīng)理串通客戶進(jìn)行違規(guī)操作，上報企業(yè)信息時，不能將企業(yè)發(fā)展前景與資金實力精確表述，上級審查再流于形式，這樣一來自然就催生出大量不良貸款。

②貸中審查不合規(guī)。貸中審查問題主要存在于業(yè)務(wù)審批、額度管理及合同書寫等環(huán)節(jié)。業(yè)務(wù)審批方面，包括付款賬號與前期合同簽訂不符，企業(yè)借款用途違規(guī)，貸款流向國家限制、淘汰類行業(yè)；購銷合同存在框架合同現(xiàn)象；企業(yè)征信存在逾期、被執(zhí)行等信息，未按規(guī)定提供結(jié)清證明等。其次是貸款額度管理，許多支行報送貸款續(xù)貸需求等不準(zhǔn)確、不及時，存在漏報、虛報、不報的情況。另外貸款合同填寫有涂改或相關(guān)信息不完善，忽略企業(yè)印鑒章，存在假章及系統(tǒng)錄入操作紕漏現(xiàn)象。

③貸后管理不完善。貸款發(fā)放后未能做到及時跟蹤其用途，部分企業(yè)拿到貸款并未投向主營業(yè)務(wù)，而是用于房地產(chǎn)等其他高杠桿投資，增加了貸款風(fēng)險。另外銀行往往每個季度甚至半年才做一次貸款評級分類，而這期間如企業(yè)財務(wù)出問題，銀行難以及時發(fā)現(xiàn)。另外銀行貸款人員流動性強(qiáng)，新舊交接過程中的疏忽或脫節(jié)都易導(dǎo)致對企業(yè)的貸后審查和跟進(jìn)出現(xiàn)問題。而一旦客戶失聯(lián)需提起逾期訴訟時，又由于前期對于客戶了解程度低，導(dǎo)致清收效果差，訴訟成本高。

3.5 社會信用監(jiān)督機(jī)制不完善

面臨當(dāng)前的緊張經(jīng)濟(jì)形勢，不斷的行政干預(yù)給股份制銀行帶來了較大壓力。再加上利潤誘惑，許多銀行不惜高薪聘請客戶經(jīng)理拉取中小企業(yè)貸，將不同性質(zhì)的中小企業(yè)一把抓，不斷放松信貸標(biāo)準(zhǔn)，進(jìn)行短期貸款，雖為其解決應(yīng)急資金，而并未讓中小企業(yè)渡過生存難關(guān)，反而導(dǎo)致信貸產(chǎn)生風(fēng)險。

另一方面，由于我國的社會信用監(jiān)督機(jī)制不完善，雖然政府扶持中小企業(yè)，但在企業(yè)征信方面，從立法、執(zhí)法來看政府都不盡人意，貸前企業(yè)征信信息審查不完善，貸后不良信貸逾期不能落實的法律政策，導(dǎo)致銀行自身維權(quán)困難，企業(yè)逃債現(xiàn)象嚴(yán)重[5]。

4 中小企業(yè)信貸風(fēng)險防控策略與建議

4.1 改進(jìn)銀行內(nèi)部組織架構(gòu)

組織架構(gòu)不合理及管理模式粗放是導(dǎo)致信貸風(fēng)險的重要原因。股份制銀行要適度下放權(quán)責(zé)到網(wǎng)點，提升網(wǎng)點負(fù)責(zé)人的風(fēng)險責(zé)任意識，明確各崗位職責(zé)，防止出現(xiàn)負(fù)責(zé)人只簽字蓋章而不審查資料合同的現(xiàn)象。各網(wǎng)點必須積極配合總行管制，定期上報風(fēng)險防控情況及營銷計劃。內(nèi)部必須建立既約束又協(xié)調(diào)的高效組織架構(gòu)，比如可建立專門的信貸監(jiān)管防控和信貸資產(chǎn)組合管理部門來負(fù)責(zé)信貸再審核及資產(chǎn)多元化信息分析，在信貸經(jīng)營和信貸審批之間架起橋梁，確保將信貸部門與管理部門分開，發(fā)揮部門間制衡作用[3]。

4.2 完善內(nèi)部信息管理系統(tǒng)

應(yīng)著力建立全行統(tǒng)一的信貸網(wǎng)絡(luò)管理系統(tǒng)，改變各部門獨立收集信息的現(xiàn)狀，配備專門人員搜集、加工、復(fù)核、更新企業(yè)信息，拓寬內(nèi)部信貸人員溝通渠道，做好內(nèi)部信貸系統(tǒng)信息與銀行外部信息源對接，提高信息準(zhǔn)確性和共享率[6]。提高內(nèi)部科技人員專業(yè)性，確保錄入信貸網(wǎng)絡(luò)信息真實、及時和完整。信貸管理系統(tǒng)數(shù)據(jù)要做好排查、維護(hù)、分析。建立數(shù)據(jù)風(fēng)險提示，當(dāng)企業(yè)財務(wù)出現(xiàn)問題時及時提醒相關(guān)人員做好核查、預(yù)案。定期召開行內(nèi)會議，培訓(xùn)學(xué)習(xí)并考核新系統(tǒng)操作流程及風(fēng)險防范點。

4.3 建立科學(xué)合理的獎懲機(jī)制

信貸經(jīng)理是信貸業(yè)務(wù)中銀行與企業(yè)溝通的重要橋梁，其積極性影響信貸信息的傳遞速度和質(zhì)量。這就需要銀行內(nèi)部建立完善的約束機(jī)制監(jiān)管其行為，降低道德風(fēng)險。比如信貸材料審核可雙人甚至多人復(fù)核，重要簽章分置于不同崗位人員，將不良信貸的比率納入其KPI考核中，讓信貸人員真正認(rèn)識到審核監(jiān)管的重要性。同時為提升其積極性，必須建立相應(yīng)的獎勵制度，當(dāng)一筆中小企業(yè)信貸順利完成時，根據(jù)信貸員任務(wù)完成比率給予一定的績效獎勵，可實行“買單制”、“獎金池”制度，以激勵員工的積極性。另外管理層選拔也可以適當(dāng)向優(yōu)秀信貸員傾斜。

4.4 重構(gòu)信貸流程、開發(fā)差異化產(chǎn)品

對于流程改進(jìn)，總行分行都要積極參與?？傂斜仨毟倪M(jìn)相關(guān)薄弱環(huán)節(jié)，細(xì)化相關(guān)流程及標(biāo)準(zhǔn)，分行則要積極落實、嚴(yán)格把關(guān)，有效發(fā)揮防火墻作用。具體可適當(dāng)增加業(yè)務(wù)審批流程，貸前審批時增加相應(yīng)的適時抽查和定期檢查信貸合規(guī)性，幾個聚集的網(wǎng)點可以增加相應(yīng)的信貸負(fù)責(zé)人，增加層級制度，做到層層審查。

各中小企業(yè)經(jīng)營情況差別很大，信貸人員前期應(yīng)針對性地進(jìn)行相關(guān)行業(yè)上下游企業(yè)調(diào)查，摸清行業(yè)狀況及發(fā)展?jié)摿σ员憧焖僮龀銎髽I(yè)分類，開發(fā)出針對性強(qiáng)的差異化信貸業(yè)務(wù)。比如按行業(yè)類別，優(yōu)先類：新能源新技術(shù)、新材料等戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)、工信部近兩年支持互聯(lián)網(wǎng)管理智能化建設(shè)等的七大行業(yè)，此類產(chǎn)業(yè)可縮短貸款審批時間，簡化貸款審批流程。適度類：旅游、汽車、機(jī)械制造、零售、物流等行業(yè)，此類行業(yè)特點是運(yùn)行較平穩(wěn)、風(fēng)險適中的行業(yè)，對此類行業(yè)要查明資金短缺原因，認(rèn)真調(diào)查相關(guān)財務(wù)信息，嚴(yán)格操作信貸流程。

4.5 開創(chuàng)新型同業(yè)競合關(guān)系

必須避免嫉妒之心，要充分借鑒吸收同業(yè)成功經(jīng)驗，保持長期競合關(guān)系。表3的智豬博弈矩陣表明：無論大豬做出何種決策，小豬的占優(yōu)策略永遠(yuǎn)是等待。應(yīng)用到同業(yè)關(guān)系場景，即：優(yōu)勢明顯的股份制銀行即博弈中的大豬，要勇于突破，有決心擔(dān)當(dāng)突破困境的領(lǐng)頭人，并爭取獲取同業(yè)的響應(yīng)。發(fā)展實力較弱的“小豬”不要冒進(jìn)行動，跟隨同業(yè)領(lǐng)頭羊，學(xué)會“搭便車”，主動學(xué)習(xí)行業(yè)佼佼者的相關(guān)信貸業(yè)務(wù)及風(fēng)險管控優(yōu)秀經(jīng)驗措施[7]。

表3 智豬博弈矩陣

此外還應(yīng)建立通暢的信息溝通渠道，如股份制銀行交流協(xié)會，定期展開座談，討論交流中小企業(yè)貸的心得與創(chuàng)新之舉。銀行將獲知的風(fēng)險信號適時、適度地傳送給同業(yè)，增加關(guān)于客戶信用評級信息資源共享，定期公示無正當(dāng)理由拒還貸款及提供虛假貸款材料的企業(yè)法人名單、金額信息，防止違規(guī)企業(yè)再次獲得貸款而招致同業(yè)損失。

4.6 爭取政府部門的政策支持

政府監(jiān)管對信貸市場起著監(jiān)控作用，是作為調(diào)節(jié)整個信貸市場而存在的。馬千賀等[8-10]關(guān)于三方博弈分析結(jié)果表明，政府信貸免征稅政策會提升銀行中小企業(yè)貸款積極性。而當(dāng)企業(yè)逃避債務(wù)且銀行對追債無效的情況下，要想平衡商業(yè)銀行與企業(yè)之間的債務(wù)關(guān)系，政府就必須損失一部分社會代價去補(bǔ)償銀行損失?？梢酝M(jìn)行“討價還價”，繼續(xù)適當(dāng)放寬免征范圍，延長免征期限。另外，作為銀行要積極尋求政府的幫助，保護(hù)自身的正當(dāng)權(quán)益，和銀行同業(yè)達(dá)成聯(lián)盟，從積極解決社會問題角度出發(fā)，共同建議政府加強(qiáng)信貸監(jiān)管及懲治力度，督促政府建立健全企業(yè)征信系統(tǒng)[11-12]。