新時(shí)期互聯(lián)網(wǎng)金融法律監(jiān)管的審思

錢 婧

上海市浦東新區(qū)人民法院，上海 200135

目前，我國針對互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管已開展多年，但是相關(guān)法律法規(guī)還不健全，監(jiān)管模式也較為混亂，在很大程度上阻礙了互聯(lián)網(wǎng)金融的進(jìn)一步發(fā)展。對于我國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管問題，應(yīng)從立法層面出發(fā)，完善相關(guān)法律制度，在保障金融安全的同時(shí)，提出有效的應(yīng)對之策，從而助力互聯(lián)網(wǎng)金融更好發(fā)展。

一、互聯(lián)網(wǎng)金融法律監(jiān)管存在的問題

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管針對性立法缺失

就互聯(lián)網(wǎng)金融而言，目前我國還沒有從法律層面出臺規(guī)章制度，而現(xiàn)行的法律制度中很少有涉及互聯(lián)網(wǎng)金融的內(nèi)容，缺乏全面性，因此導(dǎo)致相關(guān)部門在執(zhí)法過程中主要還是以現(xiàn)行的法律作為主要依據(jù)，難免會出現(xiàn)監(jiān)管不力的現(xiàn)象。同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融后于現(xiàn)有法律制度出現(xiàn)，加之其業(yè)務(wù)形態(tài)處于不斷變化的狀態(tài)，金融產(chǎn)品和服務(wù)種類相對繁多，所以現(xiàn)行法律在適用性上略顯不足，存在合法不合情、合情不合法的問題。例如，《證券法》中對公開募集資金的人數(shù)進(jìn)行了明確限制，但若以同樣的標(biāo)準(zhǔn)限制互聯(lián)網(wǎng)眾籌，將會阻礙融資活動的正常開展，使得互聯(lián)網(wǎng)金融所涉及的正常業(yè)務(wù)面臨著極大的法律風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)合法性也會遭遇極大的質(zhì)疑［1］。又如，《關(guān)于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》是當(dāng)前針對互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展最具權(quán)威性的文件，在一定程度上推動了互聯(lián)網(wǎng)金融規(guī)范化發(fā)展，但是由于該意見僅僅是一個(gè)規(guī)范性意見，缺少法律效力，對行業(yè)威懾力不足，因此在監(jiān)管上起到的作用非常有限。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管模式存在問題

就目前而言，分業(yè)監(jiān)管是金融業(yè)普遍采取的監(jiān)管方式，根據(jù)行業(yè)的屬性，由不同監(jiān)管機(jī)構(gòu)進(jìn)行管理。同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融憑借著自身所具備的跨業(yè)經(jīng)營的特點(diǎn)，金融產(chǎn)品和服務(wù)存在交叉性，混業(yè)經(jīng)營逐漸成為主流并趨于普遍化。所以，以往傳統(tǒng)的監(jiān)管模式根本無法與其發(fā)展相契合。在此監(jiān)管模式普遍化的背景下，倘若繼續(xù)實(shí)施分業(yè)監(jiān)管將會導(dǎo)致行業(yè)更加混亂，將會對市場秩序和社會發(fā)展造成極大阻礙。因此，我們不得不承認(rèn)就當(dāng)前社會背景下，分業(yè)監(jiān)管模式存在很多問題，無法滿足互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展需求，必須對這一模式進(jìn)行改革。另外，在分業(yè)監(jiān)管模式下，各部門之間各自為政，極易出現(xiàn)推卸責(zé)任的情況，加之部門之間協(xié)調(diào)機(jī)制、信息共享機(jī)制不健全，進(jìn)一步加劇了對監(jiān)管資源的浪費(fèi)。

（三）互聯(lián)網(wǎng)主體之間權(quán)責(zé)不明

目前，針對金融行業(yè)，我國已經(jīng)具備一套相對比較完善的法律體系，對規(guī)范金融業(yè)起到了一定效果。但是互聯(lián)網(wǎng)金融作為一種新興金融產(chǎn)品，由于立法缺失，導(dǎo)致互聯(lián)網(wǎng)金融各主體的法律地位得不到有效保障，其權(quán)利義務(wù)也沒有明確，主體權(quán)益得不到保護(hù)。目前，就我國現(xiàn)行法律來看，缺少互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管的相關(guān)制度，尤其是對于互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管部門而言，由于法律缺失，導(dǎo)致監(jiān)管政策難以落實(shí)到位，且在執(zhí)法過程中遭遇種種困難，無法實(shí)現(xiàn)維護(hù)互聯(lián)網(wǎng)金融良好秩序的目的。而監(jiān)管力度過大會進(jìn)一步抑制互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，反之若監(jiān)管力度過小，又無法發(fā)揮監(jiān)管作用。此外，我國現(xiàn)有法律對于監(jiān)管部門因監(jiān)管不當(dāng)產(chǎn)生的后果如何擔(dān)責(zé)也沒有進(jìn)行明確規(guī)定。

二、我國互聯(lián)網(wǎng)金融法律監(jiān)管制度的完善

（一）完善互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的法律制度

因立法缺失導(dǎo)致互聯(lián)網(wǎng)金融面臨發(fā)展困境，為了有效解決這一問題，我國必須予以高度重視，落實(shí)對相關(guān)法律法規(guī)的修訂，在全面汲取國外成功經(jīng)驗(yàn)的基礎(chǔ)上，結(jié)合我國國情，立足行業(yè)發(fā)展趨勢，探索具有我國特色且具有可行性的法律制度，逐步完善互聯(lián)網(wǎng)金融立法，構(gòu)建健全的行業(yè)監(jiān)管機(jī)制，為制度優(yōu)化奠定基礎(chǔ)。首先，構(gòu)建完善的法律監(jiān)管體系，立足宏觀、微觀兩個(gè)層面開展互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管。筆者認(rèn)為可以在全面梳理我國現(xiàn)行《網(wǎng)絡(luò)安全法》《電信管理?xiàng)l例》以及《電子商務(wù)法》等法律法規(guī)的基礎(chǔ)上，修訂專門的《互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管法》，確?；ヂ?lián)網(wǎng)金融監(jiān)管工作有章可循。同時(shí)針對第三方支付、網(wǎng)絡(luò)眾籌、P2P網(wǎng)貸業(yè)務(wù)頒布相應(yīng)的管理辦法或指導(dǎo)意見，推動監(jiān)管措施進(jìn)一步落實(shí)［2］。其次，對《商業(yè)銀行法》《證券法》《保險(xiǎn)法》以及《公司法》進(jìn)行修訂，結(jié)合互聯(lián)網(wǎng)金融的特點(diǎn)和可能存在的風(fēng)險(xiǎn)，增加相關(guān)法律條例，從而順應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展態(tài)勢，推動行業(yè)合法化發(fā)展。最后，重視地方立法的制定。對于互聯(lián)網(wǎng)金融而言，行業(yè)發(fā)展勢頭迅猛，而制定法律需要消耗大量時(shí)間，無法跟上互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展速度，使得法律監(jiān)管滯后。因此，可以在政府部門和監(jiān)管部門權(quán)限的基礎(chǔ)上，制定部門規(guī)章，加快推進(jìn)地方立法，為互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展助力。

（二）采用基于目標(biāo)的“雙峰”監(jiān)管模式

就目前來看，“雙峰”監(jiān)管模式是符合互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)發(fā)展需求的，同時(shí)也能有效滿足我國金融業(yè)對互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的監(jiān)管。在“雙峰”監(jiān)管模式中，將“三會”職能整合成“一會”，整合后“一會”的職能主要體現(xiàn)在以下四個(gè)方面：一是從宏觀層面對互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)行管理，科學(xué)合理制定發(fā)展規(guī)劃；二是細(xì)化、量化互聯(lián)網(wǎng)金融規(guī)制的準(zhǔn)則及行業(yè)監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)；三是搭建資源共享平臺，實(shí)現(xiàn)行業(yè)信息互通共享，提高信息的精準(zhǔn)性，為相關(guān)部門評估行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)提供重要的依據(jù)，從而事先做好應(yīng)對措施；四是推動資源整合，在充分調(diào)動機(jī)構(gòu)資源的基礎(chǔ)上進(jìn)行科學(xué)分配，從而提高監(jiān)管效率，促進(jìn)行業(yè)可持續(xù)發(fā)展。但是考慮到我國基本國情以及金融體系改革存在的困境和可行性，在開展“雙峰”監(jiān)管模式時(shí)，應(yīng)考慮分步實(shí)施，循序漸進(jìn)，首先合并“兩會”的監(jiān)管職能，待運(yùn)行一段時(shí)間后，再合并“三會”，切記不可盲目進(jìn)行全面改革，否則無法起到應(yīng)有效果，需要給金融業(yè)一定的緩沖時(shí)間，避免對行業(yè)造成較大沖擊。

（三）加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)

不置可否，互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)存在一定風(fēng)險(xiǎn)，如虛假披露、欺瞞、信息不對稱等。而參與互聯(lián)網(wǎng)金融的多為投資者，其中也包括部分工薪階層，其風(fēng)險(xiǎn)承受能力較低，所以必須加強(qiáng)對互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)者的權(quán)益保護(hù)。筆者認(rèn)為可以從以下三個(gè)方面入手：一是設(shè)立專門的監(jiān)管部門，該部門獨(dú)立于金融監(jiān)管部門，主要針對企業(yè)進(jìn)行違法懲治，確保消費(fèi)者的合法權(quán)益。二是健全互聯(lián)網(wǎng)金融市場準(zhǔn)入和退出機(jī)制，制定清晰可行的市場準(zhǔn)入門檻標(biāo)準(zhǔn)，對申請準(zhǔn)入的企業(yè)應(yīng)進(jìn)行登記備案，盡量避免劣質(zhì)企業(yè)的進(jìn)入，盡可能確保投資者的利益。此外，當(dāng)前很多P2P平臺出現(xiàn)倒閉、跑路事件，使得消費(fèi)者蒙受巨大損失，因此還應(yīng)完善市場退出機(jī)制，健全《消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)權(quán)》，加大與保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的合作力度［3］。三是完善消費(fèi)者糾紛解決機(jī)制。我國《中華人民共和國消費(fèi)者保護(hù)法》對權(quán)益爭議的解決進(jìn)行了明確規(guī)定，互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)可以以此作為參考，結(jié)合自身實(shí)際情況選擇解決爭議的方式，但在司法舉證中互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)存在難度。

三、結(jié)束語

隨著時(shí)代的不斷發(fā)展，為扭轉(zhuǎn)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展困境，相關(guān)部門必須盡快完善互聯(lián)網(wǎng)金融市場的法律法規(guī)，明確監(jiān)管部門的權(quán)責(zé)和法律地位，從而讓執(zhí)法部門有法可依，嚴(yán)厲打擊互聯(lián)網(wǎng)金融的不法行為，帶動行業(yè)可持續(xù)發(fā)展。