金融視角下的民營企業(yè)融資難問題的法律研究*

王華秀 李 帥

吉林財經(jīng)大學法學院，吉林 長春 130117

改革開放以來，我國的社會經(jīng)濟得到了迅速發(fā)展，尤其是隨著我國經(jīng)濟體制改革地不斷深化，我國國民經(jīng)濟體系的結(jié)構(gòu)更加合理和完整，民營經(jīng)濟已經(jīng)成為了其中不可或缺的一部分，民營經(jīng)濟健康發(fā)展已經(jīng)成為推動經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展的重要支點之一。中共中央總書記習近平在今年的中共中央政治局第十三次集體學習時強調(diào)，“要深化對國際國內(nèi)金融形勢的認識，正確把握金融本質(zhì)，深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，平衡好穩(wěn)增長和防風險的關(guān)系，精準有效處置重點領(lǐng)域風險，深化金融改革開放，增強金融服務(wù)實體經(jīng)濟能力，堅決打好防范化解包括金融風險在內(nèi)的重大風險攻堅戰(zhàn)，推動我國金融業(yè)健康發(fā)展”。改革開放以來，我國金融業(yè)和實體經(jīng)濟的發(fā)展都取得了歷史性的成就。金融要為實體經(jīng)濟服務(wù)，是滿足經(jīng)濟社會發(fā)展和人民群眾需要的必然趨勢。金融服務(wù)實體經(jīng)濟，當然成為了經(jīng)濟政策的重點，而民營經(jīng)濟作為實體經(jīng)濟中的重中之重，自然首當其沖。

一、我國民營企業(yè)融資現(xiàn)狀與特點

從金融的角度分析，融資難是目前民營經(jīng)濟發(fā)展的最大的障礙。在市場競爭環(huán)境下，企業(yè)要想不被淘汰，尤其是民營企業(yè)，最重要的是解決融資問題。雖然我國民營企業(yè)的融資環(huán)境得到了逐步地改善，一些經(jīng)濟發(fā)達的地區(qū)也打破了“歧視性限制”，但是，民營企業(yè)的融資現(xiàn)狀仍然不容樂觀，存在著融資渠道狹窄、融資難度大、門檻低、擔保市場發(fā)育滯后等多種問題。在現(xiàn)實中，民營企業(yè)無論是想直接融資還是間接融資，在融資過程中都面臨著重重的阻礙。

從民營企業(yè)的融資現(xiàn)狀來看，我國民營企業(yè)融資具有諸多特點：第一，民營企業(yè)內(nèi)部融資與外部融資比例嚴重失衡，內(nèi)部融資比例過高，外部融資總量比例較小。民營企業(yè)多為中小企業(yè)，其自身規(guī)模小，資產(chǎn)質(zhì)量不高，不被外部資金所看好，各大資金提供者往往更傾向于投資各類國有大型企業(yè)。第二，缺乏長期性投資資金，民營企業(yè)往往短期信貸資金比較充足，很難找到長期性投資資金的支持，這不利于民營企業(yè)在市場環(huán)境中的長期發(fā)展。第三，中小型金融機構(gòu)發(fā)展緩慢且資金相對短缺，而大型金融機構(gòu)更傾向于投資大企業(yè)，金融機構(gòu)的發(fā)展?jié)M足不了民營企業(yè)的融資需求。第四，擔保市場發(fā)育相對滯后，民營企業(yè)尤其是中小企業(yè)規(guī)模小、抗風險能力弱，如果僅依靠其資產(chǎn)進行抵押擔保貸款的話，難以滿足企業(yè)的資金需求，也阻礙了企業(yè)做大做強的步伐，但是目前擔保市場發(fā)育相對滯后，擔保種類相對匱乏，已經(jīng)不能滿足我國經(jīng)濟發(fā)展的需要。

二、民營企業(yè)融資難的法律原因

從法律角度分析，民營企業(yè)融資難的原因也是多方面的：第一，融資法律法規(guī)不健全。我國并沒有制定針對民營企業(yè)融資的法律法規(guī)，現(xiàn)有的相關(guān)法律法規(guī)也不完善。比如《證券法》中對于民營企業(yè)上市的規(guī)定很少，而對于大型國有企業(yè)的上市規(guī)定則很詳盡；《商業(yè)銀行法》中也沒有在銀行向民營企業(yè)貸款方面有特別的規(guī)定。第二，民營企業(yè)信用法律體系不健全、金融服務(wù)法律體系不完善，導致民營企業(yè)信用等級低、貸款審核程序復雜，這都直接加大了民營企業(yè)融資的風險和難度。第三，受到在傳統(tǒng)經(jīng)濟體制下發(fā)展國有經(jīng)濟體制的政策影響，政府的監(jiān)管和政策都更加傾向于國有企業(yè)，甚至有些地方政府對于民營企業(yè)表現(xiàn)出明顯的歧視性傾向，這極大地增加了民營企業(yè)的生存難度，也在無形中破壞公平、有序的市場環(huán)境。第四，民營企業(yè)法律意識淡薄。有些民營企業(yè)對法律認知有限并且企業(yè)內(nèi)部很少會配備專門的法律工作人員，在市場經(jīng)濟中并不能完全依據(jù)法律來進行生產(chǎn)經(jīng)營活動，不正規(guī)的操作無形中就加大了融資的難度。同時在企業(yè)遭受損失時也不能及時采取法律手段來維權(quán)。

三、解決民營企業(yè)融資難的法律對策

解決民營企業(yè)融資難的方法是多領(lǐng)域、多層次的，我們可以從諸多方面入手：

（一）從立法上，建立健全民營企業(yè)融資以及金融領(lǐng)域支持民營企業(yè)融資的相關(guān)法律法規(guī)。法律作為一個宏觀的制度框架，是民營企業(yè)發(fā)展的外部環(huán)境的最有力保障。首先要完善相關(guān)法律法規(guī)，做到有法可依，避免出現(xiàn)政府監(jiān)管無從下手、民營企業(yè)融資混亂、金融支持不到位的局面。其次要通過法律確定民營企業(yè)在市場經(jīng)濟中的地位以及基本的政策和市場導向，讓民營企業(yè)獲得平等的市場主體地位，打破民營企業(yè)在融資環(huán)節(jié)中被動、尷尬的局面。再次，要通過立法來加強政府金融機關(guān)的職能，為民營企業(yè)發(fā)展提供更多的政策性貸款。最后，通過法律來推動健全民營企業(yè)信用法律體系、完善金融服務(wù)法律體系的進程。

（二）從司法上，為民營經(jīng)濟發(fā)展提供充分的法律保障。首先要樹立平等的司法觀念，相對于國有企業(yè)來講，民營企業(yè)存在天然的弱勢，司法機關(guān)要樹立平等的觀念，在有關(guān)民營企業(yè)融資的司法活動中切實履行法律面前人人平等的原則，不能搞歧視性對待。其次，司法機關(guān)應(yīng)注重總結(jié)民營企業(yè)在融資過程中出現(xiàn)的各種法律問題和發(fā)展障礙以及金融支持民營企業(yè)融資的阻力，及時提出司法建議，來幫助完善法律、規(guī)范企業(yè)融資管理。最后，法院要充分發(fā)揮審判職能，嚴厲打擊破環(huán)民營企業(yè)融資的違法犯罪活動并從重處罰，保障民營企業(yè)的合法權(quán)益。

（三）從執(zhí)法上，努力轉(zhuǎn)變政府職能，加強政府監(jiān)管。首先，政府在制定行政法規(guī)和相關(guān)政策時要時刻遵循平等原則，不能出現(xiàn)傾向性規(guī)定，更不能出現(xiàn)歧視性現(xiàn)象。其次，要明確民營企業(yè)行政管理體制。統(tǒng)一各級民營企業(yè)行政管理部門和金融管理部門的職權(quán)范圍，避免職權(quán)沖突的現(xiàn)象發(fā)生，提高行政效率。再次，加強政府監(jiān)管，轉(zhuǎn)變服務(wù)態(tài)度。企業(yè)的發(fā)展離不開政府的支持，政府應(yīng)加強對民營企業(yè)融資環(huán)境和金融市場的監(jiān)督和管理，同時要轉(zhuǎn)變服務(wù)態(tài)度，由指揮經(jīng)濟轉(zhuǎn)變?yōu)榉?wù)經(jīng)濟。最后，努力提供多維服務(wù)。政府應(yīng)采取多種方式加大對金融和民營企業(yè)融資等領(lǐng)域的相關(guān)法律法規(guī)的宣傳力度，幫助市場經(jīng)濟主體尤其是民營企業(yè)知法、懂法、用法。同時政府也應(yīng)積極引導建立健全社會化服務(wù)體系，積極引導行業(yè)協(xié)會、社會組織、培訓機構(gòu)等為金融支持民營企業(yè)融資的發(fā)展提供維權(quán)、咨詢、培訓等服務(wù)，幫助民營企業(yè)解決在市場融資發(fā)展中出現(xiàn)的問題。

（四）從守法上，無論是政府部門還是市場主體都應(yīng)依法辦事。首先政府應(yīng)依法行政、規(guī)范行政，審批和監(jiān)管市場生產(chǎn)經(jīng)營活動都應(yīng)該嚴格遵守法律和行政程序。其次，民營企業(yè)和金融機構(gòu)要組織學習相關(guān)法律法規(guī)，必要時應(yīng)增設(shè)專門的法律部門，自覺遵守法律，以法律為基準開展融資貸款等一系列的生產(chǎn)經(jīng)營活動。

四、結(jié)語

實體經(jīng)濟是金融的根基，金融是實體經(jīng)濟的血脈，為實體經(jīng)濟服務(wù)是金融立業(yè)之本。要讓金融回歸本源，服務(wù)于經(jīng)濟社會發(fā)展，把更好服務(wù)實體經(jīng)濟作為金融工作的出發(fā)點和落腳點。民營經(jīng)濟作為實體經(jīng)濟中的重中之重，在市場經(jīng)濟發(fā)展中發(fā)揮著重要的作用。對于民營企業(yè)融資難的問題我們還要進行更加深入地研究，同時，民營企業(yè)和政府之間也要互相協(xié)調(diào)、配合，共同致力于解決民營企業(yè)融資難的問題。