企業(yè)財務(wù)戰(zhàn)略管理研究

鮑鶴銘

一、財務(wù)戰(zhàn)略管理及其實踐意義

（一）財務(wù)戰(zhàn)略管理的內(nèi)容和方法

在財務(wù)管理活動中運用戰(zhàn)略思維，能夠站在戰(zhàn)略高度，從企業(yè)長遠發(fā)展視角分析經(jīng)營環(huán)境及其變化趨勢，圍繞戰(zhàn)略目標和近期經(jīng)濟活動計劃制定財務(wù)管理規(guī)劃，為企業(yè)經(jīng)營戰(zhàn)略的制定、實施提供信息和財務(wù)資源支持。一方面，從財務(wù)管理專業(yè)視角預(yù)測、分析落實未來一個財務(wù)管理周期經(jīng)濟活動規(guī)劃所需的資源，評價投融資決策的科學性；另一方面，細化財務(wù)管理規(guī)劃，通過全面預(yù)算編制，運用量化指標反映企業(yè)的戰(zhàn)略目標、行動計劃，并且將其落實到企業(yè)內(nèi)部不同的經(jīng)營主體，明確生產(chǎn)、銷售等部門或分支機構(gòu)的工作任務(wù)和管理目標。與此同時，財務(wù)部門還要以企業(yè)價值最大化為原則制定和實施籌資、投資和收益分配戰(zhàn)略，為整體戰(zhàn)略管理規(guī)劃的執(zhí)行提供資金支持，保障現(xiàn)金流穩(wěn)定的同時提高資金利用率。

（二）財務(wù)戰(zhàn)略管理的實踐意義

將財務(wù)管理職能上升至戰(zhàn)略高度可以實現(xiàn)對企業(yè)資金流動和價值創(chuàng)造過程的精準調(diào)控，是強化現(xiàn)代企業(yè)風險防控能力、不斷提升企業(yè)價值和競爭力的基礎(chǔ)。首先，引入財務(wù)戰(zhàn)略管理理念可以充分發(fā)揮財務(wù)管理部門在經(jīng)營環(huán)境分析預(yù)測方面的優(yōu)勢，通過收集和分析企業(yè)內(nèi)外部環(huán)境信息和數(shù)據(jù)，讓決策層對經(jīng)營形勢變化趨勢作出準確判斷，從長遠發(fā)展視角優(yōu)化資源配置，有利于保障企業(yè)的健康發(fā)展［1］；其次，在實行財務(wù)戰(zhàn)略管理的情況下，企業(yè)可以強化全面預(yù)算管理，并且對具體的投融資項目進行全面的成本分析、績效考評和監(jiān)督控制。動態(tài)優(yōu)化融資形式、投資策略和風險防控措施，確保資金、技術(shù)等戰(zhàn)略資源使用效益的最大化。并且在客觀評價戰(zhàn)略規(guī)劃執(zhí)行成果和各主體工作績效的基礎(chǔ)上，可以落實企業(yè)的激勵措施與獎罰制度，強化內(nèi)部控制，同時有助于發(fā)揮員工的創(chuàng)造力。

二、制約企業(yè)財務(wù)戰(zhàn)略管理的因素

（一）運營理念和治理結(jié)構(gòu)的缺陷

要想發(fā)揮財務(wù)管理在企業(yè)戰(zhàn)略規(guī)劃設(shè)計、實施過程中的導(dǎo)向和監(jiān)控作用，必須讓財務(wù)管理人員參與戰(zhàn)略決策，發(fā)揮其對財務(wù)、非財務(wù)信息的分析和預(yù)測能力，客觀評價企業(yè)投融資項目的可行性，為管理層確定戰(zhàn)略目標、制定經(jīng)濟活動計劃提供信息支持。但國內(nèi)企業(yè)的治理結(jié)構(gòu)和財務(wù)管理理念大多與運營規(guī)模、財務(wù)管理需求不符，對財務(wù)管理的戰(zhàn)略價值缺乏正確的認知，沒有為財務(wù)管理人員參與重要投融資項目決策和戰(zhàn)略規(guī)劃制定創(chuàng)造條件，制約了財務(wù)戰(zhàn)略管理職能的發(fā)揮。

（二）專業(yè)人才稀缺

實施財務(wù)戰(zhàn)略管理意味著相關(guān)崗位人員需要兼具現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)管理知識和戰(zhàn)略管理能力，通過對影響企業(yè)戰(zhàn)略規(guī)劃落實的各方面信息進行分析，能夠準確判斷環(huán)境走勢及其對企業(yè)經(jīng)營活動的影響，并且根據(jù)需要制定有效的控制策略。但財務(wù)戰(zhàn)略管理理念被引入國內(nèi)企業(yè)管理領(lǐng)域的時間相對短暫，從業(yè)人員大多沒有接受過專業(yè)教育，或者缺乏財務(wù)戰(zhàn)略管理實踐經(jīng)驗。因此，企業(yè)在探索將財務(wù)管理置于戰(zhàn)略高度、構(gòu)建價值導(dǎo)向的財務(wù)管理體系時，面臨著專業(yè)人才不足的困擾。

（三）戰(zhàn)略規(guī)劃的執(zhí)行和控制力不足

隨著企業(yè)投融資模式、經(jīng)營環(huán)境和內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)的復(fù)雜化，絕大多數(shù)企業(yè)意識到了強化戰(zhàn)略管理的重要性，而且在評估論證項目可行性、制定戰(zhàn)略規(guī)劃的環(huán)節(jié)非常重視財務(wù)管理部門的作用，將事前的成本分析和預(yù)算結(jié)果作為主要決策依據(jù)，保障了戰(zhàn)略規(guī)劃的合理性，但在戰(zhàn)略規(guī)劃的實施環(huán)節(jié)卻難以發(fā)揮財務(wù)管理的監(jiān)督和控制職能［2］。這主要是由于現(xiàn)代企業(yè)的財務(wù)資源和組織結(jié)構(gòu)分散、具體經(jīng)濟活動計劃的執(zhí)行主體多樣，而且業(yè)務(wù)部門與財務(wù)部門缺乏有效的溝通協(xié)作。在財務(wù)和非財務(wù)資源分配和使用過程中，財務(wù)部門很難及時匯總相關(guān)信息并完成經(jīng)營成果考核和評價，無法對既定的管理策略作出前瞻性的調(diào)整，導(dǎo)致預(yù)算計劃的執(zhí)行力和控制力不足，影響財務(wù)戰(zhàn)略管理規(guī)劃的實施效果。

（四）財務(wù)內(nèi)部控制體系不完善

完整的財務(wù)戰(zhàn)略管理過程包括戰(zhàn)略決策、行動計劃設(shè)計、執(zhí)行和監(jiān)督評價。伴隨著企業(yè)財務(wù)管理周期的逐一落實，企業(yè)的內(nèi)部控制體系是保障這一過程完整性的基礎(chǔ)。理想情況下，實施財務(wù)戰(zhàn)略管理需要完善的績效考評指標、授權(quán)審批制度、規(guī)范化的資金收支流程等內(nèi)部控制機制的支撐。但目前多數(shù)企業(yè)的財務(wù)內(nèi)部控制體系并不完善，體現(xiàn)為沒有系統(tǒng)化的績效考評和預(yù)算管理指標，財務(wù)管理制度和業(yè)務(wù)流程與財務(wù)戰(zhàn)略管理要求不符，不利于跟蹤評價和監(jiān)督戰(zhàn)略規(guī)劃的執(zhí)行情況。

三、強化財務(wù)戰(zhàn)略管理的有效策略

（一）強化戰(zhàn)略管理意識，并規(guī)范治理結(jié)構(gòu)

為了讓財務(wù)管理順利介入戰(zhàn)略決策和經(jīng)濟活動規(guī)劃的執(zhí)行過程，企業(yè)必須首先規(guī)范治理結(jié)構(gòu)，按照財務(wù)內(nèi)部控制要求分配管理、監(jiān)督和執(zhí)行權(quán)，并且讓財務(wù)部門主管進入決策層；其次，企業(yè)管理層必須強化戰(zhàn)略管理意識，在確定戰(zhàn)略目標、選擇財務(wù)管理戰(zhàn)略類型時充分借鑒財務(wù)分析報告的相關(guān)內(nèi)容，結(jié)合企業(yè)的經(jīng)營情況、環(huán)境走勢作出理性抉擇。此外，企業(yè)應(yīng)通過內(nèi)部文化建設(shè)和員工培訓(xùn)貫徹發(fā)展戰(zhàn)略與經(jīng)營理念，為全面預(yù)算等財務(wù)管理規(guī)劃的執(zhí)行創(chuàng)造良好的環(huán)境。

（二）優(yōu)化人才結(jié)構(gòu)

針對財務(wù)戰(zhàn)略管理人才稀缺的問題，企業(yè)一方面要關(guān)注市場動態(tài)，并把握引入優(yōu)質(zhì)人才的時機，優(yōu)化關(guān)鍵財務(wù)管理崗位的人才配置；另一方面應(yīng)深入了解員工的專業(yè)背景和工作情況，著力培養(yǎng)有發(fā)展?jié)摿Φ呢攧?wù)管理人才。引導(dǎo)其明確職業(yè)發(fā)展方向，并為其提供學習和實踐機會，逐步優(yōu)化企業(yè)財務(wù)部門的人才結(jié)構(gòu)［3］。此外，還可以結(jié)合未來的財務(wù)戰(zhàn)略管理人才需求，改進現(xiàn)有的員工任職資質(zhì)考評辦法，激勵財務(wù)管理崗位人員完善知識結(jié)構(gòu)，適應(yīng)不斷變化的崗位專業(yè)技術(shù)和實踐技能要求，為強化財務(wù)戰(zhàn)略管理儲備人才。

（三）推進業(yè)財融合

為了發(fā)揮財務(wù)戰(zhàn)略管理的導(dǎo)向和組織協(xié)調(diào)作用，實現(xiàn)企業(yè)整體戰(zhàn)略目標，應(yīng)通過改進財務(wù)管理體系推進業(yè)財融合，促使財務(wù)和生產(chǎn)、銷售等部門以及不同層級的組織機構(gòu)形成緊密配合，強化全面預(yù)算管理等戰(zhàn)略規(guī)劃的執(zhí)行力；讓財務(wù)管理人員可以及時獲取財務(wù)、業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)和相關(guān)信息，跟蹤評價經(jīng)營成果，監(jiān)控資金流向和流量，預(yù)測投融資環(huán)境變化趨勢。此外，企業(yè)應(yīng)完善ERP系統(tǒng)功能并實現(xiàn)財務(wù)管理信息化，以便通過重構(gòu)業(yè)務(wù)流程實時監(jiān)控資金、信息和物流狀況。并且運用信息技術(shù)提升財務(wù)分析、會計核算效率，保障財務(wù)戰(zhàn)略管理規(guī)劃的全面執(zhí)行，發(fā)揮財務(wù)管理的戰(zhàn)略規(guī)劃設(shè)計、實施和控制職能。

（四）完善內(nèi)部控制體系

內(nèi)部控制體系是發(fā)揮財務(wù)管理監(jiān)督、評價和控制職能的基礎(chǔ)。針對當前企業(yè)績效考評和預(yù)算管理指標不完善的現(xiàn)象，必須結(jié)合財務(wù)管理實踐分析現(xiàn)有的預(yù)算科目設(shè)置、考績效核指標和評價標準的不足，依據(jù)相關(guān)理論并借鑒同行業(yè)的成功范例加以完善。此外，根據(jù)投融資戰(zhàn)略管理要求優(yōu)化企業(yè)內(nèi)部的授權(quán)審批制度，強化財務(wù)風險防控的同時規(guī)范資金收支管理，依靠財務(wù)管理信息化系統(tǒng)集中管控財務(wù)資源。根據(jù)財務(wù)管理環(huán)境走勢動態(tài)優(yōu)化融資策略，為企業(yè)經(jīng)營活動提供穩(wěn)定的資金來源，同時提高財務(wù)資源利用率。

四、結(jié)語

實行財務(wù)戰(zhàn)略管理有助于保持企業(yè)的競爭力，在戰(zhàn)略規(guī)劃制定和實施過程中發(fā)揮財務(wù)管理人員的專業(yè)優(yōu)勢，準確預(yù)判經(jīng)營環(huán)境走勢和企業(yè)資金需求、現(xiàn)金流量變化，保障戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃和經(jīng)營目標的落實。針對國內(nèi)企業(yè)財務(wù)管理體系不完善、人才結(jié)構(gòu)不合理等問題，應(yīng)通過深入研究相關(guān)理論、借鑒成功案例和不斷總結(jié)實踐經(jīng)驗逐步解決。