退休對居民健康的影響
——基于斷點回歸方法的研究

鄭 超 王新軍

內(nèi)容提要：在實施健康中國戰(zhàn)略背景下，科學(xué)評估退休政策對國民健康的影響具有重要意義。本文基于2011—2015年中國健康與養(yǎng)老追蹤調(diào)查數(shù)據(jù)，把法定退休年齡作為斷點，使用斷點回歸設(shè)計研究退休對居民健康的影響及其作用機(jī)制和異質(zhì)性。結(jié)果發(fā)現(xiàn)：退休對男性自評健康和心理健康具有顯著的負(fù)面影響，并顯著提高了男性的就醫(yī)概率，但對女性健康的影響并不顯著。進(jìn)一步研究表明，受教育水平較高的男性受到退休政策的負(fù)面沖擊更加顯著。退休通過顯著影響居民健康行為、認(rèn)知能力和社交活動等渠道對健康產(chǎn)生作用。因此，中國出臺漸進(jìn)式延遲退休政策有助于居民優(yōu)化全生命周期內(nèi)的健康水平。國家需要不斷完善新時代社會保障制度和退休政策，加大健康預(yù)防和干預(yù)力度，培育居民健康生活意識和健康行為，提升國民健康素養(yǎng)，把健康目標(biāo)融入相關(guān)老齡政策，改善國民健康福利水平。

一、問題提出

在全球老齡化不斷加劇的背景下，越來越多的人口將進(jìn)入退休階段。圍繞退休主題的相關(guān)研究受到世界各國學(xué)者和人們的高度關(guān)注。退休將對退休人員的消費行為、時間分配、社會關(guān)系以及身心健康等都會產(chǎn)生重大影響。退休不僅關(guān)系各項老齡政策的制定和養(yǎng)老資源的分配，而且也影響到老年人福利水平的變化。而健康是老年人福利狀況的一個重要維度，健康水平直接影響老年人的消費結(jié)構(gòu)和生活滿意度。特別是對于老年群體，隨著年齡增長健康問題增多，需要更多的健康投資[1]。老齡健康問題已經(jīng)成為中國社會發(fā)展過程中的重大議題，“健康老齡化”是應(yīng)對人口老齡化積極有效的戰(zhàn)略選擇[2-3]。近些年，延遲退休政策引起了社會各界的廣泛關(guān)注和討論。與此同時，人民健康是黨和政府高度關(guān)注的重大民生問題，將“健康建設(shè)”作為國家的優(yōu)先發(fā)展戰(zhàn)略具有重要的意義。黨的十九大報告明確指出：“人民健康是民族昌盛和國家富強(qiáng)的重要標(biāo)志。要完善國民健康政策，為人民群眾提供全方位全周期健康服務(wù)?！苯刂?019年底，中國60周歲以上人口達(dá)到25 388萬人，占總?cè)丝诘谋戎馗哌_(dá)18.1%(1)數(shù)據(jù)來源：2020年2月28日國家統(tǒng)計局公布的《中華人民共和國2019年國民經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展統(tǒng)計公報》。?？梢钥闯觯袊丝诶淆g化日趨嚴(yán)峻。特別是中國人口基數(shù)龐大，人口老齡化將會帶來更多的退休人員，老年人口的消費需求和身心健康的變化對社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要性日趨突出。因此，深入了解退休政策對老年人健康的影響具有重要的現(xiàn)實意義。

目前，在“未富先老”的特殊背景下，退休和健康問題給中國養(yǎng)老、醫(yī)療社會保障體系的可持續(xù)性帶來巨大挑戰(zhàn)。退休與健康之間的關(guān)系會直接影響老年人力資源的利用、養(yǎng)老金的可持續(xù)發(fā)展、養(yǎng)老模式的選擇和社會醫(yī)療保健護(hù)理支出等。探究退休政策與健康之間的因果關(guān)系有助于國家退休政策的制定和優(yōu)化。通過制定合理的老齡政策能夠有效提升退休居民的健康水平，大幅降低居民醫(yī)療服務(wù)費用支出，減少“因病返貧和因病致貧”，從而實現(xiàn)以有限的養(yǎng)老資源改善退休人員健康福利的目標(biāo)。同時，加大關(guān)于退休政策和健康之間因果關(guān)系及作用機(jī)制的研究也與中國政府推進(jìn)的新時代社會保障體系建設(shè)及“健康中國建設(shè)”的目標(biāo)相一致。

現(xiàn)階段，隨著社會經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展和醫(yī)療技術(shù)提升，中國的健康風(fēng)險模式在逐步發(fā)生轉(zhuǎn)變，居民患有心理疾病的概率大幅上升，亞健康人數(shù)不斷增加。健康不僅需要關(guān)注軀體上的生理健康，而且也需要重視心理健康。特別是對于退休人員而言，受到退休沖擊后，具有大量的閑暇時間，有更多精神慰藉的情感需要。基于以上分析，本文旨在解決以下三個問題：(1)中國現(xiàn)行的退休政策對居民健康的影響如何？如果退休對健康存在顯著影響，那么其背后的作用機(jī)制是什么？(2)基于退休人員閑暇時間充沛及情感慰藉需求增加的客觀事實，本文不僅關(guān)注退休對中國居民生理健康的影響，而且探討對其心理健康的影響。(3)進(jìn)一步，本文探討退休對居民健康影響的異質(zhì)性?？茖W(xué)回答以上問題將有利于明確退休政策與居民健康的因果關(guān)系及其背后的影響機(jī)制，有助于探討老齡化背景下如何提高退休老年人的健康水平，充分發(fā)揮老年人力資源的價值和“老齡健康”的積極作用。

本文基于2011—2015年中國健康與養(yǎng)老追蹤調(diào)查(CHARLS)三期數(shù)據(jù)，使用斷點回歸設(shè)計研究退休政策對居民健康的影響及其作用機(jī)制和異質(zhì)性特征。主要貢獻(xiàn)和創(chuàng)新體現(xiàn)在以下兩點：(1)利用法定退休年齡作為斷點，使用斷點回歸設(shè)計方法識別退休對中國居民健康的因果效應(yīng)，并有效控制內(nèi)生性問題，有助于彌補(bǔ)目前研究文獻(xiàn)的不足，對相關(guān)領(lǐng)域的研究具有一定的借鑒意義；(2)進(jìn)一步嘗試探討退休對健康影響的潛在作用機(jī)制，同時從不同受教育水平維度研究退休對健康影響的異質(zhì)性，以期為中國退休政策優(yōu)化和改善老年人健康福利提供有價值的參考意見。

全文安排如下：第二部分對相關(guān)理論和文獻(xiàn)進(jìn)行梳理；第三部分對中國退休政策進(jìn)行簡單說明；第四部分為本文分析的實證策略；第五部分對數(shù)據(jù)和變量進(jìn)行介紹；第六部分主要是退休對居民健康影響的實證結(jié)果及分析；最后是結(jié)論和建議。

二、理論基礎(chǔ)和文獻(xiàn)綜述

隨著全球老齡化日趨嚴(yán)峻，探討退休和健康兩者之間的因果關(guān)系受到經(jīng)濟(jì)學(xué)家們的高度關(guān)注。健康經(jīng)濟(jì)學(xué)理論通常將健康視為存量，它既是投資品能增加人力資本，也是消費品能增加效用；健康既受外生沖擊的影響，又依賴于長期投資和折舊的影響[3-4]。在受到退休沖擊后，退休人員通過投資健康提高生產(chǎn)力從而增加收入的積極性降低，然而健康的消費屬性即增加個體效用則會有所提升。綜合來看，健康投資邊際成本和健康消費邊際收益之間的權(quán)衡會影響退休的凈效應(yīng)。因此，從健康需求理論來看，退休對健康的影響方向并不明確。就目前實證文獻(xiàn)來看，關(guān)于退休對健康的影響存在不同的研究結(jié)論。

國外關(guān)于健康與退休之間的因果關(guān)系的研究相對豐富。首先，很多實證研究表明，退休對自評健康和生理健康具有積極的正面影響[5-10]。比如查爾斯(Charles，2004)發(fā)現(xiàn)，退休對心理健康具有積極的影響[5]。紐曼(Neuman，2008)利用美國健康和退休(HRS)數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)退休改善了退休人員主觀健康狀況[11]。阿塔萊和巴雷特(Atalay & Barrett，2014)使用澳大利亞1993年養(yǎng)老金改革政策分析了退休與健康的因果影響，發(fā)現(xiàn)退休改善了主觀健康狀況(如自評健康)和客觀健康狀況(如是否患有焦慮或高血壓等慢性病)[12]。英斯勒(Insler，2014)使用工具變量方法控制退休的內(nèi)生性問題，研究結(jié)果表明退休改善了健康狀況[9]。艾比赫(Eibich，2015)在德國養(yǎng)老金體系中使用退休年齡的不連續(xù)性，利用斷點回歸設(shè)計方法研究得出退休改善了自評健康和心理健康狀況，顯著降低了門診就醫(yī)概率[10]。布盧門等(Bloemen et al.，2017)使用荷蘭行政微觀面板數(shù)據(jù)研究發(fā)現(xiàn)，提前退休降低了死亡率[13]。菲芡帕特里克和莫爾(Fitzpatrick & Moore，2018)使用斷點回歸設(shè)計方法研究了美國退休政策與死亡率之間的因果關(guān)系，在62歲的個體中，死亡率顯著增加了1.5%；但值得注意的是，斷點回歸設(shè)計只是局部效應(yīng)，只能識別退休對死亡率的短期效應(yīng)[14]。哈爾貝格等(Hallberg et al.，2015)分析了56～70歲年齡段內(nèi)退休對健康的影響，發(fā)現(xiàn)退休降低了死亡率和醫(yī)療費用[15]。然而，埃爾納斯等(Hernaes et al.，2013)利用挪威人口數(shù)據(jù)研究退休與死亡率之間的關(guān)系，結(jié)果顯示退休對死亡率沒有顯著影響[16]。

其次，部分文獻(xiàn)表明，退休對健康產(chǎn)生負(fù)面影響。例如戴夫等(Dave et al.，2008)利用1992—2005年健康和退休(HRS)數(shù)據(jù)研究得出，退休使日常活動限制和患有疾病概率分別增加了5%～16%、5%～6%，使心理健康狀況下降了6%～9%[17]。貝恩克(Behncke，2012)基于英國老齡化數(shù)據(jù)(ELSA)研究發(fā)現(xiàn)退休顯著增加了患有慢性病的風(fēng)險，并使自評健康水平下降[18]。庫恩等(Kuhn et al.，2010)發(fā)現(xiàn)退休使得死亡率上升，提前退休對男性健康具有負(fù)面影響[19]。戈達(dá)爾(Godard，2016)估計了退休對50～69歲成年人體重指數(shù)(BMI)的影響，退休導(dǎo)致男性在2～4年內(nèi)肥胖的概率增加12個百分點，尤其在體力勞動者中影響更加明顯[20]。

最后，雖然多數(shù)實證研究為退休會影響健康提供了理論依據(jù)，然而探討其作用機(jī)制的文獻(xiàn)相對更少。貝克爾(Becker，1965)的時間分配理論指出消費者的效用由消費、閑暇、個人特征、家庭特征及個人偏好等因素決定，個體會依據(jù)偏好最優(yōu)分配時間，實現(xiàn)效用最大化[21]。雖然退休導(dǎo)致在工作中的活動和社會資本減少，但是個人從緊張的職業(yè)中解脫出來，具有更加充分的閑暇時間，投入其他活動的時間機(jī)會成本降低，比如參加鍛煉、社交活動、家庭生產(chǎn)等改善福利水平[22]。歸納來看，分析作用機(jī)制的觀點主要有以下兩方面：一方面，在退休的作用下，健康行為和社交活動的變化成為影響健康的重要渠道。比如，戴夫等(2008)研究表明退休通過改變身體活動、社交互動等生活方式的渠道影響身體和心理健康[17]。英斯勒(2014)研究發(fā)現(xiàn)退休后吸煙減少和體育活動增加是提高健康的重要渠道，但是退休導(dǎo)致工作社交活動減少，對健康產(chǎn)生負(fù)面影響[9]。艾比赫(2015)估計了退休對健康影響背后的機(jī)制，結(jié)果表明退休影響健康有三個重要渠道，即退休減輕了與工作相關(guān)的壓力、增加了睡眠時間和身體鍛煉[10]。伯托尼等(Bertoni et al.，2018)研究發(fā)現(xiàn)男性受到退休沖擊后，通過增加定期鍛煉渠道促進(jìn)了自評健康水平。另一方面，退休使得退休人員認(rèn)知功能發(fā)生變化，從而影響其健康水平[23]。羅韋德爾和威利斯(Rohwedder & Willis，2010)使用美國及英國等11個歐洲國家的跨國數(shù)據(jù)分析得到退休對認(rèn)知功能有顯著的負(fù)面影響[24]。類似地，邦桑等(Bonsang et al.，2012)研究發(fā)現(xiàn)退休對認(rèn)知功能具有顯著的負(fù)面作用，從而對健康產(chǎn)生負(fù)面效應(yīng)[25]。馬宗納和佩拉基(Mazzonna & Peracchi，2012)發(fā)現(xiàn)退休會導(dǎo)致認(rèn)知能力下降，并且教育在解釋認(rèn)知能力水平的異質(zhì)性方面起著重要作用[26]。切利多尼等(Celidoni et al.，2017)在有效控制年齡、教育和其他混合因素的前提下，發(fā)現(xiàn)退休對退休人員的認(rèn)知功能具有長期的負(fù)面效應(yīng)[27]。

國內(nèi)文獻(xiàn)主要集中在退休對健康結(jié)果的影響，很少涉及作用機(jī)制的研究。例如雷曉燕等(2010)發(fā)現(xiàn)退休對男性健康有顯著的負(fù)面影響，但是對女性健康則沒有影響，建議設(shè)計退休制度時，退休年齡的設(shè)定要具有一定彈性，給勞動者自主選擇的權(quán)利[28]。然而，劉生龍和郎曉娟(2017)利用中國家庭動態(tài)跟蹤調(diào)查數(shù)據(jù)和斷點回歸設(shè)計方法研究發(fā)現(xiàn)，退休對男性的健康影響并不顯著，但是對女性健康產(chǎn)生了顯著的正向作用[29]。鄧婷鶴和何秀榮(2016)研究發(fā)現(xiàn)，退休對男性老年人的生理健康沒有顯著影響，但是顯著促進(jìn)了其心理健康[30]。葉金珍(2018)研究發(fā)現(xiàn)，退休對身心健康產(chǎn)生負(fù)面影響，也會改變部分生活習(xí)慣，其中飲酒頻率、失眠頻率和社交活動發(fā)揮了顯著的渠道中介作用[31]。

綜上可知，退休與健康之間的因果關(guān)系并不明確，結(jié)論大相徑庭，學(xué)術(shù)界存在較大爭議。在研究退休對健康的影響時，建立因果關(guān)系很困難，因為退休決定并不是外生的。最難解決的就是模型內(nèi)生性問題，一方面，健康會反過來影響退休決定，即存在逆向因果關(guān)系；另一方面，不能有效控制健康初始稟賦、健康投資消費傾向、風(fēng)險偏好、文化差異、預(yù)期壽命等無法觀測的影響因素，這些變量對退休和健康有共同的驅(qū)動作用，因此會帶來遺漏變量偏差。同時，造成研究結(jié)果不同的原因也在于不同研究選取的樣本、健康衡量指標(biāo)和計量模型等存在差異。國外文獻(xiàn)大多通過采用面板數(shù)據(jù)、工具變量方法或者斷點回歸等不同識別策略來控制模型內(nèi)生性問題，爭取獲得退休與健康之間正確的因果效應(yīng)。然而，在國內(nèi)相關(guān)研究文獻(xiàn)中，大多數(shù)研究都集中在退休對健康結(jié)果的影響，但針對退休對健康作用機(jī)制的研究幾乎處于空白狀態(tài)。因此，本文針對退休政策對居民健康的影響及作用機(jī)制的研究將彌補(bǔ)目前研究文獻(xiàn)的不足，有助于探討老齡化背景下如何提高退休人員的健康水平和優(yōu)化退休政策。

三、中國的退休政策

現(xiàn)階段，中國城鎮(zhèn)和農(nóng)村都享有養(yǎng)老保險政策。在農(nóng)村地區(qū)，為促進(jìn)城鄉(xiāng)社會公共服務(wù)的均等化，中國自2009年7月份開始，在全國選取了10%的縣啟動“新型農(nóng)村社會養(yǎng)老保險”試點(2)中華人民共和國國務(wù)院《關(guān)于開展新型農(nóng)村社會養(yǎng)老保險試點的指導(dǎo)意見》(國發(fā)〔2009〕32號)。。一直以來，中國養(yǎng)老保險制度主要覆蓋的群體是城鎮(zhèn)職工。與養(yǎng)老保險制度對應(yīng)的是退休制度，然而中國農(nóng)村地區(qū)并沒有嚴(yán)格的退休概念，農(nóng)村居民主要依據(jù)家庭結(jié)構(gòu)、經(jīng)濟(jì)情況、身體健康水平等因素確定是否退出勞動力市場。退休主要是針對在政府機(jī)關(guān)、事業(yè)單位、公共部門、國企等工作的城鎮(zhèn)人員，退休政策對這些人員有具體的法定退休年齡規(guī)定(3)具體退休細(xì)則和相關(guān)規(guī)定詳見以下文件：《國務(wù)院關(guān)于工人退休、退職的暫行辦法》(國發(fā)[1978]104號)、《國務(wù)院關(guān)于安置老弱病殘干部的暫行辦法》(國發(fā)[1978]104號)、1993年《國家公務(wù)員暫行條例》(中華人民共和國國務(wù)院令第125號)。。

總體而言，退休政策是由政府制定并強(qiáng)制實施的。對于在政府機(jī)關(guān)、事業(yè)單位、公共部門、國企工作的人員有具體的強(qiáng)制退休年齡。盡管十八屆五中全會提出“出臺漸進(jìn)式延遲退休年齡政策”，但是之前和現(xiàn)行的退休制度還是規(guī)定：男性群體正常退休年齡基本都在60周歲，由于特殊原因?qū)е绿崆巴诵莸哪挲g一般為55周歲或者50周歲；對于女性群體，如果是干部則規(guī)定退休年齡為55周歲，否則退休年齡為50周歲，由于特殊原因而提前退休的年齡為45周歲(女性職工退休年齡相對更加復(fù)雜)。鑒于退休制度在男性、女性方面存在明顯差異，因而后文將分男性、女性兩個子樣本進(jìn)行回歸分析。

四、識別策略與模型設(shè)定

本文運用斷點回歸設(shè)計(regression discontinuity design，RDD)評估退休對健康的影響。RDD被廣泛應(yīng)用于評估政策效應(yīng)[32-33]。本文設(shè)定退休Di為處理變量，Di=1表示居民i退休，Di=0表示居民i沒有退休。同時，把分組變量ai定義為個體i的年齡。由于退休政策制度設(shè)計原因，在法定退休年齡處附近的個體仿佛實現(xiàn)了隨機(jī)分組，這些個體在各方面特征均無系統(tǒng)差別即構(gòu)成了準(zhǔn)實驗，斷點回歸可視為“局部隨機(jī)實驗”。因此，RDD能夠有效識別變量之間的因果關(guān)系(4)RDD由西斯?fàn)柖黜f特和坎貝爾(Thistlethwaite & Campbell，1960)[34]首次使用。。RDD的基本思想是，在沒有退休政策規(guī)定的情況下，分組變量年齡ai對退休率和健康的影響應(yīng)該是平滑的；但是在外生的退休政策沖擊下，退休人員在達(dá)到法定退休年齡后就會退休，在斷點處即達(dá)到法定退休年齡處理變量的“跳躍”，導(dǎo)致結(jié)果變量健康的“跳躍”，這就是由于退休政策沖擊導(dǎo)致的結(jié)果。RDD能夠充分利用制度政策沖擊所帶來的“跳躍”處理效應(yīng)。由于在斷點xi=c處，并不能確保居民i一定退休，是否選擇退休還會受到其他因素的作用，比如個人的健康狀況、返聘或者選擇其他的工作等，即存在早退、正常退休和延遲退休等情況。這就決定了在法定退休年齡斷點處，退休概率從m變?yōu)閚(0

(1)

(2)

式(2)中，分母是處理變量Di的期望值在ai=c處發(fā)生的“跳躍”，分子是結(jié)果變量Y在ai=c處發(fā)生的“跳躍”。為了有效估計退休沖擊對健康的影響，對于式(2)可以沿用哈恩等(Hahn et al.，2001)[35]的方法，通過工具變量法(IV)進(jìn)行估計。其中，本文定義Ti=1(ai≥c)即達(dá)到法定退休年齡Ti取值為1，否則為0。在此可以把Ti看作處理變量Di的工具變量。由Ti的定義可知，Ti與處理變量Di滿足IV的相關(guān)性要求，即達(dá)到退休年齡退休率會出現(xiàn)一個顯著的非連續(xù)上升；Ti=1(ai≥60)在斷點a=c鄰域內(nèi)相當(dāng)于局部隨機(jī)試驗，所以只通過Di渠道影響結(jié)果變量Yiat，與擾動項并不相關(guān)，滿足工具變量外生性要求。因此，Ti是處理變量Di的有效工具變量。本文可以使用兩階段最小二乘法(2SLS)進(jìn)行估計二值變量Di與Yiat之間的因果關(guān)系，則FRD可以被描述為以下兩個方程：

Yiat=δ+βDiat+f(a-c)+εiat

(3)

Diat=γ+λTiat+g(a-c)+νiat

(4)

在式(3)和式(4)中，可以利用2SLS獲得Diat與Yiat之間的處理效應(yīng)β。其中，當(dāng)個體i年齡大于法定退休年齡且Di=1時，則這些家庭為實驗組；當(dāng)個體i年齡小于法定退休年齡且Di=0時，則這些家庭為控制組。本文把處理變量決策方程式(4)代入結(jié)果方程式(3)中，得到式(5)：

Yiat=αr+βrDiat+fr(a-c)+εiat

(5)

在式(5)中，βr=βλ，其中βr是指對政策目標(biāo)人群的平均處理效應(yīng)(intent-to-treat effect)，也就是估計了那些到達(dá)法定退休年齡真正退休的人員在政策沖擊后，他們的健康水平受到影響的程度。因為工具變量Ti是有效的，所以本文使用工具變量法所得到的估計量就是一致估計，可有效識別退休對健康的影響并進(jìn)一步探討其背后的影響機(jī)制。

五、數(shù)據(jù)來源、變量設(shè)定及變量描述性統(tǒng)計

(一)數(shù)據(jù)來源

數(shù)據(jù)來源于中國健康與養(yǎng)老追蹤調(diào)查數(shù)據(jù)(CHARLS)。CHARLS是由北京大學(xué)開展的一項關(guān)于人口研究的大型微觀數(shù)據(jù)調(diào)查，該數(shù)據(jù)庫是針對中老年群體的代表性數(shù)據(jù)，能夠全面有效評估退休對中國居民健康的影響。CHARLS于2011年、2013年和2015年分別在全國28個省份開展調(diào)查，至2015年，已覆蓋總計1.24萬戶家庭中的2.3萬名受訪者。

本文使用2011—2015年CHARLS三期數(shù)據(jù)。首先把農(nóng)村地區(qū)的樣本進(jìn)行排除，其次排除無法識別退休狀態(tài)和信息缺失的樣本。因為本文研究退休政策對居民健康的影響及其影響機(jī)制，所以選取了在政府機(jī)關(guān)事業(yè)單位、公共管理部門、國有企業(yè)或集體企業(yè)工作的人員，因為這些單位更加規(guī)范地執(zhí)行了退休政策。FRD是一個局部隨機(jī)試驗，需控制年齡效應(yīng)，因此需選擇合適的年齡范圍[33]。依據(jù)法定退休年齡對于男性和女性存在差異，最后本文篩選的男性年齡范圍為50～70歲，女性為45～65歲。具體來看，男性和女性樣本分別包含2 986和3 201人。

(二)變量設(shè)定

對于健康而言，不僅指身體上的健康，也包括心理上的健康，本文為了獲得穩(wěn)健的評估結(jié)果，選取以下健康變量展開實證分析。變量設(shè)定詳見表1。

1.健康變量

(1)自評健康指標(biāo)。自評健康是一個較為綜合的健康測量方法。自評健康既體現(xiàn)了身體健康也包括心理健康，是目前國際上最常用的健康指標(biāo)之一[23,37]。本文依據(jù)CHARLS問卷把自評健康(S_health)分為5個等級，依次為“很好”“好”“一般”“不好”和“很不好”。在具體設(shè)定上，本文進(jìn)一步定義S_health=1包括“很好”“好”“一般”，S_health=0包括“不好”和“很不好”。

(2)客觀健康指標(biāo)?？陀^健康即軀體生理健康。選取受訪者是否患病(Disease)表示居民生理健康狀況；同時，選取受訪者是否就醫(yī)治療(Hospital)表示居民醫(yī)療服務(wù)利用情況。根據(jù)CHARLS，受訪者“您在過去一個月內(nèi)生過病嗎？”的回答定義是否患?。皇茉L者對“過去一個月里，您是否去醫(yī)療機(jī)構(gòu)看過門診或者接受過上門醫(yī)療服務(wù)？”的回答定義是否就醫(yī)治療。

(3)心理健康指標(biāo)。在心理健康方面，本文選取抑郁指數(shù)(center for epidemiologic studies depression scale，CES-D)，該指標(biāo)被廣泛運用于抑郁癥狀的測量[38-39]。抑郁指數(shù)(CES-D)是根據(jù)CHARLS調(diào)查問卷使用的流調(diào)中心抑郁量表的十個問題加總構(gòu)造的指標(biāo)，利用CHARLS中包含的10個項目(6)10個項目如下：過去一周內(nèi)，我因一些小事而煩惱、我在做事時很難集中精力、我感到情緒低落、我覺得做任何事都很費勁、我感到害怕、我的睡眠不好、我感到孤獨、我覺得我無法繼續(xù)我的生活、我很愉快、我對未來充滿希望。以上10個問題均為四個選擇：(1)很少或者根本沒有(<1天)；(2)不太多(1～2天)；(3)有時或者說有一半的時間(3～4天)；(4)大多數(shù)的時間(5～7天)。在賦值時，本文將第1至第8項按四個選項依次賦值0、1、2、3，第9和10題依次賦值為3、2、1、0。因此，CES-D最小值為0分，最大值為30分。，先對每一個項目進(jìn)行賦值然后將其加總，分值越大，表示抑郁程度越高。

2.渠道變量

(1)健康行為與時間分配。退休會對居民的生活產(chǎn)生巨大的影響，退休后的時間分配、社交網(wǎng)絡(luò)、健康行為、社會關(guān)系、消費結(jié)構(gòu)及消費傾向等都會發(fā)生轉(zhuǎn)變，退休可能會通過這些渠道變量的變化影響退休人員的健康水平。在此，本文主要選取是否吸煙、是否喝酒、是否鍛煉(7)根據(jù)CHARLS問卷，主要關(guān)注對“您通常每周有沒有至少持續(xù)做非常消耗體力的激烈活動(比如搬運重物、挖地、耕作、有氧運動、快速騎車、騎車載貨等)十分鐘？”和“您通常每周有沒有至少持續(xù)做中等強(qiáng)度的體力活動(比如搬運輕便的東西、常規(guī)速度騎自行車、拖地、打太極拳、疾走)十分鐘？”兩個問題的回答確定是否鍛煉。如果至少有一項回答是定義physical=1，否則，physical=0。、晚上睡眠時間(8)根據(jù)CHARLS問卷中，對“過去一個月內(nèi)，您平均每天晚上真正睡著的時間大約是幾小時？”的回答。、是否有社交活動(9)根據(jù)CHARLS問卷中，對“您過去一個月是否進(jìn)行了下列社交活動？”的回答，具體包括：(1)串門、跟朋友交往；(2)打麻將、下棋、打牌、去社區(qū)活動室；(3)無償向與您不住在一起的親人、朋友或者鄰居提供幫助；(4)去公園或者其他場所跳舞、健身、練氣功等；(5)參加社團(tuán)組織活動；(6)志愿者活動或者慈善活動；(7)無償照顧與您不住在一起的病人或殘疾人；(8)上學(xué)或者參加培訓(xùn)課程；(9)炒股(基金及其他金融證券)；(10)上網(wǎng)；(11)其他社交活動。如果至少有一項社交活動定義social=1，否則social=0。、是否照看孫子女等變量。遭到退休沖擊后，退休人員的工作交流互動渠道大幅減少，空出大量時間，情感慰藉需求大幅增加。因此，可以通過社會互動和交流溝通滿足情感慰藉需求，減少孤獨感，提高主觀自評健康和降低抑郁程度[9,39]。基于中國家庭代際關(guān)系較為緊密的事實，是否照看孫子女可以視為一種時間代際間的轉(zhuǎn)移，照看孫子女可以促進(jìn)祖父母的(精神)主觀健康水平[10]。

(2)客觀認(rèn)知功能與主觀認(rèn)知水平。在CHARLS問卷中，簡易精神狀態(tài)量表(MMSE)涵蓋了老人的定向能力、注意力及計算能力、記憶力、語言理解等四個方面的客觀認(rèn)知功能，受訪人主要回答調(diào)查的年、月、日、星期和季節(jié)，加減運算題目、是否能畫出訪員給出的圖畫等11個問題，本文賦值每一項目為0和1。先對每一個項目賦值然后將其加總，分值越大，客觀認(rèn)知程度越高。

對于主觀認(rèn)知水平，本文選取自評記憶力，根據(jù)CHARLS問卷中，受訪者對“您覺得自己現(xiàn)在的記憶力怎么樣？”的回答設(shè)定，將“極好”“很好”和“好”賦值為1，將“一般”和“不好”賦值為0。

(三)變量的描述性統(tǒng)計

表1給出了變量的具體設(shè)定和樣本的描述性統(tǒng)計結(jié)果。就男性來看，平均年齡為59.87歲，退休比例為46.9%，自評健康為好的比例為85%，患病比例為10.6%，抑郁指數(shù)得分為5.672，訪問醫(yī)院的概率為16.9%，受教育水平在初中及以上的比例為71.2%，有配偶的比例為94.5%。對于女性而言，平均年齡為54.58歲，退休比例為46.1%，自評健康為好的比例為83.2%，抑郁指數(shù)得分為6.942，患病比例為12.2%，訪問醫(yī)院的概率為21.7%，受教育水平在初中及以上的比例為66.3%，有配偶的比例為89.6%?？梢钥闯?，男性和女性在不同的健康指標(biāo)上存在差異，男性的教育程度平均高于女性，且吸煙、喝酒的比例明顯高于女性。

表1 變量定義與描述性統(tǒng)計分析結(jié)果

(四)退休政策對退休率的影響

在此使用圖形顯示年齡和退休率之間的關(guān)系，可以直觀地理解在法定年齡處退休率的跳躍性。如圖1所示，相當(dāng)于FRD第一階段回歸結(jié)果。對于男性而言，退休率在59歲時大約為20%左右；經(jīng)過60歲后，退休率大幅上升至75%左右；隨著年齡增加，退休率不斷上升趨近于1。對于女性而言，退休率在49歲時大約為10%左右；經(jīng)過50歲后，退休率大幅上升至50%左右。隨著年齡增加，退休率不斷上升?？梢钥闯?，男性和女性居民分別在60歲、50歲附近時，退休率向上發(fā)生了較大的“跳躍”。

圖1 退休率在年齡斷點處的變化情況

表2給出了FRD框架下的第一階段估計結(jié)果。本文在回歸時控制了省份和調(diào)查年份的虛擬變量，同時控制了年齡的多項式。從回歸結(jié)果來看，男性居民和女性居民的退休率在斷點處分別大約提升了44.6個百分點和33.7個百分點。工具變量的F值都明顯高于弱工具變量的臨界值，這也表明年齡虛擬變量能夠作為退休的有效工具變量。

表2 退休政策對退休率的影響

六、實證結(jié)果及分析

(一)退休對健康的影響

圖2給出了退休政策對男性和女性自評健康、抑郁指數(shù)得分、是否患病和是否就醫(yī)治療四個健康指標(biāo)的影響，直觀地反映了退休前后居民健康水平的變化情況。對于男性居民，自評健康、抑郁指數(shù)得分和是否就醫(yī)治療概率都在法定退休年齡60歲處有一個明顯的“跳躍”現(xiàn)象，只有反映男性客觀健康水平的是否患病指標(biāo)在斷點60歲前后相對平滑。具體來看，男性自評健康有所降低，抑郁指數(shù)得分和就醫(yī)治療概率兩者有所提升，表明男性健康水平在退休后有所下降。對于女性而言，在法定退休年齡50歲處，自評健康有個微弱的向上“跳躍”，其他指標(biāo)在退休前后則較為平滑。

圖2 退休對居民健康的影響

表3匯報了2SLS的估計結(jié)果。從表3可知，退休使男性自評健康為好的概率顯著降低了約6個百分點，并且在1%水平上顯著。對于心理健康方面，退休使得男性抑郁指數(shù)顯著增加了0.485個百分點，相當(dāng)于男性抑郁指數(shù)得分的0.099個標(biāo)準(zhǔn)偏移，可以看出退休對男性心理健康產(chǎn)生顯著的負(fù)面影響。對于客觀生理健康方面，退休對是否患病沒有產(chǎn)生顯著影響，但是系數(shù)為正；退休使得男性居民就醫(yī)治療概率顯著提升了5.2百分點，相當(dāng)于訪問醫(yī)院治療概率的0.307個標(biāo)準(zhǔn)偏移。這也表明，退休使男性健康水平降低，提高了醫(yī)療服務(wù)利用水平，增加了社會醫(yī)療資源消耗。綜合來看，退休政策對男性居民自評健康、心理健康和客觀健康都產(chǎn)生了顯著的負(fù)面影響。

表3 退休對居民健康的影響的估計結(jié)果

對于女性而言，退休對健康指標(biāo)的影響在統(tǒng)計上均不具顯著性，并且影響幅度有限。其中，女性自評健康有所提升，但女性的抑郁指數(shù)有所增加?？梢钥闯觯诵菡邔ε越】禌]有產(chǎn)生顯著的影響，可能是由于女性退休的年齡存在多個斷點，退休受到的影響因素更為復(fù)雜，并且女性一般主家庭事務(wù)，退休后面臨的變化并不大，使得退休沖擊帶來的影響較小。

(二)退休對健康影響的異質(zhì)性

分析退休對健康影響異質(zhì)性有助于根據(jù)不同群體特征實施差異化健康干預(yù)措施，全面提高居民健康水平。為了探討退休對健康影響的異質(zhì)性，本文借鑒艾比赫(2015)[10]、沙伊(Shai，2018)[40]的做法，依據(jù)教育水平進(jìn)行分組。表4匯報了按照教育水平分組的結(jié)果。對于男性，初中教育水平以上的群體受到退休政策沖擊的影響更大，其自評健康為好的概率顯著減少6.2個百分點，且在1%水平上顯著，但是對于初中教育水平以下群體的影響并不顯著。可能由于中國家庭 “男主外女主內(nèi)”的傳統(tǒng)觀念，男性在退休后不適應(yīng)家庭日常家務(wù)活動和社交網(wǎng)絡(luò)的變化。因此，需要倡導(dǎo)男性在退休前更多地參與家庭生活，以降低退休沖擊的負(fù)面影響。對于女性，初中教育水平以下的群體，抑郁指數(shù)顯著增加了5.75個百分點，且在10%水平上顯著，即精神健康受到了更大的沖擊?？傮w來看，退休沖擊對女性群體的影響并不存在較大的異質(zhì)性特征，大多數(shù)在統(tǒng)計上不顯著。

表4 退休對健康影響的異質(zhì)性分析結(jié)果

(三)檢驗退休影響健康的作用機(jī)制

在上文分析的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步探討退休影響健康潛在的作用機(jī)制。從上文可知，退休政策只對男性健康產(chǎn)生了顯著影響，對女性健康影響不顯著，所以在此主要通過分析男性樣本來探究退休影響健康的作用渠道。本文參照艾比赫(2015)[10]、伯托尼等(2018)[23]檢驗退休對健康行為、時間安排、社交活動及認(rèn)知功能的影響?；貧w結(jié)果如表5所示。從表5可知，對于男性，退休使得喝酒、吸煙的概率分別顯著下降了11個百分點、16個百分點，且均在1%水平上顯著。這表明中國男性吸煙喝酒具有很強(qiáng)的社交性。退休后降低吸煙喝酒的概率對健康會產(chǎn)生正面效應(yīng)，在此可能受到本文選取健康指標(biāo)和評估方法的限制，使得其對健康的影響并未全面反映出來。退休使得鍛煉身體的概率顯著下降了約5個百分點，這表明男性居民退休后，失去了工作中鍛煉的機(jī)會，雖然時間更加充裕，但并沒有在短期內(nèi)促進(jìn)鍛煉的健康行為。退休對男性社交活動概率和照看孫子女的概率產(chǎn)生了負(fù)面影響。原因可能是退休后男性不再工作，工作中的社交活動大幅減少，這也許緣于在中國家庭中“男主外女主內(nèi)”傳統(tǒng)的角色分工，男性在退休后不適應(yīng)家庭日常家務(wù)活動和社交網(wǎng)絡(luò)的變化，但是女性一直就負(fù)責(zé)家庭日常家務(wù)、買菜、購物等，較為適應(yīng)退休后的生活方式(10)通過回歸，退休使得女性社交活動概率顯著增加了8.1%。。因此，在社交活動上男性受到的退休沖擊更大。退休對MMSE和睡眠時間產(chǎn)生了負(fù)面影響，但在統(tǒng)計上均不顯著；退休對記憶力產(chǎn)生顯著的負(fù)面影響。

表5 退休對渠道變量的影響

若退休沖擊是通過以上渠道變量影響居民健康水平的，那么在回歸時加入以上變量后，退休對男性健康的負(fù)面影響應(yīng)該變小或不再顯著?；貧w結(jié)果如表6所示(11)由于退休對客觀健康指標(biāo)是否患病影響不顯著，在此不再加入分析。，在加入健康行為、時間安排和認(rèn)知能力的相關(guān)變量后，退休對男性自評健康、抑郁指數(shù)和訪問醫(yī)院就醫(yī)治療概率的影響都不再顯著，系數(shù)絕對值大小比表3中的系數(shù)有所下降。這表明，退休通過健康行為、時間安排及認(rèn)知能力渠道影響健康狀況。適量喝酒、鍛煉、MMSE、自評記憶力和照顧孫子女在統(tǒng)計上顯著促進(jìn)了自評健康。但是退休降低了喝酒概率、減少了鍛煉概率、降低了MMSE和自評記憶力水平，從而退休使得男性健康水平下降，這與現(xiàn)有文獻(xiàn)結(jié)果一致[25-26]。社交活動會顯著提高自評健康水平，但是退休顯著降低了社交活動概率，致使男性自評健康下降。是否照看孫子女可以視為一種時間代際上的轉(zhuǎn)移，照看孫子女會增強(qiáng)祖父母的(精神)主觀健康水平，但退休顯著降低了男性照看子女的概率，從而對男性自評健康產(chǎn)生負(fù)面沖擊。類似地，退休通過顯著降低鍛煉、自評記憶力、社交活動和照顧孫子女，從而顯著提高了CES-D，對心理健康產(chǎn)生負(fù)面影響。對于客觀健康指標(biāo)是否就醫(yī)治療，在加入健康行為、時間安排及認(rèn)知能力渠道影響因素后，退休對健康的影響有所下降或不顯著。

表6 退休對健康影響的渠道分析(mechanism analysis)

可以看出，退休通過顯著降低認(rèn)知能力、減少健康行為和社交活動等渠道對健康產(chǎn)生負(fù)面影響。因此，本文建議加大健康預(yù)防和干預(yù)力度，針對以上影響渠道培育居民養(yǎng)成健康生活意識和健康行為，提高國民健康素養(yǎng)水平。而提高國民健康風(fēng)險意識是提高國民健康水平最經(jīng)濟(jì)有效的方式之一。應(yīng)把健康目標(biāo)融入相關(guān)老齡政策，助力健康中國戰(zhàn)略，改善國民健康福利水平。

(四)有效性檢驗

表7是對不同年齡帶寬做了回歸分析。結(jié)果顯示，在不同年齡帶寬區(qū)間內(nèi)，退休對健康的影響并沒有發(fā)生較大轉(zhuǎn)變，退休依然對男性健康產(chǎn)生顯著的負(fù)面影響，對女性健康影響并不顯著。這也再次驗證了本文研究結(jié)論的穩(wěn)健性和可信性。

表7 退休對居民健康的影響的估計結(jié)果

七、研究結(jié)論與建議

中國人口老齡化日趨嚴(yán)峻，特別是伴隨20世紀(jì)五六十年代“嬰兒潮”一代的退休，退休和健康問題給中國新時期養(yǎng)老、醫(yī)療社會保障體系的可持續(xù)發(fā)展帶來巨大挑戰(zhàn)。黨和政府高度關(guān)注人民健康問題，加大關(guān)于退休政策和健康之間因果關(guān)系及作用渠道的研究，將有助于優(yōu)化退休政策、推進(jìn)新時代社會保障體系和“健康中國”建設(shè)。本文基于2011—2015年中國健康與養(yǎng)老追蹤調(diào)查的三期數(shù)據(jù)，使用斷點回歸設(shè)計方法研究了退休政策對居民健康的影響及作用機(jī)制。研究表明，退休對男性自評健康和心理健康產(chǎn)生了顯著的負(fù)面影響，同時顯著提高了其醫(yī)療服務(wù)利用水平，但對女性健康的影響在統(tǒng)計上并不顯著。這也說明，中國現(xiàn)階段實施差異化的漸進(jìn)式延遲退休政策有助于居民優(yōu)化全生命周期內(nèi)的健康水平，減少醫(yī)療資源消耗，也有利于養(yǎng)老金可持續(xù)發(fā)展。同時，建議中國依據(jù)行業(yè)差別，科學(xué)實施更加彈性的退休年齡政策，提高人力資源利用水平。進(jìn)一步研究表明，退休政策對健康的影響在不同教育分組中存在明顯的異質(zhì)性，受教育水平較高的男性居民受到退休政策的負(fù)面沖擊更加顯著。退休沖擊對男性健康的負(fù)向影響更大，由于中國家庭存在 “男主外女主內(nèi)”傳統(tǒng)觀念，男性退休后不能快速適應(yīng)日常家務(wù)活動和社交網(wǎng)絡(luò)的變化。因此，需要倡導(dǎo)男性在退休前更多地參與家庭生活，以降低退休沖擊的負(fù)面影響。從影響機(jī)制來看，退休通過顯著降低健康行為、認(rèn)知能力和社交活動等渠道對健康產(chǎn)生負(fù)面影響，建議政府加大健康預(yù)防知識宣傳和干預(yù)力度，倡導(dǎo)居民養(yǎng)成健康生活意識和健康行為，不斷提升居民健康素養(yǎng)水平，降低醫(yī)療資源耗費，充分發(fā)揮旨在促進(jìn)老年人參與勞動的漸進(jìn)式延遲退休政策的積極作用。

老年人退休后具有大量的閑暇時間，有較大的情感慰藉需要。因此，社會不僅要關(guān)注其生理健康，而且也要充分重視老年人的心理健康。要積極推進(jìn)老年人文化娛樂和醫(yī)療消費市場的供給側(cè)改革，提供適合退休人員的文化產(chǎn)品和服務(wù)，匹配其消費結(jié)構(gòu)的變化，釋放老年人消費需求，不斷滿足其日益增長的精神文化需要。特別是健康與醫(yī)療引領(lǐng)服務(wù)業(yè)升級對于中國經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型升級具有重要意義。進(jìn)入新時代，中國社會主要矛盾已經(jīng)轉(zhuǎn)化為人民日益增長的美好生活需要和不平衡不充分的發(fā)展之間的矛盾。新時代健康需求也在轉(zhuǎn)型升級，健康是促進(jìn)人的全面發(fā)展的必然要求，也是實現(xiàn)人民美好生活需要最基礎(chǔ)的要求。習(xí)近平總書記指出：“沒有全民健康，就沒有全面小康?！币虼?，政府需要優(yōu)化與老齡健康問題密切相關(guān)的政策和制度設(shè)計，加強(qiáng)健康文化建設(shè)，把健康目標(biāo)融入退休政策，推進(jìn)新時代基本公共服務(wù)均等化建設(shè)，為國民提供全方位全周期健康服務(wù)，進(jìn)一步提高國民健康福利，讓居民真正實現(xiàn)退休后的美好生活。