虛擬信用卡，問題出在哪？

邊麓

虛擬支付三日游

3月11日，阿里小微金融服務(wù)集團(tuán)宣布，將聯(lián)合中信銀行共同推出國(guó)內(nèi)首張網(wǎng)絡(luò)信用卡，首批發(fā)行100萬(wàn)張。與此前傳言不同的是，這張?zhí)摂M信用卡的發(fā)卡方是中信銀行，背后對(duì)應(yīng)的是中信銀行異度支付信用卡。

這就是傳聞已久的支付寶的信用支付。從產(chǎn)品上看，它仍沿用了支付寶此前慣用的“網(wǎng)絡(luò)渠道搭售線下產(chǎn)品”的方式，和余額寶一樣，將線下金融產(chǎn)品包裝之后進(jìn)行線上的產(chǎn)品化。而且，它不僅僅只能通過(guò)支付寶這一渠道實(shí)現(xiàn)消費(fèi)。用戶在申請(qǐng)得到卡號(hào)之后，仍可以在線下的中信銀行網(wǎng)點(diǎn)申請(qǐng)一張實(shí)體信用卡，以實(shí)現(xiàn)線下消費(fèi)。因此，阿里的“虛擬信用卡”并沒有完全擺脫傳統(tǒng)銀行。

但僅僅在3天之后，中國(guó)人民銀行支付結(jié)算司下發(fā)了關(guān)于暫停虛擬信用卡的通知。緊急叫停支付寶、騰訊的虛擬信用卡產(chǎn)品，同時(shí)叫停的還有條碼（二維碼）支付等面對(duì)面支付服務(wù)。

央行有內(nèi)部官員稱，暫停虛擬信用卡的原因，主要是最近互聯(lián)網(wǎng)支付的投訴太多，從客戶支付安全角度出發(fā)，央行會(huì)從風(fēng)險(xiǎn)角度統(tǒng)一評(píng)估這兩個(gè)產(chǎn)品。

更多的評(píng)論認(rèn)為，這主要是因?yàn)橹Ц秾殑?dòng)了銀聯(lián)的奶酪。

銀聯(lián)的奶酪

銀聯(lián)于2002年春天在上海掛牌成立，它本身脫胎于行政力量的推動(dòng)，直接繼承了由政府推行的“金卡工程”，將原來(lái)分布于全國(guó)18個(gè)地區(qū)的非營(yíng)利性機(jī)構(gòu)——銀行卡信息交換中心，整合為銀聯(lián)的各個(gè)分公司。銀聯(lián)由國(guó)內(nèi)80多家金融機(jī)構(gòu)共同發(fā)起設(shè)立，注冊(cè)資本16.5億元。從此，國(guó)內(nèi)銀行的“諸侯割據(jù)”時(shí)代結(jié)束，銀聯(lián)成為各銀行發(fā)卡必走的清算通道。

虛擬信用卡與普通銀行信用卡的區(qū)別在于，普通銀行信用卡需要刷卡支付，而使用虛擬信用卡消費(fèi)時(shí)，不需要帶銀行卡，只需要使用支付寶的支付系統(tǒng)就可以了。

這意味著，刷卡手續(xù)費(fèi)僅有發(fā)卡行和收單行（主要是第三方支付企業(yè)）收取，銀聯(lián)完全被架空。而在傳統(tǒng)信用卡刷卡業(yè)務(wù)中，刷卡手續(xù)費(fèi)由發(fā)卡行、收單行（主要是銀行、銀聯(lián)商務(wù)和第三方支付企業(yè)）、銀聯(lián)按照7：2：1的方式按比例收取。

虛擬信用卡作為一種新事物，確實(shí)存在業(yè)務(wù)和監(jiān)管上的模糊地帶，有不合規(guī)的地方。譬如銀行發(fā)放信用卡需要“三親”：在信貸或信用卡審批環(huán)節(jié)，對(duì)申請(qǐng)人進(jìn)行親訪、親簽、親核，而虛擬信用卡的“發(fā)放”似乎并不符合這一監(jiān)管要求，這些或許也是虛擬信用卡被叫停的原因。

金融創(chuàng)新的出路

在中國(guó)，虛擬信用卡和二維碼支付雖然有其自身的風(fēng)險(xiǎn)因素，但是它們的出現(xiàn)給人們一個(gè)思考的機(jī)會(huì)：移動(dòng)支付到底該怎么發(fā)展？

對(duì)移動(dòng)支付而言有兩個(gè)關(guān)鍵詞，第一是便捷，第二是安全。便捷是移動(dòng)支付的先天性優(yōu)勢(shì)，而安全是它的先天性短板。

據(jù)信息技術(shù)研究和分析公司Gartner分析，2013年全球移動(dòng)支付增至2350億美元，同比增長(zhǎng)了44%，到2015年全球移動(dòng)支付規(guī)模將達(dá)6700億美元。而2013年，國(guó)內(nèi)僅第三方移動(dòng)支付市場(chǎng)的交易規(guī)模就達(dá)12197億元，增長(zhǎng)700%多。從數(shù)據(jù)來(lái)看，移動(dòng)支付的市場(chǎng)呈現(xiàn)出一片欣欣向榮的景象。當(dāng)然，從大環(huán)境來(lái)看，今年的政府工作報(bào)告將互聯(lián)網(wǎng)金融列入其中更是增強(qiáng)了互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的信心。

中央電視臺(tái)財(cái)經(jīng)評(píng)論員許一力預(yù)言，虛擬信用卡很可能這樣結(jié)局：它不會(huì)夭折，但被銀聯(lián)分杯羹。支持技術(shù)創(chuàng)新，讓銀聯(lián)介入線上支付清算，從而在金融創(chuàng)新與各方利益間找到平衡，或許才是最好的一種結(jié)局。endprint