企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與宏觀經(jīng)濟(jì)關(guān)系

周新檸

摘要：我國(guó)是社會(huì)主義國(guó)家，宏觀調(diào)控占據(jù)主體，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制在不斷變化。人們生活質(zhì)量的不斷提高，對(duì)企業(yè)的發(fā)展提出了更高的要求。國(guó)家的政策會(huì)影響企業(yè)的發(fā)展，企業(yè)會(huì)受到經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型趨勢(shì)的嚴(yán)重影響。然而，隨著市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的加劇及風(fēng)險(xiǎn)和不確定性因素的增加，企業(yè)在發(fā)展過(guò)程中受到各種因素的影響，從而極易產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。作為一家企業(yè)，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與我國(guó)的宏觀經(jīng)濟(jì)關(guān)系密切。

關(guān)鍵詞：企業(yè);財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn);宏觀經(jīng)濟(jì)

一方面，社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展為企業(yè)的功能和發(fā)展創(chuàng)造了更多的機(jī)會(huì)，但另一方面，也給企業(yè)帶來(lái)了嚴(yán)重的問(wèn)題。企業(yè)在業(yè)務(wù)管理過(guò)程中經(jīng)常面臨各種問(wèn)題，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理只是其中之一，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是不可避免的，只有最大程度地降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)才能在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中保有自己的地位，并確保其可持續(xù)發(fā)展。宏觀經(jīng)濟(jì)因素是影響金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的重要市場(chǎng)因素，宏觀經(jīng)濟(jì)因素對(duì)金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的影響是企業(yè)和許多科學(xué)家的研究熱點(diǎn)。只有深入了解宏觀經(jīng)濟(jì)對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的影響，才能更好地發(fā)展企業(yè)。

一、宏觀調(diào)控與政府干預(yù)

（一）宏觀調(diào)控的主體

政府是宏觀治理的主體，而不是地方政府，必須是中央政府。因?yàn)橹挥兄醒胝拍鼙O(jiān)管整個(gè)宏觀經(jīng)濟(jì)，并對(duì)整體經(jīng)濟(jì)的表現(xiàn)負(fù)責(zé)。地方政府無(wú)條件地監(jiān)督宏觀調(diào)控政策的實(shí)施，有時(shí)會(huì)出現(xiàn)地方政府為了自己的地方利益而被動(dòng)實(shí)施或者抵制國(guó)家的宏觀政策的現(xiàn)象，因此，地方政府應(yīng)該受到中央政府的監(jiān)管，中央政府是主要的宏觀治理機(jī)構(gòu)。

（二）宏觀調(diào)控的手段

宏觀調(diào)控主要包含財(cái)政政策和貨幣政策，還有必要的法律和行政資源。財(cái)政政策包括稅收政策和預(yù)算支出政策，特別是稅收、預(yù)算、購(gòu)買成本和轉(zhuǎn)移等;貨幣政策主要包括利率政策、匯率政策、存款政策、信貸政策和公開(kāi)市場(chǎng)活動(dòng)等。

二、宏觀經(jīng)濟(jì)因素對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的影響

（一）貸款利率對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的影響

在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，即使在企業(yè)運(yùn)作平穩(wěn)的基礎(chǔ)上，企業(yè)也會(huì)產(chǎn)生財(cái)務(wù)問(wèn)題，一旦銀行加息，企業(yè)的融資成本將大大增加。所以應(yīng)保障企業(yè)的經(jīng)濟(jì)利益，減少企業(yè)面臨的財(cái)務(wù)困難。企業(yè)由于財(cái)務(wù)困難而難以償還銀行貸款和其他一些貸款項(xiàng)目時(shí)，其財(cái)務(wù)將面臨巨大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。由此可見(jiàn)，銀行貸款利率與企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)之間存在一定的正相關(guān)關(guān)系，特別是當(dāng)銀行利率上升時(shí)，企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)反而增加了;當(dāng)銀行貸款利率降低時(shí)，企業(yè)財(cái)務(wù)困難的風(fēng)險(xiǎn)就會(huì)降低。

（二）政策影響

大多數(shù)企業(yè)的運(yùn)作和發(fā)展都能得到相關(guān)國(guó)家政策的支持，但是某些政策也會(huì)在一定程度上增加與企業(yè)運(yùn)作相關(guān)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。政治風(fēng)險(xiǎn)有時(shí)是企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的重要因素，而且很難改變。企業(yè)每年都要承接很多項(xiàng)目，如此大的項(xiàng)目需要巨大的資金支持。這些年來(lái)，相關(guān)的國(guó)家政策影響了企業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展，例如由于原材料缺乏而限制了企業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展，原材料的調(diào)整還給許多公司帶來(lái)了較大的經(jīng)濟(jì)損失，使其在運(yùn)營(yíng)和開(kāi)發(fā)過(guò)程中充滿了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。從國(guó)家角度看，企業(yè)應(yīng)將社會(huì)責(zé)任放在首位，并在人類共同的經(jīng)濟(jì)利益的基礎(chǔ)上最大限度地滿足人們?cè)诎l(fā)展過(guò)程中的需求。由于國(guó)家和企業(yè)雙方考慮的因素不同，在實(shí)施過(guò)程中不可避免地會(huì)發(fā)生沖突，這也會(huì)增加公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（三）擅權(quán)套錢直接化、隱蔽化

一些政府官員利用職務(wù)之便貪污腐敗挪用國(guó)家資金。腐敗通常是通過(guò)增加建筑成本和籌集公共資金來(lái)實(shí)施的，大多數(shù)賄賂發(fā)生在工程項(xiàng)目中，犯罪形式極為隱晦;有的反映在犯罪領(lǐng)域的擴(kuò)大和犯罪的相關(guān)性上，這主要集中在基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)上，包括減少和加強(qiáng)水庫(kù)建設(shè)、醫(yī)療保健、教育和文化項(xiàng)目以及節(jié)能、減排和環(huán)境建設(shè)項(xiàng)目、關(guān)于工業(yè)結(jié)構(gòu)創(chuàng)新和適應(yīng)、農(nóng)村土地購(gòu)置、電力網(wǎng)絡(luò)改造、新農(nóng)村建設(shè)、退耕還林、基礎(chǔ)設(shè)施貸款等獨(dú)立項(xiàng)目。這些官員利用各種工程項(xiàng)目和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)擅權(quán)套錢的行為日益直接化、隱蔽化，這也增加了企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

三、企業(yè)應(yīng)對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的有效措施

（一）密切關(guān)注市場(chǎng)和宏觀經(jīng)濟(jì)的狀況變化

企業(yè)在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，不僅必須關(guān)注公司的生產(chǎn)和工作、加強(qiáng)業(yè)務(wù)管理，還應(yīng)密切關(guān)注市場(chǎng)變化和宏觀經(jīng)濟(jì)狀況。例如關(guān)心利率變化、貸款和GDP（國(guó)民經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)總值）增長(zhǎng)的變化。當(dāng)國(guó)家控制的銀行貸款利率發(fā)生變化時(shí)，企業(yè)家和管理者必須及時(shí)調(diào)整公司的生產(chǎn)和經(jīng)營(yíng)策略，及時(shí)調(diào)整公司的借貸活動(dòng)并指導(dǎo)其他融資來(lái)源的發(fā)展。發(fā)行債券以及減少或暫停銀行貸款額度以及及時(shí)調(diào)整業(yè)務(wù)策略，可以有效減輕利率上升后銀行貸款對(duì)金融交易的影響，從而降低業(yè)務(wù)方面出現(xiàn)財(cái)務(wù)困難的風(fēng)險(xiǎn)。不斷變化的GDP增長(zhǎng)也是一個(gè)需要關(guān)注的領(lǐng)域。經(jīng)營(yíng)者和管理者應(yīng)關(guān)注國(guó)家的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，并了解國(guó)家的經(jīng)濟(jì)政策和增長(zhǎng)率。當(dāng)國(guó)家政策有效且增長(zhǎng)率提高時(shí)，公司需要積極分析市場(chǎng)需求和供應(yīng)的實(shí)際情況，然后根據(jù)自己的公司發(fā)展水平及時(shí)擴(kuò)大公司的生產(chǎn)和銷售規(guī)模，及時(shí)掌控技術(shù)因素和資本要素，并協(xié)調(diào)其他因素。

（二）執(zhí)行方面

企業(yè)運(yùn)營(yíng)時(shí)，公司管理高層必須嚴(yán)格按照規(guī)定的系統(tǒng)規(guī)則進(jìn)行企業(yè)管理。公司的運(yùn)營(yíng)受到許多因素的影響，例如社會(huì)的發(fā)展以及政策的變化。為了適應(yīng)市場(chǎng)發(fā)展，在調(diào)整過(guò)程中不可避免地會(huì)產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。所以，公司相關(guān)部門應(yīng)具有強(qiáng)大的危機(jī)管理能力，能夠及時(shí)提供有效的解決方案，并能有效地進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)防和處理，以達(dá)到風(fēng)險(xiǎn)管理的目的。

（三）把握企業(yè)管理關(guān)鍵性指標(biāo)，了解消費(fèi)者的個(gè)人信息

因?yàn)槟承┰牧系膬r(jià)格略高，客戶無(wú)法提前支付固定費(fèi)用，因此需要貸款。同時(shí)，為了發(fā)展客戶或建立新的銷售渠道，公司可以最初以信貸方式出售以占領(lǐng)市場(chǎng)，這就會(huì)給公司帶來(lái)壞賬的風(fēng)險(xiǎn)，也就是將會(huì)產(chǎn)生壞賬損失。因此，每個(gè)公司都應(yīng)結(jié)合其實(shí)際情況，詳細(xì)考慮客戶規(guī)模、業(yè)務(wù)狀況、資本流動(dòng)性和歷史商業(yè)信用數(shù)據(jù)，并建立一套可以有效評(píng)估的信用標(biāo)準(zhǔn)，不能使用不同的評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)，這樣不利于對(duì)客戶信息進(jìn)行準(zhǔn)確的分析。公司必須按照既定的信用管理體系嚴(yán)格對(duì)客戶的信用等級(jí)進(jìn)行分類，從源頭上減少壞賬風(fēng)險(xiǎn)。必要情況下，公司應(yīng)根據(jù)市場(chǎng)狀況的變化或客戶貸款條件的變化更新其信用系統(tǒng)，使其達(dá)到可使用狀態(tài)。

（四）建立有效的企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)體系

在公司開(kāi)展業(yè)務(wù)的過(guò)程中，我們必須注意創(chuàng)建有效的公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)警示系統(tǒng)。為公司創(chuàng)建財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)首先需要針對(duì)公司進(jìn)行全面的評(píng)估計(jì)劃。評(píng)估的內(nèi)容必須公正客觀，根據(jù)公司的市場(chǎng)份額、產(chǎn)品的市場(chǎng)趨勢(shì)、公司盈利能力、債務(wù)能力和運(yùn)營(yíng)情況，詳細(xì)分析公司未來(lái)發(fā)展的方向和發(fā)展?jié)摿Φ?。預(yù)警系統(tǒng)應(yīng)具有較高的抗風(fēng)險(xiǎn)能力，在系統(tǒng)中制定好公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)警告線。如果公司面臨嚴(yán)重的財(cái)務(wù)危機(jī)，會(huì)給企業(yè)提前預(yù)警，以便該公司及時(shí)應(yīng)對(duì)財(cái)務(wù)危機(jī)、規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，使公司能夠在安全的范圍內(nèi)開(kāi)展業(yè)務(wù)。

四、結(jié)語(yǔ)

因此，當(dāng)前企業(yè)與宏觀政策之間關(guān)系的最集中成就是建立與貨幣和財(cái)政政策兩個(gè)主要方面的穩(wěn)定和直接的協(xié)調(diào)關(guān)系。國(guó)家可以適當(dāng)整合貨幣和財(cái)政政策，這樣可以促進(jìn)企業(yè)的健康穩(wěn)定發(fā)展。而且因?yàn)橛泻芏嘁蛩啬軐?dǎo)致業(yè)務(wù)波動(dòng)和變化，例如匯率變化、存款準(zhǔn)備金調(diào)整等，并且由于這些復(fù)雜的原因，企業(yè)必須隨時(shí)了解最新的市場(chǎng)變化。只有制定出最合理的宏觀政策，才能真正保證國(guó)民經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定和可持續(xù)增長(zhǎng)。企業(yè)在發(fā)展的同時(shí)，要時(shí)刻跟隨宏觀調(diào)控變化而做出自己的調(diào)整，切不可一成不變，否則就會(huì)落后，被時(shí)代所淘汰。