新債務(wù)重組準(zhǔn)則下的三個(gè)確認(rèn)與計(jì)量問題

冷琳

【摘要】2019年5月財(cái)政部頒布了新修訂的債務(wù)重組準(zhǔn)則， 但由于準(zhǔn)則指南暫未公布， 準(zhǔn)則執(zhí)行時(shí)在會(huì)計(jì)確認(rèn)與計(jì)量過程中還存在許多有待明確的地方。 對(duì)其中的三個(gè)具體問題進(jìn)行案例分析認(rèn)為： 債權(quán)人放棄債權(quán)的公允價(jià)值確定可以選擇收益法下的現(xiàn)金流量折現(xiàn)法; 債務(wù)重組中債權(quán)人確認(rèn)的損益應(yīng)計(jì)入投資收益會(huì)計(jì)科目， 列報(bào)在利潤(rùn)表“投資收益”項(xiàng)目下“以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)終止確認(rèn)收益”欄， 而債務(wù)人則要視具體償債方式區(qū)別確認(rèn)銷售收入或銷售成本、資產(chǎn)處置損益或投資收益; 在債務(wù)轉(zhuǎn)為權(quán)益工具時(shí)， 債權(quán)人需要依據(jù)轉(zhuǎn)換股權(quán)后對(duì)債務(wù)人的影響程度進(jìn)行相應(yīng)會(huì)計(jì)處理， 并且還要考慮債權(quán)人與債務(wù)人是否存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系。

【關(guān)鍵詞】債務(wù)重組;金融工具;公允價(jià)值;當(dāng)期損益;投資收益

【中圖分類號(hào)】 F234 ? ? 【文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼】A ? ? ?【文章編號(hào)】1004-0994（2020）11-0065-5

為增強(qiáng)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系內(nèi)在的協(xié)調(diào)一致性， 規(guī)范債務(wù)重組的確認(rèn)、計(jì)量和相關(guān)會(huì)計(jì)信息披露， 財(cái)政部于2019年5月30日發(fā)布了修訂的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第12號(hào)——債務(wù)重組》（新CAS 12）， 并已經(jīng)于2019年6月17日在所有執(zhí)行企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的企業(yè)范圍內(nèi)施行。 新CAS 12修改了債務(wù)重組的定義， 擴(kuò)大了準(zhǔn)則的適用范圍， 增加了相關(guān)資產(chǎn)和債務(wù)終止確認(rèn)時(shí)點(diǎn)的規(guī)定， 最重要的是將重組債權(quán)、債務(wù)的會(huì)計(jì)處理與新《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)——金融工具確認(rèn)與計(jì)量》（CAS 22）、《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第39號(hào)——公允價(jià)值計(jì)量》（CAS 39）等其他具體會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的相關(guān)規(guī)定協(xié)調(diào)一致。 但新CAS 12在具體執(zhí)行時(shí)依然存在著許多尚未明確的確認(rèn)與計(jì)量方面的問題， 本文針對(duì)其中三個(gè)問題， 結(jié)合具體案例闡述自己的觀點(diǎn)。

一、債務(wù)人以金融資產(chǎn)以外的資產(chǎn)清償債務(wù)時(shí)， 債權(quán)人放棄債權(quán)的公允價(jià)值確定方法

新CAS 12第六條規(guī)定， 債權(quán)人受讓的非金融資產(chǎn)入賬價(jià)值強(qiáng)調(diào)以放棄債權(quán)的公允價(jià)值為基礎(chǔ)， 但準(zhǔn)則并未明確規(guī)定應(yīng)該如何確定債權(quán)人放棄債權(quán)的公允價(jià)值， 而這必然會(huì)給準(zhǔn)則的實(shí)際執(zhí)行帶來困難， 甚至有人認(rèn)為可以直接用償債資產(chǎn)公允價(jià)值代替放棄債權(quán)的公允價(jià)值。

對(duì)此， 筆者的看法是： 財(cái)政部于2014年頒布的CAS 39早已為后續(xù)具體會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的修訂提供了前提和基礎(chǔ)， 我們?cè)诖_定資產(chǎn)、負(fù)債或權(quán)益工具的公允價(jià)值時(shí)， 可直接依照該準(zhǔn)則的相關(guān)條款。 債務(wù)重組中債權(quán)人放棄債權(quán)的公允價(jià)值是指企業(yè)出售債權(quán)所能收到的金額， 即債權(quán)的脫手價(jià)格， 可采用市場(chǎng)法（利用相同或類似資產(chǎn)或負(fù)債的價(jià)格進(jìn)行估值）、成本法（通常指現(xiàn)行重置成本）或是收益法（將未來金額折現(xiàn)）等估值技術(shù)確定其公允價(jià)值的具體數(shù)值。 結(jié)合債權(quán)資產(chǎn)的金融資產(chǎn)屬性， 通過比較前述三種方法的適用范圍， 筆者認(rèn)為收益法應(yīng)該是確定債權(quán)人放棄債權(quán)的公允價(jià)值最恰當(dāng)?shù)墓乐捣椒ā?/p>

收益法通常包括現(xiàn)金流量折現(xiàn)法、多期超額收益折現(xiàn)法、期權(quán)定價(jià)模型等估值方法。 其中， 現(xiàn)金流量折現(xiàn)法可成為首選， 一則其比較簡(jiǎn)單且更具可操作性， 二則其充分考慮了各類現(xiàn)金流量與折現(xiàn)率的配比。 為保證債權(quán)公允價(jià)值計(jì)算的準(zhǔn)確性， 債權(quán)人采用此法進(jìn)行折算時(shí)作為分子的未來現(xiàn)金流量與作為分母的折現(xiàn)率要保持配比關(guān)系。 例如： 如果折現(xiàn)時(shí)分子使用的是包含通貨膨脹因素的現(xiàn)金流量， 分母就要選擇名義折現(xiàn)率; 如果折現(xiàn)時(shí)分子使用的是稅后現(xiàn)金流量， 分母就要選擇稅后折現(xiàn)率; 如果折現(xiàn)時(shí)分子使用的是合同現(xiàn)金流量， 分母就要選擇能夠反映預(yù)期違約風(fēng)險(xiǎn)的折現(xiàn)率。

現(xiàn)金流量折現(xiàn)法又分為傳統(tǒng)法與期望現(xiàn)金流量法兩種。 采用傳統(tǒng)法確定債權(quán)的公允價(jià)值比較簡(jiǎn)單， 只需要債權(quán)人合理估計(jì)債權(quán)最可能收回的現(xiàn)金流量， 然后采用市場(chǎng)觀察的折現(xiàn)率（如同期銀行借款利率等）加以折現(xiàn)即可。 而采用期望現(xiàn)金流量法確定債權(quán)的公允價(jià)值則比較復(fù)雜， 首先債權(quán)人要確定未來現(xiàn)金流量的金額和相應(yīng)發(fā)生的概率， 加權(quán)平均計(jì)算出期望現(xiàn)金流量之后再折現(xiàn)。 具體折現(xiàn)時(shí)又有兩種計(jì)算方法： 一是用剔除風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)后（風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后）的期望現(xiàn)金流量， 按無風(fēng)險(xiǎn)利率加以折現(xiàn); 二是用包含風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)（未經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整）的期望現(xiàn)金流量， 按包含風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)的折現(xiàn)率進(jìn)行折現(xiàn)[1] 。 當(dāng)然， 如果債權(quán)人放棄債權(quán)金額不大， 并且期限較短， 在確定放棄債權(quán)的公允價(jià)值時(shí)， 可以簡(jiǎn)便計(jì)算， 不考慮時(shí)間因素， 只考慮最可能收回的現(xiàn)金流量或期望現(xiàn)金流量。 下面通過例題加以說明。

例1： 經(jīng)雙方協(xié)商， 華天公司2020年2月1日與長(zhǎng)城公司訂立協(xié)議， 對(duì)長(zhǎng)城公司所欠一筆到期的貨款進(jìn)行重組， 貨款金額為500萬(wàn)元， 華天公司同意長(zhǎng)城公司以五臺(tái)重型設(shè)備加以抵償。 假定華天公司準(zhǔn)備將收回的重型設(shè)備在一年內(nèi)對(duì)外出售， 預(yù)計(jì)的現(xiàn)金流量和發(fā)生概率如表所示。

假定市場(chǎng)一年期無風(fēng)險(xiǎn)利率為8%， 具有相同風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)為2%。 如何確定華天公司放棄債權(quán)500萬(wàn)元的公允價(jià)值？

分析： 因?yàn)槿A天公司與長(zhǎng)城公司存在真實(shí)的債權(quán)債務(wù)關(guān)系， 他們之間達(dá)成的重組協(xié)定由長(zhǎng)城公司以五臺(tái)重型設(shè)備償還債務(wù)， 并且沒有改變交易對(duì)手， 因此該事項(xiàng)符合債務(wù)重組定義， 適用新CAS 12。 依據(jù)新CAS 12第六條的規(guī)定， 華天公司要將五臺(tái)重型設(shè)備入賬， 重型設(shè)備的入賬成本要以華天公司放棄債權(quán)的公允價(jià)值加上為使該重型設(shè)備達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)發(fā)生的運(yùn)雜費(fèi)等費(fèi)用。 問題的關(guān)鍵是合理確定華天公司放棄債權(quán)的公允價(jià)值。 而依據(jù)CAS 39相關(guān)條款和前面的理論闡述， 債權(quán)人放棄債權(quán)公允價(jià)值的估值最適用的就是現(xiàn)金流量折現(xiàn)法。 下面分別采用傳統(tǒng)法與期望現(xiàn)金流量法計(jì)算放棄債權(quán)的公允價(jià)值。

方案一： 采用傳統(tǒng)法時(shí)， 因?yàn)閭鶛?quán)最可能的未來現(xiàn)金流量是500萬(wàn)元， 將此金額按考慮風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的折現(xiàn)率10%（8%+2%）折現(xiàn)， 得出放棄債權(quán)的公允價(jià)值是454.55萬(wàn)元[500×（P/F，10%，1）]。

方案二： 采用期望現(xiàn)金流量法時(shí)， 又有兩種方法： 第一種方法是先將期望現(xiàn)金流量減去風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)， 再按無風(fēng)險(xiǎn)利率加以折現(xiàn)。 如華天公司可首先通過使用2%的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)計(jì)算出現(xiàn)金流量的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整金額為 9.02萬(wàn)元[496-496×（1.08÷1.1）]， 然后用期望現(xiàn)金流量496萬(wàn)元減去風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整金額9.02萬(wàn)元， 得出經(jīng)過風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的期望現(xiàn)金流量金額486.98萬(wàn)元， 最后再用無風(fēng)險(xiǎn)利率8%對(duì)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的期望現(xiàn)金流量金額486.98萬(wàn)元加以折現(xiàn)， 得到放棄債權(quán)的公允價(jià)值（現(xiàn)值）為450.91萬(wàn)元（486.98÷1.08）。 第二種方法是先以無風(fēng)險(xiǎn)利率8%加上風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)2%， 得到市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)（期望）回報(bào)率10%， 再用該利率將期望現(xiàn)金流量496萬(wàn)元加以折現(xiàn)， 得到現(xiàn)值450.91萬(wàn)元， 即放棄債權(quán)的公允價(jià)值。 可見， 企業(yè)采用期望現(xiàn)金流量的兩種方法得到的現(xiàn)金流量現(xiàn)值是相等的， 但第二種方法相對(duì)更為簡(jiǎn)便。 企業(yè)可根據(jù)現(xiàn)實(shí)情況或條件靈活選擇計(jì)算方法。

至于方案一或方案二的選擇， 應(yīng)視債權(quán)人對(duì)債權(quán)資產(chǎn)未來現(xiàn)金流量的估計(jì)情況而定。 如果債權(quán)人能合理預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量發(fā)生的金額和概率， 則期望現(xiàn)金流量法更為科學(xué)， 否則就只考慮最可能發(fā)生的未來現(xiàn)金流量， 采用傳統(tǒng)法。

二、債權(quán)人和債務(wù)人在債務(wù)重組過程中具體確認(rèn)的損益科目及列報(bào)方式

新CAS 12中第六條至第九條雖明確規(guī)定債權(quán)人要將放棄債權(quán)的公允價(jià)值與賬面價(jià)值間的差額計(jì)入當(dāng)期損益， 但并未規(guī)定具體的損益科目。 同樣， 新CAS 12中第十條至第十二條雖規(guī)定了債務(wù)人要將清償債務(wù)賬面價(jià)值與轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)賬面價(jià)值或權(quán)益工具確認(rèn)金額以及權(quán)益工具和重組后債務(wù)確認(rèn)金額之和的差額計(jì)入當(dāng)期損益， 但也未明確具體的損益科目。 財(cái)政部于2019年發(fā)布的《關(guān)于修訂印發(fā)2019年度一般企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表格式的通知》（財(cái)會(huì)[2019]6號(hào)）中， 利潤(rùn)表中的“營(yíng)業(yè)外收入”和“營(yíng)業(yè)外支出”項(xiàng)目說明里已經(jīng)剔除了債務(wù)重組利得和債務(wù)重組損失內(nèi)容[2] ， 而在“投資收益”項(xiàng)目下面新增了“以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)終止確認(rèn)收益”欄。 也就是說， 執(zhí)行新CAS 12后， 債權(quán)人和債務(wù)人確認(rèn)的損益已經(jīng)不能再計(jì)入營(yíng)業(yè)外收入或營(yíng)業(yè)外支出了， 但具體應(yīng)該計(jì)入哪個(gè)損益科目卻沒有定論。

對(duì)此， 筆者的看法如下： 在債務(wù)重組過程中， 對(duì)于債權(quán)人來說， 依據(jù)CAS 22第三條的規(guī)定， 其放棄的債權(quán)（應(yīng)收賬款、長(zhǎng)期應(yīng)收款、貸款等）屬于債權(quán)人擁有的從債務(wù)人處收取現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)的合同權(quán)利， 應(yīng)界定為金融資產(chǎn)， 并且屬于以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)。 當(dāng)債權(quán)人與債務(wù)人雙方協(xié)定， 債務(wù)人以資產(chǎn)清償債務(wù)、債務(wù)轉(zhuǎn)為權(quán)益工具或以組合方式抵債時(shí)， 該金融資產(chǎn)收取現(xiàn)金流量的合同權(quán)利就終止了， 需要終止確認(rèn)。 因此， 債權(quán)人可將放棄債權(quán)公允價(jià)值與賬面價(jià)值的差額記入“投資收益”科目， 具體列報(bào)在債務(wù)重組發(fā)生當(dāng)年利潤(rùn)表中“投資收益”項(xiàng)目下“以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)終止確認(rèn)收益”欄（損失以“-”填列）。

對(duì)于債務(wù)人而言， 其清償?shù)膫鶆?wù)（應(yīng)付賬款、長(zhǎng)期應(yīng)付款等）是企業(yè)向其他方交付現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)的合同義務(wù)， 屬于金融負(fù)債， 因償債方式多樣， 故損益確認(rèn)更加復(fù)雜， 需要區(qū)別情況來確定損益科目： ①如果債務(wù)人是以存貨來清償債務(wù)， 依據(jù)收入準(zhǔn)則和增值稅法的相關(guān)規(guī)定， 在轉(zhuǎn)移存貨控制權(quán)時(shí)， 應(yīng)確認(rèn)銷售收入同時(shí)結(jié)轉(zhuǎn)銷售成本， 并計(jì)算銷項(xiàng)稅額， 而清償債務(wù)賬面價(jià)值與存貨價(jià)稅款合計(jì)的差額記入“投資收益”科目， 按金融負(fù)債終止確認(rèn)處理。 ②如果債務(wù)人是以非流動(dòng)資產(chǎn)（如固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、投資性房地產(chǎn)等）抵償債務(wù)， 清償債務(wù)賬面價(jià)值與非流動(dòng)資產(chǎn)賬面價(jià)值（如果雙方不額外結(jié)算增值稅， 則還需考慮銷項(xiàng)稅額， 下同）的差額記入“資產(chǎn)處置損益”科目。 ③如果債務(wù)人是以長(zhǎng)期股權(quán)投資、金融工具等單項(xiàng)資產(chǎn)或組合方式抵償債務(wù)， 則清償債務(wù)賬面價(jià)值與長(zhǎng)期股權(quán)投資賬面價(jià)值、權(quán)益工具確認(rèn)金額的差額記入“投資收益”科目。 如果債務(wù)人是以混合資產(chǎn)方式抵債， 則當(dāng)期損益需要區(qū)別單項(xiàng)資產(chǎn)分別加以確認(rèn)。 下面通過例題加以說明。

例2： 甲公司和乙公司均為增值稅一般納稅人， 稅率為13%。 2020年2月1日甲公司應(yīng)收乙公司賬款賬面余額為100萬(wàn)元， 已提壞賬準(zhǔn)備10萬(wàn)元。 經(jīng)雙方協(xié)商， 于2020年2月5日進(jìn)行債務(wù)重組。 乙公司用一臺(tái)設(shè)備抵償債務(wù)， 設(shè)備原值為120萬(wàn)元， 已累計(jì)計(jì)提折舊40萬(wàn)元， 無減值。 假定設(shè)備的計(jì)稅價(jià)格為80萬(wàn)元， 甲公司放棄債權(quán)的公允價(jià)值為85萬(wàn)元， 設(shè)備已經(jīng)交付給甲公司并且雙方辦理了解除債權(quán)債務(wù)手續(xù)， 甲公司將抵債設(shè)備作為固定資產(chǎn)核算， 不考慮其他稅費(fèi)。

分析： 甲、乙公司分別為債權(quán)人和債務(wù)人， 在不改變交易對(duì)手的情況下， 雙方達(dá)成的以固定資產(chǎn)清償債務(wù)協(xié)議符合新CAS 12中債務(wù)重組的定義， 因此雙方要按新CAS 12來確認(rèn)債務(wù)重組損益。 甲公司作為債權(quán)人， 依照CAS 22第三條的規(guī)定， 債權(quán)屬于金融資產(chǎn)， 并且依照新CAS 12第五條、第六條的規(guī)定， 在取得設(shè)備控制權(quán)時(shí)要以放棄債權(quán)的公允價(jià)值85萬(wàn)元（不考慮其他稅費(fèi)）作為設(shè)備的入賬成本， 而放棄債權(quán)的公允價(jià)值85萬(wàn)元以及設(shè)備增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額10.4萬(wàn)元（80×13%）與債權(quán)賬面價(jià)值90萬(wàn)元（100-10）的差額5.4萬(wàn)元（85+10.4-90）則記入“投資收益”科目， 視作金融資產(chǎn)的終止確認(rèn)損益， 列報(bào)在甲公司2020年利潤(rùn)表中“投資收益”項(xiàng)目下“以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)終止確認(rèn)收益”欄。 乙公司作為債務(wù)人， 承前所述， 依照CAS 22第四條的規(guī)定， 債務(wù)屬于金融負(fù)債， 并且按照新CAS 12第十條和財(cái)會(huì)[2019]6號(hào)文件的規(guī)定， 清償債務(wù)的賬面價(jià)值100萬(wàn)元與固定資產(chǎn)賬面價(jià)值80萬(wàn)元（120-40）和增值稅10.4萬(wàn)元（80×13%）的差額9.6萬(wàn)元記入“資產(chǎn)處置損益”會(huì)計(jì)科目， 列報(bào)在乙公司2020年利潤(rùn)表中“資產(chǎn)處置收益”項(xiàng)目。 雙方具體的賬務(wù)處理如下。

甲公司（債權(quán)人）的賬務(wù)處理：

借：固定資產(chǎn) 850000

應(yīng)交稅費(fèi)——應(yīng)交增值稅（進(jìn)項(xiàng)稅額）

104000

壞賬準(zhǔn)備 100000

貸：應(yīng)收賬款 1000000

投資收益 54000

乙公司（債務(wù)人）的賬務(wù)處理：

借：固定資產(chǎn)清理 800000

累計(jì)折舊 400000

貸：固定資產(chǎn) 1200000

借：應(yīng)付賬款 1000000

貸：固定資產(chǎn)清理 800000

應(yīng)交稅費(fèi)——應(yīng)交增值稅（銷項(xiàng)稅額）

104000

資產(chǎn)處置損益 96000

例3： 承例2， 如果雙方協(xié)定乙公司用來抵債的資產(chǎn)是其庫(kù)存商品， 賬面價(jià)值為75萬(wàn)元， 公允價(jià)值為80萬(wàn)元。 假定甲公司取得的存貨作為工程物資核算， 其他條件不變。

分析： 對(duì)于債權(quán)人甲公司而言， 乙公司用存貨（非金融資產(chǎn)）來清償債務(wù)， 對(duì)該資產(chǎn)入賬成本的確定及當(dāng)期損益確認(rèn)與前例沒有差異。 但對(duì)于乙公司而言， 依據(jù)新收入準(zhǔn)則第三條、第四條、第五條的相關(guān)規(guī)定， 債權(quán)人甲公司相當(dāng)于其客戶， 通過向甲公司交付存貨來抵償債務(wù)（獲得對(duì)價(jià)）， 乙公司應(yīng)當(dāng)在履行債務(wù)重組協(xié)議規(guī)定的履約義務(wù)之后， 在甲公司取得抵債商品控制權(quán)時(shí)確認(rèn)收入。 在抵償債務(wù)（金融負(fù)債終止確認(rèn)）時(shí)將清償債務(wù)賬面價(jià)值100萬(wàn)元與抵債存貨的價(jià)稅款合計(jì)90.4萬(wàn)元（80×1.13）的差額9.6萬(wàn)元記入“投資收益”科目。 雙方具體的賬務(wù)處理如下。

甲公司（債權(quán)人）的賬務(wù)處理：

借：工程物資 850000

應(yīng)交稅費(fèi)——應(yīng)交增值稅（進(jìn)項(xiàng)稅額）

104000

壞賬準(zhǔn)備 100000

貸：應(yīng)收賬款 1000000

投資收益 54000

乙公司（債務(wù)人）的賬務(wù)處理：

借：應(yīng)付賬款 1000000

貸：主營(yíng)業(yè)務(wù)收入 800000

應(yīng)交稅費(fèi)——應(yīng)交增值稅（銷項(xiàng)稅額）

104000

投資收益 96000

借：主營(yíng)業(yè)務(wù)成本 750000

貸：庫(kù)存商品 750000

三、債務(wù)轉(zhuǎn)為權(quán)益工具時(shí)債權(quán)人的股權(quán)確認(rèn)與計(jì)量問題

新CAS 12第七條中， 對(duì)于債務(wù)重組中債務(wù)轉(zhuǎn)為權(quán)益工具時(shí)債權(quán)人的會(huì)計(jì)處理， 只規(guī)定了構(gòu)成聯(lián)營(yíng)企業(yè)或合營(yíng)企業(yè)的一種形式， 而對(duì)其他方式均沒有明確說明。 對(duì)債務(wù)人在將債務(wù)轉(zhuǎn)為權(quán)益工具時(shí)的具體損益確認(rèn)科目也沒有明確規(guī)定。

對(duì)此， 筆者的看法如下： 如果債權(quán)人轉(zhuǎn)換的股權(quán)比例不足以對(duì)債務(wù)人實(shí)施控制、共同控制或重大影響， 依據(jù)CAS 22第十六條的規(guī)定， 按債權(quán)人管理金融資產(chǎn)的業(yè)務(wù)模式可以將其劃分為公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)作為當(dāng)期損益或其他綜合收益的金融資產(chǎn)， 前者直接按公允價(jià)值計(jì)量， 后者則按公允價(jià)值加上可直接歸屬于該股權(quán)的稅費(fèi)等成本計(jì)量， 轉(zhuǎn)換股權(quán)的公允價(jià)值與債權(quán)賬面價(jià)值的差額計(jì)入當(dāng)期損益（投資收益）。

依據(jù)新CAS 12第六條、第七條的規(guī)定， 如果轉(zhuǎn)換的股權(quán)使債務(wù)人變成了聯(lián)營(yíng)企業(yè)或合營(yíng)企業(yè)， 則股權(quán)的入賬價(jià)值是放棄債權(quán)的公允價(jià)值加上可直接歸屬于該股權(quán)的稅費(fèi)等成本， 放棄債權(quán)的公允價(jià)值與債權(quán)賬面價(jià)值的差額計(jì)入當(dāng)期損益（投資收益）。 但如果債權(quán)人轉(zhuǎn)換的股權(quán)形成了對(duì)債務(wù)人的控制， 依據(jù)新CAS 12第四條的規(guī)定， 要適用企業(yè)合并準(zhǔn)則的相關(guān)條款， 視債權(quán)人與債務(wù)人在合并前后（債務(wù)重組前后）是否均受同一方或相同的多方最終控制， 且債務(wù)重組交易的實(shí)質(zhì)是否是債權(quán)人或債務(wù)人進(jìn)行了權(quán)益性分配或接受了權(quán)益性投入以區(qū)別處理。 如果形成的是非同一控制下的企業(yè)合并， 則債權(quán)人轉(zhuǎn)換股權(quán)的入賬價(jià)值應(yīng)該與前述形成聯(lián)營(yíng)企業(yè)或合營(yíng)企業(yè)相同， 可以確認(rèn)債務(wù)重組當(dāng)期損益; 如果形成的是同一控制下的企業(yè)合并， 則要作為權(quán)益性交易處理， 股權(quán)按合并當(dāng)日債權(quán)人（合并方）享有債務(wù)人（被合并方）所有者權(quán)益在最終控制方合并財(cái)務(wù)報(bào)表中的賬面價(jià)值份額入賬， 股權(quán)入賬價(jià)值與債權(quán)賬面價(jià)值的差額調(diào)整“資本公積——股權(quán)溢價(jià)”， 不得影響當(dāng)期損益。 這樣規(guī)定可以避免關(guān)聯(lián)方通過債務(wù)重組方式進(jìn)行利潤(rùn)操縱。

而債務(wù)人在債務(wù)轉(zhuǎn)為權(quán)益工具時(shí)， 權(quán)益工具應(yīng)按公允價(jià)值計(jì)量， 如果權(quán)益工具的公允價(jià)值不能可靠計(jì)量， 則按債務(wù)人所清償債務(wù)的公允價(jià)值計(jì)量。 由于CAS 39的出臺(tái)， 基本不會(huì)再存在公允價(jià)值不能可靠計(jì)量的情況。 債務(wù)人清償債務(wù)賬面價(jià)值與權(quán)益工具確認(rèn)金額間的差額計(jì)入當(dāng)期損益， 具體的損益科目是“投資收益”， 因?yàn)閭鶆?wù)人債轉(zhuǎn)股行為可視為金融負(fù)債的終止確認(rèn)。

可見， 由于CAS 22的修訂， 在新CAS 12下債權(quán)人的會(huì)計(jì)處理較之以前更嚴(yán)謹(jǐn)也更復(fù)雜， 需要區(qū)分股權(quán)轉(zhuǎn)換后對(duì)債務(wù)人的不同影響， 依照不同的準(zhǔn)則條款對(duì)轉(zhuǎn)換的股權(quán)加以入賬， 而債務(wù)人則只需考慮轉(zhuǎn)換的權(quán)益工具公允價(jià)值是否可以可靠計(jì)量， 由于公允價(jià)值計(jì)量準(zhǔn)則的兜底， 這個(gè)目標(biāo)并不難達(dá)到。 下面通過例題加以說明。

例4： 甲公司應(yīng)收乙公司6000萬(wàn)元貨款， 已計(jì)提壞賬準(zhǔn)備60萬(wàn)元。 乙公司為上市公司， 經(jīng)雙方協(xié)商并經(jīng)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)， 乙公司向甲公司定向增發(fā)股票1000萬(wàn)股， 每股面值1元， 市價(jià)5.6元。 增發(fā)后甲公司對(duì)乙公司的持股比例為20%， 假定能對(duì)乙公司實(shí)施重大影響， 甲公司為該筆股權(quán)支付登記費(fèi)等2萬(wàn)元， 乙公司為發(fā)行股票支付手續(xù)費(fèi)、傭金50萬(wàn)元， 均以銀行存款支付， 甲公司放棄債權(quán)的公允價(jià)值為5700萬(wàn)元。

分析： 甲、乙公司分別是債權(quán)人、債務(wù)人， 在不改變交易對(duì)手的情況下， 雙方達(dá)成的債務(wù)轉(zhuǎn)為權(quán)益工具協(xié)議屬于債務(wù)重組范疇， 適用新CAS 12。 因?yàn)樵谠搨鶆?wù)重組過程中， 甲公司憑借轉(zhuǎn)換的股權(quán)對(duì)乙公司具有了重大影響， 形成了聯(lián)營(yíng)企業(yè)， 依照新CAS 12第六條和第七條的規(guī)定， 甲公司轉(zhuǎn)換的股權(quán)只能以債務(wù)重組日放棄債權(quán)的公允價(jià)值5700萬(wàn)元為基礎(chǔ)入賬， 加上甲公司為該筆股權(quán)支付的登記費(fèi)等2萬(wàn)元， 股權(quán)投資入賬成本為5702萬(wàn)元。 其中放棄債權(quán)公允價(jià)值5700萬(wàn)元與債權(quán)賬面價(jià)值的差額240萬(wàn)元（5940-5700）記入“投資收益”科目， 列報(bào)在債務(wù)重組當(dāng)年利潤(rùn)表中“投資收益”項(xiàng)目下“以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)終止確認(rèn)收益”欄， 由于是損失， 要以負(fù)數(shù)列報(bào)。 而對(duì)債務(wù)人來說， 由于權(quán)益工具（乙公司股票）的公允價(jià)值可以可靠計(jì)量， 其會(huì)計(jì)處理變動(dòng)不大， 權(quán)益工具公允價(jià)值5600萬(wàn)元與清償債務(wù)賬面價(jià)值6000萬(wàn)元的差額400萬(wàn)元記入“投資收益”科目貸方。

甲公司（債權(quán)人）的賬務(wù)處理：

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資——乙公司（投資成本）

57020000

壞賬準(zhǔn)備 600000

投資收益 2400000

貸：應(yīng)收賬款——乙公司 60000000

銀行存款 20000

乙公司（債務(wù)人）的賬務(wù)處理：

借：應(yīng)付賬款——甲公司 60000000

貸：股本 10000000

銀行存款 500000

資本公積——股本溢價(jià)

45500000（56000000-10000000-500000）

投資收益 4000000

如前所述， 假定甲公司取得的股權(quán)份額足以對(duì)乙公司實(shí)施控制， 甲、乙公司在債務(wù)重組前后（合并前后）都?xì)w屬同一方最終控制。 這樣就屬于同一控制下的企業(yè)合并， 甲公司轉(zhuǎn)換股權(quán)的公允價(jià)值就是合并成本， 應(yīng)按照合并當(dāng)日甲公司享有被合并方（乙公司）所有者權(quán)益在最終控制方合并財(cái)務(wù)報(bào)表中的賬面價(jià)值份額入賬。 假定合并當(dāng)日乙公司所有者權(quán)益在最終控制方合并財(cái)務(wù)報(bào)表中的賬面價(jià)值份額為27000萬(wàn)元， 則轉(zhuǎn)換股權(quán)的成本為5400萬(wàn)元（27000×20%）， 股權(quán)登記費(fèi)2萬(wàn)元記入“管理費(fèi)用”科目， 并且股權(quán)入賬價(jià)值5400萬(wàn)元與債權(quán)賬面價(jià)值5940的差額540萬(wàn)元要沖減“資本公積——股本溢價(jià)”。

甲公司（債權(quán)人）的賬務(wù)處理：

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資——乙公司 54000000

管理費(fèi)用 20000

壞賬準(zhǔn)備 600000

資本公積——股本溢價(jià) 5400000

貸：應(yīng)收賬款——乙公司 60000000

銀行存款 20000

如果其他條件不變， 假定甲公司原本就是乙公司的股東， 持有乙公司2%的股權(quán)， 并且是以股東的身份進(jìn)行債務(wù)重組， 必須要運(yùn)用權(quán)益性交易原則進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。 即： 本次債務(wù)重組轉(zhuǎn)換的股權(quán)不能按股權(quán)公允價(jià)值入賬， 而是按照甲公司享有乙公司所有者權(quán)益賬面價(jià)值的份額入賬， 與前述同一控制下企業(yè)合并的債務(wù)重組會(huì)計(jì)處理原則相同， 故在此不再贅述。

綜上所述， 新CAS 12中無論哪種債務(wù)重組方式， 都充分體現(xiàn)了與CAS 22的內(nèi)在一致性， 增強(qiáng)了具體會(huì)計(jì)準(zhǔn)則間的銜接性和科學(xué)性。 但無論是對(duì)債權(quán)人還是對(duì)債務(wù)人而言， 會(huì)計(jì)處理都較以往更加復(fù)雜。 正確評(píng)估放棄債權(quán)、重組后債權(quán)的公允價(jià)值是項(xiàng)新增的課題， 需要有準(zhǔn)則指南的進(jìn)一步指導(dǎo)才能增強(qiáng)其現(xiàn)實(shí)操作性。

【 主 要 參 考 文 獻(xiàn) 】

[ 1 ] ? 中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì).2019年度注冊(cè)會(huì)計(jì)師全國(guó)統(tǒng)一考試輔導(dǎo)教材——會(huì)計(jì)[M].北京： 中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社，2019：650 ～ 654.

[ 2 ] ? 夏自李.新債務(wù)重組準(zhǔn)則變化以及會(huì)計(jì)處理案例[ J].財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)，2019（15）：60 ～ 62.