IMA管理會(huì)計(jì)公告“綜合報(bào)告”內(nèi)容分析及借鑒

賈茜（副教授）

（西北大學(xué)經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院陜西西安710127西安外國(guó)語大學(xué)商學(xué)院陜西西安710128）

我國(guó)財(cái)政部自2014年開始建設(shè)我國(guó)管理會(huì)計(jì)體系，將管理會(huì)計(jì)體系建設(shè)作為財(cái)政部當(dāng)年的7項(xiàng)重點(diǎn)工作之一來抓。按照《會(huì)計(jì)改革與發(fā)展“十三五規(guī)劃”綱要》要求，我國(guó)要在2018年年底基本建成管理會(huì)計(jì)指引體系。截至2018年12月底，財(cái)政部共印發(fā)了12項(xiàng)管理會(huì)計(jì)應(yīng)用指引，基本形成了具有中國(guó)特色的管理會(huì)計(jì)指引體系，2019年開始，我國(guó)的管理會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系進(jìn)入了新的發(fā)展時(shí)代，重點(diǎn)工作內(nèi)容由具體工作指引轉(zhuǎn)向管理會(huì)計(jì)信息披露制度建設(shè)和管理會(huì)計(jì)案例建設(shè)的階段。美國(guó)注冊(cè)管理會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)（IMA）2016年發(fā)布的“管理會(huì)計(jì)公告——綜合報(bào)告（Statement on Management Accounting：Integrated Reporting，以下簡(jiǎn)稱“IMA綜合報(bào)告公告”)中，對(duì)管理會(huì)計(jì)的信息披露和案例建設(shè)進(jìn)行了詳細(xì)的說明，試圖更準(zhǔn)確地披露可持續(xù)發(fā)展績(jī)效，以此來降低資本市場(chǎng)中的信息不對(duì)稱，解決委托代理的矛盾?！癐MA綜合報(bào)告公告”為我國(guó)資本市場(chǎng)的有序發(fā)展和管理會(huì)計(jì)制度建設(shè)提供了很好的借鑒。

一、“IMA綜合報(bào)告公告”具體內(nèi)容分析

“IMA綜合報(bào)告公告”概述了綜合報(bào)告的指導(dǎo)原則和綜合報(bào)告的內(nèi)容要素。主要包括綜合報(bào)告的成本及效益、如何啟動(dòng)綜合報(bào)告流程、應(yīng)用指導(dǎo)原則、綜合報(bào)告的內(nèi)容要素、為不同形式的資本的制定指標(biāo)等，本文予以具體分析。

（一）綜合報(bào)告的成本及效益（cost and benefit）

與年度財(cái)務(wù)報(bào)告分開發(fā)布的可持續(xù)發(fā)展報(bào)告不同，綜合報(bào)告是一份單一文件，以整體方式呈現(xiàn)和解釋財(cái)務(wù)和非財(cái)務(wù)信息。通過綜合報(bào)告，公司能夠證明“組織的戰(zhàn)略、治理、績(jī)效和前景如何在其外部環(huán)境中導(dǎo)致短期、中期和長(zhǎng)期的價(jià)值創(chuàng)造?！?/p>

1.綜合報(bào)告的效益。首先，綜合報(bào)告可幫助利益相關(guān)者更好地理解財(cái)務(wù)和非財(cái)務(wù)業(yè)績(jī)之間的關(guān)系。由于公司需要在戰(zhàn)略背景下溝通其非財(cái)務(wù)業(yè)績(jī)以及如何創(chuàng)造價(jià)值，因此管理者不得不考慮財(cái)務(wù)和非財(cái)務(wù)業(yè)績(jī)之間的相互依賴何時(shí)、何種條件下會(huì)出現(xiàn)，并進(jìn)行權(quán)衡。其次，綜合報(bào)告改進(jìn)了用于生成可靠和及時(shí)非財(cái)務(wù)信息的內(nèi)部測(cè)量和控制系統(tǒng)。通過采用綜合報(bào)告，公司不僅被迫提高信息系統(tǒng)的質(zhì)量，而且還要提高內(nèi)部控制和監(jiān)控系統(tǒng)的質(zhì)量，例如特雷德韋委員會(huì)有關(guān)非財(cái)務(wù)信息的（COSO）內(nèi)部控制綜合框架。這一點(diǎn)是必要的，以便綜合報(bào)告能夠滿足外部審計(jì)師的獨(dú)立保證標(biāo)準(zhǔn)。再次，綜合報(bào)告能降低企業(yè)的聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。第一，它可以通過以整體和透明的方式在財(cái)務(wù)和可持續(xù)性方面溝通組織的績(jī)效、地位、理念、愿景和使命，減少實(shí)現(xiàn)公司與外部各方之間的期望——現(xiàn)實(shí)差距。第二，它可以用作改善對(duì)話，參與所有利益相關(guān)者關(guān)系的平臺(tái)。例如，關(guān)心可持續(xù)發(fā)展的客戶將更加投入。第三，它可以通過內(nèi)部協(xié)調(diào)和協(xié)作（即消除孤島）促進(jìn)更高的員工參與度，因?yàn)樗蠼M織的不同單位聚集在一起以產(chǎn)生綜合報(bào)告。最后，綜合報(bào)告能幫助企業(yè)吸引長(zhǎng)期投資者。綜合報(bào)告是一種溝通公司未來愿景及其如何應(yīng)對(duì)非財(cái)務(wù)挑戰(zhàn)和機(jī)遇的機(jī)制，從而增強(qiáng)長(zhǎng)期投資者對(duì)公司領(lǐng)導(dǎo)力及其建立可持續(xù)價(jià)值能力的信心，同時(shí)，綜合報(bào)告的披露降低了投資者和經(jīng)營(yíng)者之間的信息不對(duì)稱，增強(qiáng)投資者信心，從而吸引更多的投資者。

2.綜合報(bào)告的成本。綜合報(bào)告不僅僅是制作報(bào)告，它是環(huán)境、社會(huì)和治理問題在公司組織中的整合過程，因此，其成本與采用綜合報(bào)告的時(shí)間有關(guān)。編寫綜合報(bào)告涉及：收集和分析結(jié)構(gòu)化和非結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)、新信息系統(tǒng)和數(shù)據(jù)設(shè)備的基礎(chǔ)設(shè)施投資，建立新的流程和控制系統(tǒng)，投入資源以及從第三方獲得保證。證據(jù)和實(shí)地?cái)?shù)據(jù)表明，新信息系統(tǒng)的成本在與綜合報(bào)告相關(guān)的所有成本中所占的比例最高。其原因是：開展綜合報(bào)告之旅的組織需要投資開發(fā)可持續(xù)發(fā)展數(shù)據(jù)的信息系統(tǒng)，公司還需要投入資金，以便讓熟練的專家真正了解這些數(shù)據(jù)并將其納入財(cái)務(wù)報(bào)告。最后，綜合報(bào)告很可能會(huì)導(dǎo)致適當(dāng)?shù)呐冻杀?，這源于競(jìng)爭(zhēng)信息的溝通。是否是這種情況、或在討論綜合報(bào)告的成本時(shí)是否還有其他考慮因素，這些需要進(jìn)行進(jìn)一步的調(diào)查研究。

（二）啟動(dòng)綜合報(bào)告流程

綜合報(bào)告的成功與否取決于有多少上市公司采用這種做法。因此，有必要確定采用和實(shí)施綜合報(bào)告中的一些關(guān)鍵挑戰(zhàn)，然后明確建立實(shí)施綜合報(bào)告的動(dòng)力。

1.采用。綜合報(bào)告需要首席執(zhí)行官的堅(jiān)定承諾，首席執(zhí)行官最終負(fù)責(zé)公司向所有利益相關(guān)方提供信息。董事會(huì)起著至關(guān)重要的作用，因?yàn)槎掠晒蓶|選舉產(chǎn)生，而綜合報(bào)告是確保為這些股東創(chuàng)造長(zhǎng)期價(jià)值和提高其透明度的機(jī)制。因此，采用綜合報(bào)告需要董事會(huì)和首席執(zhí)行官的支持。為了獲得高級(jí)管理者支持和有效應(yīng)對(duì)相關(guān)的挑戰(zhàn)，在構(gòu)建綜合報(bào)告的商業(yè)案例時(shí)，需要強(qiáng)調(diào)綜合報(bào)告的好處，使得這些好處與高級(jí)管理層產(chǎn)生共鳴。

2.執(zhí)行。（1）理解重要性。了解在綜合報(bào)告中報(bào)告的重大問題是綜合報(bào)告實(shí)施中最具挑戰(zhàn)性的方面之一。管理層需要負(fù)責(zé)確定其“財(cái)務(wù)資本提供者”想要了解哪些信息，因?yàn)閲?guó)際綜合報(bào)告理事會(huì)（IIRC）對(duì)重要性的定義意味著：哪些事項(xiàng)的判斷“相關(guān)且重要”是公司特定的，因此每家公司都需要制定一個(gè)精心規(guī)劃的流程，確定如何定義這些問題，了解有哪些利益相關(guān)方并如何獲得他們的意見，以及分配給問題和受眾成員的相對(duì)權(quán)重。（2）報(bào)告的可比性及綜合保證。當(dāng)綜合報(bào)告與財(cái)務(wù)報(bào)告一樣可靠和可比時(shí)，將實(shí)現(xiàn)綜合報(bào)告的全部?jī)r(jià)值。財(cái)務(wù)報(bào)告的可靠性和可比性均來自相關(guān)審計(jì)?？煽啃栽从诘谌教岢龅目陀^性，該第三方已審閱報(bào)告以確保其已根據(jù)相關(guān)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則編制。信息的可比性源于使用相同的會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)和審計(jì)程序。因此，為了建立綜合報(bào)告的可靠性和可比性，保證意見被認(rèn)為是必要的。（3）數(shù)據(jù)質(zhì)量。對(duì)非財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的內(nèi)部控制不如對(duì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的控制有效。數(shù)據(jù)質(zhì)量可能會(huì)阻止某些非財(cái)務(wù)信息的報(bào)告。此外，數(shù)據(jù)質(zhì)量對(duì)“獨(dú)立審計(jì)師提供非財(cái)務(wù)信息之積極保證的能力”構(gòu)成了挑戰(zhàn)。

3.建立動(dòng)力。目前很難評(píng)估已經(jīng)采用綜合報(bào)告公司的數(shù)量或采用綜合報(bào)告的進(jìn)展速度。這是由于缺乏明確的標(biāo)準(zhǔn)來確定綜合報(bào)告的標(biāo)準(zhǔn)，以及難以確定有多少年度或其他類型的報(bào)告符合這些標(biāo)準(zhǔn)?！白晕衣暶鳌本C合報(bào)告的數(shù)量可以用于估計(jì)綜合報(bào)告和可持續(xù)發(fā)展報(bào)告增長(zhǎng)的動(dòng)力的指示性數(shù)字?？沙掷m(xù)發(fā)展報(bào)告是綜合報(bào)告的第一步，發(fā)布綜合報(bào)告的大多數(shù)公司都是在發(fā)布可持續(xù)發(fā)展報(bào)告多年后才這樣做的。據(jù)統(tǒng)計(jì)，已發(fā)布綜合報(bào)告的組織數(shù)量從2010年的287個(gè)增加到2012年的596個(gè)。監(jiān)管力量可以影響綜合報(bào)告的動(dòng)力。目前，只有南非強(qiáng)制要求報(bào)告“綜合報(bào)告”，但支持可持續(xù)發(fā)展報(bào)告的越來越多的法規(guī)正在全世界范圍內(nèi)發(fā)展。最近的一份報(bào)告發(fā)現(xiàn)，在45個(gè)國(guó)家的180項(xiàng)關(guān)于可持續(xù)發(fā)展報(bào)告的政策中，72%是強(qiáng)制性的。歐盟委員會(huì)跟隨這一趨勢(shì)并通過了一項(xiàng)指令，要求大公司（約6 000家員工人數(shù)超過500人的公司）在其管理層報(bào)告中披露以下項(xiàng)目：公司政策信息、有關(guān)環(huán)境問題的風(fēng)險(xiǎn)和結(jié)果、社會(huì)和員工方面、尊重人權(quán)、反腐敗和賄賂問題以及董事會(huì)的多樣性。

（三）應(yīng)用指導(dǎo)原則

“IMA綜合報(bào)告公告”概述了一套指導(dǎo)原則，并提供了組織如何在其綜合報(bào)告中應(yīng)用它們的示例。指導(dǎo)原則是編寫綜合報(bào)告的基礎(chǔ)，指明了綜合報(bào)告的內(nèi)容和信息如何列報(bào)。

1.信息的連通性。信息的連通性是指影響組織及其價(jià)值創(chuàng)造過程的所有因素。它預(yù)示著這些因素之間的巨大凝聚力和相互聯(lián)系。另一個(gè)影響信息連通性的變量是綜合思維，即綜合思維能在多大程度上成為組織及其程序的一部分。隨著綜合思維的更高整合，信息的連通性將涵蓋組織活動(dòng)的更大范圍，例如報(bào)告實(shí)踐和決策方式。信息的連通性是通過增加不同類型信息的互連來實(shí)現(xiàn)的。這些信息包括：綜合報(bào)告的內(nèi)容要素，提供了組織的整體視圖；橫跨過去、現(xiàn)在和未來的，組織活動(dòng)的綜合賬戶；綜合報(bào)告中的資本及其在價(jià)值創(chuàng)造過程中的作用；定量和定性數(shù)據(jù)結(jié)合在一起的財(cái)務(wù)信息（通常通過納入關(guān)鍵績(jī)效指標(biāo)，來實(shí)現(xiàn)更好地將定量和定性信息聯(lián)系起來）；有關(guān)組織管理機(jī)構(gòu)的信息、董事會(huì)信息和外向信息。

2.重要性。重要性也許是綜合報(bào)告指導(dǎo)原則的基石。它預(yù)先假定綜合報(bào)告中包含的信息提供了有關(guān)組織運(yùn)作和價(jià)值創(chuàng)造過程的重要信息。重要性作為一項(xiàng)原則并非一成不變，而是一個(gè)過程。因此，為了編制綜合報(bào)告，組織需要仔細(xì)區(qū)分重大問題。還應(yīng)該指出，綜合報(bào)告中提供的重要信息不僅僅是正面的，還應(yīng)該披露組織未來前景的風(fēng)險(xiǎn)、機(jī)遇，積極和消極趨勢(shì)。綜合報(bào)告應(yīng)包括財(cái)務(wù)和非財(cái)務(wù)信息，以便完全遵守重要性原則。最后，在確定重大事項(xiàng)的過程中，必須將與重要性有關(guān)的所有問題納入組織的管理。

3.聚焦戰(zhàn)略。聚焦戰(zhàn)略意味著考慮戰(zhàn)略與價(jià)值創(chuàng)造之間的關(guān)系，即組織隨著時(shí)間的推移利用其戰(zhàn)略創(chuàng)造價(jià)值的能力。對(duì)戰(zhàn)略的關(guān)注也使與組織運(yùn)營(yíng)和業(yè)務(wù)模式相關(guān)的重要風(fēng)險(xiǎn)、機(jī)遇和因素更加清晰。盡管如此，這一指導(dǎo)原則中最重要的一點(diǎn)是，綜合報(bào)告需要解決資本及其在組織戰(zhàn)略決策中的作用。

4.未來導(dǎo)向。未來導(dǎo)向作為指導(dǎo)原則，不僅包括前瞻性的重要性信息，還要包括關(guān)于組織戰(zhàn)略優(yōu)先事項(xiàng)的時(shí)間范圍的考慮。除了關(guān)注短期、中期和長(zhǎng)期的未來和價(jià)值創(chuàng)造過程之外，重要的是要展示過去的行動(dòng)與組織未來前景之間的聯(lián)系。更為重要的是綜合報(bào)告中顯示的證據(jù)表明該組織過去曾考慮過愿景，并相應(yīng)調(diào)整了其業(yè)務(wù)和戰(zhàn)略決策，以便今后的程序能更好地了解情況并在戰(zhàn)略上保持一致。

5.簡(jiǎn)明性。作為指導(dǎo)原則之一的簡(jiǎn)明性意味著綜合報(bào)告應(yīng)該是簡(jiǎn)潔而重要。應(yīng)該有足夠的信息讓讀者理解組織的戰(zhàn)略、商業(yè)模式、目標(biāo)等的細(xì)節(jié)。同時(shí)，應(yīng)該只有相關(guān)的信息，沒有不相關(guān)的細(xì)節(jié)。更重要的是，組織對(duì)其綜合報(bào)告采取平衡的方法，因?yàn)閷?shí)現(xiàn)簡(jiǎn)潔不應(yīng)以犧牲其他指導(dǎo)原則和陳述為代價(jià)。因此，簡(jiǎn)明的綜合報(bào)告應(yīng)該：仔細(xì)介紹有關(guān)重要性確定的程序；具有清晰的結(jié)構(gòu)，不會(huì)干擾報(bào)告的整體流程，避免重復(fù)；清晰地解釋重要性概念，避開技術(shù)或過于復(fù)雜的術(shù)語；披露特定組織的信息并避免使用通用短語。

6.可靠性。綜合報(bào)告中的可靠性指導(dǎo)原則是指不包含錯(cuò)誤的信息（換句話說，它是值得信賴的）。各種控制機(jī)制，外部和內(nèi)部檢查的存在以及其他實(shí)踐可以幫助保證信息的可靠性。組織中的治理結(jié)構(gòu)對(duì)其功能、戰(zhàn)略和生成綜合報(bào)告的整個(gè)過程負(fù)責(zé)。高級(jí)管理層必須對(duì)綜合報(bào)告中信息的可靠性進(jìn)行密切監(jiān)督和認(rèn)真評(píng)估。組織甚至可能在編寫報(bào)告時(shí)包含進(jìn)一步的披露，以確保報(bào)告中前瞻性信息的可靠性。

（四）綜合報(bào)告的內(nèi)容要素

1.組織概況和外部環(huán)境。該組織做了什么以及它運(yùn)作的環(huán)境是什么？綜合報(bào)告為組織傳達(dá)其使命和愿景提供了一個(gè)平臺(tái)。它提供了有關(guān)組織的文化、道德、價(jià)值觀、所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)結(jié)構(gòu)、主要活動(dòng)和市場(chǎng)、競(jìng)爭(zhēng)格局和市場(chǎng)定位以及其他相關(guān)信息的背景。外部環(huán)境，包括經(jīng)濟(jì)和監(jiān)管條件、技術(shù)變革、社會(huì)問題和環(huán)境挑戰(zhàn)，確定了組織運(yùn)作的環(huán)境。所有這些因素都會(huì)直接或間接地影響組織創(chuàng)造價(jià)值的能力。案例研究：Absa；組織類型：公開上市公司；地區(qū)：非洲；行業(yè)：金融服務(wù)。

2.治理。組織的治理結(jié)構(gòu)如何支持其在短期、中期和長(zhǎng)期創(chuàng)造價(jià)值的能力？綜合報(bào)告可以提供有關(guān)組織治理結(jié)構(gòu)的信息：技能和多樣性的范圍、薪酬和激勵(lì)的一致性、組織文化的管理和監(jiān)督以及對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度。案例研究：BHP Billiton；組織類型：公開上市公司；地區(qū)：歐洲；行業(yè)：基礎(chǔ)材料。

3.商業(yè)模式。組織的商業(yè)模式是什么？商業(yè)模式是指一個(gè)組織如何利用其業(yè)務(wù)活動(dòng)將投入轉(zhuǎn)化為產(chǎn)出和結(jié)果，旨在實(shí)現(xiàn)組織的戰(zhàn)略目標(biāo)，并在短期、中期和長(zhǎng)期創(chuàng)造價(jià)值。案例研究：Eni；組織類型：公開上市公司；地區(qū)：歐洲；行業(yè)：石油和天然氣。

4.風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)會(huì)。影響組織在短期、中期和長(zhǎng)期創(chuàng)造價(jià)值的能力的具體風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)會(huì)是什么？組織如何處理這些風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)會(huì)？識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)會(huì)并不僅限于在問題發(fā)生時(shí)簡(jiǎn)單地識(shí)別它們，而且還要評(píng)估它們實(shí)現(xiàn)的可能性以及此類事件的影響。旨在減輕或管理這些風(fēng)險(xiǎn)并利用機(jī)會(huì)的行動(dòng)，應(yīng)該單獨(dú)在綜合報(bào)告中予以列示。案例研究：Marks＆Spencer；組織類型：公開上市公司；地區(qū)：歐洲；行業(yè)：消費(fèi)品。

5.戰(zhàn)略與資源配置。該組織想去哪里以及它打算如何實(shí)現(xiàn)目標(biāo)？該戰(zhàn)略是最重要的內(nèi)容元素之一，旨在不僅展示組織未來的目標(biāo)，而且最重要的是它將如何實(shí)現(xiàn)目標(biāo)。戰(zhàn)略和資源分配包括所有戰(zhàn)略目標(biāo)（短期、中期和長(zhǎng)期）以及針對(duì)這些目標(biāo)的資源分配計(jì)劃。案例研究：Novo Nordisk；組織類型：公開上市公司；地區(qū)：歐洲；行業(yè)：醫(yī)療保健。

6.業(yè)績(jī)。該組織在多大程度上實(shí)現(xiàn)了該時(shí)期的戰(zhàn)略目標(biāo)，以及它對(duì)資本影響的結(jié)果如何？關(guān)于績(jī)效的定量和定性信息對(duì)于有效監(jiān)控組織的進(jìn)展與期望的戰(zhàn)略目標(biāo)以及將組織與其他組織進(jìn)行比較是必要的。應(yīng)包括財(cái)務(wù)和非財(cái)務(wù)信息的關(guān)鍵績(jī)效指標(biāo)，因?yàn)樗鼈冇兄诶L制財(cái)務(wù)業(yè)績(jī)與不同形式資本之間的關(guān)系。案例研究：PotashCorp；組織類型：公開上市公司；地區(qū)：北美；行業(yè)：基礎(chǔ)材料。

7.遠(yuǎn)景展望。組織在實(shí)施戰(zhàn)略時(shí)可能遇到的挑戰(zhàn)和不確定因素，以及對(duì)其商業(yè)模式和未來業(yè)績(jī)的潛在影響是什么？綜合報(bào)告為公司提供了機(jī)會(huì)：討論其外部環(huán)境，以及可能出現(xiàn)的挑戰(zhàn)和機(jī)遇。這種關(guān)于外部環(huán)境的對(duì)話為投資者提供了必要的信息，以評(píng)估組織在應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)方面的定位、風(fēng)險(xiǎn)緩解策略，有助于組織管理未來預(yù)期。案例研究：PotashCorp；組織類型：公開上市公司；地區(qū)：北美；行業(yè)：基礎(chǔ)材料。

8.編制和列示基礎(chǔ)。組織如何確定要在綜合報(bào)告中包含哪些內(nèi)容，以及如何量化或評(píng)估此類事項(xiàng)？編制和列示基礎(chǔ)的關(guān)鍵內(nèi)容包括：組織的重要性確定過程概要，描述如何識(shí)別，評(píng)估和確定重大問題；綜合報(bào)告的報(bào)告范圍以及對(duì)所列示信息的任何限制；用于量化或評(píng)估重大事項(xiàng)的重要框架和方法的摘要。案例研究：OJSC Atomenergomash；組織類型：公開上市公司；地區(qū)：亞洲；行業(yè)：工業(yè)。

（五）為不同形式的資本制定指標(biāo)

由于資本對(duì)每個(gè)組織的運(yùn)作至關(guān)重要，因此需要建立適當(dāng)?shù)闹笜?biāo)來描述資本的總體存量和它們之間的流動(dòng)。這些指標(biāo)需要針對(duì)公司并且可以量化。

1.自然資本。自然資本由可再生和不可再生資源以及用于為組織的利益生產(chǎn)商品或服務(wù)的業(yè)務(wù)組成。在討論自然資本時(shí)，組織通常需要空氣、水、土地、礦物和森林以及生物多樣性和生態(tài)系統(tǒng)健康。見表1。

2.財(cái)務(wù)資本。財(cái)務(wù)資本可以說是一個(gè)資金池。這個(gè)資金池被組織用于生產(chǎn)商品和提供服務(wù)。組織獲得這些資金的方式是通過融資（例如債務(wù)、股權(quán)），運(yùn)營(yíng)或投資。見表2。

3.人力資本。人力資本的核心是對(duì)組織及其運(yùn)作具有深遠(yuǎn)意義的、人們的專業(yè)知識(shí)和能力。人力資本的一些關(guān)鍵方面是人的潛力和他們的創(chuàng)新動(dòng)力。此外，人力資本也包括人們對(duì)治理模式的積極態(tài)度、道德問題以及組織處理風(fēng)險(xiǎn)的方式。對(duì)組織戰(zhàn)略的承諾、對(duì)組織利益的奉獻(xiàn)以及狂熱的領(lǐng)導(dǎo)技能，使人力資本的其他方面成為可能。見表3。

4.社會(huì)資本。社會(huì)資本是關(guān)于社區(qū)內(nèi)和社區(qū)之間以及不同利益相關(guān)者群體之間的合作關(guān)系，目的是為了改善社會(huì)福利而交換信息。它由共同的規(guī)范和價(jià)值觀以及基于信任的關(guān)系和對(duì)外部利益相關(guān)者的利益的展示及承諾組成。社會(huì)資本還包括與組織的品牌和聲譽(yù)相關(guān)的無形資產(chǎn)及其運(yùn)營(yíng)的社會(huì)許可。見表4。

5.智力資本。智力資本涉及與組織能力和知識(shí)相關(guān)的無形資產(chǎn)。更具體地說，智力資本包括知識(shí)產(chǎn)權(quán)（例如專利、版權(quán)、軟件、權(quán)利和許可）和組織資本（例如隱性知識(shí)、系統(tǒng)、程序和協(xié)議）。見表5。

6.制造資本。制造資本基本上是制造的物理對(duì)象，與自然物理對(duì)象不同。擁有制造資本的組織利用這筆資金生產(chǎn)貨物和/或提供服務(wù)（例如，建筑物、設(shè)備和基礎(chǔ)設(shè)施，如道路、港口、橋梁，以及廢物和水管理）。它包括從其他組織租賃但由報(bào)告機(jī)構(gòu)控制的制造物品，供內(nèi)部使用。見表6。

二、對(duì)“IMA綜合報(bào)告公告”的評(píng)價(jià)和啟示

目前國(guó)際上公開發(fā)布的關(guān)于綜合報(bào)告的兩個(gè)權(quán)威研究文獻(xiàn)有兩個(gè)，一個(gè)是國(guó)際綜合報(bào)告委員會(huì)（IIRC）2013年12月發(fā)布的綜合報(bào)告框架“IR”，另一個(gè)是IMA于2016年4月發(fā)布的綜合報(bào)告實(shí)務(wù)公告?！癐MA綜合報(bào)告公告”不僅汲取了國(guó)際綜合報(bào)告委員會(huì)IR框架的核心內(nèi)容——“指導(dǎo)原則”及“內(nèi)容要素”，還提供了具體的應(yīng)用案例，并增加了重要內(nèi)容。“IMA綜合報(bào)告公告”和國(guó)際綜合報(bào)告委員會(huì)的綜合報(bào)告框架（IR）相比，主要在4個(gè)方面有新的突破及貢獻(xiàn)：分析了綜合報(bào)告的效益和成本；建立了“啟動(dòng)綜合報(bào)告”的三步驟流程；進(jìn)一步提煉了綜合報(bào)告的指導(dǎo)原則；開發(fā)了針對(duì)綜合報(bào)告內(nèi)容要素的應(yīng)用案例。

表1 自然資本指標(biāo)制定——示例表

表2 財(cái)務(wù)資本指標(biāo)制定——示例表

表3 人力資本指標(biāo)制定——示例表

表4 社會(huì)資本指標(biāo)制定——示例表

表5 智力資本指標(biāo)制定——示例表

表6 制造資本指標(biāo)制定——示例表

在我國(guó)的資本市場(chǎng)中，信息不對(duì)稱是一種常態(tài)，從資本市場(chǎng)建立走到今天，監(jiān)管方式和報(bào)告內(nèi)容的要求越來越完善，但是企業(yè)造假、投資者權(quán)益受損的事件時(shí)有發(fā)生，因此更完善的信息溝通是解決資本市場(chǎng)信息不對(duì)稱問題的一劑良藥。IMA綜合報(bào)告公告對(duì)企業(yè)管理會(huì)計(jì)披露內(nèi)容有進(jìn)一步的要求，對(duì)我國(guó)資本市場(chǎng)的啟示頗多。

首先，企業(yè)要明確綜合報(bào)告的效益和成本。對(duì)我國(guó)企業(yè)來說，利用綜合報(bào)告公告能更清楚地說明財(cái)務(wù)和非財(cái)務(wù)業(yè)績(jī)之間的關(guān)系以及其對(duì)企業(yè)價(jià)值的影響，其好處主要體現(xiàn)在：首先，能改善股東或其他利益相關(guān)者與企業(yè)管理者之間的信息不對(duì)稱。披露更多的企業(yè)信息有利于降低企業(yè)內(nèi)部和外部的信息不對(duì)稱，對(duì)改進(jìn)企業(yè)其他利益相關(guān)者和企業(yè)管理層之間的關(guān)系有較大的幫助，降低企業(yè)聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。其次，能更好地支撐企業(yè)內(nèi)部決策、規(guī)范企業(yè)的內(nèi)部控制流程。按綜合報(bào)告公告來披露信息，在披露信息的同時(shí)，向企業(yè)外部傳遞了企業(yè)運(yùn)營(yíng)良好的信息，為企業(yè)的價(jià)值增值策略制定提供更好的決策基礎(chǔ)，在拓展客戶、提高員工敬業(yè)程度等方面也有較好的指導(dǎo)意義。但綜合報(bào)告公告當(dāng)中要求披露的內(nèi)容較為廣泛，因此其成本較高，可分為如下幾類：首先，信息采集的成本，包括基礎(chǔ)設(shè)施的購(gòu)買、新軟件系統(tǒng)的購(gòu)買和維護(hù)，這些成本占了公告信息披露成本的主要內(nèi)容。其次，人工成本，包括人員的培訓(xùn)、專職人員的招聘等費(fèi)用。最后，報(bào)告系統(tǒng)改進(jìn)的成本。包括原有人員的遣散成本、新系統(tǒng)與原系統(tǒng)銜接過程中的各種不經(jīng)濟(jì)的成本。只有明確了這些效益和成本之后，企業(yè)才具備采用綜合報(bào)告公告的基礎(chǔ)，這是企業(yè)引進(jìn)綜合報(bào)告的首要條件。

其次，根據(jù)“IMA綜合報(bào)告公告”的啟動(dòng)流程來啟動(dòng)綜合報(bào)告系統(tǒng)。當(dāng)企業(yè)決定采用綜合報(bào)告之后，如何來啟用綜合報(bào)告系統(tǒng)，在綜合報(bào)告中有較為詳細(xì)的說明，應(yīng)該按照“IMA綜合報(bào)告公告”的指引，按照三步驟來啟用綜合報(bào)告系統(tǒng)。在“采用”階段要先建立標(biāo)準(zhǔn)，標(biāo)準(zhǔn)的建立可以采用標(biāo)桿管理的方法，搜集行業(yè)通用標(biāo)準(zhǔn)，用詳細(xì)的標(biāo)準(zhǔn)來取得管理人員的支持。在“執(zhí)行”階段，要特別注意信息系統(tǒng)搜集的數(shù)據(jù)質(zhì)量，根據(jù)這些數(shù)據(jù)建立整個(gè)綜合報(bào)告的體系，“執(zhí)行”的階段同樣要獲得管理層的支持，因此，與管理層的溝通也顯得極為重要?！敖?dòng)力階段”最重要的工作是征得管理層的認(rèn)可和支持，注重和管理層的溝通是工作要點(diǎn)?！癐MA綜合報(bào)告公告”對(duì)如何啟用綜合報(bào)告的說明提供了非常具體的指導(dǎo)，根據(jù)啟動(dòng)流程來啟動(dòng)綜合報(bào)告系統(tǒng)是綜合報(bào)告應(yīng)用中重要的一環(huán)。

再次，根據(jù)“IMA綜合報(bào)告公告”的指導(dǎo)原則制定適合本企業(yè)的綜合報(bào)告指導(dǎo)原則?！癐MA綜合報(bào)告公告”提供了六項(xiàng)基本原則，包括了“信息的連通性”“重要性”“聚焦戰(zhàn)略”“未來導(dǎo)向”“簡(jiǎn)明性”和“可靠性”。這六項(xiàng)基本原則基本支持了“IMA綜合報(bào)告公告”所帶來的各種利益。按照這六項(xiàng)基本原則編制的具體報(bào)告，能為信息使用者提供更為詳盡、簡(jiǎn)明的綜合報(bào)告，降低企業(yè)內(nèi)外部的信息不對(duì)稱，為企業(yè)贏得更好的聲譽(yù)。也能為企業(yè)內(nèi)部的各種決策提供信息支撐，使企業(yè)的內(nèi)部管理控制更加完善，內(nèi)部信息傳遞更為迅速。還能為企業(yè)的客戶拓展、員工滿意度提升提供良好的支持。

最后，比對(duì)“IMA綜合報(bào)告公告”中提供的案例，建立自己的報(bào)告體系。關(guān)于具體的報(bào)告內(nèi)容，“IMA綜合報(bào)告公告”提供了八項(xiàng)綜合報(bào)告內(nèi)容要素，在這八個(gè)具體的內(nèi)容要素中，都提供了非常具體的案例，這就為企業(yè)的執(zhí)行提供了非常好的支持，其中的案例都是世界各地知名上市公司，企業(yè)可根據(jù)自身的行業(yè)要求、資金規(guī)模等特點(diǎn)來選擇一個(gè)或幾個(gè)案例，比照自身的情況來量身定做合適的公告，以此來為企業(yè)的管理會(huì)計(jì)人員提供公告指南，使得公告的可操作性有較大的提升。

三、結(jié)論

“IMA綜合報(bào)告公告”是在新經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，美國(guó)管理會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)制訂的一部高質(zhì)量的“綜合報(bào)告實(shí)施及應(yīng)用指南”，在“綜合報(bào)告”取代“財(cái)務(wù)報(bào)告”還不太現(xiàn)實(shí)的情況下，美國(guó)注冊(cè)管理會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)又從管理會(huì)計(jì)報(bào)告的角度，提出了“綜合報(bào)告”實(shí)施的新應(yīng)用指南和思路，從而緩解了國(guó)際綜合報(bào)告委員會(huì)（IIRC）“通過財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的法定形式”推廣綜合報(bào)告的壓力，開辟了“綜合報(bào)告”實(shí)施的新思路，有利于世界范圍內(nèi)“綜合報(bào)告”的應(yīng)用和推廣。為了提高新經(jīng)濟(jì)形勢(shì)下我國(guó)企業(yè)的管理會(huì)計(jì)整體報(bào)告水平，建議有關(guān)部門應(yīng)盡快借鑒“IMA綜合報(bào)告公告”，制訂我國(guó)相應(yīng)的“綜合報(bào)告”管理會(huì)計(jì)應(yīng)用指引，也建議我國(guó)的企業(yè)能盡快根據(jù)“綜合報(bào)告”的指引應(yīng)用“IMA綜合報(bào)告公告”使得我國(guó)企業(yè)真正建立起符合利益相關(guān)者要求的戰(zhàn)略目標(biāo)，防范經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，提高企業(yè)“長(zhǎng)期創(chuàng)造價(jià)值”的水平，獲得良好的資本資源，更好地促使其可持續(xù)發(fā)展。