新公司法對(duì)公司中小股東的制度保護(hù)

梁書(shū)坤

西南科技大學(xué)法學(xué)院，四川 綿陽(yáng) 621000

為了保障市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定發(fā)展，國(guó)家必須制定相關(guān)法律保障投資者的合法權(quán)益，這是實(shí)現(xiàn)我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)健康有序發(fā)展的重中之重。我國(guó)之前的公司法存在較多缺陷，已經(jīng)不能滿(mǎn)足現(xiàn)在的經(jīng)濟(jì)發(fā)展需求，因此，完善公司法對(duì)現(xiàn)在的企業(yè)是非常關(guān)鍵的。很多大公司在企業(yè)發(fā)展過(guò)程中，不能站在中小股東的角度解決問(wèn)題，經(jīng)常損害到中小股東的利益，導(dǎo)致的結(jié)果就是中小股東沒(méi)有得到應(yīng)有的法律保障。建立健全公司法，對(duì)公司中的中小股東的各種權(quán)益做出了新的保護(hù)政策，實(shí)現(xiàn)了公司和股東之間的良性發(fā)展，為公司中小股東維護(hù)自身合法權(quán)益提供了平臺(tái)，使得股東和董事之間更好的相互制約，最終實(shí)現(xiàn)企業(yè)利益的最大化，為企業(yè)的持續(xù)發(fā)展奠定堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。

一、新公司法對(duì)公司中小股東的制度保護(hù)的必要性

(一)股東平等原則的要求

公司中股東是相互平等的，不論是大股東還是中小股東，都有權(quán)利對(duì)公司的發(fā)展提出自己的意見(jiàn)。公司股東之間相互平等可以很好的解決股東之間的利益沖突。根據(jù)股東投資的多少，可以確定大股東在公司中的地位，但是也要對(duì)中小股東予以較好的待遇，以免股東之間權(quán)利的濫用，從而給公司帶來(lái)危害，即實(shí)現(xiàn)股東之間實(shí)質(zhì)性的平等互利。

(二)中小股東的弱勢(shì)地位

目前很多公司都是以大股東為公司的支柱，導(dǎo)致大股東在公司中“一支獨(dú)大”現(xiàn)象比比皆是，中小股東在公司中的地位非常微弱。由于中小股東的股權(quán)分散，并且很多中小股東缺乏一定的專(zhuān)業(yè)知識(shí)，也沒(méi)有時(shí)間和精力去參與公司管理，使得中小股東在履行監(jiān)督職能的過(guò)程中，存在一些漏洞，其權(quán)益也易受侵害。

(三)公司長(zhǎng)久發(fā)展的必然選擇

公司的長(zhǎng)久發(fā)展是由股東決定的，股東是公司的主體，是公司不斷發(fā)展的根本保證?，F(xiàn)在公司的持續(xù)發(fā)展已經(jīng)不是單由股東決定，還有董事、勞動(dòng)者、債權(quán)人、當(dāng)?shù)卣⑾M(fèi)者、社會(huì)公眾等等。公司中小股東、大股東和其他利益集團(tuán)之間又是相互對(duì)立和統(tǒng)一的關(guān)系。很多公司中，中小股東所占比重非常大，如果公司不能保障其合法權(quán)益，中小股東的投資熱情就會(huì)逐漸減弱，資金流通就會(huì)收到嚴(yán)重影響，導(dǎo)致公司不能健康、穩(wěn)定、持續(xù)發(fā)展[1]。

二、公司中小股東權(quán)益保護(hù)制度的不足

(一)股東派生訴訟制度

公司中小股東對(duì)管理層和大股東提出訴訟的途徑稱(chēng)為股東派生訴訟制度。該制度的設(shè)立主要是保障中小股東的合法權(quán)益[2]?！豆痉ā分性O(shè)立了相關(guān)的法律制度，但該制度的程序規(guī)范和實(shí)體范圍都存在很大缺陷，比如：公司的訴訟地位、股東派生訴訟的管轄、派生訴訟的對(duì)象范圍等都沒(méi)有作出明確規(guī)定。

(二)投票制不完善

《公司法》第105條明確規(guī)定，公司中小股東可以選舉出利益代表候選人，這樣也增加了中小股東在公司中的發(fā)言權(quán)，對(duì)公司中的監(jiān)事會(huì)、董事會(huì)等有很好的遏制。即使如此，但該項(xiàng)條款僅適用于股東大會(huì)選舉監(jiān)事、董事等，并沒(méi)有從根本上實(shí)現(xiàn)中小股東和大股東之間的平等互利。此外，投票制度必須按照股東大會(huì)的決議規(guī)定或者公司的章程規(guī)定，這就導(dǎo)致了投票制不能發(fā)揮其作用。

(三)訴訟制度權(quán)不完善

盡管《公司法》第22條有決議瑕疵訴訟制度，區(qū)分了程序違法和實(shí)體違法，分別形成了決議撤銷(xiāo)之訴和決議無(wú)效之訴[3]。即使這樣，目前也只有制度框架，其時(shí)效期間、訴訟主體以及擔(dān)保制度并沒(méi)有明確的具體規(guī)定，因此導(dǎo)致該制度在司法實(shí)踐中不能得到很好應(yīng)用。

(四)質(zhì)詢(xún)權(quán)

股東可以對(duì)公司提出質(zhì)詢(xún)，質(zhì)詢(xún)對(duì)象包括董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)。質(zhì)詢(xún)公司的經(jīng)營(yíng)決策和公司的發(fā)展策略，更好的完善公司發(fā)展中的不足，為公司長(zhǎng)久發(fā)展奠定良好的基礎(chǔ)。質(zhì)詢(xún)權(quán)的廣泛應(yīng)用，有利于中小股東及時(shí)有效獲得公司信息，防止股東濫用職權(quán)，更好地參與公司內(nèi)部決策。但目前的《公司法》中只規(guī)定了股東擁有質(zhì)詢(xún)權(quán)，而股東怎樣行使這一權(quán)利，以及當(dāng)股東權(quán)益受到侵害時(shí)的具體規(guī)定，均沒(méi)有明文解釋。

(五)異議股東回購(gòu)請(qǐng)求權(quán)

對(duì)于抑制大股東決策原則，異議股東回購(gòu)請(qǐng)求權(quán)發(fā)揮著不可替代的作用。當(dāng)大股東做出相關(guān)決策時(shí)，中小股東可以行使異議股東回購(gòu)請(qǐng)求權(quán)，來(lái)保障中小股東的合法權(quán)益?！豆痉ā返?42條規(guī)定了股份有限公司可以行使異議股東回購(gòu)請(qǐng)求權(quán)，第74條規(guī)定了有限責(zé)任公司可以行使異議股東回購(gòu)請(qǐng)求權(quán)，但這兩條規(guī)定都沒(méi)有明確規(guī)定異議股東回購(gòu)請(qǐng)求權(quán)的具體適用對(duì)象，適用條件，以及適用范圍，并異議事項(xiàng)程序設(shè)計(jì)不夠完善、范圍過(guò)于狹窄。

三、新公司法對(duì)公司中小股東的制度保護(hù)

(一)擴(kuò)大了股東知情權(quán)行使的手段和范圍

知情權(quán)是股東實(shí)現(xiàn)股東權(quán)益的保障，也是公司法對(duì)股東其他權(quán)益的基本保證。公司內(nèi)部，股東本身?yè)碛胁榭垂蓶|會(huì)議和財(cái)務(wù)制度相關(guān)規(guī)定，中小股東對(duì)監(jiān)事會(huì)、董事會(huì)等進(jìn)行管理和監(jiān)督，實(shí)現(xiàn)公司管理制度和監(jiān)督制度的良性配合。新公司法中對(duì)股東作出了新的規(guī)定，規(guī)定公司股東必須定期對(duì)公司財(cái)務(wù)信息進(jìn)行查詢(xún)，并對(duì)出現(xiàn)的財(cái)務(wù)問(wèn)題進(jìn)行及時(shí)的解決，以保障公司各股東的利益。

股東是公司的重要組成部分，但股東也不能在公司為所欲為。如果股東的行為對(duì)公司其他股東或者公司利益造成損害，則相關(guān)工作人員可以禁止該股東查閱公司相關(guān)資料，并且要求該股東15天之內(nèi)對(duì)自己的行為做出解釋?zhuān)艄蓶|不能做出合法的解釋?zhuān)瑒t可向司法機(jī)關(guān)提出訴訟[4]。

(二)保障了中小股東的合法權(quán)利

新公司法明確規(guī)定，股東可以查閱董事會(huì)決議等重要資料，并且可以對(duì)公司發(fā)展提出階段性建議，保留企業(yè)對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)的質(zhì)疑權(quán)和話(huà)語(yǔ)權(quán)。新公司法中對(duì)于股份有限公司是以其股東人數(shù)作為參考的，因此新公司法沒(méi)有對(duì)股份有限公司的股東進(jìn)行財(cái)政資料查閱的規(guī)定。

(三)投票制度的完善

新公司法中規(guī)定了股份有限公司監(jiān)事會(huì)的日常事務(wù)和董事會(huì)的選舉，以少數(shù)服從多數(shù)為原則，以股東投資的多少來(lái)確定股東的權(quán)利和股東對(duì)公司的影響程度。關(guān)于公司業(yè)務(wù)和股東利益的相關(guān)事宜上，必須達(dá)到公司多數(shù)股東的統(tǒng)一，股東之間進(jìn)行開(kāi)會(huì)表決，在兼顧他人的利益上，實(shí)現(xiàn)公司各股東的利益最大化。目前常采用的是累積投票制，相比于普通投票，累計(jì)投票更能將表決權(quán)體現(xiàn)在監(jiān)事會(huì)和董事會(huì)中。公司實(shí)行累積投票制的過(guò)程中，絕大部分中小股東都會(huì)參與其中，從而更好地保障了中小股東在公司的合法權(quán)益，為公司持續(xù)發(fā)展提供了保障。

(四)完善具體股東議事制度流程

1.提案權(quán)歸董事會(huì)所有

提案權(quán)在董事會(huì)中的應(yīng)用，使得公司的切身利益得到進(jìn)一步保障，對(duì)中小股東的良好想法提供了科學(xué)渠道。同時(shí)也為公司建立新制度提供了可創(chuàng)造性條件，使得公司各股東之間的分工更加明確，為公司更好的管理提供了條件。

2.加強(qiáng)監(jiān)事會(huì)的職權(quán)應(yīng)用

新公司法削弱了董事會(huì)的職權(quán)，加強(qiáng)了監(jiān)事會(huì)的監(jiān)督職能。傳統(tǒng)上，董事會(huì)可以根據(jù)自己的需要召開(kāi)會(huì)議，但新的公司法改變了這一制度，明確規(guī)定董事會(huì)的召開(kāi)，必須得到監(jiān)事會(huì)的同意。這一限制性制度的廣泛應(yīng)用，制約了大股東的權(quán)益決策，使得董事會(huì)以更加透明化、制度化、規(guī)范化。此外，董事會(huì)對(duì)公司的經(jīng)營(yíng)層和管理層的日?；顒?dòng)，代表了全體股東董事會(huì)進(jìn)行監(jiān)督管理，確保股東權(quán)益的正?；?。

3.對(duì)董事會(huì)成員進(jìn)行約束

董事會(huì)成員的素質(zhì)決定了公司的高度，新公司法對(duì)董事會(huì)成員進(jìn)行約束，提升了董事會(huì)整體的質(zhì)量，從而使得公司的穩(wěn)步發(fā)展。其中包括管理人員和高級(jí)領(lǐng)導(dǎo)的基本職業(yè)道德，以及對(duì)于工作的基本準(zhǔn)則，這不僅是提供公司綜合競(jìng)爭(zhēng)力的有效途徑，又是對(duì)公司未來(lái)發(fā)展的潛在資源的培養(yǎng)。

四、總結(jié)

隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷完善，中小股東的權(quán)利保護(hù)問(wèn)題也愈發(fā)突出，建立健全新的公司法來(lái)保障公司中小股東的合法權(quán)益迫在眉睫。目前我國(guó)的公司法存在著很多不足，對(duì)中小股東的權(quán)利保護(hù)制度還不夠完善，因此要在借鑒其他國(guó)家公司法的基礎(chǔ)上，完善我國(guó)的公司法，進(jìn)而保障公司中小企業(yè)的合法權(quán)益，實(shí)現(xiàn)公司的持續(xù)發(fā)展。