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    進(jìn)出口貿(mào)易融資的方式選擇與風(fēng)險(xiǎn)管理

    2019-10-22 13:17周林琳
    財(cái)經(jīng)界·下旬刊 2019年9期
    關(guān)鍵詞:進(jìn)出口貿(mào)易融資方式風(fēng)險(xiǎn)控制

    周林琳

    摘 要:隨著21世紀(jì)全球經(jīng)濟(jì)的多元化發(fā)展以及我國(guó)對(duì)外開放的程度不斷擴(kuò)大,進(jìn)出口貿(mào)易活動(dòng)的規(guī)模也在逐步擴(kuò)大,貿(mào)易融資相關(guān)業(yè)務(wù)也呈現(xiàn)出復(fù)雜化、多樣化的特點(diǎn),專業(yè)化趨勢(shì)逐漸明顯。在經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展的今天,進(jìn)出口商為了促進(jìn)業(yè)務(wù)發(fā)展以及利潤(rùn)不斷增長(zhǎng)采取各種貿(mào)易融資的方式進(jìn)行擴(kuò)張,貿(mào)易融資這一措施在一定程度上不僅解決了業(yè)務(wù)資金的問題,也給貿(mào)易商提供了投資國(guó)際貨幣市場(chǎng)而獲取利潤(rùn)的機(jī)會(huì)。但機(jī)遇和風(fēng)險(xiǎn)是并存的,貿(mào)易融資多面臨著不可控的風(fēng)險(xiǎn)。文章對(duì)企業(yè)進(jìn)出口貿(mào)易融資方式的選擇以及如何有效的把控風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了探討,并提出應(yīng)對(duì)策略。

    關(guān)鍵詞:風(fēng)險(xiǎn)控制 ?融資方式 ?進(jìn)出口貿(mào)易

    進(jìn)出口貿(mào)易的環(huán)境較為多元化,涉及到的業(yè)務(wù)繁多,資金占比較高,其主要分為廣義和狹義兩種貿(mào)易融資方,一般狹義上指的是出口商在進(jìn)行購(gòu)買與銷售貿(mào)易商品時(shí),由銀行代為辦理支付匯款時(shí)提供相應(yīng)的融資渠道服務(wù)以及業(yè)務(wù)上的便利,使進(jìn)出口商在價(jià)格以及成本上盡可能的最小化。此融資業(yè)務(wù)與供應(yīng)鏈金融有著密切的關(guān)系,該貿(mào)易鏈條在運(yùn)作時(shí)的現(xiàn)金流入,是貸款的現(xiàn)金流保障。以結(jié)算后的金融或者商業(yè)單據(jù)為抵押物品為進(jìn)出口商提供融資服務(wù)。在我國(guó)經(jīng)濟(jì)持續(xù)增長(zhǎng)的情況下,人民幣隨著經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展而日益升值,在復(fù)雜多變的進(jìn)出口貿(mào)易環(huán)境下,匯率其后的本質(zhì)是絕大多數(shù)中小進(jìn)出口商貿(mào)易往來涉及到的利潤(rùn)風(fēng)險(xiǎn),想要盡可能的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn),就必須依靠融資途徑來實(shí)現(xiàn),使利潤(rùn)最大化成為進(jìn)出口商關(guān)注的焦點(diǎn)。

    一、進(jìn)出口貿(mào)易融資的方式選擇

    (一)出口商進(jìn)出口貿(mào)易融資方式

    1、出口押匯

    企業(yè)在進(jìn)出口貿(mào)易往來過程中,應(yīng)用較為常見的一種融資模式便是出口押匯,該融資模式具體指的是出口方如果面臨資金周轉(zhuǎn)的問題時(shí),出口方相關(guān)人員采用將發(fā)貨交易往來的單據(jù)提供給銀行,以此來申請(qǐng)融資以及貸款的方式。由于該種融資方式較為簡(jiǎn)化,存在風(fēng)險(xiǎn)可以預(yù)估,收益較為穩(wěn)定等優(yōu)勢(shì),也是許多人的不二首選。通常,押匯融資可以提前進(jìn)行業(yè)務(wù)結(jié)算,資金的回轉(zhuǎn)周期較短,可以有效的預(yù)防資金周轉(zhuǎn)問題。同時(shí),對(duì)于人民幣升值所帶來的匯率問題采取有效的應(yīng)對(duì)措施。避免給公司造成一定的損失。

    2、貼現(xiàn)票據(jù)

    銀行對(duì)遠(yuǎn)期票據(jù)有權(quán)保留索取權(quán),在進(jìn)出口商將貿(mào)易往來貨物進(jìn)行交易操作之后,便會(huì)獲得遠(yuǎn)期票據(jù)。將拿到的相關(guān)票據(jù)利用合理的渠道在銀行中進(jìn)行變現(xiàn),也是融資的一種途徑,并且具有風(fēng)險(xiǎn)小,程序簡(jiǎn)化的特短。在企業(yè)生產(chǎn)銷售過程中,資金是最重要的基礎(chǔ)支持,因此對(duì)進(jìn)出口商而言,能夠快速的獲得資金便是對(duì)企業(yè)發(fā)展的有力保障。

    3、出口保理

    出口保理一般指的是銀行或者相關(guān)機(jī)構(gòu)對(duì)于信用貸款以及融資等方式進(jìn)行進(jìn)出口貿(mào)易往來的行為,在資質(zhì)良好的情況下,提供貸款以及提供相關(guān)信用擔(dān)保的金融服務(wù)。

    一般按照融資者的信用風(fēng)險(xiǎn)以及等級(jí)進(jìn)行評(píng)估,分為兩種情況,即有權(quán)追索和無權(quán)追索,對(duì)于融資方式進(jìn)行分類,評(píng)估是否具有融資性質(zhì),按買斷方式來看,分為買斷型和非買斷型,通常,手續(xù)簡(jiǎn)單,融資方式較為靈活??梢源蟠蟮慕档统杀?、優(yōu)化報(bào)表,提前退稅可以有效的避免匯率波動(dòng);大大的提高了規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的幾率。有效的消除了不同國(guó)家買方之間交易的文化、語(yǔ)言以及法律障礙。

    (二)進(jìn)口商進(jìn)出口貿(mào)易融資方式

    1、開證授信

    銀行對(duì)于企業(yè)申請(qǐng)相關(guān)融資服務(wù)采取了開證授信額度的方式進(jìn)行業(yè)務(wù)辦理,其面向的是開證進(jìn)口商的一種融資渠道,一般情況下,廠商需要提供一定數(shù)額的保證金給銀行或者相關(guān)機(jī)構(gòu),這樣做的目的是為了防止違約風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性,采用抵押品的方式。其次,進(jìn)口商也可以在相關(guān)銀行創(chuàng)設(shè)賬戶,但是對(duì)于該賬戶具有一定的要求,須有良好的信用資質(zhì),在滿足銀行的融資貸款要求的同時(shí),進(jìn)口商可獲得部分額度,進(jìn)口商所需融資資金數(shù)額在此范圍之內(nèi),可以免去進(jìn)口商的應(yīng)繳納保證金,通過這種方式,銀行可以提供一定的固定額度給進(jìn)口商,極大的緩解了進(jìn)口商的資金壓力。

    2、進(jìn)口押匯

    在進(jìn)出口貿(mào)易融資中,進(jìn)口信用押匯也是較為普遍的融資方式,銀行在收到相關(guān)貿(mào)易單據(jù)后,通常會(huì)進(jìn)行嚴(yán)格的審查,進(jìn)口商如果出現(xiàn)資金周轉(zhuǎn)問題時(shí),不能按時(shí)贖回業(yè)務(wù)單據(jù),這時(shí),進(jìn)口商可以和銀行簽署進(jìn)口押匯相關(guān)協(xié)議,銀行代為付款。借單據(jù)收貨,通過出售獲得資金,之后將所簽署的本金利息以及相關(guān)協(xié)議手續(xù)費(fèi)用一并還給銀行。

    3、進(jìn)口代付

    進(jìn)口代付便是人們口中所說的海外代購(gòu),通常,由進(jìn)口方銀行和相關(guān)代理行進(jìn)行簽訂融資協(xié)議,進(jìn)口方獲得銀行授信的額度,由其提供頭寸資金。根據(jù)進(jìn)口方銀行的相關(guān)規(guī)定,代理行進(jìn)行到期付款,約定期限即將來臨時(shí),進(jìn)口方收取客戶償還資金之后,在進(jìn)行償還。隨著國(guó)內(nèi)貿(mào)易往來的蓬勃發(fā)展,許多海外資本開始進(jìn)入國(guó)內(nèi)以及香港地區(qū),海外銀行大多資金實(shí)力雄厚,融資的成本也相對(duì)于較低,海外業(yè)務(wù)代付不僅有效的解決了企業(yè)的資金需求,同時(shí)又規(guī)避了匯率風(fēng)險(xiǎn)。

    二、進(jìn)出口貿(mào)易融資風(fēng)險(xiǎn)管理

    (一)基于企業(yè)角度的風(fēng)險(xiǎn)管理

    首先,應(yīng)當(dāng)樹立企業(yè)的良好形象,提升企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)。其次,要對(duì)企業(yè)的相關(guān)業(yè)務(wù)以及財(cái)務(wù)資金管理深入調(diào)查,熟悉業(yè)務(wù)的每一個(gè)環(huán)節(jié),根據(jù)企業(yè)的發(fā)展方向,以及進(jìn)出口融資現(xiàn)狀,制定企業(yè)發(fā)展策略,做全面分析,選擇適合企業(yè)的融資方式。再者,應(yīng)當(dāng)合理運(yùn)用保險(xiǎn)與銀行的相關(guān)產(chǎn)品,提升進(jìn)出口企業(yè)把控市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的能力。

    (二)基于銀行角度的風(fēng)險(xiǎn)管理

    為了降低進(jìn)出口企業(yè)貿(mào)易融資的成本,應(yīng)該積極對(duì)進(jìn)出口貿(mào)易融資方式進(jìn)行創(chuàng)新改革。對(duì)銀行而言,不能只著眼于眼前的利益,應(yīng)當(dāng)充分考慮到未來的前景,因此,銀行方面應(yīng)當(dāng)對(duì)企業(yè)貿(mào)易的未來發(fā)展方向以及相關(guān)業(yè)務(wù)進(jìn)行合理的評(píng)估。

    (三)基于政府角度的風(fēng)險(xiǎn)管理

    首先應(yīng)逐漸完善進(jìn)出口貿(mào)易融資風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防安全體系。對(duì)于國(guó)家部門的信息與資源,相關(guān)部門應(yīng)對(duì)其進(jìn)行收集,充分利用現(xiàn)有的信息與資源,分析與判斷國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展走勢(shì),提升風(fēng)險(xiǎn)防控的優(yōu)勢(shì),逐漸建立貿(mào)易融資風(fēng)險(xiǎn)信息系統(tǒng),使進(jìn)出口貿(mào)易企業(yè)第一時(shí)間獲取全面、及時(shí)的市場(chǎng)數(shù)據(jù),讓銀行和進(jìn)出口商可以更好的把控風(fēng)險(xiǎn)。逐漸完善貿(mào)易融資相關(guān)法律,為貿(mào)易融資活動(dòng)提供保障依據(jù)。針對(duì)我國(guó)貿(mào)易融資發(fā)展前景以及現(xiàn)狀,對(duì)現(xiàn)有的貿(mào)易融資法律法規(guī)進(jìn)行及時(shí)更新與完善,加快步入國(guó)際慣例的軌道。促進(jìn)貿(mào)易融資電子商務(wù)平臺(tái)的相關(guān)建設(shè)工作,提供一個(gè)優(yōu)質(zhì)的信息共享平臺(tái),促進(jìn)我國(guó)進(jìn)出口貿(mào)易融資活動(dòng)更好的發(fā)展,使銀行以及進(jìn)出口貿(mào)易融資企業(yè)第一時(shí)間掌握貿(mào)易資訊以及貿(mào)易活動(dòng)最新市場(chǎng)動(dòng)態(tài),逐漸降低因信息不符合增加交易成本的現(xiàn)象,進(jìn)一步促進(jìn)進(jìn)出口商、銀行與交易對(duì)手之間的互惠共贏。

    三、結(jié)束語(yǔ)

    人民幣匯率改革以來,進(jìn)出口貿(mào)易融資逐漸成為進(jìn)出口企業(yè)資金融資、防控風(fēng)險(xiǎn)的重要渠道,使得企業(yè)更快、更好的發(fā)展。進(jìn)出口企業(yè)在發(fā)展過程中,逐漸了解到貿(mào)易融資發(fā)揮的重要性,積累經(jīng)驗(yàn),推進(jìn)改革工作,建立良好的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防措施,為未來業(yè)務(wù)發(fā)展奠定良好的基礎(chǔ)。

    參考文獻(xiàn):

    [1]林俊勛. 進(jìn)出口貿(mào)易融資方式的選擇與風(fēng)險(xiǎn)把控[J]. 中國(guó)鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)會(huì)計(jì), 2017(12):50-51.

    [2]阮運(yùn)霞. 進(jìn)出口貿(mào)易融資的方式選擇與風(fēng)險(xiǎn)把控[J]. 行政事業(yè)資產(chǎn)與財(cái)務(wù), 2017(27):4-4.

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