從“債務(wù)擔?！焙汀拔礇Q訴訟”探究會計領(lǐng)域的不確定事項

曲曉輝

或有事項是企業(yè)普遍存在的經(jīng)濟事項，或有事項信息是會計信息的重要組成部分。“樂視事件”“招商銀行與光大資本訴訟案”等案例表明，對外擔保和未決訴訟這兩類高發(fā)的或有事項給企業(yè)帶來的負面影響往往極其巨大。金額巨大的或有事項如果不規(guī)范披露，將嚴重降低證券市場的信息透明度，極大損害廣大投資者的利益。在經(jīng)濟業(yè)務(wù)日益復(fù)雜、新興業(yè)務(wù)不斷涌現(xiàn)、經(jīng)濟糾紛頻發(fā)的背景下，規(guī)范或有事項的會計處理及信息披露日趨重要，并成為保護投資者利益的重要方面。遺憾的是，不但學者對企業(yè)或有事項的關(guān)注不多，投資者等利益相關(guān)者對上市公司或有事項的披露情況和潛在經(jīng)濟后果也普遍缺乏預(yù)判。

西安交通大學張俊瑞教授帶領(lǐng)團隊歷時六年，克服了參考文獻較少、上市公司或有事項披露不規(guī)范和數(shù)據(jù)匱乏等困難，在或有事項的研究上不僅進行了卓有成效的理論分析，而且通過手工挖掘建立了或有事項數(shù)據(jù)庫，并以此為基礎(chǔ)開展了一系列實證研究，取得了創(chuàng)新性學術(shù)成果，在國內(nèi)外達到領(lǐng)先水平。同時，該團隊所取得的部分研究成果被多家企業(yè)采納并應(yīng)用，取得了良好的社會經(jīng)濟效益?！痘蛴惺马椥畔⑴都捌浣?jīng)濟后果：理論與實證》這部學術(shù)專著，在一定程度上彌補了系統(tǒng)研究或有事項的空白，必將對該領(lǐng)域的學術(shù)研究、財務(wù)會計規(guī)范的完善和相關(guān)信息生成及運用具有重要的推動作用。

專著基于實踐中最高發(fā)、最典型的兩類或有事項——債務(wù)擔保和未決訴訟，通過債務(wù)擔保經(jīng)濟后果的理論分析和實證研究，擔保市場風險傳遞關(guān)系的研究，基于定價的財務(wù)特征對擔保雙方行為選擇機理的研究，財務(wù)特征對擔保方定價策略影響的實證研究，未決訴訟影響因素的研究，未決訴訟經(jīng)濟后果的研究等，全方位剖析了這兩類典型或有事項的披露動機、影響因素、經(jīng)濟后果，立體和深刻地揭示了或有事項這一會計事項的本質(zhì)、問題和影響。該專著一方面豐富了會計信息披露問題的研究，為發(fā)展與完善信息披露理論提供了較為新穎的研究視角和更加充分的經(jīng)驗證據(jù);另一方面，用實證檢驗來剖析或有事項隱藏的風險，向投資人、債權(quán)人和監(jiān)管部門等利益相關(guān)者深度展現(xiàn)或有事項對企業(yè)的消極影響，為其在面對或有事項時做出科學、合理的行為決策提供重要依據(jù)。

本書既能夠幫助讀者系統(tǒng)了解或有事項相關(guān)理論知識，增加其對各類或有事項（特別是債務(wù)擔保和未決訴訟）的認知深度，又能夠提高學術(shù)研究人員、資本市場投資者、債權(quán)人、企業(yè)管理層以及監(jiān)管部門對各類表外信息的重視，更好地規(guī)范各類表外信息的披露，有效規(guī)避或有事項相關(guān)決策風險，促進我國資本市場健康發(fā)展。