巴基斯坦伊斯蘭金融機構(gòu)財務(wù)報告框架評述

李冰輪 池昭梅

一、引言

伊斯蘭金融（Islamic Finance）是指遵循伊斯蘭教義“沙里亞法”（Shariah）運行的一種獨特的金融形態(tài)，包含伊斯蘭金融機構(gòu)、金融產(chǎn)品和金融市場等組成部分。禁止利息是伊斯蘭金融區(qū)別于傳統(tǒng)金融的主要特征。根據(jù)國際貨幣組織（IMF）公布的數(shù)據(jù)，截至2013年底，伊斯蘭金融的資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到1.8萬億美元，雖然在全球金融資產(chǎn)總額中的占比不足1%，但該規(guī)模是2003年2000億美元的9倍，十年間的年均增長率超過20%。近兩三年來，受到全球經(jīng)濟整體放緩的影響，傳統(tǒng)金融和伊斯蘭金融的發(fā)展都受到?jīng)_擊。伊斯蘭金融服務(wù)理事會（Islamic Financial Services Board）的16個成員國截至2016年第3季度的伊斯蘭金融資產(chǎn)總額為1.44萬億美元，相較于2013年的1.17萬億美元，年均增長率約為7%。伴隨伊斯蘭金融的全球體量和參與范圍的持續(xù)擴大，其對伊斯蘭和非伊斯蘭國家金融市場參與者的吸引力也在不斷攀升，已然成為國際金融體系的一支重要力量。

在我國全面推進(jìn)”一帶一路”倡議實施的歷史階段，借力伊斯蘭金融實現(xiàn)資金融通更是具有緊迫的現(xiàn)實意義?！耙粠б宦贰毖赝窘?jīng)過大量的伊斯蘭國家，這些國家既是伊斯蘭金融的根源地，也是伊斯蘭金融的主要資金來源地，囊括沙特阿拉伯、馬來西亞、巴林等位處伊斯蘭金融發(fā)展前列的國家。我國政府在多個場合表示出對深化中國與穆斯林國家在伊斯蘭金融領(lǐng)域的合作、助力中國企業(yè)“走出去”的意向。

近年來，國內(nèi)關(guān)于伊斯蘭金融的研究逐漸增加，這些研究主要集中在伊斯蘭金融的基本理念原則、產(chǎn)品模式構(gòu)架、監(jiān)管制度安排等方面。鮮有研究涉足伊斯蘭金融業(yè)務(wù)的會計處理和財務(wù)報告領(lǐng)域。然而，隨著伊斯蘭金融國際影響力的不斷提升，眾多利益相關(guān)主體——尤其是伊斯蘭銀行機構(gòu)、資金提供方和需求方以及監(jiān)管層——愈發(fā)需要與伊斯蘭金融環(huán)境相適應(yīng)的高質(zhì)量的會計信息作為各自進(jìn)行經(jīng)濟決策的依據(jù)。

在”一帶一路”倡議布局中，中巴經(jīng)濟走廊被稱為“第一樂章”，是優(yōu)先實施的旗艦項目。巴基斯坦政府十分注重發(fā)展本國的伊斯蘭金融行業(yè)，其中央銀行（巴基斯坦國家銀行，State Bank of Pakistan，SBP）制定了到2018年伊斯蘭金融規(guī)模占到全國金融總量15%的戰(zhàn)略目標(biāo)。本文將結(jié)合國際伊斯蘭金融會計的整體背景，分析巴基斯坦伊斯蘭金融會計規(guī)范的發(fā)展現(xiàn)狀，以期在伊斯蘭金融會計研究領(lǐng)域起到拋磚引玉之用。

二、巴基斯坦伊斯蘭金融機構(gòu)的財務(wù)報告框架體系

巴基斯坦提供伊斯蘭金融服務(wù)的機構(gòu)主要分為兩類：一類是全部業(yè)務(wù)均屬于伊斯蘭金融的銀行，另一類是設(shè)立伊斯蘭金融業(yè)務(wù)分支機構(gòu)（Islamic Banking Branches）的傳統(tǒng)銀行。針對以上伊斯蘭金融機構(gòu)，巴基斯坦現(xiàn)行的財務(wù)報告框架具有明顯的本國特色：一方面，非伊斯蘭金融業(yè)務(wù)領(lǐng)域直接適用國際財務(wù)報告準(zhǔn)則、國際趨同程度高；另一方面，伊斯蘭金融業(yè)務(wù)領(lǐng)域適用本國制定的伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則，完善程度和國際趨同程度都較低。

(一)國際財務(wù)報告準(zhǔn)則

1.巴基斯坦《公司法》關(guān)于金融機構(gòu)財務(wù)報告框架的一般性規(guī)定

在巴基斯坦，《公司法》（Companies Act,2017）是規(guī)范各類公司設(shè)立、組織、活動、解散及其他對內(nèi)對外關(guān)系的主法，同時也是規(guī)范公司會計行為的主要法律?！豆痉ā穼⒐痉譃楣娯?zé)任公司、中型公司和小型公司三大類，并規(guī)定了各類企業(yè)適用的財務(wù)報告框架。其中，公眾責(zé)任公司需要按照本國已批準(zhǔn)采用的國際財務(wù)報告準(zhǔn)則（含國際會計準(zhǔn)則，下同）編制財務(wù)報告。巴基斯坦的中型公司適用IASB制定的《中小主體國際財務(wù)報告準(zhǔn)則》，小型公司則適用本國制定的《小型主體會計與財務(wù)報告準(zhǔn)則》（Accounting and Financial Reporting Standards for Small Sized Entities）。金融機構(gòu)，無論是否開展伊斯蘭金融業(yè)務(wù)，均屬于公眾責(zé)任公司。

巴基斯坦《公司法》將通用財務(wù)報告準(zhǔn)則的制定權(quán)賦予了巴基斯坦證券交易委員會（Securities and Exchange Commission of Pakistan，SECP）?！豆痉ā芬蟾黝惞荆ǔ松贁?shù)明文列舉的例外情況）應(yīng)遵循經(jīng)SECP公告生效的財務(wù)報告準(zhǔn)則。但是，SECP并不親自制定各項財務(wù)報告準(zhǔn)則，而是負(fù)責(zé)批準(zhǔn)由巴基斯坦特許會計師協(xié)會（Institute of Chartered Accountants of Pakistan，ICAP）推薦采納的國際財務(wù)報告準(zhǔn)則和制定的本國會計準(zhǔn)則。

截至2017年12月，國際會計準(zhǔn)則理事會（IASB）共發(fā)布了28項國際會計準(zhǔn)則（IAS）和17項國際財務(wù)報告準(zhǔn)則（IFRS）。除了尚未到生效時間的《國際財務(wù)報告準(zhǔn)則第16號——租賃》和《國際財務(wù)報告準(zhǔn)則第17號——保險合同》，巴基斯坦證券交易委員會已發(fā)布公告正式采用幾乎全部的國際準(zhǔn)則。

2.巴基斯坦《銀行機構(gòu)法》關(guān)于銀行業(yè)財務(wù)報告框架的專門規(guī)定

根據(jù)巴基斯坦《銀行機構(gòu)法》（Banking Companies Ordinance）的規(guī)定，銀行機構(gòu)在遵守《公司法》的同時，還必須按照該法附錄2（the Second Schedule）的要求編制年度財務(wù)報表。為了適應(yīng)不斷發(fā)展變化的銀行業(yè)務(wù)和監(jiān)管需求，該法賦予巴基斯坦國家銀行修訂銀行機構(gòu)財務(wù)報告規(guī)范的權(quán)力。因此，在銀行機構(gòu)的財務(wù)報告監(jiān)管框架中，巴基斯坦國家銀行實際上承擔(dān)了直接的準(zhǔn)則制定職能，通過持續(xù)發(fā)布契合銀行財務(wù)報告實務(wù)發(fā)展需要的指令（Circulars）參與到銀行機構(gòu)財務(wù)報告框架的制定過程中。

在巴基斯坦證券交易委員會已經(jīng)公告采用的國際財務(wù)報告準(zhǔn)則中，巴基斯坦國家銀行要求銀行機構(gòu)暫緩執(zhí)行其中的三項：《國際會計準(zhǔn)則第39號——金融工具：確認(rèn)和計量》、《國際會計準(zhǔn)則第40號——投資性房地產(chǎn)》和《國際財務(wù)報告準(zhǔn)則第7號——金融工具：披露》。

上述規(guī)定的一個可能原因是：巴基斯坦很多銀行開展伊斯蘭金融業(yè)務(wù)，這類業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)理念和結(jié)構(gòu)模式與傳統(tǒng)業(yè)務(wù)存在很大差異，因而傳統(tǒng)金融環(huán)境下的會計確認(rèn)、計量和列報要求無法作為伊斯蘭金融業(yè)務(wù)的財務(wù)報告規(guī)范。比如，國際財務(wù)報告準(zhǔn)則對于金融工具的計量大量使用依賴折現(xiàn)率的現(xiàn)金流現(xiàn)值方法，這意味著承認(rèn)利率和利息的概念，與伊斯蘭金融的基本理念明顯不符。

表1 巴基斯坦伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則及征求意見稿

（二）伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則

在遵循相關(guān)國際財務(wù)報告準(zhǔn)則的同時，巴基斯坦的銀行機構(gòu)對于所發(fā)生的伊斯蘭金融業(yè)務(wù)需要按照本國制定的伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則（Islamic Financial Accounting Standards，IFASs）進(jìn)行會計處理和報告。IFASs由巴基斯坦特許會計師協(xié)會（ICAP）制定、由巴基斯坦證券交易委員會（SECP）予以公告，再由巴基斯坦國家銀行（SBP）發(fā)布指令后才對銀行機構(gòu)正式生效。

截至2017年12月，巴基斯坦特許會計師協(xié)會共制定了三項伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則，其中兩項準(zhǔn)則已經(jīng)國家銀行批準(zhǔn)生效，同時還發(fā)布了另外兩項準(zhǔn)則的征求意見稿，具體如表1所示。

綜合以上分析，巴基斯坦伊斯蘭金融機構(gòu)現(xiàn)行有效的財務(wù)報告框架主要由三部分構(gòu)成，即由巴基斯坦國家銀行批準(zhǔn)生效的國際財務(wù)報告準(zhǔn)則、本國伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則及其發(fā)布的與銀行機構(gòu)財務(wù)報告相關(guān)的指令。具體結(jié)構(gòu)如圖1所示。圖1 巴基斯坦伊斯蘭金融機構(gòu)財務(wù)報告框架

三、巴基斯坦伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則的主要內(nèi)容

（一）伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則第1號（IFAS 1）——成本加利潤銷售

1. 成本加利潤銷售的業(yè)務(wù)性質(zhì)

成本加利潤銷售（Murabaha）是一種貨物銷售交易，賣方需要明確告知買方所售貨物的真實成本，雙方在此基礎(chǔ)上約定毛利的金額，買方按照成本與毛利之和（即售價）在約定的時間（或時期）向賣方支付貨款。

提供伊斯蘭金融服務(wù)的銀行在交易中作為賣方（即資金提供方），買方則是銀行的客戶（即資金需求方）。通過這一交易安排，買方利用銀行的墊資取得了自己所需要的貨物，實現(xiàn)了融資的目標(biāo)；同時，銀行收回的貨款包含了墊付的本金和應(yīng)得的利潤（相當(dāng)于傳統(tǒng)金融服務(wù)中的利息）。該類業(yè)務(wù)可以采取兩種方式：一是銀行自行購入客戶需要的貨物后再向其出售，二是銀行委托客戶購買該貨物再出售。顯然，第二種方式于銀行而言更便利。

一項合規(guī)的成本加利潤銷售不能單有銷售交易的形式，還必須嚴(yán)格遵守沙里亞法、具有銷售交易的實質(zhì)。根據(jù)巴基斯坦國家銀行沙里亞法委員會（Shariah Board）批準(zhǔn)的伊斯蘭金融產(chǎn)品基本原則（Essentials for Islamic Mode of Financing），成本加利潤銷售有效成立的條件包括（但不限于）：

（1）在銷售發(fā)生時，所售貨物已經(jīng)存在（達(dá)到可銷售狀態(tài)），賣方取得其所有權(quán)并實際占有（或推定占有）該物。換言之，銀行在向客戶銷售貨物之前必須真正承擔(dān)與所有權(quán)相關(guān)的風(fēng)險。

（2）銷售必須即時發(fā)生并且是無條件的，不可在未來交割也不可依賴或有事項。

（3）售價必須絕對確定，提前或拖延付款都不得改變付款金額，不可采用現(xiàn)金折扣。買方違約支付的罰款不得作為銀行的收入，只能用于慈善項目。

（4）銷售可以是現(xiàn)銷或賒銷，款項可以一次付清或分期支付，但付款金額和日期必須明確固定。

2. 銀行的相關(guān)會計處理

銀行針對成本加利潤銷售應(yīng)采用歷史成本作為基本的計量原則。

（1）為成本加利潤銷售所購入的貨物

該等貨物在被銀行出售之前，應(yīng)作為銀行的存貨資產(chǎn)進(jìn)行會計處理，適用國際財務(wù)報告準(zhǔn)則對存貨的相關(guān)規(guī)定。具體而言，該等存貨以達(dá)到可銷售狀態(tài)之前發(fā)生的所有成本作為入賬價值，在資產(chǎn)負(fù)債表日按照可變現(xiàn)凈值與賬面價值孰低考慮計提跌價準(zhǔn)備，在資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)列示為“其他資產(chǎn)”（Other Assets）。

不過，巴基斯坦國家銀行在2013年發(fā)布的監(jiān)管文件（BSD Circular Letter No. 03 of 2013）中規(guī)定，銀行為提供伊斯蘭金融服務(wù)形成的各項資產(chǎn)（包含向客戶發(fā)放的資金、存貨等）應(yīng)單獨列示為“伊斯蘭融資及相關(guān)資產(chǎn)”（Islamic Financing and Related Assets）項目。這項規(guī)定在實質(zhì)上修訂了IFAS 1的相關(guān)列報要求。

（2）收益確認(rèn)

銀行向客戶銷售貨物后，應(yīng)將存貨的成本（相當(dāng)于墊款的本金部分）轉(zhuǎn)入應(yīng)收款項，并將雙方約定的毛利總額同時借記資產(chǎn)類項目“未實現(xiàn)應(yīng)收款”（Unearned Murabaha Income）和貸記負(fù)債類項目“遞延收益”（Deferred Murabaha Income）。

在合同持續(xù)期間內(nèi)，銀行應(yīng)按照權(quán)責(zé)發(fā)生制原則，在合同約定的付款日確認(rèn)收益。每期確認(rèn)的收益金額可以根據(jù)以下公式計算得到：

標(biāo)的貨物的成本 × 雙方事先約定的毛利率 × 本期天數(shù)對合同總天數(shù)的占比

銀行在確認(rèn)各期收益的同時，應(yīng)將相應(yīng)金額從“未實現(xiàn)應(yīng)收款”和“遞延收益”中轉(zhuǎn)出。

（3）因客戶違約收受的罰款

銀行收到這類款項時應(yīng)將其確認(rèn)為一項負(fù)債“應(yīng)付慈善款”（“Charity Payable”），在資產(chǎn)負(fù)債表中列入“其他負(fù)債”（“Other Liabilities”）項目。

3.與國際財務(wù)報告準(zhǔn)則的比較

IFAS 1對銀行在成本加利潤銷售中形成的資產(chǎn)采用了近似于國際財務(wù)報告準(zhǔn)則中金融資產(chǎn)按攤余成本計量的方法。區(qū)別在于：傳統(tǒng)的攤余成本計量需要使用按照會計準(zhǔn)則確定的實際利率，而IFAS 1使用的是雙方約定的毛利率確認(rèn)已實現(xiàn)的收益。

（二）伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則第2號（IFAS 2）——伊斯蘭租賃

1. 伊斯蘭租賃的業(yè)務(wù)性質(zhì)

伊斯蘭租賃（Ijarah）是指資產(chǎn)的所有權(quán)人（出租人，資金提供方）在約定的期間內(nèi)、收取約定的租金將資產(chǎn)的使用權(quán)讓與他人（承租人，資金需求方）。用以租賃的資產(chǎn)不能是消耗品（比如食品、汽油、貨幣等），因為這些物品一經(jīng)使用便不復(fù)存在，無法單獨轉(zhuǎn)讓使用權(quán)。同時，出租人必須在出租之前和租賃期間始終擁有對資產(chǎn)的所有權(quán)；租賃期結(jié)束時，出租人可以將資產(chǎn)贈與或售與承租人，但這一行為必須與之前的租賃交易相獨立、不能互為條件或相互影響。另外，租金的金額及支付方式必須明確固定，不得存在或有因素。

2. 相關(guān)會計處理

對于伊斯蘭租賃業(yè)務(wù)，IFAS 2并沒有從財務(wù)報告的角度區(qū)分不同類型（比如經(jīng)營租賃或融資租賃）。換言之，該準(zhǔn)則要求所有的租賃業(yè)務(wù)適用相同的會計處理方法。

（1）承租人的會計處理

承租人一律不確認(rèn)租入資產(chǎn)，只需將租金在租賃期內(nèi)的各個期間按直線法確認(rèn)為費用、記入損益，除非另有更系統(tǒng)合理的方法。租金費用的確認(rèn)方法應(yīng)該恰當(dāng)反映承租人從租賃資產(chǎn)中獲取利益的時間模式，而不由支付方式?jīng)Q定。

（2）出租人的會計處理

① 租賃資產(chǎn)

出租人（即開展伊斯蘭租賃業(yè)務(wù)的銀行）需在整個租賃期間將租賃資產(chǎn)確認(rèn)為自身的資產(chǎn)，但應(yīng)區(qū)別于自用的資產(chǎn)單獨列示于資產(chǎn)負(fù)債表。根據(jù)上文提到的巴基斯坦國家銀行監(jiān)管文件，銀行應(yīng)將租賃資產(chǎn)列示于“伊斯蘭融資及相關(guān)資產(chǎn)”項目。

除了上述列報要求，租賃資產(chǎn)在初始計量、計提折舊、減值測試等方面適用《國際會計準(zhǔn)則第16號——不動產(chǎn)、廠場及設(shè)備》、《國際會計準(zhǔn)則第36號——資產(chǎn)減值》等相關(guān)國際會計準(zhǔn)則的規(guī)定。

② 租賃收益

銀行應(yīng)在租金到期日確認(rèn)租賃收入，除非另有系統(tǒng)合理的方法。相較于承租人以直線法確認(rèn)租賃費用的一般性原則，該準(zhǔn)則要求交易雙方采用的會計處理并不對稱。

銀行發(fā)生的初始費用可以直接記入當(dāng)期費用，也可以遞延至以后各期按租金收入的確認(rèn)比例予以分?jǐn)?。租賃期間發(fā)生的各項費用（包括折舊）應(yīng)確認(rèn)為發(fā)生當(dāng)期的費用。

3.與國際財務(wù)報告準(zhǔn)則的比較

在IFAS 2出臺之前，巴基斯坦的銀行一般采用國際財務(wù)報告準(zhǔn)則中的融資租賃方法對租賃交易進(jìn)行處理。但是，IFAS 2所規(guī)定的處理方法在實質(zhì)上近似于經(jīng)營租賃，所以，在該準(zhǔn)則生效后，參與伊斯蘭租賃業(yè)務(wù)的主體和參與傳統(tǒng)融資租賃業(yè)務(wù)或者執(zhí)行國際財務(wù)報告準(zhǔn)則的主體在相關(guān)會計信息方面的可比性驟降。尤其是IASB在2016年正式發(fā)布了《國際財務(wù)報告準(zhǔn)則第16 號——租賃》（IFRS 16），IFRS 16將融資租賃方法作為承租人會計處理的一般性方法（出租人的會計處理仍保持區(qū)分融資租賃和經(jīng)營租賃），IFAS 2與國際財務(wù)報告準(zhǔn)則的差異被進(jìn)一步拉大。

（三）伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則第3號（IFAS 3）——利潤分享存款

1. 利潤分享存款的業(yè)務(wù)性質(zhì)

（1）基本定義

由于伊斯蘭教義禁止單純基于貨幣借貸關(guān)系產(chǎn)生利息，伊斯蘭金融機構(gòu)均不向存款人支付利息。銀行吸收的資金可以分為兩類：一類是存款人完全沒有回報的業(yè)務(wù)，比如活期存款（Current Account）；另一類是資金供給人能取得可變回報。利潤分享存款（Profit and Loss Sharing on Deposits）屬于后一類。

利潤分享存款賬戶的持有人（PLS Deposit Accounts Holder，下稱“賬戶持有人”或“持有人”，相當(dāng)于存款人）授權(quán)銀行全權(quán)決定賬戶資金的投資事宜，所以這類存款賬戶也稱為“無限制投資賬戶”（Unrestricted Investment Accounts）。銀行無需保證持有人能收回最初存入的資金，同時，持有人也無權(quán)獲取固定收益（即利息），而是按照與銀行事先約定的比例分享賬戶資金的投資收益、承擔(dān)投資風(fēng)險。

（2）業(yè)務(wù)形式

利潤分享存款業(yè)務(wù)常用的形式主要包括信托融資（Mudaraba）和股本參與（Musharaka）。

信托融資是一種合伙關(guān)系：合伙人一方為賬戶持有人，負(fù)責(zé)提供資金；合伙人另一方為銀行，負(fù)責(zé)管理運營資金。資金的投資收益按照事先約定的比例在各方之間進(jìn)行分配，但投資損失只由資金提供方承擔(dān)（除非損失是由于資金管理人的失職）。如果賬戶持有人同意，銀行也可以將自有資金投入其中，從而具有資金提供方和資金管理人的雙重身份。

股本參與則要求包括銀行在內(nèi)的所有參與人都必須出資，各參與人按約定比例（不一定等于出資比例）分享收益、按出資比例分?jǐn)倱p失。

2. 相關(guān)會計處理

賬戶持有人在利潤分享存款業(yè)務(wù)中享有的資產(chǎn)金額應(yīng)確認(rèn)為“賬戶持有人資金”（Funds of PLS Deposit Accounts Holder），包括初始存入金額和之后的變動額。

IFAS 3要求銀行在資產(chǎn)負(fù)債表中將持有人資金余額作為“可贖回資本”（Redeemable Capital）單獨列示在負(fù)債項目和所有者權(quán)益項目之間。該準(zhǔn)則認(rèn)為：由于銀行沒有向持有人支付本金的既定義務(wù)，這類資金不像普通存款屬于負(fù)債而是帶有權(quán)益性資本的性質(zhì)；不過，銀行雖然能自主決定如何投資這些資金，但并不能像自有資金那樣自由使用（比如不能用以償付客戶的活期存款），所以也不完全符合權(quán)益的定義。

3. 與國際財務(wù)報告準(zhǔn)則的比較

IFAS 3對賬戶持有人資金的列報要求與國際財務(wù)報告準(zhǔn)則的有關(guān)規(guī)定存在明顯差異。根據(jù)《IAS 39 金融工具：確認(rèn)與計量》和《IAS 32 金融工具：列報》，如果利潤分享存款業(yè)務(wù)構(gòu)成銀行向賬戶持有人交付現(xiàn)金的合同義務(wù)，那么賬戶持有人資金應(yīng)該被確認(rèn)為銀行的一項金融負(fù)債，同時將該等資金投資形成的資產(chǎn)確認(rèn)為銀行的資產(chǎn)；否則，銀行應(yīng)將其作為資產(chǎn)負(fù)債表表外業(yè)務(wù)，不確認(rèn)相應(yīng)的負(fù)債（以及該等資金投資形成的資產(chǎn)）。國際財務(wù)報告準(zhǔn)則并不允許將持有人資金列示為負(fù)債與所有者權(quán)益的中間項目這一做法。

4. 生效時間

IFAS 3的列報和披露規(guī)則對巴基斯坦的伊斯蘭金融機構(gòu)現(xiàn)行財務(wù)報告格式提出了大量的改革要求（比如，銀行目前適用的資產(chǎn)負(fù)債表格式中并沒有“可贖回資本”這個項目），為了統(tǒng)一制訂新的報告格式，巴基斯坦國家銀行在2015年專門發(fā)文（BPRD Circular No.4 of 2015）暫緩銀行執(zhí)行IFAS 3，截至2017年12月仍未發(fā)布生效公告。

（四）伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則第4號——遞減股本參與(征求意見稿)

1. 遞減股本參與的業(yè)務(wù)性質(zhì)

遞減股本參與（Diminishing Musharaka）是一種針對有形資產(chǎn)所有權(quán)的共有安排，交易雙方根據(jù)各自的出資額分別享有相應(yīng)比例的資產(chǎn)所有權(quán)，一方共有人（資金需求方，客戶）將分期陸續(xù)購買另一方共有人（資金提供方，銀行）持有的所有權(quán)份額，直至將對方的所有份額全部買下、獨自享有該資產(chǎn)的完整所有權(quán)。遞減股本參與業(yè)務(wù)主要包含以下三個步驟：

（1）銀行和客戶簽訂資產(chǎn)共有協(xié)議。

（2）銀行將自身持有的份額出租給客戶，客戶向銀行支付租金。即，客戶從交易成立時起就取得了資產(chǎn)的使用權(quán)。

（3）銀行將自身持有的份額分期分批出售給客戶，直至出售完畢。隨著客戶的陸續(xù)購買，銀行持有的所有權(quán)份額不斷下降，客戶支付的租金也隨之減少。

2. 相關(guān)會計處理

銀行應(yīng)將為共有資產(chǎn)墊付的款項確認(rèn)為“遞減股本參與墊款”（Advances against Diminishing Musharaka），支付的款項在遞減股本參與協(xié)議已經(jīng)生效并且資產(chǎn)的風(fēng)險和報酬已經(jīng)轉(zhuǎn)移至客戶時確認(rèn)為“遞減股本參與資產(chǎn)”（Diminishing Musharaka Assets）。

銀行應(yīng)將每一期的銷售視作一筆獨立交易進(jìn)行處理。銀行每次收受對價的公允價值與所售份額的賬面價值之差應(yīng)確認(rèn)為當(dāng)期損益。

銀行每期收取的租金應(yīng)按照權(quán)責(zé)發(fā)生制確認(rèn)為當(dāng)期收益，即所確認(rèn)的收益應(yīng)當(dāng)與當(dāng)期尚未售出的所有權(quán)份額相對應(yīng)。

（五）伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則第5號——伊斯蘭金融服務(wù)機構(gòu)財務(wù)報表列報（征求意見稿）

目前，巴基斯坦的銀行機構(gòu)按照本國的監(jiān)管要求采用的是央行制定的財務(wù)報表列報格式。在現(xiàn)行格式下，伊斯蘭金融銀行和傳統(tǒng)銀行的財務(wù)報表項目幾乎沒有區(qū)別，銀行與伊斯蘭金融服務(wù)相關(guān)的信息主要是在報表附注中披露而非在表內(nèi)列示。伊斯蘭金融業(yè)務(wù)和傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)的模式存在很大差異，現(xiàn)行統(tǒng)一的報表格式主要還是適應(yīng)傳統(tǒng)業(yè)務(wù)環(huán)境的產(chǎn)物，并不能充分反映伊斯蘭金融業(yè)務(wù)對銀行的經(jīng)濟影響和后果，從而導(dǎo)致伊斯蘭金融銀行編制的財務(wù)報表信息含量和可理解性都較差。

在這一背景下，巴基斯坦特許會計師協(xié)會在2017年5月發(fā)布了財務(wù)報表列報準(zhǔn)則的征求意見稿。這份征求意見稿提出的主表格式與現(xiàn)行格式相比，主要的變化包括：

對于資產(chǎn)負(fù)債表，在負(fù)債和所有者權(quán)益之間新增“可贖回資本”（Redeemable Capital）項目，在該項目下需要分別列示“無限制投資賬戶持有人資金”（Unrestricted Investment Account Holders Funds，等同于前文所提“利潤分享存款賬戶持有人資金”）和”伊斯蘭債券”（Sukuk）兩個明細(xì)項目；

對于利潤表，新增若干與投資賬戶有關(guān)的項目，分別反映該類業(yè)務(wù)資金池投資形成的收益總額、賬戶持有人享有的收益、銀行自身享有的收益等。

由于增加了伊斯蘭金融業(yè)務(wù)特有的報表要素，這份征求意見稿實際上把傳統(tǒng)財務(wù)報表的會計恒等式修改為：

資產(chǎn)=負(fù)債+可贖回資本+所有者權(quán)益

凈損益=收入-投資賬戶持有人享有的收益-成本費用

以上會計等式與國際財務(wù)報告準(zhǔn)則現(xiàn)行的報表要素定義和列報原則存在顯著差異，而與伊斯蘭金融機構(gòu)會計和審計組織（Accounting and Auditing Organization for Islamic Financial Institutions，AAOIFI）發(fā)布的財務(wù)會計準(zhǔn)則（Financial Accounting Standards）所采用的原則相近。該組織于1991年在巴林注冊成立，截至2017年7月，發(fā)布了《伊斯蘭金融機構(gòu)財務(wù)報告概念框架》和24項現(xiàn)行有效的財務(wù)會計準(zhǔn)則，形成了比較完整的伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則體系。

四、巴基斯坦伊斯蘭金融機構(gòu)財務(wù)報告框架的現(xiàn)狀特點與啟示

（一）非伊斯蘭金融領(lǐng)域的財務(wù)報告規(guī)范國際趨同程度較高

巴基斯坦銀行在非伊斯蘭金融領(lǐng)域直接采用國際財務(wù)報告準(zhǔn)則，即使在一些涉及復(fù)雜交易安排的方面（比如企業(yè)并購）也沒有另行制定具有本國特色的會計規(guī)范。

比如，巴基斯坦的兩家伊斯蘭金融銀行，Albaraka Bank (Pakistan)Limited和Burj Bank Limited，在2016年進(jìn)行了換股合并。根據(jù)前者（即本次交易的購買方）在其2016年財報中披露的信息，得知該行對此次合并采用了與《國際財務(wù)報告準(zhǔn)則第3號——企業(yè)合并》中的購買法完全一致的方法進(jìn)行了會計處理。

這樣的會計處理原則對于中國企業(yè)來說是非常熟悉的，因為中國的企業(yè)會計準(zhǔn)則與國際財務(wù)報告準(zhǔn)則保持了實質(zhì)趨同。雖然這兩套準(zhǔn)則仍存在少量差異（包括同一控制下企業(yè)合并的處理方法），但是，在準(zhǔn)則高度趨同的條件下，中巴兩國企業(yè)學(xué)習(xí)對方國家會計規(guī)范的成本得到有效降低。

雖然在跨國經(jīng)濟交往中，會計監(jiān)管環(huán)境和財務(wù)報告規(guī)范的屬性并不是交易各方考慮的首要因素，但交易主體所在國高度趨同的會計規(guī)范將會極大降低經(jīng)濟決策所需財務(wù)信息的轉(zhuǎn)換成本以及編制成本。因此，巴基斯坦對非伊斯蘭金融領(lǐng)域財務(wù)報告框架的制度安排為中國企業(yè)與該國的伊斯蘭銀行機構(gòu)開展業(yè)務(wù)往來提供了很大的便利條件。

（二）伊斯蘭金融領(lǐng)域的財務(wù)報告規(guī)范尚未成熟

1. 國內(nèi)伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則的制定明顯滯后于行業(yè)發(fā)展需要

根據(jù)巴基斯坦國家銀行最新發(fā)布的伊斯蘭銀行業(yè)公報（Islamic Banking Bulletin，September 2017），截至2017年9月，該國共有21家伊斯蘭銀行和2,368個伊斯蘭銀行分支機構(gòu)提供伊斯蘭金融服務(wù)，這些銀行機構(gòu)的資產(chǎn)總額占全國銀行業(yè)資產(chǎn)總額的11.9%、吸收的存款占全行業(yè)存款總額的13.7%。在伊斯蘭銀行的資產(chǎn)總額中，遞減股本參與占29.1%，股本參與占21%，成本加利潤銷售占14.1%，伊斯蘭租賃占8.3%，制造加利潤許可協(xié)議（Istisna）占6.2%，預(yù)付款購買（Salam）占3.8%，其他方式形成的資產(chǎn)占17.5%。

巴基斯坦目前尚未發(fā)布伊斯蘭金融會計處理的基本準(zhǔn)則（或概念框架），缺乏全局性的統(tǒng)領(lǐng)原則，而正式發(fā)布的具體會計準(zhǔn)則只對成本加利潤銷售（IFAS 1）和租賃（IFAS 2）兩類業(yè)務(wù)的會計處理進(jìn)行了規(guī)范，其他重要的金融業(yè)務(wù)方式應(yīng)該如何進(jìn)行會計確認(rèn)、計量和列報只能由各家銀行根據(jù)自身對業(yè)務(wù)性質(zhì)和適用準(zhǔn)則的理解去自行判斷。再加上現(xiàn)行的財務(wù)報告格式未能得到及時調(diào)整，伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則的執(zhí)行效果被進(jìn)一步削弱，這將導(dǎo)致為數(shù)眾多的伊斯蘭銀行機構(gòu)所編制的財務(wù)信息質(zhì)量參差不齊、缺乏可比性。

2. 伊斯蘭金融領(lǐng)域的財務(wù)報告規(guī)范國際趨同度較低

亞洲-大洋洲會計準(zhǔn)則制定機構(gòu)組（Asian-Oceanian Standardsetters Group，AOSSG）對來自31個國家的132家開展伊斯蘭金融業(yè)務(wù)的銀行財務(wù)報告進(jìn)行了研究，并于2017年1月發(fā)布了研究報告《伊斯蘭金融機構(gòu)的財務(wù)報告》（Financial Reporting by Islamic Financial Institutions）。報告指出：根據(jù)這些銀行2016年度財務(wù)報告披露的信息，除了2家銀行未說明所遵循的財務(wù)報告框架，48%的樣本采用了國際財務(wù)報告準(zhǔn)則，33%采用了本國制定的會計規(guī)范，17%則采用伊斯蘭金融機構(gòu)會計和審計組織（AAOIFI）發(fā)布的財務(wù)會計準(zhǔn)則。

從巴基斯坦的正式監(jiān)管要求來看，伊斯蘭銀行機構(gòu)優(yōu)先采用的是本國制定的會計規(guī)范，在本國會計規(guī)范沒有相關(guān)規(guī)定或與之不沖突的情況下采用國際財務(wù)報告準(zhǔn)則。在前文的分析中已經(jīng)指出，巴基斯坦本國制定的伊斯蘭金融會計準(zhǔn)則與國際財務(wù)報告準(zhǔn)則存在不少實質(zhì)上的差異，與AAOIFI制定的會計準(zhǔn)則雖有相近之處，但也存在一定的差異。雖然巴基斯坦央行曾在其監(jiān)管文件（IBD Circular No 02 of 2008）中鼓勵銀行對本國準(zhǔn)則尚未涉及的領(lǐng)域參照AAOIFI的會計準(zhǔn)則進(jìn)行會計處理，但這一建議并沒有強制性，相關(guān)銀行很可能會選擇不同的會計方法。

中國企業(yè)在跨國經(jīng)濟往來中可能會尋求能夠提供伊斯蘭金融服務(wù)的銀行合作伙伴，甚至需要選擇該類機構(gòu)作為交易對手或者目標(biāo)企業(yè)，這時必須小心應(yīng)對伊斯蘭金融財務(wù)報告的國別差異可能造成的障礙，切不可理所當(dāng)然地將不同國家（甚至相同國家）不同銀行同類業(yè)務(wù)的財務(wù)數(shù)據(jù)直接進(jìn)行比較。既要徹底掌握伊斯蘭金融服務(wù)的交易安排，又要準(zhǔn)確了解特定銀行機構(gòu)具體的會計實務(wù)方法，才能恰當(dāng)理解和使用銀行提供的財務(wù)信息。

作者單位：廣西財經(jīng)學(xué)院國際教育學(xué)院

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