探究監(jiān)管轉(zhuǎn)型和創(chuàng)新發(fā)展的理念下證券公司合規(guī)管理機制

改革開放的發(fā)展，推動了我國證券行業(yè)迎來了新的發(fā)展機遇。監(jiān)管部門的激勵、互聯(lián)網(wǎng)、金融等行業(yè)的推動，使得證券產(chǎn)品的業(yè)務(wù)不斷的更新。隨著國家監(jiān)管權(quán)力的放寬，關(guān)于證券公司合規(guī)的審批和事后監(jiān)管方式也在不斷的轉(zhuǎn)變。本文主要在監(jiān)管轉(zhuǎn)型和創(chuàng)新發(fā)展的背景下，探討當前證券公司合規(guī)管理機制的運行帶來的挑戰(zhàn)，并提出促進證券公司合規(guī)管理機制運行的建議。

一、引言

我國證券市場在經(jīng)歷了風險爆發(fā)和綜合治理下，進入了平穩(wěn)發(fā)展階段，證券公司在監(jiān)管方面制定了符合規(guī)范以及合理的監(jiān)管體系?，F(xiàn)階段證券公司監(jiān)管部門也在合規(guī)管理體系下，不斷轉(zhuǎn)變著自身的監(jiān)管思路，創(chuàng)新著管理機制。從當前證券公司管理機制情形來看，國外比國內(nèi)的證券公司合規(guī)管理機制建立相對較早，體系較為成熟。因此國內(nèi)的證券公司的管理，需要結(jié)合當前國內(nèi)自身管理的特點，制定一套適合國內(nèi)證券公司合規(guī)管理的方式和方法。本文針對證券公司日常管理中存在的風險和處理方式進行一定的研究，針對當前證券公司合規(guī)管理中存在的問題進行相應(yīng)的分析，探究在監(jiān)管轉(zhuǎn)型和創(chuàng)新發(fā)展的理念下，如何保證證券公司的合規(guī)管理，守住合規(guī)風控的底線，抓住發(fā)展的機遇。

二、證券公司合規(guī)部門日常工作的現(xiàn)狀及問題

（一）合規(guī)部門日常工作的現(xiàn)狀

通過相關(guān)資料的搜集和相關(guān)文獻資料的查找。由此我們得出在現(xiàn)階段證券公司已經(jīng)基本建立起來了清晰完善的業(yè)務(wù)運行和管理機制。而證券公司也按照《證券公司合規(guī)管理試行規(guī)定》的相關(guān)要求，針對公司日常的工作，建立起專門的管理制度。無論是在公司的合規(guī)審查、合規(guī)監(jiān)測和合規(guī)發(fā)展方面，合規(guī)部門的職能都可以充分的鞏固。

（二）合規(guī)工作日常面臨的問題

1.2.1合規(guī)職責定位和監(jiān)管不匹配

大部分的證券公司普遍反映出來的問題就是合規(guī)部門的日常工作和業(yè)務(wù)部門之間的責任掛鉤不明確。而且合規(guī)管理過程中對于責任人和存在的風險業(yè)務(wù)都將風險轉(zhuǎn)嫁給合規(guī)總監(jiān)，缺少相應(yīng)的合規(guī)責任體系。從《證券公司合規(guī)管理試行規(guī)定》一文中，明確表示了要針對公司的各個部門和分支機構(gòu)設(shè)置相應(yīng)的責任體系，因此在合規(guī)管理過程中，從合規(guī)管監(jiān)督者和咨詢者，都要變成合規(guī)的責任承擔者。

1.2.2合規(guī)部門之間的定位不夠清晰

與公司其他部門相比，合規(guī)部門自身的職責分工不夠明確，在公司內(nèi)部容易存在轉(zhuǎn)嫁責任，或?qū)τ诤弦?guī)部門自身判斷施加壓力的現(xiàn)象。尤其是在合規(guī)部門之間風控的職能往往會容易造成損傷，對涉及的監(jiān)管規(guī)則等相關(guān)問題，事件的處理不清不楚的。有些合規(guī)人員專業(yè)知識都有所欠缺，有些資深的工作人員的風險意識不夠強。

1.2.3工作量大，離職率高

從合規(guī)人員工日常的工作情形來看，大部分運功的離職率較高，缺乏相應(yīng)的福利保障。而且超負荷的工作會導致人員的流失，使得很多業(yè)務(wù)突出的工作人員會轉(zhuǎn)移到別的部門。因為合規(guī)部門不會直接創(chuàng)收利益，所以卻要承擔大部分的責任。使得合規(guī)管理并不完善，缺乏系統(tǒng)性和基礎(chǔ)性的工作管理體系。

三、新形勢下證券公司合規(guī)管理的挑戰(zhàn)

（一）監(jiān)管轉(zhuǎn)型對于證券公司合規(guī)管理帶來的挑戰(zhàn)

證券公司的日常管理要注重對于監(jiān)管模式的管理，確保全程監(jiān)管模式的轉(zhuǎn)變。管理模式要由原先的碎片化的監(jiān)督向共享化和全面性的監(jiān)督管理理念轉(zhuǎn)變。建立完善的內(nèi)部控制機構(gòu)，證券公司需要不斷加強對于證券監(jiān)管的轉(zhuǎn)型，擴大開放機制，圍繞當前經(jīng)濟社會發(fā)展的趨勢來開展產(chǎn)品和業(yè)務(wù)的經(jīng)營。證券公司內(nèi)部需要穩(wěn)定控制機制，確保公司業(yè)務(wù)的合規(guī)合法。

合規(guī)部門以往會依賴于明細化的監(jiān)督方式，但是時代在發(fā)展、社會的需求也在不斷的變化，為了適應(yīng)市場的發(fā)展和監(jiān)管的轉(zhuǎn)型，所以合規(guī)部門要加強自身的管理，需要對于規(guī)章下的各方面的規(guī)范性文件進行完善，放松市場主體不必要的管理機制，增強監(jiān)管日常的公開透明機制。證券監(jiān)管過程中要針對行政審批和相應(yīng)的備案，做好合規(guī)把關(guān)的每一個環(huán)節(jié)，盡量的清理和減少相應(yīng)的行政審批。在證券合規(guī)監(jiān)管過程中減少政府干預，不斷推進監(jiān)管的轉(zhuǎn)型。

事后、事中監(jiān)管機制不斷強化合規(guī)性的監(jiān)管功能，在合規(guī)工作開展時，要對于合規(guī)性和風險性的監(jiān)管及時的維護。依據(jù)市場準入法則合法經(jīng)營，強化內(nèi)部管理機制。有目的的穩(wěn)步市場的運行，完善監(jiān)管的手段針對是后世中之間存在的監(jiān)管上問題進行加強，增強處罰力度，加大對于投資者自身的保護，確保監(jiān)管對象的合法運營。

（二）創(chuàng)新發(fā)展對于證券公司合規(guī)管理帶來的挑戰(zhàn)

近幾年來在證券行業(yè)發(fā)展過程中提出來了新的發(fā)展理念，尤其是針對證券公司提出來的新發(fā)展新產(chǎn)品和新規(guī)則的原則，給合規(guī)管理本身工作的開展帶來了難度。

合規(guī)管理上要讓合規(guī)管理跟上時代發(fā)展的進程，明確當前合規(guī)管理和合規(guī)創(chuàng)新之間的關(guān)系，同時要在證券公司風控合規(guī)管理過程中，針對時代的發(fā)展提出新的發(fā)展方向。創(chuàng)新性的發(fā)展不能存在違法、違規(guī)的現(xiàn)象。監(jiān)管部門一定要守住監(jiān)管的底線，加強證券公司合法合規(guī)的行為，加大創(chuàng)新發(fā)展力度，跟上時代發(fā)展的步伐，提升合規(guī)管理部門自身的素質(zhì)和效率。

保證合規(guī)盡早加入到創(chuàng)新業(yè)務(wù)中，要促使合規(guī)工作的順利運行。但是創(chuàng)新會給合規(guī)部門加大工作的壓力和力度。因此在創(chuàng)新發(fā)展過程中，要全面考慮傳統(tǒng)合規(guī)職能和模式給證券行業(yè)發(fā)展帶來的挑戰(zhàn)。針對合規(guī)的項目根據(jù)實際情況進行合理的審查。

新技術(shù)的發(fā)展給證券行業(yè)帶來了便利，也給合規(guī)管理中帶來了新的挑戰(zhàn)。合規(guī)部門可以利用監(jiān)控系統(tǒng)和電子設(shè)備，引進技術(shù)管理人員針對高級管理層的操作進行合規(guī)檢測。針對全球化和外包公司新業(yè)態(tài)的考核，合規(guī)部門要加強監(jiān)管，在全球化和外包等多項事業(yè)中，針對社會的情形加以了解，主動出擊。

四、完善我國證券公司合規(guī)管理工作的建議和意見

（一）證券公司實踐的建議

國內(nèi)證券公司合規(guī)管理情形來看，隨著市場發(fā)展監(jiān)管的轉(zhuǎn)型不斷凸顯出來，行業(yè)的發(fā)展存在一定的差異，需要結(jié)合新的監(jiān)管形勢，合規(guī)職責需要界定清晰。對于合規(guī)部門的責任履行上面要進行嚴格的把控。由于證券公司資金有限的，所以在合規(guī)部門工作量上不能像其它業(yè)務(wù)部門一樣衡量，不能忽視對于合規(guī)部門的投資，加強對于合規(guī)部門職能的控制。從公司高級管理層開始，建立和維護公司的合規(guī)文化的管理體系。加強和規(guī)律團隊的隊伍建設(shè)，針對合規(guī)部門加大培訓力度，配備專門的人才，做好培訓工作，確保合規(guī)內(nèi)容，創(chuàng)新既定規(guī)則，開發(fā)新的業(yè)務(wù)和新的產(chǎn)品。建立適應(yīng)新產(chǎn)品新發(fā)展的合規(guī)管理體系，健全公司合規(guī)問責機制，存在的違規(guī)行為，嚴肅追究其責任。

（二）對于監(jiān)管部門的意見

加大監(jiān)管部門的執(zhí)法力度，提高違規(guī)成本，提升各公司領(lǐng)導階層對于合規(guī)工作的認識和態(tài)度。促進各公司各高層和各個部門對于合規(guī)管理的認識可以借鑒國外的先進經(jīng)驗，加強對于金融機構(gòu)的嚴厲處罰機制，確保證券公司自身合規(guī)的穩(wěn)定性。加強內(nèi)部控制，提升金融公司對于合規(guī)管理的敬畏感。針對證券公司在投行領(lǐng)域存在的一些違規(guī)行為，監(jiān)管部門要針對市場發(fā)展的情況和行業(yè)發(fā)展所造成的后果，合理的進行相應(yīng)的處罰。合規(guī)工作開展增強專業(yè)度和技術(shù)含量，明確市場監(jiān)管的規(guī)則制度，行業(yè)普遍存在監(jiān)管問題予以整改。

五、結(jié)束語

監(jiān)管轉(zhuǎn)型和創(chuàng)新發(fā)展的理念下，證券公司在合規(guī)管理方面應(yīng)該及時的針對業(yè)務(wù)部門和高級管理層加以平衡，加強合規(guī)管理的成本和收益，采取風險導向的工作方式。證券公司需要合理的對于規(guī)則進行界定，加強證券部門監(jiān)管單位的相互溝通，確保合規(guī)部門的管理規(guī)則體系的完善。管理層和監(jiān)管機構(gòu)合規(guī)部門管理時，要充分考慮到當前證券行業(yè)發(fā)展的情況，增強其合規(guī)職能的顯現(xiàn)。（作者單位為國泰君安證券）

作者簡介：房進義，男，1984年5月，本科，福建廈門，單位：國泰君安證券，研究方向：證券投資。