普惠金融背景下河北省小額信貸機構績效評價研究

高子婧 王海凈 王 帥 王 蕊

普惠金融背景下河北省小額信貸機構績效評價研究

高子婧 王海凈 王 帥 王 蕊

在構建普惠金融體系的大背景下，小額信貸作為我國金融體制改革的產物，通過持續(xù)地向低收入人群提供金融服務，為推動社會經濟發(fā)展發(fā)揮了巨大作用，但目前由于身份不明、資金缺乏等問題的存在，可持續(xù)發(fā)展績效欠佳。本文通過對河北省小額信貸機構的實地調研，運用構建的績效評價體系，對小額信貸機構的發(fā)展現狀進行了深入分析，并提出了針對性的對策建議。

普惠金融；小額信貸機構；績效評價

一、引言

對于普惠金融，聯合國曾提出普惠金融體系要以小額信貸為核心，把具有可持續(xù)發(fā)展?jié)摿Φ男☆~信貸納入到體制內的金融體系中，并將其作為扶貧到戶的工具，為貧困、低收入人口和小微企業(yè)提供金融服務。小額信貸作為國際小額信貸不斷發(fā)展及我國金融體制改革的產物，不僅為農村地區(qū)及小微企業(yè)提供了資金支持，而且在建立健全金融體系、推動我國金融創(chuàng)新、規(guī)范民間借貸等方面發(fā)揮著重要作用。但由于目前小額貸款機構存在身份不明、只貸不存等現象，加之政府對小額信貸參與較少，使得小貸公司在經營中普遍感到后續(xù)資金支持不足，資金鏈脆弱，財務績效與社會績效難以兼顧，可持續(xù)發(fā)展受到較大阻礙。

鑒于此，本文以河北省為例，通過對小額信貸機構的實地調研，從財務績效及社會績效兩方面構建較為全面的指標體系，評價河北省小額信貸機構的績效發(fā)展現狀。

二、河北省小額信貸機構發(fā)展績效現狀

(一)指標體系的構建

近年來，河北省小額信貸機構發(fā)展迅速，機構數量及經營規(guī)模都有了顯著的提升，絕大部分貧困縣實現了小額信貸的全覆蓋，這對當地的經濟發(fā)展發(fā)揮著重要的促進作用，但是我們仍不能忽略小額信貸機構在可持續(xù)發(fā)展進程中所面臨的種種困難，對此，項目組成員通過對易縣扶貧經濟合作社的實際調查，針對河北省小額信貸機構的實際經營情況，構建了較為全面的績效評價體系，具體如表1所示。

表1 小額信貸機構績效評價指標體系

上述小額信貸機構績效評價體系的構建主要包括兩方面：財務績效和社會績效，通過把小額信貸機構自身財務可持續(xù)與服務社會的目標納入統(tǒng)一的研究框架下，可對小額信貸機構的可持續(xù)發(fā)展績效進行綜合考量。具體指標解釋如下：

1、財務績效指標

(1)財務安全性指標

資產負債率(負債總額/資產總額)是指負債總額占資產總額百分比，是反映公司負債水平的綜合指標，也是衡量企業(yè)財務風險的重要指標。

不良貸款率(不良貸款余額/貸款余額)可以衡量小額信貸機構的資產質量，較高的不良貸款比例意味著機構存在大量不良資產，財務安全面臨著很大的問題。

貸款損失準備金率(貸款損失準備/貸款余額)是衡量小額信貸機構貸款損失準備金的計提是否充足的指標，同時也可反映機構抵御財務風險的能力。

(2)經營持續(xù)性指標

營業(yè)自足率(營業(yè)收入/資金成本+操作成本+貸款損失準備)是衡量營業(yè)收入補償營業(yè)費用程度的指標，它反映了在給定的期間內，小額信貸機構用小額信貸業(yè)務的營業(yè)收入補償所有的營業(yè)費用的能力。一般情況下，營業(yè)自足率指標大于100%，說明小額信貸機構能在接受很少或完全不接受捐贈的情況下，實現財務自足，提供可持續(xù)性的經濟服務。

資產回報率(凈利潤/總資產)是全面評價小額信貸機構經營成效的指標。數值越高，說明機構經營持續(xù)性越強，遭受風險的可能性越小。

資產利用率(貸款余額/平均資產總額)在一定程度上反映了小額信貸機構的資產管理能力。通常資產利用率越高，往往會對機構可持續(xù)性起到正向的促進作用。

總資產存款比率(存款余額/平均資產總額)可在一定程度上反映小額信貸機構的吸儲能力。指標數值越高，說明機構吸收存款的能力越強，可持續(xù)發(fā)展前景越好。

(3)運作效率性指標

操作成本收入(操作成本/金融總收入)比與資金成本收入比(資金成本/金融總收入)，反映了小額信貸機構獲得收益與其成本費用間的比率關系。該類指標數值越低，說明機構內部運作效率越高，成本控制越出色，經濟性越強。

2、社會績效指標

社會績效指標主要評價的是小額信貸機構經營行為所產生的外部效應，其中，惠及目標客戶數量越多，客戶滿意度(A等、B等、C等)越高，對客戶的生活改善情況(增產增收)越好，說明小額信貸機構的信貸行為具有良好的外部性，產生了良好的社會效應。

(二)現狀分析

我們根據構建的小額信貸績效評價體系，對河北省易縣扶貧經濟合作社進行了走訪與調研，并對其可持續(xù)發(fā)展績效進行了定量與定性分析。

1、財務績效

在財務安全性方面，近年來，小額信貸機構財務風險得到了有效控制，償債壓力逐步減小，抗風險能力在逐步增強，經營安全性在穩(wěn)步提升。在經營持續(xù)性方面，小額信貸機構已實現了財務自足，資產利用效率不斷提高，收益能力不斷增強，財務可持續(xù)性較高，但自2012年至今，由于外在金融投資產品的多樣性，以及投資者對風險的規(guī)避傾向，致使信貸機構的吸儲能力在下降。在運作效率性方面，小額信貸機構成本控制普遍較為出色，操作成本收入比控制在50%左右，資金成本收入比下降至17%左右，內部運作效率較高，經濟性較強。

但結合上述指標計算不難發(fā)現，近三年來，小額信貸機構的資產總額、凈利潤、存款余額、貸款余額等財務指標數據普遍存在下滑趨勢，而其資產利用率與資產回報率卻在有所提升，可見，小額信貸機構的資產收益能力不斷提升的同時，其發(fā)展規(guī)模卻存在收縮趨勢，由于資金支持不足，社會身份不明，小額信貸機構吸收存款能力較弱，發(fā)展后勁受挫，可持續(xù)發(fā)展受到較大阻礙。

2、社會績效

在服務數量方面，通過對小額信貸機構貸款客戶數量的統(tǒng)計分析，發(fā)現近年來其惠及客戶數量在以5%左右的速度穩(wěn)步增加。而在滿意度和貢獻度方面，通過發(fā)放調查問卷，發(fā)現小額信貸機構對于客戶的增產增收以及生活質量的改善起到了積極的作用。

三、河北省小額信貸機構發(fā)展績效制約因素分析

小額信貸機構在創(chuàng)新我國小額信貸發(fā)展、促進社會主義經濟建設方面作出了巨大貢獻，但目前其可持續(xù)發(fā)展進程中仍存在一些問題亟待解決。

(一)融資渠道單一，資本金缺乏

資本金的嚴重缺乏是制約小額信貸機構發(fā)展的主要因素，由于沒有合法的金融機構身份，現有的融資政策嚴重制約了小額信貸機構的可持續(xù)發(fā)展。在資本運作過程中，小額信貸機構融資渠道單一，“只貸不存”，不能吸收存款，主要依靠外部軟性貸款和捐款、累積經營利潤等方式籌措資金，資金規(guī)模有限，穩(wěn)定性欠缺，制約了機構規(guī)模的進一步擴張。

(二)社會身份不明，機構準入的困惑

小額信貸機構社會身份不明，優(yōu)惠政策的缺乏，導致其受到眾多的發(fā)展限制。目前，小額信貸機構并未納入我國金融法規(guī)及商業(yè)銀行的貸款對象范圍之內，機構準入政策在一定程度上限制了小額信貸機構的合法經營，我國大部分小額信貸機構至今仍然缺乏合法的法律身份，游走于法律邊緣，這無疑增加了機構的運作成本，提高了其融資難度，不利于機構正常參與市場競爭，這種尷尬的社會身份嚴重阻礙了小額信貸機構的可持續(xù)發(fā)展。

(三)信貸產品種類單一

由于小額信貸機構資金數量有限，使小額信貸產品種類單一，貸款產品設計額度小，提供的金融產品難以滿足資金需求者的信貸要求，惠及客戶數量有限。另外，由于小額信貸機構員工缺乏專業(yè)的金融背景及專門的知識技能，市場開拓能力及新產品研發(fā)能力較弱，不能根據客戶的偏好調整金融產品，信貸產品的設計過于單調，無法滿足客戶的多樣化需求。

(四)思想較為保守，經營理念有待更新

由于小額信貸機構信貸人員偏少，思想不夠開放，經營管理理念較為保守，缺乏對先進經營理念的培育，致使管理手段落后，尤其在小額信貸技術更新、計算機系統(tǒng)及網絡資源運用方面較為薄弱，難以與其他金融機構匹敵。

四、政策建議

(一)尋求多元化融資渠道

小額信貸機構應努力加強自身經濟性即可持續(xù)發(fā)展能力建設，不斷提高自身經營水平和盈利能力，加強對商業(yè)銀行“批發(fā)貸款”的吸引力。同時，小額信貸機構應通過輿論宣傳其社會效應，向外界介紹其小額信貸業(yè)務的外部性，樹立良好的社會形象，創(chuàng)造良好的外部環(huán)境，并積極爭取向政府及國際組織尋求優(yōu)惠貸款。

(二)政府部門給予法律政策支持

政府部門應給予小額信貸機構相關的法律和政策支持，培育良好的小額信貸市場競爭環(huán)境，建立有效的小額信貸扶貧資金供給機制，同時制定并完善我國小額信貸組織業(yè)務的經營管理法規(guī)及其相關規(guī)范，切實解決小額信貸組織金融身份缺失及監(jiān)管主體不明等問題，掃除其籌資的政策性障礙。

(三)加強員工培訓及產品創(chuàng)新

注重員工的培訓，通過對員工進行金融、會計、信息技術等專業(yè)知識的系統(tǒng)培訓，提高員工的專業(yè)素養(yǎng)及業(yè)務能力。同時，結合當地信貸市場需求及客戶的具體要求，對信貸產品的貸款金額、期限、利率、還款方式等進行重新設計，通過對這些要素的重新組合，以創(chuàng)新小額信貸產品種類，以滿足不同信貸客戶的多樣化要求，為小額信貸機構的持續(xù)發(fā)展積累穩(wěn)定的客戶資源。

(四)引入先進技術，更新經營理念

小額信貸機構應注重自身制度建設及機構內部文明建設，積極學習國內外先進小額信貸理念，加快小額信貸技術創(chuàng)新，結合時代背景，引入互聯網金融，提高經營管理水平，尋求自身的突破，最終實現財務績效與社會績效的共贏。(作者單位：河北金融學院)

項目信息：項目名稱：普惠金融體系下河北省小額信貸機構績效評價研究，項目編號：201511420019，河北金融學院大學生創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)訓練計劃項目資助。

[1] 何紅梅.小額信貸企業(yè)服務三農經濟現狀與對策研究[J].科技經濟市場，2016(01).

[2] 王海凈 田原 楊偉坤.如何做到扶貧與經濟雙贏？——河北易縣扶貧經濟合作社調查[J].銀行家，2016(03).

[3] 楊迪航 羅荷花.小額信貸可持續(xù)發(fā)展綜合評價指標體系構建及實證分析——以中國扶貧基金會小額信貸為例[J].江蘇農業(yè)科學，2011(03).