城市軌道交通資源經(jīng)營分析

文｜中國城市軌道交通協(xié)會(huì)資源經(jīng)營專業(yè)委員會(huì)

本文所涉及的數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)僅包含中國城市軌道交通協(xié)會(huì)資源經(jīng)營專業(yè)委員會(huì)成員單位，截至2016年末，資源經(jīng)營專委會(huì)成員中共計(jì)28個(gè)城市開通地鐵，共計(jì)129條地鐵線路；運(yùn)營長度總規(guī)模達(dá)4072公里，運(yùn)營車站總數(shù)2651座，年日均客流量達(dá)4361萬人次（表1）。

2016年，全國地鐵規(guī)模呈現(xiàn)快速發(fā)展，有四個(gè)城市開通首條地鐵線路：福州、東莞、南寧、合肥；全國新增33條地鐵線路，運(yùn)營里程增加919公里；運(yùn)營車站增加551座，日均客流量增加408萬人次。

表1：運(yùn)營線路總體情況

票務(wù)收入情況

2016年，各城市地鐵共計(jì)實(shí)現(xiàn)票務(wù)收入340.83億元，相比2015年增加43.72億元，增長幅度達(dá)到14.72%。

其中，8個(gè)城市票務(wù)收入超過10億元，北京、上海達(dá)到80億左右，分別增加7.95億元、11.06億元。此外，寧波、長沙的票務(wù)收入增幅居前（圖1）。

圖1：票務(wù)收入情況

對(duì)標(biāo)香港、英國倫敦水平

截至2016年末，就人均軌道長度而言，18個(gè)城市的人均軌道超過了20毫米；5個(gè)城市的人均軌道超過45毫米，超出或接近香港、英國倫敦的人均軌道長度（圖2）。

圖2：對(duì)標(biāo)香港、英國倫敦水平

資源經(jīng)營情況總覽

歷年來，物業(yè)開發(fā)、車站商業(yè)、傳媒廣告、信息通訊等是地鐵公司主要的非票務(wù)收入*來源（表2）。

截至2016年末，各城市地鐵公司的傳媒廣告是普遍經(jīng)營類型；車站商業(yè)和信息通訊有超過90%的地鐵公司在經(jīng)營；物業(yè)開發(fā)目前23個(gè)城市在經(jīng)營。

表2：資源經(jīng)營情況總覽

資源經(jīng)營總體收入/收益情況

據(jù)統(tǒng)計(jì)，除土地出讓與物業(yè)開發(fā)銷售收入，2016年，全國軌道交通資源經(jīng)營總收入為78.15億元，較2015年同口徑增長了10.70%；北京、上海均超過10億元。

除去物業(yè)開發(fā)投資與銷售收益，2016年資源經(jīng)營成員單位合計(jì)收益達(dá)到40.21億元，較2015年收益同口徑相比增長了6.06%（圖3）。

圖3：資源經(jīng)營總體收入/收益情況

資源經(jīng)營各類型收入構(gòu)成

2016年，資源經(jīng)營各類收入構(gòu)成中，傳媒廣告業(yè)務(wù)收入所占比重最大，合計(jì)38.38億元，占總體收入額的49%，其后依次為信息通訊、車站商業(yè)、物業(yè)開發(fā)、其他板塊，其比重分別為13%，13%，13%和12%。

與2015年相比，從收入結(jié)構(gòu)上看，傳媒廣告占比收入下降到50%以下，其他業(yè)務(wù)板塊收入在2016年有所增長，達(dá)到9.64億元，占總收入額的12%，此外物業(yè)開發(fā)收入增長了近4億元，信息通訊和車站商業(yè)收入占比變化甚微（圖4）。

圖4：資源經(jīng)營總體收入/收益情況

資源經(jīng)營貢獻(xiàn)——運(yùn)營補(bǔ)虧貢獻(xiàn)度

運(yùn)營補(bǔ)虧貢獻(xiàn)度是衡量資源經(jīng)營績效的重要指標(biāo)，指的是“當(dāng)年度該會(huì)員單位資源經(jīng)營總利潤÷運(yùn)營線路直接成本總額”。

據(jù)統(tǒng)計(jì)，2016年，各地地鐵公司平均運(yùn)營補(bǔ)虧貢獻(xiàn)度為17%（圖5），相比2015年略有上升（2015年為16%）。

圖5：資源經(jīng)營貢獻(xiàn)——運(yùn)營補(bǔ)虧貢獻(xiàn)度

資源經(jīng)營貢獻(xiàn)——客流非票務(wù)收入貢獻(xiàn)

客流非票務(wù)收入貢獻(xiàn)是指城市地鐵每運(yùn)送乘客一人次，平均給資源經(jīng)營帶來的收入；主要用于反映資源經(jīng)營效率，持續(xù)觀察該指標(biāo)有助于對(duì)資源的日常經(jīng)營實(shí)現(xiàn)有效監(jiān)管和預(yù)測。

據(jù)統(tǒng)計(jì)，2016年各城市地鐵客流非票務(wù)收入貢獻(xiàn)平均為0.49元/人次·日（圖6），比 2015年略有提升（2015年為0.47元/人次·日）。與港鐵5.46元/人次·日尚有差距。

2016年，南寧、長春、青島、福州客流非票務(wù)收入貢獻(xiàn)居前。

圖6：資源經(jīng)營貢獻(xiàn)——客流非票務(wù)收入貢獻(xiàn)

部分城市軌道交通企業(yè)地鐵上蓋物業(yè)薈萃

物業(yè)開發(fā)資源總量及收入/收益情況

據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2016年末，各成員單位中，共有23個(gè)城市經(jīng)營物業(yè)開發(fā)，實(shí)現(xiàn)土地出讓收入78.67億元，土地收益2.18億元；物業(yè)開發(fā)及管理收入114.32億元，收益22.95億元。

截至2016年末，各成員單位土地儲(chǔ)備規(guī)模達(dá)11,539.29萬平方米，比2015年增加1265.79萬平方米，增長12%，當(dāng)年物業(yè)開發(fā)規(guī)模達(dá)到388.33萬平方米（表3）。

表3：物業(yè)開發(fā)資源總量及收入/收益情況

車站商業(yè)資源總量

據(jù)統(tǒng)計(jì)， 截至2016年末，各成員單位中，27個(gè)城市經(jīng)營車站商業(yè)業(yè)務(wù)，合計(jì)經(jīng)營面積達(dá)到50.28萬平方米，較2015年減少7萬平方米（表4）。

從具體商業(yè)類型來看，站廳商鋪，地鐵配線空間、通道商業(yè)面積總量減少；自助設(shè)備有較大幅度的增長。

表4：車站商業(yè)資源總量

車站商業(yè)資源收入/收益情況

據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2016年末，各成員單位在車站商業(yè)業(yè)務(wù)上實(shí)現(xiàn)收入9.87億元，收益5.61億元，與2015年相比增幅分別為10.87%與32.25%（表5）。

在目前的資源面積統(tǒng)計(jì)口徑下，按照全年365天計(jì)算，2016年平均每平方米店鋪每日收入貢獻(xiàn)為5.38元/平方米·日，較2015年上漲26.20%（2015年平均每平方米店鋪每日收入貢獻(xiàn)為4.26元/平方米·日）。

表5：車站商業(yè)資源收入/收益情況

傳媒廣告資源經(jīng)營情況

據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2016年末，城市軌道交通資源經(jīng)營協(xié)會(huì)共中，有28個(gè)城市展開傳媒廣告業(yè)務(wù)。

傳媒廣告資源總量

據(jù)統(tǒng)計(jì)，對(duì)比2015年與2016年的媒體類型與資源數(shù)量（表6），有如下發(fā)現(xiàn)：大型電視墻和站廳顯示屏個(gè)數(shù)增加顯著；紙媒類型和數(shù)量均不穩(wěn)定；隧道區(qū)間媒體增加；戶外廣告增加。

部分城市軌道交通企業(yè)廣告薈萃

表6：傳媒廣告資源總量

表6：傳媒廣告資源總量

傳媒廣告資源收入/收益情況

據(jù)統(tǒng)計(jì)，2016年傳媒廣告業(yè)務(wù)收入約為38.38億元，收益達(dá)22.1億元；收入與收益較2015年同比分別增長3.19%和29.95%（表7）。

表7：傳媒廣告資源收入/收益情況

信息通訊業(yè)務(wù)資源經(jīng)營情況

信息通訊截至2016年末，各成員單位中，共有26個(gè)城市經(jīng)營，民用通訊機(jī)房數(shù)量達(dá)2095間，光纜長度達(dá)10228.71千米（表8）；

與2015年相比：資源經(jīng)營規(guī)模進(jìn)一步擴(kuò)大，其中民用機(jī)房數(shù)量增長12.63%，光纜長度增長48.35%。

表8：信息通訊業(yè)務(wù)資源經(jīng)營情況

信息通訊資源收入/收益情況

據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2016年末，各城市地鐵信息通訊收入合計(jì)約為10.08億元*，收益合計(jì)達(dá)4.66億元 *。同2015年相比，收入減少4.36%，收益增加6.54%（表9）。

電子商務(wù)

目前依然處于探索和建立階段，各城市在微信公眾號(hào)、地鐵APP、云購票等方面不斷開發(fā)創(chuàng)新。

“地鐵+互聯(lián)網(wǎng)”秉持“乘客變顧客，車站變社區(qū)”為發(fā)展目標(biāo)，持續(xù)改進(jìn)公眾服務(wù)和商業(yè)服務(wù)。在提升乘客服務(wù)體驗(yàn)的同時(shí)，挖掘客流價(jià)值，提供智慧地鐵整體解決方案，打造智慧交通、智慧生活普惠化服務(wù)平臺(tái)。

地鐵移動(dòng)支付部分城市地鐵已進(jìn)入方案論證及測試準(zhǔn)備階段，2017年掃碼過閘等方式將正式進(jìn)入地鐵場景，市民乘車將更加快捷、方便。

各家地鐵公司均開通了官方微博、微信、地鐵APP，為乘客提供運(yùn)營服務(wù)及生活資訊。

上海、廣州、深圳、杭州等城市陸續(xù)建立了電子購票平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)了市民用手機(jī)購票的服務(wù)。

上海、廣州、重慶、武漢、昆明、長沙、寧波、青島等城市開通了WIFI上網(wǎng)。

部分城市軌道交通企業(yè)電子商務(wù)薈萃

城市軌道交通資源發(fā)展與經(jīng)營狀況簡要分析

一是客流是非票務(wù)收入/收益持續(xù)增長的關(guān)鍵因素。隨著客流量的上升，票務(wù)收入與非票務(wù)收入也隨之提高（表10）。同客流量的增長情況相比，票務(wù)收入的增長率高于客流量增長率，非票務(wù)收入的增長因市場培育等原因，呈現(xiàn)延后效應(yīng)，約1-2年。

二是非票務(wù)資源經(jīng)營反哺效應(yīng)日益顯現(xiàn)。2016年客流非票務(wù)收入貢獻(xiàn)有所回升。非票務(wù)收入占票務(wù)收入比例停止連續(xù)下降趨勢，與2015年占比持平（圖7）。

三是傳統(tǒng)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整，互聯(lián)網(wǎng)+潛力巨大。總體上，近年來，各項(xiàng)資源經(jīng)營收入/收益合計(jì)年均增長率分別均為14%（表11）。電商、互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展對(duì)傳統(tǒng)經(jīng)營業(yè)態(tài)和方式?jīng)_擊較大，新業(yè)務(wù)潛力巨大，尚待挖掘。

各經(jīng)營板塊中：車站商業(yè)的收入增長率最高；傳媒收入對(duì)于總體資源經(jīng)營收入的貢獻(xiàn)最高；車站商業(yè)和信息通訊的收益增速居前；其他業(yè)務(wù)的收益增長最為迅猛。

表10：2010-2016年票務(wù)與非票務(wù)收入情況

圖7：非票務(wù)資源經(jīng)營情況

表11：2010-2016年各項(xiàng)資源經(jīng)營收入/收益情況

港鐵2016年非票務(wù)經(jīng)營情況

2016年末，港鐵運(yùn)營里程231公里，12條線路共計(jì)161座車站，日均客流444萬。

港鐵2011-2016年非票務(wù)收入（不含物業(yè)開發(fā)）年均85.51億港元；

2016年物業(yè)租賃及管理、車站零售占非票務(wù)收入的82.3%，相比2015年物業(yè)租賃及管理、車站零售收入增長率為4.84%（圖8）；

相比2015年，2016年非票務(wù)收入中電信服務(wù)、車站零售、物業(yè)租憑及管理有所上升，廣告收入、其他收入出現(xiàn)小幅下降；

2016年單位客流非票務(wù)收入6.35港元。

圖8：港鐵2016年非票務(wù)經(jīng)營情況

回 首 過 去

2016年，中國城市軌道交通協(xié)會(huì)資源經(jīng)營專業(yè)委員會(huì)舉辦了30多次有關(guān)經(jīng)營業(yè)務(wù)的交流活動(dòng)，開展了多項(xiàng)課題研究，取得了豐碩的成果，編纂了一系列報(bào)告，并形成了若干資源經(jīng)營的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)。

展 望 未 來

·截至2016年末，發(fā)改委（含地方）共批復(fù)了58個(gè)城市的城市軌道交通建設(shè)規(guī)劃7305公里，預(yù)計(jì)到2020年，我國城市軌道交通投資額將超過萬億元，資源經(jīng)營前景廣闊。

·重大政策戰(zhàn)略研究亟待突破。

·建設(shè)規(guī)劃、運(yùn)營管理、資源經(jīng)營一體化發(fā)展機(jī)制深化完善。

·資源經(jīng)營模式創(chuàng)新轉(zhuǎn)型。