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    金融實務操作與風險管理研究

    2017-10-21 20:17:27王然
    卷宗 2017年3期
    關鍵詞:風險管理措施

    王然

    摘 要:金融實務是指金融市場上所發(fā)生的各種交易和行為。而與發(fā)達國家相比,我國金融業(yè)務起步較晚,仍然面臨著一些風險問題。例如經營風險、信用風險等等。本文首先分析了國內金融實務狀況。然后闡述了金融實務的具體操作環(huán)節(jié),最后總結了金融實務所面臨的風險和風險管理措施。

    關鍵詞:金融實務操作;風險管理;措施

    當前,在金融實務操作過程中,為了從根本上降低風險發(fā)生幾率,必須做好金融實務操作風險方面的管理工作,以科學的管理方式,高質量完成金融業(yè)務,避免業(yè)務水平下降問題的凸顯。以下就是對金融實務操作難點問題的詳細闡述,望其能為金融實務操作工作的有序開展提供有利參考。

    1 國內金融實務狀況

    我國在金融實務領域已經取得了一定的發(fā)展成果。以物流金融實務為例,在2005年,我國建設銀行開始嘗試與中國對外貿易運輸總公司簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議,在戰(zhàn)略合作協(xié)議導向下,建立了相應的金融服務操作平臺,并注重利用這一平臺完成貨物運輸、質物監(jiān)管、倉儲等服務。2006年,為了推動國內物流金融實務領域的進一步發(fā)展,建設銀行與中國遠洋物流有限公司簽署了國際貿易戰(zhàn)略協(xié)議,在戰(zhàn)略合作協(xié)議的導向下,共同完成了“保稅倉”、“海陸倉”等貿易融資產品的開發(fā)。這一貿易融資產品的推廣,便是物流金融實務發(fā)展的一種表現(xiàn)。

    在國內金融實務可持續(xù)發(fā)展背景下,中國商業(yè)銀行也開始與中國外運集團簽署《物流金融戰(zhàn)略框架協(xié)議》,在這一協(xié)議指導下,雙方合作開發(fā)了商品融資、物流擔保、物流結算等新型產品,并進一步拓展了物流金融服務范圍,向客戶提供了更為高質量的服務項目。

    但與一些發(fā)達國家相比,我國物流金融實務領域的發(fā)展較為緩慢。例如,美國在1916年便認識到了發(fā)展物流金融的重要性,并頒布了《US Warehousing Act of 1916》,就此豐富了家庭式農場融資手段,且進一步提高了物流金融實務操作效率。所以,在我國物流金融領域發(fā)展期間,應努力縮小我國與發(fā)達國家之間的差距,認真落實金融實務操作工作。

    2 金融實務操作

    在我國金融領域快速發(fā)展背景下,金融實務操作表現(xiàn)出了多樣化的特點。以物流金融實務操作為例,它的金融實務操作模式主要體現(xiàn)在以下幾個方面:

    第一物流結算模式,是指通過代收貨款、承兌匯票等結算方式,完成金融實務操作工作。其中,在代收貨款金融實務操作過程中,要求物流企業(yè)幫助金融機構、商貿企業(yè)等供方,向買方收取費用。而承兌匯票,是指在《保稅倉協(xié)議書》指導下,物流企業(yè)承擔承兌擔保職責,銀行提供承兌匯票。同時,在承兌匯票發(fā)放過程中,要求物流企業(yè)應負責對采購材料入庫情況進行評估,待評估工作完成后,把承兌匯票發(fā)送到生產商賬戶,完成承兌匯票的物流結算金融實務操作[1]。

    第二物流授信模式,是指由金融機構負責評估物流企業(yè)的金融實務操作能力,而評估內容主要是信用程度、資產負債比、運營現(xiàn)況等等,待評估工作完成 后,確定物流企業(yè)的信貸額度,允許物流企業(yè)在信貸額度標準范圍內,增設質押貸款業(yè)務,以質押貸款業(yè)務形式,完成融資工作。但在這一種金融實務操作模式下,要求物流企業(yè)必須監(jiān)管質押貸款運行全過程。只有如此,才能進一步減少貸款風險,達到規(guī)范化的金融實務操作目的。

    3 金融實務所面臨的風險因素

    從現(xiàn)階段來看,金融實務操作過程中所面臨的風險問題主要體現(xiàn)在以下幾個方面:

    第一信用風險。即在金融實務操作過程中需要與客戶建立信任關系,而后,展開融資行為,共同開發(fā)新型融資產品。但在客戶管理時,存在著信用風險問題。其一,從銀行角度來看由于部分銀行尚未建立信用評價體系,無法對中小企業(yè)資信情況進行全方位調查,加之信息不對稱現(xiàn)象的凸顯,很容易引起信用風險問題。其二,因為在金融實務操作中獲利能力、市場地位、經營情況等資質考察較為繁瑣,所以很難反饋客戶資信等級的真實評價結果,最終加大了金融業(yè)務實施難度。

    第二運營風險。在金融實務操作過程中,為了獲取一定的融資資金,需要向銀行提供一些運營數(shù)據,但因這些數(shù)據的可靠性和準確性可能會存在一些漏洞問題,給銀行造成誤導,引發(fā)一些金融實務操作的風險問題。此外,一些企業(yè)在實際運營過程中,存在著內部結構松散問題,且尚未建立可行性的風險管理制度。這樣一來,很容易在運營范圍擴展過程中產生一些運營風險問題。

    金融實務操作,仍然存在著一些風險問題。此時,為了降低風險發(fā)生幾率,必須針對信用風險和運營風險進行解決,并注重科學部署金融實務風險管理方案,創(chuàng)造良好的風險管理氛圍。

    4 金融實務風險管理措施

    (一)完善風險管理機制

    在金融實務操作過程中,為了避免風險問題的發(fā)生擾亂金融市場,應注重完善風險管理機制。

    首先,在對金融實務操作風險進行管理時,應構建信用等級評估機制。然后,在信用等級評估機制的導向下,對各個中小企業(yè)獲利能力、市場地位、經營情況等實施評估,且公開評估信息,就此便于投資者在金融實務操作活動開展過程中,可參考評估信息,完成投資。此外,基于風險評估工作開展的基礎上,應投入部分資金,用于信用風險衍生工具、信用風險釋緩工具等金融產品的開發(fā),最終通過對這類金融產品的推廣,提高企業(yè)金融實務操作中的信用等級,吸引更多投資者對企業(yè)的金融業(yè)務進行投資,達到金融創(chuàng)新目的[2]。

    其次,在金融實務操作活動開展過程中,為了實現(xiàn)對金融風險問題的高效控制,也應加強金融監(jiān)管審核機制的構建。即在金融市場運行過程中,結合激勵相容理念和金融機構經營目標,確定金融實務操作中的監(jiān)管范圍,實時發(fā)現(xiàn)問題,解決問題。

    再次,為了消除當代企業(yè)金融實務操作中表現(xiàn)出的一些風險問題,應努力完善我國公司的信息披露機制,以信息披露機制指導企業(yè)日常信息的披露工作,保證披露信息的真實性,避免虛假披露行為引發(fā)一些風險問題。此外,基于信息披露機制逐步落實的基礎上,也應以“強制”和“自愿”相結合的披露方法,管理企業(yè)信息披露工作,保證企業(yè)運營信息透明度,為日后金融實務操作工作的開展做好鋪墊。

    (二)健全風險管理組織框架

    在對金融實務操作中的風險問題實施管理時,要健全風險管理組織框架,明確操作風險管理框架中的管理流程。即:風險識別→風險評估→控制/管理→檢測/量化→風險報告→驗證和再評估。同時,制定風險管理戰(zhàn)略,包括目標、風險偏好、政策等,且配置相應的基礎設施,達到高效性的操作風險管控目的。其中,在金融實務中的業(yè)務目標確定時,應先考慮企業(yè)在未來發(fā)展過程中將要發(fā)展哪些業(yè)務和各個業(yè)務的市場占有率以及要推出什么樣的金融產品等等,隨后,確定具體的目標。而在風險偏好確定期間,需先分析企業(yè)的自身特點和市場狀況、客戶、競爭等因素。而后,設定企業(yè)發(fā)展中可接受的風險水平,支撐日后風險管理工作的有序開展。風險政策,是指在風險管理工作進行過程中,為了提高全體工作人員風險管控意識,應注重編制風險管理戰(zhàn)略,并在風險管理戰(zhàn)略中明確界定各部門的風險管理職責,讓每一位員工都承擔起風險管理任務,自覺規(guī)范自身金融實務操作行為,避免人為誤操作問題引發(fā)一些風險。同時,基于風險政策實施的基礎上,需使相關部門的操作風險管理職責更為具體化,并引入科學的風險管理方法和技術,達到高效性的風險管理目的。

    (三)加強政府監(jiān)管職能

    在金融風險管理工作實施的基礎上,也應注重加強政府監(jiān)管職能。為此,應從以下幾個層面入手:

    第一在金融創(chuàng)新背景下,為了打造更為良好的金融創(chuàng)新發(fā)展環(huán)境,應努力搭建一個“創(chuàng)新——監(jiān)管——創(chuàng)新”的良性互動平臺,并由政府機構負責確定金融市場運行中的風險監(jiān)管尺度,以合理化的監(jiān)管方式,管理金融實務操作中的違規(guī)行為,引導金融實務操作趨于正確的、規(guī)范化的方向發(fā)展。

    第二我國政府機構在發(fā)揮金融監(jiān)管職能作用過程中,應從監(jiān)管法規(guī)角度入手,創(chuàng)造良好的金融監(jiān)管空間。同時,在監(jiān)管法規(guī)實際確定過程中,充分考慮各方面的監(jiān)管要求,且兼顧監(jiān)管對象利益,為監(jiān)管對象的金融實務操作行為提供良好的創(chuàng)新空間,開發(fā)出更多的新型金融產品,達到企業(yè)融資目的[3]。

    第三我國政府機構在實施金融監(jiān)管工作過程中,應注重引導各個企業(yè)在進行金融實務操作時,完成經營體制、組織體系、產權制度、市場結構等的創(chuàng)新,支撐業(yè)務創(chuàng)新活動的展開,并以規(guī)范化的創(chuàng)新業(yè)務開發(fā)形式,獲得一定的金融市場競爭優(yōu)勢,且從根本上避免違規(guī)行為的發(fā)展,有效控制金融實務操作風險。

    (四)創(chuàng)新風險管理方法

    在金融實務操作活動進行過程中,傳統(tǒng)的風險管理方法已經無法滿足金融實務操作要求。此時應借鑒國外成功經驗,對風險管理方法進行創(chuàng)新。即引入分散化、套現(xiàn)能力、資產負債管理、資產估值、交易控制、透明度、經濟環(huán)境警覺性、資本充足度、資產質量、金融信息化、金融技術知識產權、金融預警系統(tǒng)等十二項風險管理措施。

    分散化是指在金融實務操作工作開展過程中,為了降低操作風險發(fā)生幾率,必須在新型產品和新型技術開發(fā)的金融業(yè)務進行中,關注融資資金的來源。例如貸款、投資等等。同時,注重豐富資金的來源渠道,避免單一的資金來源問題影響企業(yè)金融業(yè)務的順利開展[4]。

    資產負債管理是指在金融實務操作工作進行期間,需全方位了解短期借貸、長期貸款等風險問題,并針對這些風險問題構建可行性的緊急補救計劃,確保在風險發(fā)生的那一刻,便可實現(xiàn)對風險問題的控制。

    交易控制是指在金融實務處理時,為了保障金融安全性,需嚴格控制金融交易的各個環(huán)節(jié),有效防止風險問題的凸顯。

    資金充足性是指在金融業(yè)務處理過程中,應保證企業(yè)內部運營資金的充足性。這樣一來,可以有效緩解資金短缺問題所引起的風險問題,做好風險管理工作。

    除此之外,資產質量、經濟環(huán)境警覺性、金融信息化等等,也是金融實務操作風險管理的有效手段,需對這些管理措施進行科學運用,確保操作風險管理效果,降低風險發(fā)生幾率,并為金融業(yè)務創(chuàng)新工作的開展做好鋪墊。

    5 結論

    綜上可知,現(xiàn)階段的金融實務管理工作在進行過程中仍然面臨著信用風險和經營風險問題。此時,為了實現(xiàn)對風險問題的高效性控制,保證整個資金鏈的有效運轉,支撐金融產品開發(fā)工作的有序展開,應從完善風險管理機制、健全風險管理組織框架、加強政府監(jiān)管職能、創(chuàng)新風險管理方法四個方面入手,降低金融實務操作中風險發(fā)生幾率,創(chuàng)造一個良好的金融業(yè)務發(fā)展環(huán)境,并正確認識金融風險,避免企業(yè)遇到融資瓶頸問題,開發(fā)更多的新型金融服務。

    參考文獻

    [1]侯建強,王喜梅.支付創(chuàng)新、信息行為與互聯(lián)網金融風險管理[J].財經科學,2016,20(10):36-45.

    [2]王瑩.互聯(lián)網金融模式下的風險管理研究[J].經營管理者,2015,12(06):17-19.

    [3]劉桂榮.國內供應鏈金融風險管理研究綜述[J].華北金融,2014,13(03):35-38.

    [4]張震.基于混沌理論的金融風險管理模式探討[J].區(qū)域金融研究,2012,14(08):20-26.

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