我國中小農(nóng)企融資難題分析及對策探析

楊亦可

摘要：近年來，我國中小農(nóng)企融資難是制約其發(fā)展的最大障礙，成為困擾企業(yè)突破的瓶頸。本文概述了中小農(nóng)企的融資現(xiàn)狀，分析融資存在的問題，并從內(nèi)外兩方面因素深入分析中小農(nóng)企融資難的原因，最后提出了解決中小農(nóng)企融資難的對策建議。

關鍵詞：中小農(nóng)企 融資難題 內(nèi)外因素 對策建議

一、中小農(nóng)業(yè)企業(yè)融資狀況

第一，國家扶持力度空前。農(nóng)業(yè)融資難題已得到有關部門的高度重視，三農(nóng)扶持政策持續(xù)發(fā)力，相繼出臺一系列農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化發(fā)展政策，中小農(nóng)業(yè)企業(yè)生產(chǎn)補貼逐年遞增。國內(nèi)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)正在從小規(guī)模、分散式走向抗風險能力強的技術密集型、集約化生產(chǎn)發(fā)展。第二，金融機構(gòu)涉農(nóng)信貸業(yè)務增多。以銀行為首的金融機構(gòu)涉農(nóng)金融優(yōu)惠力度加強，豐富了中小農(nóng)企資金需求。信貸門檻降低，補充了中小農(nóng)業(yè)企業(yè)自有資金的缺失。以城商行、村鎮(zhèn)銀行為主的中小型銀行對中小農(nóng)企的小額信貸發(fā)放量較大，相關金融產(chǎn)品品種豐富。第三，多元化融資渠道發(fā)展穩(wěn)定。準金融機構(gòu)貸款拓寬了中小農(nóng)企的融資渠道，以互聯(lián)網(wǎng)金融、PPP、政府擔保的融資平臺等持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展，對中小農(nóng)企的吸引力不斷提升，民間借貸的風險性有所下降。企業(yè)上市、發(fā)行債券等直接融資手段也日益興盛。

二、中小農(nóng)業(yè)企業(yè)融資主要問題

一是資金供需錯配現(xiàn)象嚴重。專為農(nóng)業(yè)企業(yè)提供信用擔保的服務體系才剛剛起步，傳統(tǒng)的間接融資依然是主流模式。銀行貸款和農(nóng)村信用社貸款要求較多、條文復雜，類金融機構(gòu)抗風險能力不強，中小農(nóng)企可選擇余地有限。資金的供給方和需求方溝通不暢，極大阻礙了農(nóng)業(yè)資金的利用效率。

二是直接融資能力低。農(nóng)業(yè)生產(chǎn)受自然因素制約較大，有天然弱質(zhì)性的制約，多數(shù)中小農(nóng)企自有資金先天不足、贏利能力低，發(fā)展相對滯后，對生產(chǎn)利潤分配存在短期化傾向，缺乏長期經(jīng)營理念，積累意識淡薄、管理架構(gòu)原始，直接融資遠不夠準入條件。國內(nèi)創(chuàng)業(yè)投資體制有待建設，發(fā)行公司債與入駐新三板暫時都要耗費較高的時間成本。

三是投資收益周期長，還貸時間緊。中小農(nóng)企可抵押資產(chǎn)規(guī)模小、投資回報周期長，投入產(chǎn)出率低，融資貸款的還貸壓力對中小農(nóng)企更大。尤其在還貸高峰期，還款時間緊、數(shù)額大，多數(shù)中小農(nóng)企疲于“借新債還舊債”，生產(chǎn)熱情下降，違約事件頻發(fā)，甚至直接停工倒閉。

三、中小農(nóng)業(yè)企業(yè)融資難的成因分析

（一）外部原因

1.信息不對稱：中小農(nóng)企大多地處縣城或鄉(xiāng)鎮(zhèn)，不熟悉現(xiàn)代金融體系下融資制度、擔保制度方面的知識，個別企業(yè)甚至因涉及生產(chǎn)經(jīng)營的秘密和隱私，不愿向金融機構(gòu)提供真實、完整的財務信息。中小農(nóng)企的信息不對稱容易引發(fā)道德風險和逆向選擇，使得金融機構(gòu)也對相關業(yè)務領域有所顧慮。

2.融資手續(xù)復雜、成本高：金融機構(gòu)開展信貸業(yè)務，需要貸前調(diào)查、貸中審查、貸后監(jiān)督等多項流程。中小農(nóng)企的貸款數(shù)量小、頻次高、時間周期性強，導致信貸成本高居不下。此外，很多中小農(nóng)企在產(chǎn)權制度等方面存在缺陷，缺乏相應的內(nèi)控機制，財務制度不規(guī)范、會計賬目不完整，融資過程中為符合信貸標準，就需要花費大量精力進行修繕，更加劇了成本消耗。

3.傳統(tǒng)的民間融資思維：農(nóng)村民間融資仍舊高風險、不規(guī)范。例如對安徽多家中小農(nóng)企的問卷調(diào)查顯示，70%以上的樣本企業(yè)有資金借貸行為，在發(fā)生的524筆借款中沒有一筆來自商業(yè)銀行，來自農(nóng)村信用社的有84筆，僅占16%，而民間借貸有414筆，占79%；從資金量來看，農(nóng)村信用社占15%，民間借貸占近80%。中小農(nóng)企沒有擺脫傳統(tǒng)思維，主要還是傾向于不規(guī)范的民間借款。

（二）內(nèi)部原因

1.產(chǎn)業(yè)弱質(zhì)性約束：農(nóng)業(yè)是弱質(zhì)產(chǎn)業(yè)，抵御自然風險能力較弱，受自然因素影響較大。暴風雨、洪澇、干旱、冰雹、病蟲害和畜禽瘟疫等自然力作用，對農(nóng)業(yè)種植與養(yǎng)殖業(yè)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營產(chǎn)生巨大影響。對于農(nóng)產(chǎn)品加工和流通企業(yè)，作物的減產(chǎn)、減收勢必影響正常的加工流通。

2.自身條件限制：中小農(nóng)企先天不足，一般處于初創(chuàng)期和成長期，資本積累不多，從業(yè)人數(shù)、銷售額、資產(chǎn)額較少。產(chǎn)業(yè)層次較低，多數(shù)中小農(nóng)企處于產(chǎn)業(yè)鏈的底端，加工經(jīng)營的是初級農(nóng)產(chǎn)品，技術簡單、設備簡陋、從業(yè)人員素質(zhì)不高，產(chǎn)品科技含量低、結(jié)構(gòu)單一、同質(zhì)化嚴重，市場價格走勢趨同，經(jīng)濟效益較差，大部分是區(qū)域性的自給自足。

3.信用建設的程度不夠：市場競爭原始導致信用體系建設缺失，個別農(nóng)企甚至有逃避銀行債務的行為，更直接惡化了銀企關系。中小農(nóng)企管理體制簡陋，金融財務狀況透明度不高，不完善的誠信制度使得有關融資政策無法落實。

四、解決中小農(nóng)業(yè)企業(yè)融資問題的對策建議

（一）加大政府扶持力度，支持農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化。政府部門要以規(guī)劃為龍頭、項目做支撐，整合農(nóng)林牧副漁等中小農(nóng)企綜合開發(fā)扶持資金，加強對原料基地建設、技術改造、市場營銷等環(huán)節(jié)的支持，落實財政貼息。鼓勵以設立自助機具設備、流動服務網(wǎng)點等方式提供金融服務。做大“三農(nóng)”信貸規(guī)模，引導商業(yè)銀行對中小農(nóng)企信貸、應收賬款、倉單等抵押和保單質(zhì)押，土地附著物、產(chǎn)出物等抵押或質(zhì)押貸款。

（二）拓寬融資渠道，強化信用體系建設。推行中小農(nóng)企債券，推動符合條件的中小農(nóng)企股份制改革，允許多種所有制經(jīng)濟成分參股中小農(nóng)業(yè)企業(yè)。發(fā)揮信用擔保機構(gòu)的中介作用，完善信用擔保體制，建立中小農(nóng)企貸款信用評級制度、企業(yè)法人代表資信評級制度和企業(yè)總體資信評級制度，以信用等級確定是否貸款和擔保，降低金融機構(gòu)貸款的繁瑣程序和要求。

（三）加快信息化建設，提升競爭力。通過計算機網(wǎng)絡技術實現(xiàn)生產(chǎn)過程的自動化、管理方式的網(wǎng)絡化、決策支持的智能化和商務運營的電子化，重點支持科技含量高、產(chǎn)品附加值大、市場前景好的中小農(nóng)企，鼓勵其進行結(jié)構(gòu)調(diào)整和技術升級，朝著“小而精、小而專、小而特”的方向發(fā)展。endprint