理財(cái)師何去何從

在智能投顧跨速發(fā)展的背景下，人工理財(cái)師將會(huì)在倫理和道德層面發(fā)揮機(jī)器人不可能發(fā)揮的作用

7月，本刊發(fā)布《中國(guó)理財(cái)服務(wù)發(fā)展報(bào)告（2017）》，從理財(cái)服務(wù)消費(fèi)與供給兩個(gè)維度對(duì)當(dāng)下的市場(chǎng)狀況進(jìn)行了刻畫。報(bào)告顯示，投資者的期望收益普遍落在5%～15%；銀行儲(chǔ)蓄、證券基金及銀行理財(cái)產(chǎn)品是投資者進(jìn)行資產(chǎn)配置的基礎(chǔ)產(chǎn)品；除20歲以下人群外，絕大部分投資者都希望得到專業(yè)投資顧問(wèn)的專業(yè)建議。這說(shuō)明，重視通過(guò)資產(chǎn)配置以控制風(fēng)險(xiǎn)，希望通過(guò)價(jià)值投資獲取長(zhǎng)期收益，期望依托專業(yè)人士打理財(cái)富，已經(jīng)成為投資者的共識(shí)，民眾的理性投資氛圍正在形成。報(bào)告同時(shí)顯示，雖然投資者對(duì)高水平的專業(yè)理財(cái)顧問(wèn)服務(wù)需求強(qiáng)勁，但普遍認(rèn)為理財(cái)師的專業(yè)素質(zhì)亟待提高。

然而，就在理財(cái)經(jīng)理們寄希望豐富自身知識(shí)與技能，以贏得未來(lái)更多專業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的同時(shí)，“人工智能+金融”又讓他們陷入是否會(huì)失業(yè)或轉(zhuǎn)崗的憂慮。目前，IBM已經(jīng)在銀行應(yīng)用3類機(jī)器人：銀行網(wǎng)點(diǎn)迎賓機(jī)器人、服務(wù)機(jī)器人和咨詢機(jī)器人。這些智能機(jī)器人除了完成一些標(biāo)準(zhǔn)化的服務(wù)，甚至也在力求千人千面的個(gè)性化服務(wù)方面進(jìn)展顯著。在人工智能浪潮下，理財(cái)師該何去何從？

現(xiàn)實(shí)看，目前的智能投顧基本上處于輔助決策階段，國(guó)內(nèi)多數(shù)智能投顧機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)模式仍停留在如何生成一個(gè)投資組合或投資建議的模式。機(jī)器人的投資顧問(wèn)邏輯還是出自于理財(cái)師，一些復(fù)雜的投資和財(cái)務(wù)決策仍需人工來(lái)處理，智能投顧完全代替人工理財(cái)師尚有不小的距離。另外，國(guó)內(nèi)的智能投顧市場(chǎng)稍顯浮躁，一些平臺(tái)甚至“掛羊頭賣狗肉”，讓投資者對(duì)其信任大打折扣。近期，監(jiān)管部門出臺(tái)了《關(guān)于對(duì)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)與各類交易場(chǎng)所合作從事違法違規(guī)業(yè)務(wù)開展清理整頓的通知》，這意味著，針對(duì)智能投顧平臺(tái)的監(jiān)管大幕已悄然拉開。智能投顧在正確的軌道上健康普及尚待時(shí)日。

更為重要的是，在智能投顧跨速發(fā)展的背景下，理財(cái)師將會(huì)在倫理和道德層面發(fā)揮機(jī)器人不可能具備的作用。社會(huì)目前對(duì)人工智能發(fā)展最大的擔(dān)憂在于倫理層面。如7月20日國(guó)務(wù)院發(fā)布的《新一代人工智能發(fā)展規(guī)劃》就提到：“開展人工智能行為科學(xué)和倫理等問(wèn)題研究，建立倫理道德多層次判斷結(jié)構(gòu)及人機(jī)協(xié)作的倫理框架。制定人工智能產(chǎn)品研發(fā)設(shè)計(jì)人員的道德規(guī)范和行為守則，加強(qiáng)對(duì)人工智能潛在危險(xiǎn)與收益的評(píng)估，構(gòu)建人工智能復(fù)雜場(chǎng)景下突發(fā)事件的解決方案”。

理財(cái)是如何實(shí)現(xiàn)家庭和個(gè)人生活目標(biāo)的學(xué)問(wèn)，而生活處處體現(xiàn)倫理與道德，或許，這將是人工理財(cái)師將來(lái)需要發(fā)揮作用的主戰(zhàn)場(chǎng)。