基于供應(yīng)鏈視角的農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易企業(yè)融資探討

張妍　王沖

[摘要]四川作為我國(guó)農(nóng)業(yè)大省，農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易具有很大發(fā)展空間。然而，農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易融資難一直是制約農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易發(fā)展的重要因素。本文分析了四川省農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)融資難的主要原因，進(jìn)而基于供應(yīng)鏈視角提出訂單融資、存貨抵押融資和應(yīng)收賬款融資三種農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易融資模式，并給出相應(yīng)操作流程，最后從政府、銀行、企業(yè)三個(gè)角度提出對(duì)策建議以期緩解農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)融資難問(wèn)題。

[關(guān)鍵詞]農(nóng)產(chǎn)品；對(duì)外貿(mào)易；融資；供應(yīng)鏈

一、引言與文獻(xiàn)綜述

融資難一直是制約農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易發(fā)展的重要因素。據(jù)調(diào)查，我國(guó)農(nóng)產(chǎn)品加工業(yè)年均營(yíng)業(yè)收入在1000-2500萬(wàn)元之間，規(guī)模以下企業(yè)占全部企業(yè)總數(shù)的76%，以中小企業(yè)為主。農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)的資產(chǎn)回報(bào)率較低，難以通過(guò)自身內(nèi)源性融資解決融資問(wèn)題。在傳統(tǒng)融資模式下，也難以從商業(yè)銀行獲得資金支持。近年來(lái)，融資難問(wèn)題嚴(yán)重制約了四川省農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易的發(fā)展。據(jù)四川省商務(wù)廳統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)分析，2000年以來(lái)，四川省農(nóng)產(chǎn)品進(jìn)出口額占全省進(jìn)出口總額比例大幅下降。其中，農(nóng)產(chǎn)品出口額占比由2000年的15.78%銳減至2015年的1.94%：農(nóng)產(chǎn)品進(jìn)口額占比在相同時(shí)間跨度內(nèi)降低了5.93，2016年1月27日，中共中央、國(guó)務(wù)院發(fā)布《關(guān)于落實(shí)發(fā)展新理念加快農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化實(shí)現(xiàn)全面小康目標(biāo)的若干意見(jiàn)》強(qiáng)調(diào)要加大對(duì)農(nóng)產(chǎn)品出口支持力度。國(guó)務(wù)院總理李克強(qiáng)2016年3月5日在第十二屆全國(guó)人民代表大會(huì)第四次會(huì)議上也指出要促進(jìn)外貿(mào)創(chuàng)新發(fā)展，遏制進(jìn)出口下滑勢(shì)頭。在這樣的形勢(shì)下，積極進(jìn)行金融創(chuàng)新，探索適合農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易的融資方式迫在眉睫。

大量學(xué)者對(duì)農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易進(jìn)行了研究。許統(tǒng)生通過(guò)對(duì)我國(guó)農(nóng)產(chǎn)品進(jìn)行貿(mào)易競(jìng)爭(zhēng)指數(shù)分析，指出我國(guó)農(nóng)產(chǎn)品國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力呈下降趨勢(shì)，農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格和貿(mào)易政策是導(dǎo)致農(nóng)產(chǎn)品國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力下降的主要原因。王沖、陳旭針對(duì)農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格上漲問(wèn)題，以農(nóng)產(chǎn)品流通改革為重點(diǎn)，從政府、企業(yè)、農(nóng)戶三個(gè)視角提出建議解決農(nóng)產(chǎn)品流通環(huán)節(jié)多、成本高、損耗大等問(wèn)題以期降低農(nóng)產(chǎn)品成本，提高農(nóng)產(chǎn)品國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力。在融資方面，譚丹從農(nóng)業(yè)企業(yè)、銀行、政府三個(gè)角度分析了農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)融資難根源。鎬維結(jié)合農(nóng)產(chǎn)品出口企業(yè)的特性，從增強(qiáng)企業(yè)內(nèi)源融資能力、加強(qiáng)擔(dān)保手段創(chuàng)新、充分發(fā)揮政策性金融機(jī)構(gòu)作用等多個(gè)角度提出建議以緩解農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易融資難問(wèn)題。

自學(xué)者Richard F.Poisc首次提出供應(yīng)鏈后，專家和學(xué)者不斷從新的角度研究供應(yīng)鏈。供應(yīng)鏈?zhǔn)菄@核心企業(yè)，通過(guò)對(duì)物流、資金流、信息流的管理，將供應(yīng)商、制造商、分銷商、零售商直到最終客戶連成一個(gè)整體的功能網(wǎng)鏈結(jié)構(gòu)。供應(yīng)鏈的發(fā)展為供應(yīng)鏈融資奠定了基礎(chǔ)，從誕生到現(xiàn)在，供應(yīng)鏈融資在國(guó)內(nèi)發(fā)展迅速。深圳發(fā)展銀行是我國(guó)最早開(kāi)展供應(yīng)鏈金融服務(wù)的銀行，2006年在業(yè)內(nèi)率先推出了“供應(yīng)鏈金融”服務(wù)并對(duì)供應(yīng)鏈中應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款及存貨提出了結(jié)構(gòu)性的解決方案。供應(yīng)鏈融資的出現(xiàn)為解決中小企業(yè)融資難問(wèn)題提供了新思路。閆俊宏等對(duì)中小企業(yè)供應(yīng)鏈融資的三種業(yè)務(wù)模式的適用情況及操作流程作了詳細(xì)的介紹，并分析了供應(yīng)鏈融資在中小企業(yè)中運(yùn)用的潛在優(yōu)勢(shì)。目前研究農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易與供應(yīng)鏈融資的文獻(xiàn)均不少，但從融資模式人手，專門(mén)進(jìn)行農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易融資研究的文獻(xiàn)卻不多。本文在分析四川省農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易現(xiàn)狀的基礎(chǔ)上，針對(duì)融資難問(wèn)題，從供應(yīng)鏈視角切入，探索適合農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易企業(yè)的融資模式，并從政府、銀行和企業(yè)三個(gè)角度有針對(duì)性地提出對(duì)策建議。

二、四川省農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易現(xiàn)狀

1.四川省農(nóng)林牧漁業(yè)生產(chǎn)總值

四川位于西南腹地，地處長(zhǎng)江上游，有效灌溉面積占全國(guó)的4.13%，是我國(guó)重要的農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)基地。西部大開(kāi)發(fā)十余年來(lái)，四川省農(nóng)產(chǎn)品產(chǎn)量快速增長(zhǎng)，農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)正在向規(guī)?；⒓s化發(fā)展。

四川省農(nóng)林牧漁業(yè)生產(chǎn)總值一直呈上升趨勢(shì)，從2006年至2014年，農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)總值由2510.66億元增長(zhǎng)至5888.09億元，年均增長(zhǎng)率約11.24%，如表1所示。同時(shí)，全省農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)總值一直穩(wěn)居全國(guó)前列，2007年、2008年更是達(dá)到全國(guó)第三位，僅次于山東、河南兩大農(nóng)業(yè)大省。此外，四川省農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)總值約占全國(guó)農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)總值的6%左右，在全國(guó)農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)總值中占有相當(dāng)大的比重。

2.四川省農(nóng)產(chǎn)品進(jìn)出口規(guī)模

從2006年至2015年十年間，四川省農(nóng)產(chǎn)品進(jìn)出口總額增長(zhǎng)86.64%，如表2所示。與此同時(shí)，農(nóng)產(chǎn)品進(jìn)口總額增長(zhǎng)3.38倍，而農(nóng)產(chǎn)品出口總額在相同時(shí)間跨度內(nèi)僅增長(zhǎng)34.16%?？梢?jiàn)近幾年來(lái)，四川省農(nóng)產(chǎn)品出口并沒(méi)有較大的突破，維持在7億美元左右，相較于山東、江蘇等農(nóng)產(chǎn)品出口大省，四川省農(nóng)產(chǎn)品出口規(guī)模非常小。此外，四川省農(nóng)產(chǎn)品出口外貿(mào)依存度在2006年以來(lái)逐年下降，可見(jiàn)，四川省農(nóng)產(chǎn)品出口對(duì)全省經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)影響較小，未來(lái)具有較大的增長(zhǎng)空間。

三、四川省農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易企業(yè)融資現(xiàn)狀及融資困境原因分析

截至2015年底，四川省共有農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)6069個(gè)，約占全省金融機(jī)構(gòu)總數(shù)的43.30%，但人均金融網(wǎng)點(diǎn)僅1.41個(gè)歷人。農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)多分布于農(nóng)村，金融機(jī)構(gòu)配置不充分，農(nóng)業(yè)信貸效率較低。熊德平等指出在長(zhǎng)期關(guān)系上，農(nóng)業(yè)信貸效率對(duì)農(nóng)產(chǎn)品出口具有正向影響。農(nóng)村金融配置不充分將使農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易受到嚴(yán)重制約。此外，農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易融資涵蓋國(guó)際結(jié)算業(yè)務(wù)，農(nóng)村信用社涉及較少，目前農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)主要從工、農(nóng)、中、建四家銀行及部分城市商業(yè)銀行獲得資金支持?？傮w而言，四川省農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易企業(yè)融資困境的原因主要有以下幾個(gè)方面。

1.農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)

（1）規(guī)模小，抗風(fēng)險(xiǎn)能力較差。據(jù)調(diào)查，2009年成都市有出口業(yè)績(jī)的160家農(nóng)產(chǎn)品企業(yè)中，出口1000萬(wàn)美元以上的僅2家，出口500萬(wàn)美元以上的僅3家，出口100萬(wàn)美元以下的中小企業(yè)占80%。相較于大型工商企業(yè)，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)規(guī)模普遍較小，盈利性差。此外，農(nóng)產(chǎn)品出口除受國(guó)際市場(chǎng)供求關(guān)系影響外，還受當(dāng)?shù)貧夂?、病蟲(chóng)害等自然因素的影響，抗風(fēng)險(xiǎn)能力差。商業(yè)銀行出于安全性、盈利性原則考慮，對(duì)農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)的融資受理意愿不強(qiáng)。

（2）信息不透明，銀行難以獲得真實(shí)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)。四川省農(nóng)產(chǎn)品出口以初級(jí)和簡(jiǎn)單加工產(chǎn)品為主，為降低成本，企業(yè)常設(shè)立在縣城、鄉(xiāng)鎮(zhèn)。商業(yè)銀行將花費(fèi)大量的調(diào)查成本了解企業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況。加之部分中小農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)財(cái)務(wù)制度和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管體系尚不健全，銀行難以獲得真實(shí)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，直接導(dǎo)致商業(yè)銀行的貸款積極性降低。

（3）可抵押物不足，第三方擔(dān)保融資成本高。農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)多為加工型企業(yè)，初級(jí)農(nóng)產(chǎn)品、在產(chǎn)品等流動(dòng)資產(chǎn)占比高，企業(yè)可供擔(dān)保抵押的固定資產(chǎn)規(guī)模有限。據(jù)調(diào)查，90%以上地處農(nóng)村的企業(yè)沒(méi)有房產(chǎn)證、土地證，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)難以提供符合銀行貸款要求的抵押物。同時(shí)，采用第三方擔(dān)保融資會(huì)使企業(yè)融資成本增加，企業(yè)不傾向于選擇這種方式進(jìn)行融資。

2.商業(yè)銀行

我國(guó)商業(yè)銀行開(kāi)展貿(mào)易融資業(yè)務(wù)已有幾十年，但業(yè)務(wù)操作模式?jīng)]有較大的創(chuàng)新，以信用證結(jié)算與融資相結(jié)合的傳統(tǒng)方式為主。為規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，銀行貸款審批非常謹(jǐn)慎，辦理一筆貸款短則需要一至兩個(gè)月，長(zhǎng)則需要三至四個(gè)月。商業(yè)銀行發(fā)放貸款手續(xù)繁雜，為農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)帶來(lái)極大不便。

3.政府

在農(nóng)業(yè)支持力度上，政策支持力度相對(duì)于工業(yè)產(chǎn)業(yè)較低。此外，我國(guó)政策性金融機(jī)構(gòu)已建立多年，但對(duì)農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易的支持較少。進(jìn)出口政策性金融機(jī)構(gòu)規(guī)定了單筆業(yè)務(wù)支持的最低限額，對(duì)規(guī)模較小的項(xiàng)目不予支持，且支持的項(xiàng)目多為中、長(zhǎng)期項(xiàng)目，農(nóng)產(chǎn)品項(xiàng)目大都不在此范圍內(nèi)，因而農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)不易獲得政策性金融支持。

四、基于供應(yīng)鏈視角的農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易企業(yè)融資模式研究

供應(yīng)鏈融資是基于傳統(tǒng)的貿(mào)易融資方式的一種創(chuàng)新。在供應(yīng)鏈視角下，銀行從針對(duì)單個(gè)中小農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估擴(kuò)展到對(duì)整個(gè)供應(yīng)鏈的融資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，即以供應(yīng)鏈上的核心企業(yè)為出發(fā)點(diǎn)，開(kāi)展綜合授信，實(shí)現(xiàn)資金流、物流和信息流的綜合管理，為中小農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)提供資金支持。

1.農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)供應(yīng)鏈與資金缺口分析

在“農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)商農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)-國(guó)外進(jìn)口商”的農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈中，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)處于供應(yīng)鏈的中游，既是上游農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)商的采購(gòu)者，又是下游國(guó)外進(jìn)口商的農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)者。為降低交易成本，促進(jìn)企業(yè)間的合作，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)與上下游企業(yè)的合作關(guān)系將不斷深化，最終形成穩(wěn)定的供應(yīng)鏈聯(lián)盟關(guān)系。

在整個(gè)采購(gòu)、加工儲(chǔ)藏、銷售過(guò)程中，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)面臨嚴(yán)峻的資金融通問(wèn)題，如圖1所示：首先，在采購(gòu)階段，需支付部分定金或全部貨款；其次，農(nóng)產(chǎn)品加工階段，將花費(fèi)一定的加工成本；再次，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)面臨存貨壓力，在農(nóng)產(chǎn)品銷售出去前將耗費(fèi)大量的儲(chǔ)藏成本；最后，在銷售階段，國(guó)外進(jìn)口商—般采取賒購(gòu)方式，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)因此形成大量的應(yīng)收賬款。如何在應(yīng)付/預(yù)付賬款周轉(zhuǎn)期、存貨周轉(zhuǎn)期、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期實(shí)現(xiàn)資金融通是農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)亟待解決的問(wèn)題。

2.供應(yīng)鏈視角下的融資模式

供應(yīng)鏈融資將資金鏈與產(chǎn)業(yè)鏈進(jìn)行有效整合，實(shí)現(xiàn)中小農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)的融資目標(biāo)。針對(duì)農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)在采購(gòu)、加工儲(chǔ)藏、銷售三個(gè)不同階段，我們從應(yīng)付/預(yù)付賬款、存貨、應(yīng)收賬款入手提出以下多種供應(yīng)鏈融資模式。

（1）訂單融資

在農(nóng)產(chǎn)品采購(gòu)階段，上游強(qiáng)勢(shì)的農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)商會(huì)要求“先款后貨”或者支付部分定金以減少自身風(fēng)險(xiǎn)。針對(duì)這樣的情況，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)可以采用訂單融資模式進(jìn)行資金融通。訂單融資指農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)在接到國(guó)外進(jìn)口商的訂單后，商業(yè)銀行通過(guò)確認(rèn)訂單的真實(shí)性并評(píng)估國(guó)外進(jìn)口商的信用，為農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)提供一定的短期融資的業(yè)務(wù)。農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)可以利用這筆資金向上游農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)商支付農(nóng)產(chǎn)品采購(gòu)的應(yīng)付賬款或預(yù)付賬款。在農(nóng)產(chǎn)品銷售給國(guó)外進(jìn)口商后，國(guó)外進(jìn)口商直接向商業(yè)銀行支付貨款。訂單融資模式基于國(guó)外進(jìn)口商的的良好信譽(yù)進(jìn)行，整個(gè)過(guò)程中，商業(yè)銀行和物流公司全程監(jiān)視資金流和物流的去向。訂單融資操作流程如圖2所示。

（2）存貨抵押融資

在農(nóng)產(chǎn)品加工階段，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)需要一定的加工成本，加之農(nóng)產(chǎn)品具有易腐爛變質(zhì)性，在農(nóng)產(chǎn)品銷售出去前將耗費(fèi)大量的儲(chǔ)藏成本。在這樣的情況下，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)可以采用存貨抵押融資模式進(jìn)行資金融通。存貨抵押融資指農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)與商業(yè)銀行、物流公司簽訂《三方合作協(xié)議》，將未加工的初級(jí)農(nóng)產(chǎn)品或短期內(nèi)無(wú)需發(fā)貨的產(chǎn)成品抵押給商業(yè)銀行以申請(qǐng)融資的業(yè)務(wù)。在這個(gè)過(guò)程中，銀行與國(guó)外進(jìn)口商簽訂協(xié)議，以確保在農(nóng)產(chǎn)品企業(yè)貿(mào)易企業(yè)不能償付貸款時(shí)下游國(guó)外進(jìn)口商作為核心企業(yè)回購(gòu)抵押給銀行的存貨償付貸款。針對(duì)農(nóng)產(chǎn)品存貨抵押管理問(wèn)題，考慮到農(nóng)產(chǎn)品易損壞，不便轉(zhuǎn)移的特性，在實(shí)際操作中，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)自行保管抵押物，物流企業(yè)作為監(jiān)管方對(duì)被抵押農(nóng)產(chǎn)品進(jìn)行監(jiān)督。

根據(jù)存貨抵押方式的不同，存貨抵押融資分為存貨靜態(tài)抵押融資與存貨動(dòng)態(tài)抵押融資兩種。存貨靜態(tài)抵押融資是指農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)利用未加工的初級(jí)農(nóng)產(chǎn)品或短期內(nèi)無(wú)需發(fā)貨的產(chǎn)成品作擔(dān)保向銀行申請(qǐng)短期融資時(shí)，在抵押期間農(nóng)產(chǎn)品處于完全封存狀態(tài)，不可隨意改變形態(tài)、數(shù)量和占有人，直至農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)完全清償債務(wù)。存貨動(dòng)態(tài)抵押融資模式與存貨靜態(tài)抵押融資模式相似，不過(guò)在農(nóng)產(chǎn)品抵押期間，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)可對(duì)抵押的農(nóng)產(chǎn)品進(jìn)行提貨與補(bǔ)足，只需保證抵押的農(nóng)產(chǎn)品滿足銀行規(guī)定的最低要求即可。

在農(nóng)產(chǎn)品抵押期間，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)向銀行追加一定的保證金后，商業(yè)銀行將指示物流公司按相應(yīng)的配額向農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)發(fā)貨。需要注意的是這與存貨靜態(tài)抵押融資與存貨動(dòng)態(tài)抵押融資并不矛盾，因?yàn)檗r(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)向銀行追加保證金相當(dāng)于歸還了部分貸款，抵押物可相應(yīng)減少。存貨抵押融資操作流程如圖3所示。

（3）應(yīng)收賬款融資

在農(nóng)產(chǎn)品銷售階段，下游國(guó)外進(jìn)口商—般在約定期限內(nèi)支付貨款，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)因此形成大量的應(yīng)收賬款。為保證下一輪的正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)可采用應(yīng)收賬款融資模式進(jìn)行資金融通。應(yīng)收賬款融資指農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)利用未到期的應(yīng)收賬款憑證向商業(yè)銀行申請(qǐng)融資，下游國(guó)外進(jìn)口商資金回籠后直接向銀行歸還農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)的貸款。整個(gè)過(guò)程中，國(guó)外進(jìn)口商起著擔(dān)保作用，當(dāng)銀行在約定時(shí)間內(nèi)沒(méi)有收回貸款，國(guó)外進(jìn)口商作為核心企業(yè)承擔(dān)償付貸款的責(zé)任。

應(yīng)收賬款融資有質(zhì)押和保理兩種方式，區(qū)別是當(dāng)農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)利用應(yīng)收賬款憑證向商業(yè)銀行申請(qǐng)融資時(shí)，采用質(zhì)押方式，商業(yè)銀行對(duì)農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)有追索權(quán)，而采用保理方式商業(yè)銀行對(duì)農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)則無(wú)追索權(quán)。應(yīng)收賬款融資操作流程如圖4所示。

五、促進(jìn)供應(yīng)鏈融資在農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易中應(yīng)用的對(duì)策建議

供應(yīng)鏈融資在農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易中具有巨大的發(fā)展前景。從供應(yīng)鏈融資的四個(gè)參與主體來(lái)看，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)融資門(mén)檻降低、融資難問(wèn)題得到緩解：商業(yè)銀行業(yè)務(wù)量得以擴(kuò)展、融資風(fēng)險(xiǎn)減?。簢?guó)外進(jìn)口商作為核心企業(yè)交易成本降低，促使規(guī)模經(jīng)濟(jì)的形成：物流公司突破傳統(tǒng)業(yè)務(wù)范圍、盈利增加。但目前供應(yīng)鏈融資在四川省農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易發(fā)展中還存在一定的問(wèn)題，以下將從政府、銀行、企業(yè)三個(gè)角度有針對(duì)性地提出對(duì)策建議。

1.政府視角

（1）聯(lián)合行業(yè)協(xié)會(huì)打造信息共享平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)信息共享。信息不對(duì)稱是各企業(yè)之間的常態(tài)，保證信息傳輸?shù)募皶r(shí)、準(zhǔn)確，實(shí)現(xiàn)信息共享對(duì)供應(yīng)鏈成員間建立信任具有重大意義。政府應(yīng)積極聯(lián)合行業(yè)協(xié)會(huì)建立一個(gè)物流與資金流高度共享的信息平臺(tái)。通過(guò)該信息共享平臺(tái)，提高交易處理效率、降低交易成本，促進(jìn)各企業(yè)之間的聯(lián)系，完善企業(yè)與金融機(jī)構(gòu)、第三方物流公司的有效對(duì)接，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)與企業(yè)、第三方物流公司的有機(jī)整合。

（2）建立供應(yīng)鏈融資制度規(guī)范，減小信用風(fēng)險(xiǎn)。供應(yīng)鏈融資是基于傳統(tǒng)融資模式的創(chuàng)新，其具有一定的優(yōu)越性但必定存在一些不足。目前，我國(guó)供應(yīng)鏈融資在相關(guān)法律與制度的建立上還存在—定的空缺。為保證供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)在實(shí)踐中的可操作性，政府應(yīng)加快對(duì)供應(yīng)鏈融資相關(guān)法律與制度的建立與完善，以降低供應(yīng)鏈融資各方面臨的信用風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)供應(yīng)鏈融資在農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易中的應(yīng)用。

2.銀行視角

為降低融資風(fēng)險(xiǎn)，商業(yè)銀行提供的農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易融資方業(yè)務(wù)種類有限，這導(dǎo)致商業(yè)銀行業(yè)務(wù)量大大減少。商業(yè)銀行要增強(qiáng)其在眾多金融機(jī)構(gòu)中的競(jìng)爭(zhēng)力，就應(yīng)該轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)的融資觀念，充分了解供應(yīng)鏈融資的優(yōu)勢(shì)與風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)產(chǎn)品創(chuàng)新，積極開(kāi)展供應(yīng)鏈融資外貿(mào)業(yè)務(wù)。針對(duì)農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易的融資業(yè)務(wù)，商業(yè)銀行應(yīng)充分考慮到農(nóng)產(chǎn)品易腐爛變質(zhì)的特性，為農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)提供高效便捷的服務(wù)。

3.企業(yè)視角

（1）農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)

在農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易領(lǐng)域，供應(yīng)鏈融資的發(fā)展還處于起步階段，大多數(shù)的農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)對(duì)供應(yīng)鏈融資的了解較少。在這樣的情形下，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)可以設(shè)立相關(guān)部門(mén)，鼓勵(lì)工作人員學(xué)習(xí)、了解供應(yīng)鏈融資，積極與商業(yè)銀行合作，共同打造符合農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)自身發(fā)展的融資方案。此外，農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)還應(yīng)加強(qiáng)與供應(yīng)鏈上核心企業(yè)的合作與交流以形成穩(wěn)定的供應(yīng)鏈聯(lián)盟關(guān)系。

（2）核心企業(yè)

在供應(yīng)鏈融資模式下，核心企業(yè)扮演的角色主要是提供擔(dān)?；虼尕浕刭?gòu)等，其承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)較大，但風(fēng)險(xiǎn)與收益并存。與商業(yè)銀行相同，核心企業(yè)也應(yīng)轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)觀念，積極與上、下游中小農(nóng)產(chǎn)品企業(yè)合作，共同發(fā)展。核心企業(yè)利用自身良好資信為農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)帶來(lái)融資的同時(shí)，也促進(jìn)了農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易的發(fā)展，提高了整條供應(yīng)鏈的核心競(jìng)爭(zhēng)力，這也將為核心企業(yè)自身創(chuàng)造更大的利益。

（3）物流公司

物流公司在供應(yīng)鏈融資中扮演第三方監(jiān)管的角色，這也將是物流業(yè)發(fā)展的新契機(jī)。目前，我國(guó)物流業(yè)的發(fā)展還存在一些不足，很多貿(mào)易融資事件的發(fā)生均是由于物流公司的監(jiān)管不到位甚至是與農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易企業(yè)聯(lián)合串通，共同向商業(yè)銀行騙貸。物流公司必須加強(qiáng)自身的建設(shè)，在供應(yīng)鏈融資中做好監(jiān)管工作，共同促進(jìn)供應(yīng)鏈融資在農(nóng)產(chǎn)品對(duì)外貿(mào)易中的發(fā)展。