銀行承兌匯票貼現(xiàn)相關(guān)問題初探

摘 要 隨著國民經(jīng)濟持續(xù)增長，銀行承兌匯票作為一種以銀行信用為擔保的現(xiàn)貨期款票據(jù)結(jié)算方式被廣泛應用，在一定程度上對地方經(jīng)濟發(fā)展和銀行業(yè)務拓展都起到了積極作用。然而，近幾年來在銀根緊縮的大背景下，受巨大利益驅(qū)使，地下銀行承兌匯票貼現(xiàn)竟演變?yōu)槠毡榇嬖诘倪`法民間融資方式。本文將結(jié)合筆者所辦案例，對銀行承兌匯票貼現(xiàn)相關(guān)問題進行探討。

關(guān)鍵詞 銀行承兌匯票 貼現(xiàn) 優(yōu)勢

作者簡介：陸柏松，江蘇省律師協(xié)會維權(quán)工作委員會主任、常州市律師協(xié)會副會長、江蘇正氣浩然律師事務所主任，東南大學法學學士。

中圖分類號：D922.28 文獻標識碼：A DOI：10.19387/j.cnki.1009-0592.2017.04.182

一、 銀行承兌匯票貼現(xiàn)概念

（一） 以銀行為主體的銀行承兌匯票貼現(xiàn)

銀行承兌匯票，是指由出票人簽發(fā)和申請，委托付款銀行在指定日期承兌，并在承兌后的到期日向收款人或持票人支付確定金額的匯票。匯票的貼現(xiàn)是持票人在急需資金時， 將其持有的未到期的商業(yè)匯票經(jīng)過背書轉(zhuǎn)讓給銀行， 銀行從票面金額中扣除利息后， 將余款支付給持票人的行為。也就是說， 貼現(xiàn)的具體含義是指商業(yè)匯票的持票人在匯票到期日前， 為了取得現(xiàn)款而貼付一定利息將票據(jù)轉(zhuǎn)讓給銀行機構(gòu)的一種資金融通活動， 它體現(xiàn)的是一種票據(jù)的買賣關(guān)系。①

根據(jù)我國《票據(jù)管理實施辦法》和《支付結(jié)算辦法》對貼現(xiàn)的規(guī)定，銀行是唯一對銀行承兌匯票進行貼現(xiàn)的合法主體。

（二） 地下銀行承兌匯票交易市場的貼現(xiàn)

地下銀行承兌匯票交易市場貼現(xiàn)與銀行貼現(xiàn)最大區(qū)別在于主體，其主體為熟悉銀行承兌匯票業(yè)務、掌握銀行承兌匯票源信息的個人或者空殼公司。地下市場的交易方式為，首先從社會收取銀行承兌匯票、驗票，支付貼現(xiàn)款，然后將收進的承兌匯票銷售給下家。在此過程中賺取利差以牟取利益，其資金賬戶會通過開戶、銷戶來規(guī)避偵查。

二、地下銀行承兌匯票交易市場成因分析

（一） 銀行承兌匯票自身屬性

1.銀行承兌匯票轉(zhuǎn)讓具有相對安全性：

銀行承兌匯票由出票人的開戶銀行進行審核，同意到期無條件付款，其實質(zhì)是銀行以自己的信用為出票人的商業(yè)信譽提供擔保。換言之，只要銀行承兌匯票沒有流出銀行體系，轉(zhuǎn)讓過程中嚴格按照《票據(jù)法》相關(guān)規(guī)定進行背書，最后的款項回收能得到絕對保障。收票人通過虛構(gòu)交易背書或者直接購買且不在票據(jù)上背書的方式從社會上將銀行承兌匯票買入，由于沒有真實的交易交易關(guān)系，使得銀行承兌匯票脫離了銀行體系，一旦此時發(fā)生票據(jù)權(quán)利爭議，權(quán)利將得不到切實保障。但收票者會很快找到買家，將所收匯票予以銷售，匯票流回銀行體系。沒有背書者則可逃避被下手追索的風險。

2.銀行承兌匯票具有無因性：

盡管付款銀行在承兌時須對票據(jù)原因關(guān)系和票據(jù)資金關(guān)系進行較為嚴格的審查，但在其承兌匯票后卻有著確定的付款義務。收票者賣給企業(yè)賺取利差，若臨近到期則可借用有資質(zhì)的單位賬戶，偽造相關(guān)交易憑證提款。

（二） 地下銀行承兌匯票市場較銀行貼現(xiàn)的相對優(yōu)勢

1.無條件限制，程序便捷：

根據(jù)《支付結(jié)算辦法》，如果銀行承兌匯票未到期，持票人雖然有向銀行辦理貼現(xiàn)的權(quán)利，但卻對該權(quán)利做出了嚴格限制，辦理貼現(xiàn)必須具備以下三個條件：一是在銀行開立存款賬戶的企業(yè)法人以及其他組織；二是與出票人或者直接前手之間具有真實的商品交易關(guān)系；三是提供與直接前手之間的增值稅發(fā)票和商品發(fā)運單據(jù)復印件，在滿足條件的前提下尚需審批。同時，各商業(yè)銀行總行對貼現(xiàn)額度總量實施動態(tài)控制，達到額度后便不能在為客戶辦理貼現(xiàn)業(yè)務。相對于此，個人和票據(jù)中介無需任何審批手續(xù)，更有利于企業(yè)快速融資。

2.地下銀行承兌匯票市場的貼息率較銀行同期更低：

各商業(yè)銀行貼現(xiàn)利率各不相同，但總體而言均隨銀行貸款利率實時變化。以2012年6月為例，中國銀行貼現(xiàn)利率為100萬以上6.6%、100萬以下5.6%，而江蘇省常州市地下銀行承兌匯票市場的貼息率卻在2%至3%左右。

（三） 經(jīng)濟形勢及政策的壓力

申請簽發(fā)承兌匯票時，不同信用等級的企業(yè)所需繳納保證金不同，信用等級在BBB+級（含）以下的客戶需提供100%的保證金。這意味著首次申請簽發(fā)承兌匯票的中小企業(yè)申請不到或達不到融資目的。而信用等級較高的大企業(yè)，在銀行追求存貸比的壓力下向中小企業(yè)簽發(fā)承兌匯票。在歐債危機影響下，很多中小企業(yè)發(fā)展不景氣，大企業(yè)以承兌匯票支付造成其現(xiàn)金流不足，加之國家銀根緊縮，中小企業(yè)很難批得貸款，為了節(jié)省利息快捷套現(xiàn)，便轉(zhuǎn)向地下銀行承兌匯票市場。因此，經(jīng)濟發(fā)達、中小企業(yè)眾多的金融環(huán)境是地下承兌匯票市場的沃土。

三、地下銀行承兌匯票市場所引發(fā)的相關(guān)法律問題

（一）構(gòu)成刑事犯罪——非法經(jīng)營罪

銀行承兌匯票貼現(xiàn)主體只能是銀行，其他主體實行該行為則違反了我國《刑法》非法經(jīng)營罪的相關(guān)規(guī)定。2012年7月11日，浙江警方通報了一起浙江省涉案非法經(jīng)營額高達900余億元的非法票據(jù)貼現(xiàn)案件。多年來，經(jīng)營承兌匯票貼現(xiàn)業(yè)務人數(shù)眾多，范圍甚廣，考慮到經(jīng)濟發(fā)展形勢以及票據(jù)安全性的影響，雖然較易對此經(jīng)營行為定性，但警方仍需考慮全局對其實施打擊。

（二） 形成各種民事爭議

銀行承兌匯票經(jīng)過地下交易后，由于脫離銀行體系，收票人后手票據(jù)權(quán)利可能受侵犯，并可能被人利用其無相關(guān)真實交易憑證的弱點惡意掛失，通過法院判決到付款行提取票面金額。以下以筆者所辦理的案件為例來闡述相關(guān)法律問題。

2011年6月8日，A企業(yè)將十張共計票面金額100萬元的銀行承兌匯票支付給B企業(yè)作為貨款，背書人簽章，但被背書人空白。7月14日，B企業(yè)急需現(xiàn)金，便將該十張承兌匯票賣給收票人套現(xiàn)，其后，收票人將該承兌匯票分別賣予C、D兩個企業(yè)。8月21日，B企業(yè)破產(chǎn)，A企業(yè)聞風便以遺失票據(jù)為由，向法院提起公示催告。公示催告期間，若C、D兩企業(yè)沒有向法院申報權(quán)利，則法院將把票據(jù)權(quán)利判給A企業(yè)。本案中，C企業(yè)發(fā)現(xiàn)后向其前手（即收票人）追索，收票人及時通知C企業(yè)，在三方協(xié)商下C、D兩企業(yè)向法院申報權(quán)利。因收票人在買賣匯票時均有偽造交易憑證，兩人都能證明其票據(jù)為合法取得。在A企業(yè)訴C、D兩企業(yè)的票據(jù)返還請求權(quán)案件中，根據(jù)票據(jù)的無因性，C、D兩企業(yè)僅需證明票據(jù)在自己手中以及票據(jù)為合法取得即可，因此C、D勝訴。此時，A若想繼續(xù)主張自己的票據(jù)權(quán)利，則可以不當?shù)美颠€為由起訴收票人。收票人若不能證明其票據(jù)來源合法，便只得按照票面金額賠償給A企業(yè)。對A企業(yè)而言B企業(yè)已破產(chǎn)為其有利之處，收票人很難后補證據(jù)來證明上述事實。此處破產(chǎn)的B企業(yè)若換為個人的話，收票人的境況將更糟糕。

倘若在上述買賣承兌匯票的過程中，收票人沒有偽造相關(guān)交易憑證，C、D兩企業(yè)不能證明其票據(jù)合法來源，根據(jù)證據(jù)規(guī)則，法律上推定其為非法取得，此案件必然敗訴。若收票人不愿承擔責任，則C、D兩企業(yè)不能再向前手追索起訴收票人，而只能走不當?shù)美颠€的法律途徑。當然，如無證據(jù)證明收票人不當?shù)美?，則沒有任何辦法來保障其權(quán)利。

銀行承兌匯票是法人之間通過銀行進行結(jié)算的憑證，一旦發(fā)生糾紛，不僅爭議標的大而且直接關(guān)系到法人的流動資金的正常使用。②我國法律并未將惡意掛失入刑，在微薄的訴訟費和大額票面金額面前，很多人愿意為之一搏。上述案件雖勝訴，但收票人及其后手花費大量時間，所支付律師費、保全費及貼現(xiàn)過程中支付給收票人的利息，已遠超向銀行貼現(xiàn)所支付的利息，收票人還需冒著違法被抓的風險。然而，巨大利益驅(qū)使下，惡意各方都抱著這樣的賭徒心理。

四、 法律實務中企業(yè)對地下銀行承兌匯票市場的應對

筆者作為律師，建議企業(yè)盡量不要通過違法途徑貼現(xiàn)。若必須進行地下市場貼現(xiàn)或者已使用地下市場貼現(xiàn)該如何應對呢？

（一）恪盡謹慎管理義務

企業(yè)無論從正規(guī)渠道或地下市場收取銀行承兌匯票，均需盡謹慎注意義務，審查真實性和完整性，方法為發(fā)函致發(fā)票行驗證。在確定其真實性后采用專人專柜、電子登記賬簿管理保管票據(jù)。每月對票據(jù)做一次核查，檢查有無到期匯票或有無匯票被掛失以及時取款或申報權(quán)利。

（二） 保存合法取得憑證

企業(yè)無論是從正規(guī)渠道或地下市場收取銀行承兌匯票時，最佳方式為雙方在背書人和被背書人欄中簽章，若不可行，則在銀行承兌匯票的復印件下轉(zhuǎn)讓票據(jù)的人寫明此票據(jù)是由其轉(zhuǎn)讓，注明日期。有商業(yè)交易的，保留相關(guān)增值稅發(fā)票和發(fā)運單據(jù)。以此，即使票據(jù)權(quán)利不得主張，我們?nèi)钥芍鲝埐划數(shù)美颠€。

五、 規(guī)范銀行承兌匯票貼現(xiàn)業(yè)務的措施

地下銀行承兌匯票貼現(xiàn)所引發(fā)法律問題不利于社會穩(wěn)定和諧，對于一些原本就利潤微薄的中小企業(yè)而言，很可能雪上加霜走向破產(chǎn)。此外，地下銀行承兌匯票市場的發(fā)展導致銀行存貸規(guī)模被無限放大，使政府和監(jiān)管部門對金融形勢造成誤判，不利于政府宏觀調(diào)控手段的運用。銀行承兌匯票貼現(xiàn)業(yè)務亟需規(guī)范。

（一） 銀行應改善內(nèi)部管理，規(guī)范票據(jù)業(yè)務

一為抬高申請簽發(fā)銀行承兌匯票的門檻，即保證金由原來30%至50%提高到100%。銀行內(nèi)部將承兌匯票納入存款作為存貸比的一項重要考核指標，其結(jié)果為需要現(xiàn)金的中小企業(yè)被迫接受大企業(yè)簽發(fā)的承兌匯票，這樣使得缺乏現(xiàn)金流的中小企業(yè)只能轉(zhuǎn)向地下銀行承兌匯票貼現(xiàn)市場，銀行應結(jié)合市場需求，改變該指標。二為推出其他理財產(chǎn)品來取代銀行承兌匯票。銀行承兌匯票作為一種風險低、周轉(zhuǎn)快、期限短的短期融資手段，有著不可取代的地位，應當考慮的是如何規(guī)范而不是如何取締。

（二）立法放寬票據(jù)市場準入條件

不可否認，地下銀行承兌匯票貼現(xiàn)作為一種民間融資方式在某種程度上對經(jīng)濟發(fā)展起到了潤滑劑的作用。與其在管與不管，罰與不罰的選擇中博弈，不如將其可取之處合法化以助實用。對票據(jù)法作出修改，擴大票據(jù)貼現(xiàn)主體，有計劃地吸收更多金融機構(gòu)、企業(yè)進入票據(jù)貼現(xiàn)市場。

（三） 推廣電子商業(yè)匯票系統(tǒng)

央行幾年前就已建立了電子匯票系統(tǒng)，但企業(yè)都比較傾向于用紙質(zhì)銀行承兌匯票，原因在于其透明性、真實性。由于現(xiàn)在地下銀行承兌匯票市場相當對于很多企業(yè)來說是較為便捷的短期融資方式，但銀行承兌匯票貼現(xiàn)的主體只有銀行，倘若主體合法化，電子商業(yè)匯票系統(tǒng)不僅能解決銀行承兌匯票真假的識別問題，還能票據(jù)的背書情況納入監(jiān)測范圍，規(guī)范票據(jù)流轉(zhuǎn)秩序。

注釋：

①張慧霞.銀行承兌業(yè)務的法律風險探析.政法叢論.2002（3）.23.

②佟秀芝.淺議銀行承兌匯票糾紛及法律適用.寧波大學學報.1994，7（2）.120.

參考文獻：

[1]劉國聯(lián).淺議銀行承兌匯票風險及內(nèi)部控制對策.理論研究.2007（2）.