完善中小企業(yè)融資機(jī)制對(duì)策分析

張湘楠

摘要：在一國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的過程中，中小企業(yè)總是占企業(yè)主體的多數(shù)，而且在經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的方方面面都發(fā)揮著十分重要的作用。因此，中小企業(yè)的持久發(fā)展一直都是一個(gè)備受關(guān)注的問題。中小企業(yè)在經(jīng)濟(jì)社會(huì)中所起的作用和它在發(fā)展過程中的境遇卻有著很大的差別。中小企業(yè)的發(fā)展面臨著重重困難，其中最大的一個(gè)問題就是資金不足。并且在解決資金不足問題的時(shí)候，中小企業(yè)所擁有的選擇范圍十分狹窄，導(dǎo)致很多中小企業(yè)因?yàn)闊o法及時(shí)獲得企業(yè)發(fā)展所需要的資金而走向衰敗和死亡。當(dāng)然，通過分析當(dāng)前我國(guó)中小企業(yè)的融資現(xiàn)狀可以發(fā)現(xiàn)中小企業(yè)所面臨的融資難問題是在方方面面的因素共同作用下形成的，因此要解決這個(gè)問題，就需要從多個(gè)方面共同努力，才能找出解決中小企業(yè)融資難問題的有效對(duì)策，形成比較完善的中小企業(yè)融資機(jī)制。

關(guān)鍵詞：中小企業(yè)；融資；對(duì)策

1中小企業(yè)融資難的原因

1.1中小企業(yè)自身的特點(diǎn)以及在發(fā)展過程中的不規(guī)范行為，使融資發(fā)生困難

中小企業(yè)自身的特點(diǎn)決定了在融資上必然面臨著困難。首先，中小企業(yè)最顯著的特點(diǎn)就是規(guī)模較小，其資金實(shí)力比較薄弱、資產(chǎn)規(guī)模尤其是固定資產(chǎn)數(shù)量都較小，這在一定程度上就意味這中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)的穩(wěn)定性較差，企業(yè)向外部融資的可能性就比較小。以銀行信貸為例，中小企業(yè)的規(guī)模小，那么它在收集信息和分析市場(chǎng)方面的投入就必然遠(yuǎn)比不上大企業(yè)，且中小企業(yè)的還款能力更容易受外部因素影響，遠(yuǎn)不如大企業(yè)那么穩(wěn)定，銀行自然會(huì)棄中小企業(yè)而就大企業(yè)。其次，出于降低風(fēng)險(xiǎn)的需要，銀行或者是其他的金融機(jī)構(gòu)都更愿意發(fā)放擔(dān)保貸款，但中小企業(yè)自身資產(chǎn)有限，難以提供有效的抵押擔(dān)保品，在無法尋求第三方擔(dān)保的情況下，中小企業(yè)很難獲得相應(yīng)的貸款。

1.2商業(yè)銀行出于機(jī)制轉(zhuǎn)換的變革之中，其自身體制的弊端，使中小企業(yè)融資產(chǎn)生困難

首先，從設(shè)立之初，實(shí)力雄厚的國(guó)有商業(yè)銀行的市場(chǎng)定位就是為大型企業(yè)服務(wù)，中小企業(yè)就被排除在這些銀行放貸的對(duì)象選擇之外。再加上近兩年來互聯(lián)網(wǎng)金融的沖擊，我國(guó)商業(yè)銀行正處于改革的浪潮中，商業(yè)銀行面臨著激烈的負(fù)債業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)。在存款資源稀缺的情況下，各商業(yè)銀行為了吸引存款，紛紛實(shí)行存款利率上浮，這意味著銀行的負(fù)債成本上升。在這種情況下，各商業(yè)銀行必然要對(duì)貸款業(yè)務(wù)實(shí)行嚴(yán)格的把控。并且銀行在選擇貸款對(duì)象時(shí)具有十分嚴(yán)苛的標(biāo)準(zhǔn)，一般來說，“銀行在選擇貸款對(duì)象時(shí)以日均存款額和能夠提供的抵押擔(dān)保為標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行衡量，中小企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模小，可用資金緊張，很少有閑置資金能長(zhǎng)期存在銀行賬戶中，因此日均存款額很難達(dá)到銀行標(biāo)準(zhǔn)；從抵押擔(dān)保來看，中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定性不強(qiáng)，自身積累不充足，難以提供足額的擔(dān)保、抵押品，我國(guó)信用擔(dān)保體系的不健全和擔(dān)保公司職能的缺位，使得中小企業(yè)缺乏有公信力的資信證明，同時(shí)也缺少合適的擔(dān)保人為其提升信用?！雹偃绱艘粊恚蠖鄶?shù)的中小企業(yè)就會(huì)被各銀行拒之門外。此外，為明確貸款責(zé)任，銀行貸款發(fā)放貸款要經(jīng)過層層考察和審批，手續(xù)十分繁雜，但中小企業(yè)貸款具有兩個(gè)顯著性特點(diǎn)，即數(shù)量小、時(shí)效性強(qiáng)。但對(duì)銀行而言，無論貸款金額大小，銀行內(nèi)部的審批程序是既定的，也就是說，每一筆貸款給銀行增加的工作量與貸款金額的大小無關(guān)，那么銀行自然更傾向?yàn)橘Y金需求量較大的大企業(yè)發(fā)放貸款。這自然就在很大程度上增加了中小企業(yè)融資的困難。

1.3為中小企業(yè)服務(wù)的主導(dǎo)銀行實(shí)力弱，造成“內(nèi)生性歧視”

為了解決中小企業(yè)融資難的問題，國(guó)家也成立了專門的銀行，如以前的城市信用社，以及后來發(fā)展起來的一批中小銀行。從理論上來說，這些中小銀行本來就是為服務(wù)中小企業(yè)，解決其融資問題而生，因此，他們應(yīng)該通過大量的走訪調(diào)查等工作來了解自己所輻射的區(qū)域內(nèi)的中小企業(yè)的發(fā)展情況，在此基礎(chǔ)上對(duì)中小企業(yè)做一個(gè)綜合的判斷，來決定當(dāng)中小企業(yè)出現(xiàn)融資需求時(shí)如果銀行向它提供貸款到底會(huì)面臨什么樣的風(fēng)險(xiǎn)，從而可以提前做好規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的防范工作。但從實(shí)際中來看，這些中小銀行作為獨(dú)立經(jīng)營(yíng)、自負(fù)盈虧的市場(chǎng)主體，為了在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中生存下去，它們?cè)诮?jīng)營(yíng)的過程中與它們?cè)O(shè)立初衷漸行漸遠(yuǎn)。與大型商業(yè)銀行相比，這些中小銀行也存在先天不足、后天競(jìng)爭(zhēng)失利的情況，因此，這些中小銀行往往比大型商業(yè)銀行更加注重發(fā)放貸款質(zhì)量，降低放貸的風(fēng)險(xiǎn)。在選擇放貸對(duì)象的時(shí)候，它們并沒有向中小企業(yè)傾斜，而是在選擇貸款對(duì)象時(shí)建立了大型商業(yè)銀行的標(biāo)準(zhǔn)，把一些具有發(fā)展?jié)摿Φ闹行∑髽I(yè)拒之門外，有的中小銀行為了吸引大企業(yè)作為其貸款對(duì)象，甚至選擇為大企業(yè)提供更多的便利條件。這種“內(nèi)生性歧視”進(jìn)一步增加了中小企業(yè)融資的困難

2解決中小企業(yè)融資困難的對(duì)策研究

2.1加強(qiáng)企業(yè)管理，提高企業(yè)的資信度

中小企業(yè)在發(fā)展初期通過外部融資獲取資金的困難相對(duì)更大，并且企業(yè)也很難靠一己之力來擺脫這些困難。在這樣的情況下，中小企業(yè)必須認(rèn)識(shí)到內(nèi)部融資的重要性，苦練內(nèi)功，靠?jī)?nèi)部融資來解決發(fā)展過程中大部分的資金需求。首先，從觀念上來說，中小企業(yè)尤其是中小企業(yè)的老板必須認(rèn)識(shí)到內(nèi)部資金對(duì)企業(yè)實(shí)現(xiàn)持續(xù)發(fā)展的重要性，這主要體現(xiàn)在兩點(diǎn)：第一，內(nèi)源資金為在一個(gè)企業(yè)成立之初為企業(yè)提供了正常的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)所需要的資金；第二，內(nèi)源資金的多少還在很大程度上決定企業(yè)所能吸引的外部資金規(guī)模的大小。

2.2加強(qiáng)金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)的信貸支持

中小企業(yè)資金需求的顯著特點(diǎn)就是時(shí)效性和靈活性強(qiáng)；但金融機(jī)構(gòu)目前的一些金融產(chǎn)品時(shí)效性差、品種過于單一，不能滿足中小企業(yè)的實(shí)際需要。金融機(jī)構(gòu)當(dāng)前的金融產(chǎn)品具有普遍性，且為了降低風(fēng)險(xiǎn)，金融機(jī)構(gòu)紛紛實(shí)行嚴(yán)格的貸款審批程序，整個(gè)貸款流程走下來所需要的時(shí)間較長(zhǎng)。但對(duì)中小企業(yè)來說商機(jī)往往稍縱即逝，能夠及時(shí)抓住機(jī)會(huì)的企業(yè)就能求得發(fā)展，而那些錯(cuò)過了商機(jī)的企業(yè)要想得到下一次的機(jī)會(huì)就很難，因此，保證中小企業(yè)能夠及時(shí)獲得所需要的資金，是幫助中小企業(yè)發(fā)展的重中之重。為此，為了扶持中小企業(yè)的發(fā)展，各商業(yè)性金融機(jī)構(gòu)，應(yīng)該打造一些能夠適應(yīng)中小企業(yè)資金需求特點(diǎn)的金融產(chǎn)品，并專項(xiàng)專辦，為中小企業(yè)建立一套簡(jiǎn)易審批程序。