建筑企業(yè)流動(dòng)資金大量滯留的現(xiàn)狀及成因

文/謝春光

建筑企業(yè)流動(dòng)資金大量滯留的現(xiàn)狀及成因

文/謝春光

近年來(lái)，很多房地產(chǎn)建筑企業(yè)都面臨著日常資金壓力，特別是隨著企業(yè)回款放慢，流動(dòng)資金滯留的現(xiàn)象更加普遍。本文就是從建筑企業(yè)在日常經(jīng)營(yíng)中如何形成了大量滯留資金，以及對(duì)這部資金的構(gòu)成和形成原因進(jìn)行逐次的分析，以求達(dá)到，企業(yè)能夠事先的預(yù)防，最大限度降低這部分資金的占用，從而使企業(yè)能夠最有效的使用資金，從而為股東和企業(yè)創(chuàng)造更大的價(jià)值。

建筑企業(yè)；流動(dòng)資金；滯留；現(xiàn)狀；成因

一、建筑企業(yè)流動(dòng)資金形在有別于其他行業(yè)的企業(yè)，有其自身的特殊性

建筑企業(yè)流動(dòng)資金的占用除了企業(yè)本身所參與經(jīng)營(yíng)管理所墊付的必要資金外，還有國(guó)家對(duì)建筑行業(yè)制定的法律法規(guī)對(duì)企業(yè)所要求的必須交納一定數(shù)額的資金，比如建筑企業(yè)需要交付的工程履約保證金，工程項(xiàng)目的質(zhì)保金，以及各種各樣的押金。以我們單位沈陽(yáng)全運(yùn)村建設(shè)有限公司為例，當(dāng)時(shí)承建沈陽(yáng)全運(yùn)村時(shí)，企業(yè)交納各種保證金，押金就達(dá)1000萬(wàn)之多，到目前為止，質(zhì)保金還相當(dāng)一部分沒(méi)有收回。各種形式的流動(dòng)資金的占用，造成了企業(yè)日常波動(dòng)資金嚴(yán)重不足，為此企業(yè)不得不通過(guò)舉債來(lái)維持日常的施工，使得本來(lái)就很低的利潤(rùn)空間，進(jìn)一步被壓縮，影響了建筑企業(yè)的生存和發(fā)展。

二、建筑企業(yè)日常流動(dòng)資金被大量滯留，具體如下

作者以本人單位沈陽(yáng)全運(yùn)村建設(shè)有限公司為例，對(duì)其進(jìn)行分析。

（一）流動(dòng)資金占用的總體情況

依據(jù)企業(yè)自已2009-2014年年報(bào)披露：2009-2011年，沈陽(yáng)全運(yùn)村建設(shè)有限公司應(yīng)收賬款、存貨分別占當(dāng)年的銷(xiāo)售收入的30％， 30％； 32％， 35％； 35％， 40％， 到2012年，此比例已達(dá)40％， 40％， 到2014年兩項(xiàng)占銷(xiāo)售收入的比例已達(dá)85％。

（二）存貨總額構(gòu)成和分布

2009年-2011年，企業(yè)原材料、房地產(chǎn)存貨以及已完工未驗(yàn)收的存貨占企業(yè)總體存貨75％，到2014年這個(gè)比例已達(dá)85％以上，這也進(jìn)一步說(shuō)明了，建筑企業(yè)的存貨構(gòu)成主要是房地產(chǎn)的存量，由于受?chē)?guó)家法律、法規(guī)的影響，有一些存貨不能馬上轉(zhuǎn)化企業(yè)的現(xiàn)金流，而與之關(guān)聯(lián)的各種保證金，也要占用相當(dāng)長(zhǎng)的時(shí)間，這也進(jìn)一步說(shuō)明了建筑企業(yè)較其他行業(yè)的企業(yè)要占用更多的流動(dòng)資金。

（三）應(yīng)收款項(xiàng)的構(gòu)成

2009-2011年企業(yè)累計(jì)應(yīng)收款項(xiàng)（包括應(yīng)收賬款、其他應(yīng)收款以及預(yù)付賬款及待攤費(fèi)用）已達(dá)2.1億元，到了2014年已達(dá)3.5億元。按照項(xiàng)目劃分，各種履約保證金占到50％，其他各種保證金占到12％，質(zhì)保金占到10％，其他為客戶(hù)所欠貨款。按客戶(hù)性質(zhì)劃分，政府工程及國(guó)有性質(zhì)的單位占到了80％以上，可見(jiàn)國(guó)家的工程，導(dǎo)致建筑企業(yè)的流動(dòng)資金被大量占用。

三、建筑企業(yè)流動(dòng)資金大量的滯留的原因

（一）外部環(huán)境的客觀因素

國(guó)家對(duì)建筑行業(yè)雖然分布了很多法律、法規(guī)，建筑法也對(duì)建筑企業(yè)各方面作出了相關(guān)規(guī)定，比如建筑法規(guī)定，發(fā)包單位要按照合同的約定，及時(shí)拔付工程款。建筑工程結(jié)算辦法中規(guī)定，工程交付使用后1年，結(jié)算質(zhì)保金。法律、法規(guī)雖然都有規(guī)定，但彈性較大，不是剛性要求，建筑企業(yè)很難憑借其收回回款。

（二）部門(mén)規(guī)章不合理，很難執(zhí)行

比如，我們單位承接全運(yùn)村項(xiàng)目建設(shè)時(shí)，就向當(dāng)?shù)卣患{了項(xiàng)目總額5％的質(zhì)保金，此質(zhì)保金已跨期幾個(gè)年度。此外，項(xiàng)目規(guī)定包工包料工程的預(yù)付款按合同約定拔付，但在實(shí)際中，我們單位除收到第一筆預(yù)付款后，就沒(méi)有再收到任何款項(xiàng)，此項(xiàng)工程大部份由建筑企業(yè)墊付完成。另外向政府交納的安全施工保證金，也一直沒(méi)有收回來(lái)，到現(xiàn)在已不了了之了。

（三）國(guó)家宏觀政策的變化，左右了建筑企業(yè)流動(dòng)資金的占用的規(guī)模

近年來(lái)，房地產(chǎn)市場(chǎng)持續(xù)低迷，政府已無(wú)力繼續(xù)投資于房市，建筑企業(yè)為了生存，仍繼續(xù)投入流動(dòng)資金，使流動(dòng)資金的占用規(guī)模不斷擴(kuò)大，而經(jīng)濟(jì)的下滑，使得建筑企業(yè)的回款沒(méi)有明顯好轉(zhuǎn)，使得建筑企業(yè)的流動(dòng)資金的占用現(xiàn)狀沒(méi)有得到絲毫的好轉(zhuǎn)。

建筑企業(yè)自身墊資建設(shè)的現(xiàn)象比較普遍。我們單位的項(xiàng)目中有近一半的項(xiàng)目需要企業(yè)自行墊資，使得企業(yè)的流動(dòng)資金規(guī)模越來(lái)越大，盡管現(xiàn)在已引起公司領(lǐng)導(dǎo)層的關(guān)注，但由于數(shù)額大，周期長(zhǎng)，很難在短時(shí)間內(nèi)消化。

（四）建設(shè)單位管理不規(guī)范

有些建設(shè)單位管理不規(guī)范，不按工程質(zhì)保期和工程價(jià)款結(jié)算預(yù)留保證金和暫扣款，導(dǎo)致建筑企業(yè)不能及時(shí)收回款項(xiàng)。此外對(duì)建設(shè)單位缺乏必要的約束和監(jiān)督。

（五）建筑企業(yè)自身原因

1.建筑企業(yè)自身墊資建設(shè)的現(xiàn)象比較普遍。我們單位的項(xiàng)目中有近一半的項(xiàng)目需要企業(yè)自行墊資，使得企業(yè)的流動(dòng)資金規(guī)模越來(lái)越大，盡管現(xiàn)在已引起公司領(lǐng)導(dǎo)層的關(guān)注，但由于數(shù)額大，周期長(zhǎng)，很難在短時(shí)間內(nèi)消化。

2.盲目開(kāi)發(fā)。前些年房地產(chǎn)市場(chǎng)高度膨脹，建筑企業(yè)紛紛加大開(kāi)發(fā)力度，投入巨額資金，使企業(yè)的流動(dòng)資金的規(guī)模不斷增大，而房地產(chǎn)市場(chǎng)是存貨周期比較長(zhǎng)的行業(yè)，從存貨到回籠資產(chǎn)有時(shí)需要很長(zhǎng)時(shí)間，建筑企業(yè)的急功近利，也恰恰造成了流動(dòng)資金占用過(guò)大的現(xiàn)狀。

3.忽視驗(yàn)工計(jì)價(jià)、施工計(jì)劃考慮不周、內(nèi)部管理不到位、忽視房地產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)源頭管控也是造成建筑企業(yè)流動(dòng)資金占用規(guī)模不斷增大的重要因素。

［1］楊威榮.建筑施工企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作之我見(jiàn)［J］.財(cái)會(huì)園地，2007.

［2］汪臻.小議建筑施工企業(yè)財(cái)務(wù)管理［J］.財(cái)會(huì)研究，2007（4）.

［3］徐培德，祝江漢.項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)分析理論方法及運(yùn)用［M］.國(guó)防科技大學(xué)出版社，2007，1:112.

（作者單位：沈陽(yáng)全運(yùn)村建設(shè)有限公司）