金融業(yè)對國家產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟發(fā)展的影響及戰(zhàn)略措施

■ 崔湘怡（中南民族大學 武漢 430073）

金融服務業(yè)發(fā)展對國家產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟發(fā)展的意義

金融經(jīng)濟對國家產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟發(fā)展具有重要推動作用，是國民經(jīng)濟發(fā)展的重要保障。改革開放以來，我國金融產(chǎn)業(yè)呈現(xiàn)了良好發(fā)展態(tài)勢，尤其是“十七大”之后，金融經(jīng)濟出現(xiàn)了前所未有的發(fā)展格局，我國資本市場及其投資銀行從無到有、從小到大、從區(qū)域到全國，發(fā)展速度令人鼓舞。截止到2008年9月，國內(nèi)已經(jīng)有107家證券公司，各種類型的銀行根據(jù)國內(nèi)外經(jīng)濟金融形勢變化情況，適時適度調(diào)整貨幣政策，參與金融投資活動，創(chuàng)造巨額社會財富。僅就2010年前三個季度，從貸款方面看，金融機構人民幣各項貸款的增量分別達到2.60萬億元、4.63萬億元和6.30萬億元，同比增長了24.08%、18.2%、18.5%，從存款方面看，前三個季度金融機構人民幣各項存款分別增加4.04萬億元、7.63萬億元和10.32萬億元，同比增長22.11%、19%和20%。銀行間市場交易活躍，利潤率也呈上升趨勢。這些利率主要來自國家各個方面的產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟渠道，為我國國民經(jīng)濟每年將近9%的增長勢頭做出了積極貢獻。今后一段時期，隨著我國工業(yè)化、城鎮(zhèn)化進程的加快，尤其是“北上廣深”等一二線城市的快速發(fā)展，社會各個產(chǎn)業(yè)對金融資本的需求將會加劇，拓展金融資本流通渠道，實現(xiàn)金融資本管理機制創(chuàng)新將是發(fā)展國民經(jīng)濟的重要舉措。總之，保持金融產(chǎn)業(yè)政策在產(chǎn)業(yè)和區(qū)域上與經(jīng)濟發(fā)展目標一致，金融組織政策與金融產(chǎn)業(yè)目標一致，是發(fā)展金融產(chǎn)業(yè)的必然要求。金融產(chǎn)業(yè)與科學技術和新興產(chǎn)業(yè)相融合，加大了產(chǎn)業(yè)發(fā)展速度和產(chǎn)業(yè)結構調(diào)整步伐。

金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展面臨的主要問題

改革開放多年來，尤其是“十一五”規(guī)劃后期與“十二五”規(guī)劃前期，我國金融業(yè)得到了迅猛發(fā)展，對國民經(jīng)濟增長的作用凸顯，但與國際發(fā)達國家相比，我國金融產(chǎn)業(yè)還面臨規(guī)模小，產(chǎn)業(yè)集中度低，盈利模式同質(zhì)、內(nèi)部管理機制不健全等問題。這些問題歸納起來，分為以下幾個方面:

（一） 金融發(fā)展格局不合理且發(fā)展緩慢

面對激烈的市場競爭，我國金融產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟快速增長的基礎還需加強，民間投資和內(nèi)生增長動力不足，金融體系中銀行業(yè)資產(chǎn)占全部金融資產(chǎn)的90%以上，銀行占據(jù)首要和主導位置，保險、基金業(yè)發(fā)展緩慢，產(chǎn)業(yè)密度和產(chǎn)業(yè)深度低。金融機構之間的聯(lián)系不緊密，沒有建立起有效的聯(lián)盟和合作機制。金融機構吸納外部資金的能力不強，上市的機構為數(shù)不多。突出表現(xiàn)在金融發(fā)展格局的不合理與不完善，這些問題制約金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展步伐。

（二）金融產(chǎn)業(yè)缺少長效戰(zhàn)略規(guī)劃

我國很多金融機構規(guī)模小，資金來源不穩(wěn)定，服務范圍狹窄，服務層次低。貸款、代收代付、租賃、代理保險、擔保承諾等是金融機構傳統(tǒng)的盈利模式。就貸款業(yè)務而言，由于貸款的門檻很高，很多亟需資金的小微型企業(yè)不能得到有效資金幫助。我國金融產(chǎn)業(yè)應制定長效的戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃，建設多層次、多功能的金融市場體系，開展銀行、證券、票據(jù)、信托、期貨、租賃等業(yè)務，形成多元化、立體化的產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟發(fā)展格局。我國金融產(chǎn)業(yè)還需要穩(wěn)步推進國家注資、處置不良資產(chǎn)，設立股份公司、引進境內(nèi)外戰(zhàn)略投資者、擇機上市等工作。同時，還要創(chuàng)新監(jiān)管理念，遵循“管法人、管風險、管內(nèi)控、提高透明度”的原則，形成以償付能力、公司治理和市場行為監(jiān)管為主的現(xiàn)代監(jiān)管體系，并制定符合金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展的長遠戰(zhàn)略規(guī)劃。

（三） 金融機構與產(chǎn)業(yè)投資的融合度差

由于很多金融機構法人治理結構不規(guī)范，內(nèi)部控制手段弱化，市場無序競爭，潛在的銀行信用風險、操作風險問題比較突出，它們對投資項目的風險管控和規(guī)避的能力弱，不確定哪些項目具有市場前景和產(chǎn)業(yè)價值，還有很多金融機構沒有制定產(chǎn)業(yè)投資項目發(fā)展規(guī)劃，致使金融機構與產(chǎn)業(yè)部門的融合性差，只是表面的融合，并沒有從內(nèi)部機制上進行深度融合和創(chuàng)新。很多產(chǎn)業(yè)發(fā)展中的現(xiàn)實問題沒有找到合理的資金解決通道，不能提供個性化的資金解決方案。金融服務模式層次較低，服務品種少，已經(jīng)成為困擾和羈絆金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展的主要障礙。實踐證明，在新型的商業(yè)模式中，除了傳統(tǒng)的借貸模式，股權形式、合同能源管理模式都是金融資本可能采用的投資形式。

以金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展推進我國產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟發(fā)展的重要舉措

（一）實行金融資本和產(chǎn)業(yè)資本的相互滲透與融合

國內(nèi)外經(jīng)濟發(fā)展實踐證明，金融資本和工業(yè)資本的相互融合和相互滲透主要是通過業(yè)務上的相互滲透來實現(xiàn)的：銀行等大金融機構通過借貸、股權購買工商企業(yè)的股票、債券，或者是直接開辦工廠、企業(yè)，來實施產(chǎn)業(yè)資本的經(jīng)營活動；對于那些工業(yè)資本雄厚的資本家、企業(yè)主而言，將資本投資到金融領域，成立股份制銀行、基金公司、信托公司，使那些資本家、企業(yè)主一躍而躋身金融領域，成為金融寡頭和巨人。美國著名的金融財團摩根公司就是從銀行資本發(fā)展為金融資本的，后期摩根公司又創(chuàng)辦或參股或買斷美國鋼鐵公司和美國通用電氣公司，集資本和實體企業(yè)于掌中。

我國要發(fā)展產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟，必須要實現(xiàn)金融資本和產(chǎn)業(yè)資本的融合，建立金融機構與產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟發(fā)展主體共贏的合作機制。雙方可實行技術入股聯(lián)營生產(chǎn)和資本投入開展排他性的緊密合作。合作可以分為兩種方式：第一種方式是項目合作階段，基于具體的單個項目逐一開展合作；第二個階段是公司合作，由雙方出資組建集團公司，以公司的名義開展業(yè)務。雙方合作應本著社會效益和經(jīng)濟利益并重，以社會效益為主，兼顧經(jīng)濟效益的原則，以市場為導向，堅持資源共享、優(yōu)勢互補、平等互利的原則，充分利用有效政策資源、市場資源、技術資源、資金資源?；诟髯缘馁Y源優(yōu)勢，金融機構主要負責項目的資金投入，另一合作方可提供技術支持，不斷進行技術創(chuàng)新與集成，增加技術產(chǎn)品的品種、品質(zhì)、產(chǎn)量，或者是進行市場資源開發(fā)、運營管理等服務，培育富有競爭力的市場主體，實現(xiàn)資本增值和放大?？傊?，金融資本與產(chǎn)業(yè)資本的有效滲透和融合，能在很大程度上提高金融資本的主導作用，能夠有效推進我國產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟的快速發(fā)展，盡快完成與世界金融產(chǎn)業(yè)的接軌。

（二）創(chuàng)新金融服務并促進產(chǎn)業(yè)結構調(diào)整

建立健全金融產(chǎn)業(yè)貨幣和投資決策機制，加強投資決策的科學化、專業(yè)化水平，加強貨幣政策與財政政策、產(chǎn)業(yè)政策及金融監(jiān)管政策的協(xié)調(diào)配合，建設良好的投資環(huán)境，創(chuàng)新投資政策和管理工具。銀行機構要完善信貸政策，以國家產(chǎn)業(yè)政策為指導，進行金融產(chǎn)品創(chuàng)新，促進工業(yè)企業(yè)產(chǎn)業(yè)結構調(diào)整和升級。特別是鼓勵那些高能耗、高污染的企業(yè)進行節(jié)能減排改造和技術創(chuàng)新，例如鋼鐵企業(yè)、電廠、化工廠、水泥企業(yè)、玻璃企業(yè)等高耗能的企業(yè)，其節(jié)能減排工作已經(jīng)被列為“十二五”國家產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃的重要內(nèi)容，金融機構應該加強與這些行業(yè)的合作，拓寬高耗能企業(yè)的發(fā)展格局，降低能耗，提高產(chǎn)能，通過高耗能企業(yè)的調(diào)整，體現(xiàn)金融產(chǎn)業(yè)的服務價值，提高金融產(chǎn)業(yè)的服務水平。另外，“節(jié)能產(chǎn)品惠民工程”是國家發(fā)改委、工信部、財政部聯(lián)合發(fā)布的旨在推進節(jié)能減排的戰(zhàn)略，特別是召開“十八大”以來，國家對資源綜合利用產(chǎn)品的推廣極其重視，金融機構也要適時的融入到這股綠色經(jīng)濟浪潮中，調(diào)整金融產(chǎn)業(yè)服務方向，促進綠色經(jīng)濟產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，發(fā)揮金融產(chǎn)業(yè)積極作用。

（三）深化金融業(yè)改革且推進金融機構做大做強

金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展同其他產(chǎn)業(yè)一樣，有其必然的發(fā)展規(guī)律。由于歷史的原因，我國金融機構多數(shù)以國家所有或者控股為主體，這些國有企業(yè)的內(nèi)部監(jiān)管機制不健全，市場化運作水平不高，有必要建立起行之有效的企業(yè)管理制度，實行董事會領導下的法人治理與風險控制。實行不同區(qū)域、不同層次的金融機構特色管理模式。落實和完善擔保機制、政策補貼、風險分散轉(zhuǎn)移機制和補償機制。鼓勵有條件的金融企業(yè)通過企業(yè)聯(lián)盟、上市的形式進行增資擴股，發(fā)行次級債等方式補充資本，增強資本實力和償付能力。建設金融機構特色服務機制和主營業(yè)務機制，協(xié)同國家產(chǎn)業(yè)發(fā)展目標，更好的服務于資本市場。金融機構的混業(yè)經(jīng)營和聯(lián)合經(jīng)營將成為金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展的一條新路徑，例如，光大集團控股光大銀行、光大證券、光大信托三大機構，同時控股申萬證券、組建中加合資壽險公司等；平安保險也同時立足五大主業(yè)，包括產(chǎn)險、壽險、信托、證券和銀行等，金融企業(yè)控股進行混業(yè)經(jīng)營的模式已經(jīng)成為金融機構改革和發(fā)展的方向。金融集團控股經(jīng)營的方式，為其他產(chǎn)業(yè)的發(fā)展提供了有效的資金支持，有利于提高我國金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展的內(nèi)需，是金融產(chǎn)業(yè)做大做強的一條可探索之路。

（四）建設健康發(fā)展的金融市場體制

建設完備的、健康的金融市場體制，是金融產(chǎn)業(yè)促進我國產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟發(fā)展的重要保障，應該不斷完善金融市場、債券市場和股票市場的發(fā)展。

不斷完善的金融市場，促進同業(yè)拆借市場、回購市場、短期融資市場、商業(yè)匯票市場協(xié)調(diào)發(fā)展，拓寬市場廣度和深度，增強流動性管理功能；不斷完善債券市場。建立債券市場的信用管理機制，強化市場約束，豐富債券品種，完善債券投資者結構。創(chuàng)新中小企業(yè)債券融資方式；不斷完善股票市場。股票已經(jīng)成為我國金融領域一項主要的金融工具。其認可人群不斷增長。金融機構要不斷創(chuàng)新股票市場業(yè)務模式和業(yè)務范圍，積極推進創(chuàng)業(yè)板等板塊，為中小企業(yè)發(fā)展提供良好的融資平臺；此外，在期貨市場、保險市場金融機構也有伸縮的空間，通過這些市場的資本投放和資本回籠，形成資本增值服務。

（五）完善我國金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展的法制法規(guī)

金融政策與國民經(jīng)濟發(fā)展政策在發(fā)展目標上具有一致性，盡管我國對金融企業(yè)經(jīng)營管理宏觀層面的法律法規(guī)在1993年分業(yè)經(jīng)營的框架基礎上不斷完善，出臺了一系列法律法規(guī)，包括：第一，中華人民共和國銀行業(yè)監(jiān)督管理法（2003年12月27日頒布，2006年10月31日修正）；國有重點金融機構監(jiān)事會暫行條例（2000年3月15日頒布）；國務院辦公廳關于當前金融促進經(jīng)濟發(fā)展的若干意見（2008年12月8日頒布）；金融許可證管理辦法（2003年5月31日頒布，2007年7月3日修正）；第二，銀行法律：中華人民共和國中國人民銀行法（1995年3月18日頒布，2003年12月27日修正）；中華人民共和國人民幣管理條例（2000年2月3日頒布）；商業(yè)銀行服務價格管理暫行辦法（2003年6月26日頒布）；商業(yè)銀行操作風險管理指引（2007年5月14日頒布）等法律。這些法律法規(guī)的出臺解決了我國產(chǎn)業(yè)發(fā)展中的一些問題，但是隨著我國經(jīng)濟發(fā)展步伐的加快，這些法律和法規(guī)遠遠不能滿足目前市場經(jīng)濟發(fā)展的要求。為此，建立一套行之有效的法律法規(guī)，仍然是當前我國金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展必不可少的制度保障。

結論

綜上所述，金融產(chǎn)業(yè)是我國產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟發(fā)展的重要支撐，有力促進了我國產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟發(fā)展。我國必須實行金融資本和產(chǎn)業(yè)資本的相互滲透與融合，創(chuàng)新金融服務，促進產(chǎn)業(yè)結構調(diào)整，深化金融業(yè)改革，推進金融機構做大做強，建設健康發(fā)展的金融市場體制，完善我國金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展的法制法規(guī)，促進金融市場的規(guī)范化、科學化發(fā)展，并為我國產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟發(fā)展提供重要保障。隨著“十二五” 規(guī)劃發(fā)展的不斷深入，隨著金融產(chǎn)業(yè)的不斷整合和優(yōu)化，具有發(fā)展前景和競爭力的產(chǎn)業(yè)格局必將成為我國經(jīng)濟增長的動力引擎。

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