中等收入陷阱的實(shí)證性分析及對(duì)中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的啟示

鄧攀宇

摘 要：“中等收入陷阱”是指當(dāng)一個(gè)國(guó)家經(jīng)濟(jì)水平經(jīng)過(guò)一段時(shí)間的快速發(fā)展，達(dá)到中等水平后，由于不能順利實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的轉(zhuǎn)變，導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)動(dòng)力不足，最終致使經(jīng)濟(jì)發(fā)展相對(duì)停滯的一種現(xiàn)象?；谑澜玢y行相關(guān)數(shù)據(jù)，發(fā)現(xiàn)“中等收入陷阱”是一國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定程度后普遍面臨的一個(gè)問(wèn)題。從實(shí)證角度分別分析對(duì)比我國(guó)與跌入和跨越“中等收入陷阱”的典型國(guó)家的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式。在此基礎(chǔ)上，對(duì)中國(guó)未來(lái)一段時(shí)間的經(jīng)濟(jì)發(fā)展提出相應(yīng)的建議，以期幫助我國(guó)成功跨越“中等收入陷阱”。

關(guān)鍵詞：中等收入陷阱;經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng);Johansen協(xié)整檢驗(yàn)

中圖分類(lèi)號(hào)：F014 ? ? ? ?文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A ? ? ?文章編號(hào)：1673-291X（2015）27-0003-02

一、“中等收入陷阱”問(wèn)題背景

“中等收入陷阱”這一概念是在世界銀行《東亞經(jīng)濟(jì)發(fā)展報(bào)告（2006）》中首次提出的。此后，這一經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象被用來(lái)指代如拉丁美洲與東南亞部分國(guó)家所面臨的經(jīng)濟(jì)困境，而韓國(guó)與日本的經(jīng)濟(jì)發(fā)展成就則被看作成功跨越“中等收入陷阱”的大型經(jīng)濟(jì)體的典范。

根據(jù)世界銀行統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，2013年中國(guó)人均GDP為6 807.4美元，已進(jìn)入中等偏上收入國(guó)家行列。2014年中國(guó)GDP增速為7.4%，這是自1990年以來(lái)中國(guó)經(jīng)濟(jì)的最低增速。在今后的幾年里，預(yù)計(jì)中國(guó)的經(jīng)濟(jì)增速將進(jìn)一步放緩。

因此，中國(guó)經(jīng)濟(jì)能否成功實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)型，是否可以跨越“中等收入陷阱”，已成為世界所關(guān)注的問(wèn)題。

二、“中等收入陷阱”具有客觀存在性

我國(guó)一些著名學(xué)者至今仍對(duì)“中等收入陷阱”這一命題存在質(zhì)疑。劉福垣一直指“中等收入陷阱”是一個(gè)偽命題，認(rèn)為這只是人們?cè)贕DP崇拜下的一種錯(cuò)覺(jué)，任何國(guó)家經(jīng)濟(jì)質(zhì)的進(jìn)步都需要相當(dāng)長(zhǎng)的時(shí)間聚集能量，且任何一個(gè)社會(huì)平均收入水平都必然經(jīng)歷一個(gè)或長(zhǎng)或短的中等收入階段。樊綱認(rèn)為，如果企業(yè)生產(chǎn)力增速快于工資增速就不會(huì)出現(xiàn)所謂的陷阱，如果不符合該要求，任何階段都有可能掉入“陷阱”。江時(shí)學(xué)認(rèn)為，世界銀行對(duì)于“中等收入陷阱”的概念模糊，并認(rèn)為當(dāng)前學(xué)術(shù)界并沒(méi)有界定一國(guó)是否跌入“中等收入陷阱”的標(biāo)準(zhǔn)，僅以人均GDP為是否跳出“中等收入陷阱”的衡量指標(biāo)是荒謬可笑的。

本文以追趕指數(shù)（CUI）這一相對(duì)指標(biāo)作為一國(guó)是否陷入“中等收入陷阱”的衡量標(biāo)準(zhǔn)。如將美國(guó)的人均GDP作為各國(guó)“追趕”的目標(biāo)，那么各國(guó)CUI=該國(guó)人均GDP/美國(guó)人均GDP。

根據(jù)各國(guó)實(shí)際情況，本文選取馬來(lái)西亞、巴西、墨西哥、烏拉圭、阿根廷為“陷入組”;選取香港、新加坡、韓國(guó)、日本作為“跨越組”。本文CUI指數(shù)根據(jù)上文公式計(jì)算得出，各國(guó)數(shù)據(jù)來(lái)源為世界銀行官網(wǎng)，數(shù)據(jù)時(shí)間跨度方面，除阿根廷由于數(shù)據(jù)缺失，時(shí)間跨度1962—2013年，其余各國(guó)數(shù)據(jù)時(shí)間跨度皆為1960—2013年。

阿根廷與烏拉圭CUI起點(diǎn)相對(duì)較高，在1960年就已經(jīng)邁入中上等收入國(guó)家行列，但是在之后的五十多年的時(shí)間里，CUI指數(shù)并未出現(xiàn)實(shí)質(zhì)性的突破。馬來(lái)西亞、巴西、墨西哥的CUI指數(shù)在1960年起點(diǎn)較低，這三國(guó)1960—1980年處于經(jīng)濟(jì)的快速增長(zhǎng)階段，但大約1980年之后CUI指數(shù)的持續(xù)增長(zhǎng)趨勢(shì)終止，在一定區(qū)間內(nèi)波動(dòng)，且截至2013年沒(méi)有出現(xiàn)實(shí)質(zhì)性的突破。

日本、香港、新加坡的CUI指數(shù)起點(diǎn)大致相同，在0.15左右。韓國(guó)CUI指數(shù)起點(diǎn)相對(duì)較低僅為0.05。在這五十余年中，該組國(guó)家與地區(qū)CUI指數(shù)僅在1973—1985年與1997—2000年出現(xiàn)停滯，甚至下滑的現(xiàn)象。

根據(jù)上述對(duì)比分析可以明顯看出，“陷入組”國(guó)家在經(jīng)濟(jì)發(fā)展過(guò)程中出現(xiàn)的停滯現(xiàn)象。因此，可以得出這樣的結(jié)論：“中等收入陷阱”這一現(xiàn)象不是主觀臆測(cè)，更不是歧視性的標(biāo)簽，而是一個(gè)具有普遍性的客觀的經(jīng)濟(jì)社會(huì)現(xiàn)象。

三、跨越與陷入“中等收入陷阱”國(guó)家的實(shí)證性分析與解釋——基于美國(guó)、日本、南非、印度、中國(guó)案例

（一）數(shù)據(jù)來(lái)源及說(shuō)明

本文樣本數(shù)據(jù)包括美國(guó)、日本、南非、印度1980—2013年及中國(guó)1882—2013年人均GDP（現(xiàn)價(jià)美元）、居民最終消費(fèi)支出（現(xiàn)價(jià)美元）、資本形成總額（現(xiàn)價(jià)美元）與貨物和服務(wù)出口總額（現(xiàn)價(jià)美元）。數(shù)據(jù)來(lái)源為世界銀行數(shù)據(jù)庫(kù)（data.worldbank.org）。

（二）模型建立

本文建立模型如下：

LnGDP=LnC+LnI+LnE

其中GDP代表一國(guó)人均GDP，C代表居民最終消費(fèi)支出，I代表資本形成總額，E代表貨物和服務(wù)出口總額。

（三）實(shí)證分析結(jié)果總結(jié)

發(fā)達(dá)國(guó)家與發(fā)展中國(guó)家消費(fèi)、投資、出口對(duì)于人均GDP的影響具有明顯的區(qū)別?？傮w來(lái)看，已進(jìn)入高收入水平的國(guó)家人均GDP的增長(zhǎng)主要依靠消費(fèi)驅(qū)動(dòng)，而中等收入水平國(guó)家每單位消費(fèi)與投資對(duì)于人均GDP增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)率較為接近。

消費(fèi)方面，高收入國(guó)家該項(xiàng)系數(shù)普遍在0.6以上，在所分析的三個(gè)高收入國(guó)家與地區(qū)中，日本該項(xiàng)系數(shù)最高為0.72。而中等收入國(guó)家該項(xiàng)系數(shù)基本顯著小于發(fā)達(dá)國(guó)家，印度、南非該項(xiàng)系數(shù)分別為0.33、0.54，這凸顯出中等收入國(guó)家普遍存在的內(nèi)需不足的問(wèn)題。

投資方面，在所分析的國(guó)家中印度該項(xiàng)系數(shù)最高，為0.63;美國(guó)該項(xiàng)系數(shù)最低，為0.11。其余國(guó)家該項(xiàng)系數(shù)不存在顯著差別，大致分布在0.3水平左右。

貿(mào)易方面，發(fā)展中國(guó)家每單位出口對(duì)于人均GDP的貢獻(xiàn)顯著高于發(fā)達(dá)國(guó)家，這可能是由于本文以出口作為衡量一國(guó)貿(mào)易發(fā)展的指標(biāo)，而未考慮到進(jìn)口對(duì)于GDP的抵消作用，由于經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)國(guó)家的經(jīng)常賬戶(hù)更為平衡，所以出現(xiàn)發(fā)展中國(guó)家出口系數(shù)顯著大于發(fā)達(dá)國(guó)家的回歸結(jié)果，也有可能是因?yàn)橘Q(mào)易對(duì)于發(fā)達(dá)國(guó)家經(jīng)濟(jì)的推動(dòng)作用已不那么重要。

四、結(jié)論及政策建議

（一）努力解決我國(guó)長(zhǎng)期存在的消費(fèi)不足的問(wèn)題

從計(jì)量結(jié)果中可以看出，中等收入國(guó)家普遍存在著消費(fèi)不足的問(wèn)題。改革開(kāi)放三十多年來(lái)，我國(guó)經(jīng)濟(jì)的高速增長(zhǎng)主要依靠投資和出口來(lái)拉動(dòng)，相較于經(jīng)濟(jì)的高速增長(zhǎng)，我國(guó)消費(fèi)仍處于較低的水平。中國(guó)的人均消費(fèi)率不僅遠(yuǎn)低于美國(guó)，與日本、韓國(guó)這兩個(gè)與中國(guó)具有相近消費(fèi)習(xí)慣的國(guó)家也存在著較大的差距。另一個(gè)特點(diǎn)是，中國(guó)的消費(fèi)率處于一個(gè)明顯的遞減趨勢(shì)。這反映了隨著中國(guó)人均GDP的快速增長(zhǎng)，中國(guó)的消費(fèi)水平遠(yuǎn)滯后于其經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平這一問(wèn)題。

根據(jù)方福前的實(shí)證研究結(jié)果，中國(guó)居民消費(fèi)需求不足的主要原因是國(guó)民收入分配格局不斷向政府部門(mén)傾斜，居民收入在國(guó)民收入分配中的比重不斷降低。因此，解決這一問(wèn)題的首要任務(wù)便是改善國(guó)民收入分配格局，提高居民收入在國(guó)民收入中所占比重。由于居民收入中勞動(dòng)報(bào)酬大約占居民初次分配的80%，所以短期內(nèi)的主要任務(wù)應(yīng)當(dāng)是提高居民勞動(dòng)報(bào)酬收入。

我國(guó)東西部、城鄉(xiāng)間的經(jīng)濟(jì)水平存在著巨大差異，所以落后地區(qū)居民收入處于非常低的水平，這部分群體的消費(fèi)主要用于滿(mǎn)足生活必需品的剛性需求。盡管這部分居民邊際消費(fèi)傾向很高，但是總體的消費(fèi)額卻很小。因此，應(yīng)當(dāng)重視經(jīng)濟(jì)落后地區(qū)的發(fā)展，創(chuàng)辦具有當(dāng)?shù)靥厣泥l(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)，增加農(nóng)村居民的收入來(lái)源，這對(duì)于提升中國(guó)整體收入與消費(fèi)水平具有重要意義。

（二）有效提高資源配置效率、注重產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化升級(jí)

由于地方GDP主義的驅(qū)動(dòng)，我國(guó)各地的地方政府都在主導(dǎo)并推動(dòng)著較為嚴(yán)重的非生產(chǎn)性投資的行為。加之各地地方政府實(shí)行建材的地方保護(hù)主義，由此造成了鋼鐵、水泥、平板玻璃、電解鋁等行業(yè)的嚴(yán)重的產(chǎn)能過(guò)剩，而近年來(lái)中國(guó)房地產(chǎn)市場(chǎng)的不景氣無(wú)疑對(duì)這些行業(yè)雪上加霜。這些現(xiàn)象不僅造成了資源的嚴(yán)重浪費(fèi)，也留下了近25萬(wàn)億規(guī)模的地方債，更為中國(guó)未來(lái)經(jīng)濟(jì)的系統(tǒng)性安全埋下了隱患。因此，提升資源配置效率首先應(yīng)要求各地地方政府改變這種不合理的政績(jī)觀，制定更為科學(xué)合理的地方官員考核機(jī)制。

（三）優(yōu)化、調(diào)整貿(mào)易結(jié)構(gòu)

貿(mào)易依賴(lài)度是指一國(guó)貿(mào)易額占其GDP的比重，是反映貿(mào)易對(duì)于一國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)重要性的指標(biāo)。本文比較了中國(guó)、日本、美國(guó)、德國(guó)、巴西、印度、南非、智利的貿(mào)易依賴(lài)度，除德國(guó)貿(mào)易依存度較高外，其余經(jīng)濟(jì)增速較快的發(fā)展中國(guó)家的貿(mào)易依存度顯著高于美國(guó)、日本。這一結(jié)果與上文中的實(shí)證結(jié)果相吻合，即相比較于發(fā)達(dá)國(guó)家，發(fā)展中國(guó)家貿(mào)易對(duì)于國(guó)民經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的作用更為重要。如果一國(guó)貿(mào)易依存度過(guò)高，則外需的變化將對(duì)該國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)造成劇烈的影響，從而增加其經(jīng)濟(jì)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

當(dāng)前我國(guó)出口貿(mào)易中，制造業(yè)出口占到商品出口的94.02%（2013年），可見(jiàn)我國(guó)出口貿(mào)易增長(zhǎng)主要是依靠工業(yè)制成品來(lái)拉動(dòng)的。雖然傳統(tǒng)的低端勞動(dòng)密集型產(chǎn)業(yè)出口金額仍占很大比重，且自2004年以來(lái)出口額以平均每年17%的速度增長(zhǎng)，但是應(yīng)當(dāng)看到我國(guó)高新技術(shù)產(chǎn)品的出口額自2004年以來(lái)增長(zhǎng)了近4倍。因此，從總體上看，我國(guó)出口商品結(jié)構(gòu)存在著從勞動(dòng)密集型產(chǎn)品向資本密集型、技術(shù)密集型產(chǎn)品發(fā)展的趨勢(shì)。

未來(lái)，我國(guó)應(yīng)當(dāng)制定合理的產(chǎn)業(yè)政策，為企業(yè)的轉(zhuǎn)型升級(jí)提供引導(dǎo)。提升出口產(chǎn)品的產(chǎn)品附加值、科技含量，打造品牌效應(yīng)以提升我國(guó)出口產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力，同時(shí)促進(jìn)相關(guān)產(chǎn)業(yè)從東部向西部的轉(zhuǎn)移。對(duì)于加工貿(mào)易，應(yīng)延長(zhǎng)加工貿(mào)易在我國(guó)產(chǎn)業(yè)鏈，使之為我國(guó)經(jīng)濟(jì)與技術(shù)的發(fā)展提供更多的貢獻(xiàn)。

參考文獻(xiàn)：

[1] ?鄭秉文.“中等收入陷阱”與中國(guó)發(fā)展道路——基于國(guó)際經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)的視角[J].中國(guó)人口科學(xué)，2011，（11）：2-15.

[2] ?蔡.“中等收入陷阱”的理論、經(jīng)驗(yàn)與針對(duì)性[J].經(jīng)濟(jì)學(xué)動(dòng)態(tài)，2011，（12）：4-9.

[3] ?厲以寧.論“中等收入陷阱”[J].經(jīng)濟(jì)學(xué)動(dòng)態(tài)，2012，（12）：4-6.

[責(zé)任編輯 ? 劉嬌嬌]