稅收活動對企業(yè)財務(wù)政策的影響分析

李艷麗

摘要：當前經(jīng)濟市場體制之下，企業(yè)在很大程度上受到稅收制度的約束。企業(yè)稅收活動是企業(yè)財務(wù)政策擬定的關(guān)鍵影響因素?？茖W合理的財務(wù)政策能夠優(yōu)化配置企業(yè)的財務(wù)資源，提高財務(wù)管理的效率。本文首先分析了稅收和企業(yè)財務(wù)政策的內(nèi)涵，在此基礎(chǔ)之上重點詳述了稅收對企業(yè)財務(wù)政策的影響，希望能幫助企業(yè)創(chuàng)造出更多的經(jīng)濟效益和社會效益。

關(guān)鍵詞：稅收活動 財務(wù)政策 影響

改革開放以來我國經(jīng)濟得到了迅猛的發(fā)展，尤其是近幾十年在當前經(jīng)濟市場體制之下，企業(yè)之間不但對市場的競爭十分激烈，而且在很大程度上還受到稅收制度的約束。因此，企業(yè)想要在有限的市場中做到無限的發(fā)展，就必須進行科學的管理。這其中，對財務(wù)方面的管理是非常重要的，科學合理的財務(wù)政策能夠優(yōu)化配置企業(yè)的財務(wù)資源，提高財務(wù)管理的效率。而企業(yè)稅收活動是企業(yè)財務(wù)政策擬定的關(guān)鍵影響因素，所以企業(yè)一定要多關(guān)注稅收政策和稅收活動。這樣一來，才能有利于企業(yè)制定出適合當前市場情況的財務(wù)政策，從而提高企業(yè)自身的核心競爭力，推動企業(yè)的穩(wěn)步發(fā)展。

本文結(jié)合筆者多年的行業(yè)經(jīng)驗，首先分析了稅收和企業(yè)財務(wù)政策的內(nèi)涵，在此基礎(chǔ)之上重點詳述了稅收對企業(yè)財務(wù)政策的影響，希望能在給廣大同行們參考意見，使得企業(yè)能在競爭中創(chuàng)造出更多的經(jīng)濟效益和社會效益。

一、稅收與企業(yè)財務(wù)政策的內(nèi)涵

在進行稅收活動對企業(yè)財務(wù)政策影響的分析之前，我們一定要先了解稅收和企業(yè)財務(wù)政策的內(nèi)涵，只有先將這二者的定義熟練掌握之后，才能正確尋找出他們之間的關(guān)系。

（一）稅收的內(nèi)涵

稅收指的是國家為了確保社會公共需要得到滿足，通過使用國家政治權(quán)利，依照法律法規(guī)的標準而對國民收入、社會產(chǎn)品進行分配，強制取得財政收入的一種方式，稅收體現(xiàn)出了國家和納稅人在利益分配上的關(guān)系。在我國當前的社會體制之下，稅收是一種特殊的分配關(guān)系，是政府機器的經(jīng)濟基礎(chǔ)，也是國家財政收入的主要來源。與其他的分配方式相比較而言，稅收有顯著地特點：強制性、無償性、固定性。稅收的這“三性”每一個都是不可或缺，形成了一個完整的統(tǒng)一體。國家稅收主要用于經(jīng)濟、國防以及社會文化的建設(shè)等方面，其職能一方面包括組織財政收入，調(diào)節(jié)社會經(jīng)濟，對社會各種經(jīng)濟活動進行監(jiān)督管理。除此之外，稅收還能在維護國家權(quán)益、保障社會經(jīng)濟穩(wěn)定、調(diào)整社會產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、促進公平競爭等方面起到一定的作用。

（二）企業(yè)財務(wù)政策的內(nèi)涵

企業(yè)財務(wù)政策是指企業(yè)為了達成經(jīng)濟、財政以及社會等各個方面的目標從而制定的一系列財務(wù)政策的總稱。企業(yè)財務(wù)政策能夠調(diào)節(jié)企業(yè)的財政行為、理清財務(wù)關(guān)系，從而提高企業(yè)對財務(wù)的管理效率。企業(yè)財務(wù)政策必須要在國家財務(wù)政策的指導之下完成，同時還要滿足企業(yè)的總體目標和現(xiàn)實情況，是一套靈活自主針對性強的企業(yè)理財行動指南。它包括融資管理政策、投資管理政策、營運資金管理政策以及股利管理政策。

二、稅收對企業(yè)財務(wù)政策的影響

稅收活動對企業(yè)財務(wù)政策的影響，主要可以從以下幾個方面體現(xiàn)出來。

（一）稅收對企業(yè)資本結(jié)構(gòu)選擇的影響

企業(yè)資本結(jié)構(gòu)是企業(yè)各種債務(wù)資本和股權(quán)資本的價值構(gòu)成和其比例關(guān)系，是企業(yè)在一定時期內(nèi)的融資方式。稅收的差異會對企業(yè)資本結(jié)構(gòu)的選擇產(chǎn)生影響，大致包括兩個方面。第一個方面是企業(yè)所得稅稅率。根據(jù)調(diào)查發(fā)現(xiàn)，所得稅稅率高的企業(yè)更偏向于負債資本的籌集，利息抵稅效用更明顯；所得稅稅率低的企業(yè)則偏向于權(quán)益資本的籌集，從而降低企業(yè)的籌資成本。第二方面是股利和債權(quán)人所得稅的差異。稅法規(guī)定債權(quán)人的利息允許在公司所得稅前扣除，而股東的股利只能在所得稅后進行，這將會極大地影響公司的資本結(jié)構(gòu)決策。

（二）稅收對融資管理政策的影響

企業(yè)融資管理的定義是，企業(yè)向企業(yè)之外的有關(guān)單位籌措生產(chǎn)經(jīng)營所需的資金，或者從企業(yè)內(nèi)部員工中間集中資金的活動。融資管理政策即使對這一系列活動進行規(guī)范的行為指南。這一點與企業(yè)資本結(jié)構(gòu)有著必不可分的聯(lián)系，企業(yè)融資決策中最重要的組成部分是企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)決策，所以稅收對企業(yè)資本結(jié)構(gòu)有著影響，那么必然會對融資管理政策產(chǎn)生影響。因上一部分已經(jīng)詳細闡述了如何影響，這里就不再贅述。

（三）稅收對企業(yè)籌資、投資政策的影響

籌資行為是目前企業(yè)最常見也是最頻繁的財務(wù)活動，是企業(yè)獲取持續(xù)資金來維持生產(chǎn)運營的重要保證。目前公司籌資的方式有權(quán)益籌資和負債籌資，稅法對于不同的籌資方式所得到資金有不同的規(guī)定，會有稅前列支和稅后列支的區(qū)別。例如利息作為費用列支，企業(yè)在計算所得稅時應(yīng)當扣除；而股息不作為費用列支，是在稅后凈利潤中分配，所以增加了企業(yè)所得稅。

（四）稅收對股利管理政策的影響

股利是針對企業(yè)交稅之后的凈利潤分配，股利的分配方式會直接影響企業(yè)的經(jīng)濟效益。當企業(yè)處于初創(chuàng)期時，應(yīng)該盡量選擇剩余股利政策，從而避免財務(wù)風險；而當企業(yè)發(fā)展到成熟階段，可以選擇固定股利支付率政策。因此，根據(jù)企業(yè)實際情況的不同，要全方面的考慮制定出保障自身利益的財務(wù)政策。

三、結(jié)束語

綜上所述，企業(yè)財務(wù)政策能夠規(guī)范和優(yōu)化企業(yè)的財務(wù)行為，是企業(yè)提高自身競爭實力的一個有力保障。在制定企業(yè)財務(wù)政策時，我們一定要重視稅收活動的作用，它直接關(guān)系到企業(yè)財務(wù)資源的流向，會對資本結(jié)構(gòu)、投資政策、籌資政策以及股利政策產(chǎn)生不少的影響。所以，企業(yè)的管理者們一定要隨時掌握稅收政策的動態(tài)，同時還要結(jié)合企業(yè)發(fā)展的內(nèi)外部環(huán)境，制定出切實可行的企業(yè)財務(wù)政策。企業(yè)只有在合理的財務(wù)政策的指引下，才能處理好長遠利益和短期利益、整體利益和局面利益的關(guān)系，才能在市場競爭中脫穎而出。當然在經(jīng)濟全球化的局面之下，要將稅收和企業(yè)經(jīng)濟發(fā)展的關(guān)系處理完美還是一個長期的過程，我們一定要在前行中不斷總結(jié)經(jīng)驗和教訓，相信在不遠的將來稅收一定可以很好地為企業(yè)經(jīng)濟發(fā)展而服務(wù)。

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