信用證結算地位弱化的成因及其策略

邵作仁++劉濤

信用證結算以其較強的保障性而成為我國出口商首選的結算方式，并在對外貿易中占據(jù)著較大的份額。然而國際商會（ICC）統(tǒng)計數(shù)據(jù)表明，該結算量卻逐年下降，呈現(xiàn)弱化的趨勢，本文以農產品貿易為例，分析信用證結算方式弱化的各種原因，并從幾個方面來闡述應對非信用證結算方式項下收匯風險的相應措施。

問題的提出

傳統(tǒng)的國際貿易支付方式主要有匯付、托收和信用證三種，其中匯付和托收屬于商業(yè)信用項下的支付方式。隨著世界經濟的景氣度下降，買家的信用危機直接導致賣家賒銷信心，賣方擔心如果先發(fā)貨會收不到貨款，買方則擔心如若先付款會收不到貨。雖然信用證在一定程度上解決了這個問題，因為信用證利用了銀行信用，將買賣雙方重新拉在一起，撮合了貿易的發(fā)生，使世界各國的貿易結算變得更加通暢、順利。這種以銀行信用為基礎的保障機制一度成為最受歡迎的結算方式，既解決了貿易商間互不信任的問題，還解決了貿易商與銀行、銀行與銀行間的結算問題。據(jù)不完全統(tǒng)計，在二十世紀六、七十年代，國際貿易中有85%以上均采用信用證結算方式，成為當時國際貿易的第一大結算方式，尤其是在發(fā)達國家間的貿易中，也被廣泛采用，曾經有人形象化稱之為“國際商務中的生命之血”。

進入二十世紀九十年代以來，信用證結算方式的使用率呈現(xiàn)了明顯下降趨勢，國際貿易結算方式除了托收、匯付等外，還出現(xiàn)了保函、備用信用證、保理和福費廷等補充或輔助性的結算業(yè)務，結算種類的擴大，增加了買賣雙方選擇余地，不再拘泥于單一的信用證結算方式，根據(jù)ICC 2011-2012年度數(shù)據(jù)顯示，世界各地采用信用證結算量僅為44%（見下圖），歐美等發(fā)達國家的非信用證結算方式使用比例已經高達貿易量的80%-90%，80%-85%的貿易量采用OPEN ACCOUNT，顯然，信用證結算方式已經不是國際貿易的“寵兒”，其地位弱化趨勢已經不可避免。

信用證結算地位弱化的成因分析

早在2005年，有人對世界各地區(qū)或國家的國際貿易結算方式進行統(tǒng)計并分析和比較后認為，選擇何種結算方式，與國家或地區(qū)的經濟發(fā)達程度和信用程度相關（見表一），在發(fā)達的經濟體的國家或地區(qū)，其信用程度較高，信用證使用比例較低；經濟不發(fā)達或欠發(fā)達地區(qū)，其信用程度較低，依賴信用證進行結算的比例較高。此外，對于那些外匯管制嚴格的國家，信用證也被廣泛使用。

除了上述原因外，國際結算方式還與買賣雙方貿易的商品品種有著密切的關系，以農產品貿易為例，信用證結算地位弱化是與農產品貿易的特殊性、農產品邊際利潤與信用證結算費用、農產品的時效性與信用證結算方式項下單證流轉時間等因素分不開的。

農產品的特殊性是導致信用證結算量減少的直接原因

農產品作為特殊的商品，具有明顯季節(jié)性特征。水、海產品及其制品、食用蔬菜、水果、堅果等農產品都對節(jié)假日和氣候有著較大的依賴性，氣候變化都會直接增加其保鮮成本，從而影響出口企業(yè)的經濟效益。

農產品本身的弱質化也是其另外一個顯著特征。不像工業(yè)品那樣，農產品大多為自然生長，生產加工過程長、環(huán)節(jié)多。在技術貿易壁壘制度化趨勢背景下，發(fā)達國家利用消費者對食品安全的關注，不斷提高農產品的市場準入門檻，使農產品貿易結算方式選擇更加謹慎。這種謹慎被認為是應對貿易保護主義、技術性貿易壁壘的有效手段。

微薄的農產品利潤與信用證費用不對稱

從農產品出口企業(yè)調研數(shù)據(jù)來看，勞動力成本、原材料成本、季節(jié)性用電用水緊張和人民幣升值等因素都促使出口農產品成本提高，致使農產品出口企業(yè)處于微利邊緣。例如，2013年上半年，浙江某企業(yè)出口脫水甘蘭、速凍毛豆、速凍毛豆原料的成本同比分別上漲10.8%、4.7%、3.7%；冷凍蔬菜、蜂產品的勞動力成本比去年同期分別增長23.08%、30.89%；美元對人民幣匯率已經從年初的1：6.4升值至1：6.20，升值了3.2%。從信用證結算的銀行費用來看，通知費、修改費、議付費、不符點處理費、轉讓費、電報費和郵電費等各種費用，無疑使微利農產品出口成本雪上加霜，尤其是有些進口商將開證費等所有費用由受益人（出口商）承擔，采用信用證結算意愿進一步下降。

信用證結算時間冗長復雜是外部原因

信用證是一種銀行有條件支付的承諾書，當受益人遞交了相符單據(jù)，開證行才會將貨款支付給議付行，并由其轉交給出口商。出口企業(yè)能否取得貨款，最終取決于開證銀行的資信和所交的單據(jù)是否符合信用證的規(guī)定。如開證行確定單據(jù)表面與信用證的條款不符，它可以選擇拒絕付款，也可以聯(lián)系進口商接受不符點。在這種情況下，國內出口商處于被動地位，能否順利收回貨款，取決于進口商的態(tài)度。如果市場行情看好，進口商就會同意去銀行付款贖單；如果行情跌落，進口商就會示意銀行拒絕付款贖單。按UCP600的規(guī)定，銀行審單時間為5個工作日，以此推算，一筆農產品貿易業(yè)務中，光銀行結算時間可能需要10個銀行工作日左右，冗長的結算時間使農產品貨款不能及時到位，一旦議付行與付款行之間就單據(jù)中某一“瑕疵”發(fā)生“口水戰(zhàn)”，其結算時間將大大被延長。鑒于此，農產品出口商使用信用證意愿降低就不足為奇了。

信用證中暗藏的“軟條款”成為“欺詐”的幌子

作為純單據(jù)業(yè)務的信用證結算業(yè)務，銀行關心的是單據(jù)而不是農產品貨物。只要“單證相符，單單一致”銀行就必須支付貨款，反之，則不能。因此，對于賣方來講，使用信用證方式能減少收取貨款的風險。同樣，對買方而言也減少了獲得貨物的風險。但是，有些農產品進口商為了轉嫁市場風險，往往會利用信用證的“單證相符，單單一致”的規(guī)則，在信用證中人為設置一些農產品出口商不能把握的條件，盡管ICC反對這樣的做法，并明確要求開證行予以阻止，銀行與進口商利益共同體使得這樣阻止成為一種“泡影”，為了對付暗藏在信用證中的“軟條款”，農產品出口商干脆摒棄信用證結算，轉而采用更加便捷實用的結算方法，如前T/T，使農產品貿易之路越來越狹窄。

應對農產品信用證結算方式弱化的建議

2013年中國進出口貿易額已經超過美國成為世界上第一大貨物貿易國，然而信用證結算方式使用量卻呈現(xiàn)弱化趨勢，傳統(tǒng)的被認為是最安全的信用證結算方式受到了挑戰(zhàn)，如何應對信用證弱化后的收匯風險，保障我國農產品貿易商的資金安全是每一個出口企業(yè)必須面對的事實，筆者提出如下建議。

提高人才素質是應對農產品貿易風險的內生動力

高校是培養(yǎng)外貿人才的主要陣地，師資水平、課程設置和教材都直接影響著人才培養(yǎng)的質量。傳統(tǒng)的人才培養(yǎng)模式主要以教師課堂講授為主，信用證結算方式不僅在《國際貿易實務》和《國際結算》課程中予以重點介紹，還在《外貿單證》課程中圍繞各種不同類型信用證展開單證模擬操作，就連一些國際商務類職業(yè)資格考證中也將信用證內容作為重點知識點予以考核，但忽視了結算方式多樣化的發(fā)展趨勢，尤其是近幾年來信用保險在國際貿易中所扮演的角色和作用。筆者認為，教學內容的與時俱進是人才素質提高的一項基礎性工作，也是高水準人才素質的重要保障，是抵御農產品貿易風險的內生性動力。此外，從事農產品貿易企業(yè)，不斷進行“內訓”，要圍繞農產品自身特點，結合運輸方式和國際結算最新發(fā)展趨勢，提高從業(yè)者實戰(zhàn)經驗。

創(chuàng)新結算方式是應對風險的外部正能量

圍繞貨、錢二個主要環(huán)節(jié)，派生出農產品的運輸、商品檢驗等一系列過程，從而透射出形形色色的收匯風險。在傳統(tǒng)的貨物貿易中，結算方式已經是外貿業(yè)務員耳熟能詳?shù)牧?，也能夠運用各種結算方式為開拓市場、防范和化解風險。對于農產品貿易而言，由于其商品的特殊性，能否從已有的結算方式外尋找到“第三條道路”是每一個農產品貿易工作者在外貿活動中要面對的現(xiàn)實問題。在一個買方為主導的世界貿易格局中，賣方往往處于信息不對稱地位，為了平衡開拓市場與防范風險的關系，農產品出口商并沒有良好的萬全之策，仰仗能夠用一種結算方式幫助其防范風險或許透露出一種期盼，因此，創(chuàng)新結算方式是當務之急。就目前而言，組合結算方式不失為一種良策，這種組合結算方式能夠有效提高買家的違約成本，防范農產品貿易收匯風險。

貿易前的風險評估是掌控風險的有效手段

從金融危機和歐債危機情況來看，海外買家資信狀況呈現(xiàn)動態(tài)變化，以往履約記錄良好的海外買家，隨著市場變化頻出“狀況”。從中國出口信用保險公司的理賠情況來看，傳統(tǒng)信用較為發(fā)達的歐美地區(qū)、交往5年以上的老客戶和“百年老店”都成為金融危機的直接“害人者”。另外，國際信用保險機構科法斯的2008年統(tǒng)計顯示，美國企業(yè)欠款指數(shù)上升了35%，該機構在2008年金融危機發(fā)生之初就將美國等國家貿易風險評級調低，這種信用風險等級變化都說明買家資信狀況是動態(tài)的。因此，面對實實在在存在的農產品貿易風險，內地農產品貿易商在出口農產品前，除了對剛剛結識的海外客商進行必要的資信調查外，也不能放松對老客戶的監(jiān)控，尤其是那些小微農產品貿易出口企業(yè)，委托其他企業(yè)或中介機構協(xié)助調查海外客戶的信用信息并給予信用評級不失為防范風險有效之策。例如委托內地商業(yè)銀行、出口信用保險公司、駐外機構對目標客商進行資信調查或評級，了解買方的信用狀況，將貿易風險評估前移至業(yè)務洽談階段，使農產品貿易風險始終處于可控狀態(tài)。

建立信息平臺是防范風險的天然屏障

我國是貿易大國，不是貿易強國。之所以不強，除了與從業(yè)者素質不高有關外，就是缺乏有效而實用的海外農產品買家資信信息共享平臺。一些不良海外買家能夠連續(xù)欺騙數(shù)家農產品供應商，除了利用內地農產品貿易急于成交的心理外，就是因為內地農產品貿易商間缺乏海外買家資信信息共享機制，無法及時獲取海外買家資信信息，即使有也可能是不完整或信息滯后的。因此，要在內地農產品貿易間建立海外買家的信息共享平臺，這種信息共享平臺需要政府或行業(yè)組織的引導，積極引導，使各個農戶、農產品貿易商抱成一團，不斷提供頻出“狀況”海外買家信息，使其他出口企業(yè)免于再次“中招”。

風險分散機制是應對農產品貿易風險的有效措施

借鑒有關國家或地區(qū)的農業(yè)風險分散制度，構建具有中國特色的多層次農產品貿易風險共擔機制是防范農產品貿易風險又一種措施。通常而言，多層次的農產品貿易風險共擔機制有利于調動各方面的積極性，提高農產品貿易風險制度的穩(wěn)定性和風險應對能力，減少貿易風險所導致?lián)p失的沖擊。在農產品貿易風險機制中，由農戶、貿易商、保險機構等相關人共同分擔損失，不至于由于其中個別主體的壓力過大而無法承擔風險。同時，注重運用政策手段鼓勵或引導農產品貿易相關方積極參與該機制，形成政府引導，市場運作化的多方參與、風險共擔格局?？梢韵嘈?，這種多層次農產品貿易風險共擔機制與農業(yè)保險制度形成對接，將使我國農業(yè)社會化服務體系迎來一個嶄新的局面，大幅度提高我國農產品應對綜合風險的能力。（作者單位：邵作仁，浙江商業(yè)職業(yè)技術學院；劉濤，華南農業(yè)大學經管學院）

編輯|劉書梅 shumei.liu@wtoguide.net