論我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展
——以阿里巴巴為例

李佳麗

論我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展
——以阿里巴巴為例

李佳麗

隨著互聯(lián)網(wǎng)的高速發(fā)展，我國(guó)未來(lái)的金融業(yè)將發(fā)生巨大的變化。現(xiàn)階段互聯(lián)網(wǎng)金融的業(yè)務(wù)只是對(duì)傳統(tǒng)金融的模仿和拓展，互聯(lián)網(wǎng)金融與傳統(tǒng)金融之間缺乏有效的相互合作。而且，作為新興的行業(yè)，互聯(lián)網(wǎng)金融的高速發(fā)展也帶來(lái)了許多不可避免的問(wèn)題。本文從具有代表性的阿里巴巴集團(tuán)入手，分析出阿里巴巴集團(tuán)在發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融方面的不足之處與創(chuàng)新之處。

互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展；傳統(tǒng)金融；阿里巴巴集團(tuán)

一、互聯(lián)網(wǎng)金融的定義

互聯(lián)網(wǎng)金融是指以依托于支付、云計(jì)算、社交網(wǎng)絡(luò)以及搜索引擎等互聯(lián)網(wǎng)工具，實(shí)現(xiàn)資金融通、支付和信息中介等業(yè)務(wù)的一種新興金融?；ヂ?lián)網(wǎng)金融并不是簡(jiǎn)單的將互聯(lián)網(wǎng)與傳統(tǒng)金融相結(jié)合，而是在現(xiàn)代信息技術(shù)進(jìn)步發(fā)展前提下，被用戶熟知且廣泛使用后，自然而然產(chǎn)生的適應(yīng)用戶需求的新模式。是傳統(tǒng)金融和互聯(lián)網(wǎng)的有效結(jié)合后產(chǎn)生的一種新領(lǐng)域。相比較于傳統(tǒng)金融，互聯(lián)網(wǎng)金融的不同之處不僅在于提供金融服務(wù)的媒介不同，更重要的在于互聯(lián)網(wǎng)金融提供給金融參與者更自由，開(kāi)放，平等的服務(wù)，通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)，手機(jī)終端等工具，使得用戶在使用互聯(lián)網(wǎng)金融處理傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)時(shí)具備成本更低、更透明、協(xié)作度更高、操作便捷等特點(diǎn)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融發(fā)展至今大體經(jīng)歷了四個(gè)階段：網(wǎng)上銀行，第三方支付，個(gè)人網(wǎng)上貸款和企業(yè)融資。并且以其在零散資金和小額貸款的優(yōu)勢(shì)上，不斷的沖擊傳統(tǒng)金融行業(yè)的業(yè)務(wù)核心。

二、我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展實(shí)踐——以阿里巴巴為例

（一）阿里巴巴集團(tuán)發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融的戰(zhàn)略布局

“同心圓”是阿里巴巴戰(zhàn)略布局的重要思想。即在自己已有的平臺(tái)之上再建立平臺(tái)。阿里巴巴集團(tuán)從最初推出阿里巴巴網(wǎng)站，到建立淘寶網(wǎng)，再到推出支付寶和之后的天貓等等，從中我們不難看出，阿里巴巴都是圍繞自身已有的平臺(tái)再創(chuàng)造平臺(tái)從而形成一個(gè)阿里巴巴集團(tuán)的“生態(tài)圈”。

1.以誠(chéng)信經(jīng)營(yíng)贏得客戶信任

阿里巴巴在創(chuàng)立之初致力于網(wǎng)上貿(mào)易平臺(tái)，當(dāng)時(shí)阿里巴巴上雖然陳列許多的商品，但是質(zhì)量參差不齊，消費(fèi)者對(duì)于用戶也不夠信任，這為貿(mào)易平臺(tái)的發(fā)展帶來(lái)了巨大的阻礙。然而在我國(guó)民眾相互之間本來(lái)就不信任的背景下，想要買(mǎi)家和賣(mài)家雙方達(dá)成信任更是難上加難，要耗費(fèi)大量的人力物力，并且短時(shí)間內(nèi)也無(wú)法實(shí)現(xiàn)。在傳統(tǒng)商業(yè)模式中，由于買(mǎi)賣(mài)雙方可以通過(guò)大量時(shí)間交談，充分了解商品信息，還可以在交談的過(guò)程中增加信任。然而在互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代后，由于買(mǎi)家并不能直接的接觸商品以及賣(mài)家，這就使雙方之間的信任難以建立，這就不方便雙方貿(mào)易的往來(lái)。為了解決信任缺失帶來(lái)的沖擊，在2002年，阿里巴巴推出了“誠(chéng)信通”，即通過(guò)第三方獨(dú)立機(jī)構(gòu)的認(rèn)證，建立起商家的誠(chéng)信檔案，提高商家信用。同時(shí)阿里巴巴還為使用誠(chéng)信通的商家提供很多便利，比如提升在網(wǎng)站中的排名位置，免費(fèi)使用管理工具等等，并對(duì)信用出現(xiàn)問(wèn)題的商家進(jìn)行嚴(yán)厲的打擊。在這雙重措施的作用下，誠(chéng)信通迅速被商家所接受。在次之后，阿里巴巴集團(tuán)趁熱打鐵，在兩年后并推出了誠(chéng)信通指數(shù)，即通過(guò)買(mǎi)賣(mài)雙方的互相評(píng)價(jià)來(lái)增加或者減少信用度，這個(gè)指數(shù)成為買(mǎi)賣(mài)雙方判斷對(duì)方是否可以信任的重要指標(biāo)，這個(gè)指數(shù)一直延用至今。經(jīng)過(guò)幾十年的發(fā)展后，阿里巴巴已經(jīng)掌握了成千上萬(wàn)買(mǎi)家和賣(mài)家的信用數(shù)據(jù)，這些數(shù)據(jù)為阿里巴巴進(jìn)軍金融業(yè)提供了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。

2.以支付寶做為支付平臺(tái)

支付寶由阿里巴巴在2004年推出。在支付寶沒(méi)有誕生之前，網(wǎng)上購(gòu)物一直是買(mǎi)家先付款，然后賣(mài)家再發(fā)貨。但是由于物流慢，收到貨物后不滿意等情況的存在，極易造成買(mǎi)家的損失。所以很長(zhǎng)的一段時(shí)間內(nèi)，人們都認(rèn)為網(wǎng)上購(gòu)物是不安全的，沒(méi)有保障的，這種觀念極大的阻礙了電商的發(fā)展。而支付寶的誕生恰恰解決了這個(gè)問(wèn)題。支付寶其實(shí)本質(zhì)上是第三方擔(dān)保交易，即買(mǎi)家購(gòu)物后首先把錢(qián)托管給支付寶，等買(mǎi)家收到貨物并滿意后再通知支付寶付款，此時(shí)支付寶才會(huì)將托管的錢(qián)付給商家。支付寶的出現(xiàn)，徹底解決了買(mǎi)家怕收到貨物后不滿意而不愿意先付錢(qián)，賣(mài)家怕發(fā)出貨之后回款困難而不愿意先發(fā)貨的問(wèn)題。

3.作為小額貸款公司進(jìn)軍信貸業(yè)務(wù)

阿里巴巴于2008年推出網(wǎng)商融資平臺(tái)，并云集了2000多名風(fēng)險(xiǎn)投資人參與其中，在不斷的實(shí)踐過(guò)程中，阿里巴巴逐漸的學(xué)習(xí)并模仿了銀行的貸款制度和步驟，建立起了自己的信用評(píng)價(jià)體系和數(shù)據(jù)庫(kù)。同時(shí)阿里巴巴利用自身的數(shù)據(jù)處理能力和大量的用戶信用數(shù)據(jù)等優(yōu)勢(shì)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制，對(duì)于那些信用不良的用戶進(jìn)行公示。這些優(yōu)勢(shì)為阿里巴巴未來(lái)發(fā)展信貸業(yè)務(wù)掃清道路。

在這個(gè)背景下，2010年6月，“阿里小貸”在杭州誕生了。這標(biāo)志著阿里巴巴正式為用戶提供金融服務(wù)，同時(shí)，“阿里小貸”也是我國(guó)第一家為電商領(lǐng)域企業(yè)提供小額貸款的公司?！鞍⒗镄≠J”的貸款申請(qǐng)流程十分方便，并且全程網(wǎng)絡(luò)化和無(wú)紙化操作，大大減少了申請(qǐng)貸款的時(shí)間。

4.試水保險(xiǎn)業(yè)務(wù)發(fā)展多元金融

隨著互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展和創(chuàng)新，個(gè)人的財(cái)產(chǎn)與網(wǎng)絡(luò)的接觸將會(huì)越來(lái)越密切，這會(huì)使得人們?cè)絹?lái)越重視個(gè)人財(cái)產(chǎn)在互聯(lián)網(wǎng)使用上的安全問(wèn)題，。針對(duì)這一需求，2013年由阿里巴巴、騰訊、中國(guó)平安保險(xiǎn)牽頭的眾安在線財(cái)險(xiǎn)公司成立。眾安財(cái)險(xiǎn)相對(duì)于普通的保險(xiǎn)公司不同處在于改變了傳統(tǒng)保險(xiǎn)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)營(yíng)銷(xiāo)的模式，轉(zhuǎn)向線上通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行交易和理賠。其目標(biāo)市場(chǎng)定位在網(wǎng)絡(luò)安全、社交、網(wǎng)上交易買(mǎi)賣(mài)方權(quán)益保障等方面。

這種保險(xiǎn)新模式的出現(xiàn)，彌補(bǔ)了市場(chǎng)在這一領(lǐng)域的空白，改變了人們對(duì)保險(xiǎn)行業(yè)的認(rèn)識(shí)。雖然眾安在線財(cái)險(xiǎn)只針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)，而且規(guī)模也不大，但是它的優(yōu)勢(shì)在于成本低、利潤(rùn)高，所以發(fā)展?jié)摿κ志薮蟆Ｍㄟ^(guò)合伙成立保險(xiǎn)公司，與騰訊聯(lián)手可以整合互聯(lián)網(wǎng)資源，與中國(guó)平安保險(xiǎn)聯(lián)手可以學(xué)習(xí)傳統(tǒng)保險(xiǎn)業(yè)經(jīng)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，阿里巴巴在自己進(jìn)軍金融業(yè)的路上又前進(jìn)了一大步。

（二）阿里巴巴發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融的方法

傳統(tǒng)銀行有三大核心業(yè)務(wù)，分別是存、貸、匯。阿里巴巴集團(tuán)以支付寶為基礎(chǔ)開(kāi)展傳統(tǒng)銀行匯的業(yè)務(wù)，以“阿里小貸”為基礎(chǔ)開(kāi)展傳統(tǒng)銀行貸的業(yè)務(wù)，以“余額寶”開(kāi)展傳統(tǒng)銀行存的業(yè)務(wù)。在這個(gè)基礎(chǔ)之上，以證券資產(chǎn)化的方式將存和貸聯(lián)系起來(lái)，以此來(lái)保證貸款資金的充足。同時(shí)阿里巴巴還通過(guò)涉足保險(xiǎn)行業(yè)，分散風(fēng)險(xiǎn)。

1.以支付寶來(lái)取代傳統(tǒng)銀行的匯款業(yè)務(wù)

第三方支付是互聯(lián)網(wǎng)興起的原因。第三方支付有三個(gè)方面：線下支付、線上支付、移動(dòng)支付。2014年第三方支付交易的規(guī)模達(dá)到了77660億元。線下模式主要靠POS機(jī)進(jìn)行。線上支付主要包括虛擬賬戶支付和網(wǎng)關(guān)支付兩種支付方式。

在線上支付中，支付寶幾乎占了一半市場(chǎng)，達(dá)到了46.15%，財(cái)付通占到了18.08%，銀聯(lián)網(wǎng)上支付為14.65%。支付寶之所以能成為第三方支付的龍頭，與其基于淘寶、天貓龐大的用戶群是密不可分的。支付寶不僅在網(wǎng)絡(luò)購(gòu)物方面承擔(dān)著第三方擔(dān)保的作用，還具備了傳統(tǒng)銀行匯款的功能。目前，支付寶除了對(duì)阿里巴巴自身的公司服務(wù)外，還對(duì)超過(guò)50萬(wàn)家公司提供交易服務(wù)，其中涵蓋了物業(yè)繳費(fèi)、機(jī)票購(gòu)買(mǎi)，旅游，通信繳費(fèi)等等眾多領(lǐng)域。當(dāng)今流行的支付寶“紅包”正是第三方平臺(tái)匯款業(yè)務(wù)的具體表現(xiàn)。

2.以余額寶來(lái)取代傳統(tǒng)銀行的存款業(yè)務(wù)

截至2014年年底，支付寶用戶數(shù)量已經(jīng)達(dá)到3億多，日交易額達(dá)到45億，假設(shè)支付寶每筆交易自動(dòng)付款周期為三天，那么存在支付寶內(nèi)的資金就達(dá)到了135億。一方面，阿里巴巴將135億存入銀行獲得活期利息收益，另一方面用戶并不能獲得任何利息。所以如何用這些資金來(lái)獲得更大的利潤(rùn)，同時(shí)又讓客戶獲得利潤(rùn)從而吸引更多的客戶就成了阿里巴巴高層需要思考的問(wèn)題。在這個(gè)背景下，“余額寶”誕生，從此拉開(kāi)了互聯(lián)網(wǎng)金融的序幕。

3.以阿里小貸來(lái)取代傳統(tǒng)銀行的貸款業(yè)務(wù)

“阿里小貸”杭州和重慶兩家公司的成立，標(biāo)志著我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)入信貸時(shí)代。“阿里小貸”的產(chǎn)品主要分為淘寶小貸和阿里小貸兩種。

通過(guò)“阿里小貸”申請(qǐng)貸款有兩個(gè)好處：首先在“阿里小貸”申請(qǐng)貸款并不需要擔(dān)保也不需要抵押。其次，通過(guò)“阿里小貸”申請(qǐng)貸款的操作流程都是在網(wǎng)上一次性完成的，這樣不但減少了申請(qǐng)貸款所需的時(shí)間，更減少了用戶申請(qǐng)貸款花費(fèi)的精力。

三、結(jié)論

就目前來(lái)看，互聯(lián)網(wǎng)金融在我國(guó)已經(jīng)取得了巨大的成功，但是在未來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展之路充滿著挑戰(zhàn)。雖然互聯(lián)網(wǎng)金融已經(jīng)有了長(zhǎng)足的發(fā)展，但是其規(guī)模還是無(wú)法與傳統(tǒng)的金融行業(yè)相比?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的迅速發(fā)展給我國(guó)金融業(yè)注入了新活力，代表著未來(lái)金融業(yè)的發(fā)展方向，對(duì)傳統(tǒng)金融產(chǎn)生影響是毫無(wú)疑問(wèn)的。然而2014年我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)支付的金額僅占整個(gè)支付行業(yè)總量的不到百分之一，所以目前還遠(yuǎn)遠(yuǎn)達(dá)不到?jīng)_擊傳統(tǒng)金融的程度。但是未來(lái)是不可預(yù)知的，所以如何在未來(lái)把互聯(lián)網(wǎng)金融與傳統(tǒng)金融有效的結(jié)合，創(chuàng)造一個(gè)互利共贏而不是相互競(jìng)爭(zhēng)的環(huán)境是個(gè)值得思考的問(wèn)題?；ヂ?lián)網(wǎng)金融未來(lái)的發(fā)展還需要面臨互聯(lián)網(wǎng)授權(quán)機(jī)制的建設(shè)，用戶隱私保護(hù)，平臺(tái)的安全搭建、技術(shù)提升等諸多問(wèn)題，未來(lái)的發(fā)展之路充滿機(jī)遇與挑戰(zhàn)。

總之，互聯(lián)網(wǎng)金融未來(lái)的發(fā)展是令人期待的。其有著巨大的發(fā)展空間，同時(shí)也給旅游、通信、公共服務(wù)等多個(gè)領(lǐng)域帶來(lái)了前所未有的發(fā)展機(jī)遇，它不僅具有幫助調(diào)整經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的能力，而且還對(duì)保持國(guó)民經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定增長(zhǎng)，保障人民的生活和社會(huì)的和諧有重大作用。

［1］李麟，錢(qián)峰.移動(dòng)金融：創(chuàng)建移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代新金融模式. 2012，清華大學(xué)出版社.

［2］陳強(qiáng).基于網(wǎng)絡(luò)的小微企業(yè)融資渠道研究.企業(yè)研究，2011. 第16期：P134～135.

［3］蔡雪飛.淺談互聯(lián)網(wǎng)上的金融與銀行.科技經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)，2013. 第1期：P91.

［4］崔澤.網(wǎng)絡(luò)金融.東北財(cái)經(jīng)大學(xué)出版社，2011.

（作者單位：中南財(cái)經(jīng)政法大學(xué)）