巨災(zāi)保險(xiǎn)基金資金籌集研究

崔朔

摘 要：本文探討了我國(guó)保險(xiǎn)巨災(zāi)基金的若干資金來源，提議建立基金專管機(jī)構(gòu)巨災(zāi)基金管理委員會(huì)。通過因子分析法研究地方政府向巨災(zāi)基金委員會(huì)繳納資金的標(biāo)準(zhǔn)。提取出三個(gè)因子，經(jīng)濟(jì)發(fā)展因子，耕地受災(zāi)因子和人口受災(zāi)因子。用因子分析賦權(quán)法確定了各因子在的標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)權(quán)重。

關(guān)鍵詞：巨災(zāi)保險(xiǎn)基金；因子分子

一、引言

我國(guó)是巨災(zāi)大國(guó)，但是我國(guó)的巨災(zāi)保險(xiǎn)體制卻比價(jià)落后。巨災(zāi)保險(xiǎn)基金是巨災(zāi)保險(xiǎn)制度的核心環(huán)節(jié)，世界上已經(jīng)有12個(gè)國(guó)家建立了巨災(zāi)保險(xiǎn)基金，并且這些國(guó)家的巨災(zāi)保險(xiǎn)機(jī)制運(yùn)行的均比較穩(wěn)定?？梢娋逓?zāi)基金在巨災(zāi)管理的過程中起到了關(guān)鍵性的作用，它可以有效的集結(jié)保險(xiǎn)公司保費(fèi)，財(cái)政資金等來源的資金，可以統(tǒng)籌規(guī)劃整個(gè)巨災(zāi)防御的流程。巨災(zāi)保險(xiǎn)基金的運(yùn)作資金來源應(yīng)該做到分散化，合理化，能夠同時(shí)兼顧到效率和公平。多層次的巨災(zāi)保險(xiǎn)基金資金來源能夠更好的滿足資金需求

二、多層次的資金來源

目前我國(guó)巨災(zāi)事務(wù)的主要負(fù)責(zé)機(jī)構(gòu)是民政部下設(shè)的救災(zāi)救濟(jì)司。救災(zāi)救濟(jì)司要同時(shí)負(fù)責(zé)災(zāi)前防御，災(zāi)后救援各個(gè)層面的工作，巨災(zāi)保險(xiǎn)基金的資金難以獲得專業(yè)性和效率性地運(yùn)作。為了提高巨災(zāi)保險(xiǎn)基金資金的運(yùn)作效率。本文建議在救災(zāi)救濟(jì)司內(nèi)，或是獨(dú)立于救災(zāi)救濟(jì)司外再另設(shè)一個(gè)專門的巨災(zāi)保險(xiǎn)基金管理委員會(huì)。該委員會(huì)不直接從事具體的救災(zāi)業(yè)務(wù)，只是負(fù)責(zé)托管運(yùn)營(yíng)巨災(zāi)保險(xiǎn)基金。結(jié)合我國(guó)目前的巨災(zāi)補(bǔ)償機(jī)制和國(guó)際上運(yùn)作成功的巨災(zāi)保險(xiǎn)基金經(jīng)驗(yàn)，筆者建議我國(guó)巨災(zāi)保險(xiǎn)基金的運(yùn)作資金來源應(yīng)該包括：

①保費(fèi)收入。保費(fèi)收入應(yīng)該包括向居民或是企業(yè)收取的巨災(zāi)保險(xiǎn)保費(fèi)，直保公司將巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)再保到海外再保險(xiǎn)市場(chǎng)收取的保費(fèi)。②地方財(cái)政撥款，由各級(jí)政府財(cái)政直接注資或是當(dāng)?shù)卣贸鼍葹?zāi)資金存量托管到巨災(zāi)基金管理委員會(huì)，由委員會(huì)托管，并進(jìn)行投資增值。地方政府資金進(jìn)入巨災(zāi)保險(xiǎn)基金后應(yīng)該做到“單獨(dú)建賬，?？顚Ｓ谩保吹胤秸U納的巨災(zāi)保險(xiǎn)基金理論上只用作該地方發(fā)生巨災(zāi)時(shí)候使用。③中央財(cái)政撥款。中央財(cái)政應(yīng)該將這些臨時(shí)性的財(cái)政撥付改為持續(xù)性的對(duì)巨災(zāi)保險(xiǎn)基金的注資。如果某地發(fā)生的巨災(zāi)損失特別重大，該地的地方巨災(zāi)保險(xiǎn)基金存量難以支付所有的損失，無力進(jìn)行救助補(bǔ)償?shù)臅r(shí)候，巨災(zāi)保險(xiǎn)基金就應(yīng)該動(dòng)用中央財(cái)政撥款賬戶內(nèi)的資金幫助地方救援。④金融市場(chǎng)資金。在一些發(fā)達(dá)國(guó)家和地區(qū)，巨災(zāi)保險(xiǎn)衍生品目前已經(jīng)成為巨災(zāi)保險(xiǎn)的有力補(bǔ)充，在巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)管理中發(fā)揮了重要作用。⑤社會(huì)捐款。捐款來源一般分為國(guó)際性的救災(zāi)補(bǔ)助，國(guó)內(nèi)的救災(zāi)捐款。捐款數(shù)額受捐款人的個(gè)人經(jīng)濟(jì)能力，社會(huì)責(zé)任感，媒體宣傳力度等多方面因素的影響。

三、巨災(zāi)基金地方政府繳納標(biāo)準(zhǔn)制定

地方政府撥款是巨災(zāi)保險(xiǎn)資金來源的一個(gè)重要組成部分，同時(shí)這部分資金的收取也面臨著比較大的效率與公平性的問題。效率應(yīng)該是指巨災(zāi)保險(xiǎn)基金能夠最快地收集到應(yīng)對(duì)巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)所需的資金。因?yàn)榫逓?zāi)資金的用途是進(jìn)行巨災(zāi)的補(bǔ)償，所以公平是指地方繳納的資金量應(yīng)該與該地區(qū)受災(zāi)導(dǎo)致的經(jīng)濟(jì)損失呈現(xiàn)正相關(guān)性。

1.研究方法

本文采用因子分析的方法對(duì)可能影響巨災(zāi)保險(xiǎn)基金交納標(biāo)準(zhǔn)的因素進(jìn)行分析。本文中模擬的巨災(zāi)基金所覆蓋的巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)是參照現(xiàn)已運(yùn)行中的深圳市巨災(zāi)救助保險(xiǎn)中包括的災(zāi)種。該巨災(zāi)保險(xiǎn)的保障災(zāi)種主要包括暴風(fēng)、暴雨、崖崩、雷擊、洪水、龍卷風(fēng)、颮線、臺(tái)風(fēng)、海嘯、泥石流、滑坡、地陷、冰雹、內(nèi)澇、主震震級(jí)4.5級(jí)及以上的地震及地震次生災(zāi)害，以及由上述15種災(zāi)害引發(fā)的核事故風(fēng)險(xiǎn)。其中暴風(fēng)、洪水等12中災(zāi)難屬于氣象災(zāi)害及氣象災(zāi)害的次生災(zāi)難。

2.指標(biāo)選取

本文以2004年到2013年十年間的發(fā)生的上述災(zāi)種為研究對(duì)象。選取的指標(biāo)應(yīng)該能從多維度反映不同地區(qū)在面臨巨災(zāi)損失時(shí)的差異性。指標(biāo)尋找主要通過閱讀文獻(xiàn)，排除些擬合程度不好的指標(biāo)的方法進(jìn)行，最后選取了八個(gè)指標(biāo)。比較全面的反映了地理位置差異，經(jīng)濟(jì)發(fā)展程度差異和歷史受災(zāi)情況的差異。

其中第一個(gè)指標(biāo)為區(qū)位因素。地質(zhì)學(xué)上，根據(jù)自然災(zāi)害的空間分布規(guī)律，可將我國(guó)劃分為六個(gè)災(zāi)害帶海洋災(zāi)害帶、東南沿海災(zāi)害帶、東部災(zāi)害帶、中部災(zāi)害帶、西北災(zāi)害帶和青藏高原災(zāi)害帶。因?yàn)槲覀儷@得的數(shù)據(jù)是以省作為統(tǒng)計(jì)單位的，但是有的省份處于兩大災(zāi)害帶的交界。我們是根據(jù)該省面臨的主要自然災(zāi)害損失劃分其所屬災(zāi)害帶。例如四川省位于中部災(zāi)害帶和青藏高原災(zāi)害帶，在此我們抓住主要損失災(zāi)害來源地震損失占比巨大，因此本文將四川省劃分到中部災(zāi)害帶。其他七個(gè)指標(biāo)為：國(guó)有及非國(guó)有規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值（X1）、農(nóng)林牧漁業(yè)總產(chǎn)值（X2）、固定資產(chǎn)投資總額（X3）、區(qū)位因素（X4）、農(nóng)作物受災(zāi)面積（X5）、農(nóng)作物絕收面積（X6）、受災(zāi)人數(shù)（X7）和死亡人數(shù)（X8）。

3.數(shù)據(jù)來源及統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn)

（1）數(shù)據(jù)來源：本文使用的氣象災(zāi)害直接經(jīng)濟(jì)損失、受災(zāi)人數(shù)、死亡人數(shù)、農(nóng)作物受災(zāi)面積、農(nóng)作物絕收面積數(shù)據(jù)來源于2004年到2013年的《中國(guó)氣象災(zāi)害年鑒》。地震數(shù)據(jù)和崖崩數(shù)據(jù)的來源是EM-DAT數(shù)據(jù)庫(kù)，該庫(kù)收錄了超過當(dāng)?shù)爻袨?zāi)能力的4.5級(jí)以上的地震損失。地陷損失和崖崩損失數(shù)據(jù)未能找到，所以本文不再將其納入統(tǒng)計(jì)范圍。其他經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)來源于國(guó)泰安數(shù)據(jù)庫(kù)。最終采用2004年到2013年各地方數(shù)據(jù)的算術(shù)平均值作為基礎(chǔ)分析數(shù)據(jù)。

（2）數(shù)據(jù)效度檢驗(yàn)：在對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行分析之前首先要檢驗(yàn)其是否適合適合使用因子分析法進(jìn)行分析。本文使用SPSS軟件對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行了檢驗(yàn)， KMO值為0.613，Bartlett 的球形度檢驗(yàn)的P值小于0.05，可以使用因子分析。

4.構(gòu)建因子模型

（1）因子提取：使用SPSS軟件得到自變量累計(jì)貢獻(xiàn)率矩陣，根據(jù)方差貢獻(xiàn)率的大小提取出主因子。從因子累計(jì)貢獻(xiàn)率表中可見前三個(gè)因子的累計(jì)貢獻(xiàn)率為83.459%，對(duì)總體方差可以給出比較有效的解釋。因子載荷矩陣顯示了三個(gè)主成分與8個(gè)指標(biāo)間之間的線性關(guān)系，三個(gè)主成分由指標(biāo)進(jìn)行線性組合而成，因子載荷（指標(biāo)系數(shù)）反映了提取出的主成分與指標(biāo)的相關(guān)性。

我們把各因子中載荷大于0.5的指標(biāo)歸在同一個(gè)因子下。從矩陣結(jié)果可以看出，因子F1在國(guó)有及非國(guó)有規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值（X1）、農(nóng)林牧漁業(yè)總產(chǎn)值（X2）、固定資產(chǎn)投資總額（X3）和區(qū)位因素（X4）四個(gè)指標(biāo)上載荷值很大。其中除區(qū)位因素外，其他三個(gè)指標(biāo)分別從不同維度反映了當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)的在險(xiǎn)價(jià)值。

國(guó)有及非國(guó)有規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值（X1）反映的是當(dāng)?shù)毓I(yè)的發(fā)展水平；農(nóng)林牧漁業(yè)總產(chǎn)值（X2）反映的是第一產(chǎn)業(yè)的體量；固定資產(chǎn)投資總額（X3）包括基建和房地產(chǎn)投資，反映了城市建設(shè)的可能損失情況。區(qū)位因素會(huì)同經(jīng)濟(jì)指標(biāo)們歸類到一個(gè)因子下，筆者認(rèn)為是因我國(guó)經(jīng)濟(jì)帶和災(zāi)害帶的劃分有很大的相似性，導(dǎo)致兩類指標(biāo)體現(xiàn)較高的相關(guān)性。

因子F2反映了10年來歷史平均耕地受災(zāi)情況，主要包括了農(nóng)作物受災(zāi)面積（X5）、農(nóng)作物絕收面積（X6）兩個(gè)指標(biāo)。耕地是巨災(zāi)損失的主要載體，以在中部災(zāi)害帶和西北災(zāi)害帶的巨災(zāi)對(duì)農(nóng)業(yè)的打擊最為嚴(yán)重。因子F3反映了人口損失的情況，包括死亡人數(shù)（X10）、受災(zāi)人數(shù)（X11）量個(gè)指標(biāo)。目前對(duì)災(zāi)員的搜救和安置是巨災(zāi)救援的重要內(nèi)容，未來也會(huì)是巨災(zāi)保險(xiǎn)基金委員會(huì)的工作重點(diǎn)。因此，人員傷亡對(duì)地方巨災(zāi)基金繳納額之間應(yīng)該存在明顯的正相關(guān)性。

（2）因子有效性檢驗(yàn)：提取出主因子后，要驗(yàn)證它們是否能有效性地反映各地自然災(zāi)害直接經(jīng)濟(jì)損失。本文使用的方法是多元線性回歸，使用的因變量Y1是各地政府的自然災(zāi)害直接經(jīng)濟(jì)損失，自變量是上一部分提取出來的三個(gè)主因子。R稱為多元相關(guān)系數(shù)，R2代表著模型的擬合度?；貧w結(jié)果顯示，調(diào)整R2為0.82，說明該模型是擬合優(yōu)度良好。同時(shí)模型的F值為41.32，可以通過失擬性檢驗(yàn)?；貧w系數(shù)圖顯示三個(gè)主因子的系數(shù)P值都小于0.05，說明變量顯著。同時(shí)回歸系數(shù)都為正，意味著三個(gè)因子與直接經(jīng)濟(jì)損失成正相關(guān)，也因該與地方政府巨災(zāi)基金繳納額呈正相關(guān)。

5.基于因子分析結(jié)果的綜合賦權(quán)

一個(gè)成功的多指標(biāo)綜合評(píng)價(jià)體系離不開科學(xué)有效的賦權(quán)。常見的賦權(quán)方法分為三類：第一類，主觀賦權(quán)法、客觀賦權(quán)法和綜合賦權(quán)法。本文使用的因子分析法是客觀賦權(quán)法的一種。因子分析法的賦權(quán)方式是以主因子的總方差貢獻(xiàn)率的比重作為權(quán)重。

四、總結(jié)

本章探討了巨災(zāi)保險(xiǎn)基金的資金來源問題，提出多層次的巨災(zāi)保險(xiǎn)基金資金來源應(yīng)該包括保費(fèi)收入，地方財(cái)政撥款，中央財(cái)政撥款，利用金融市場(chǎng)融資和社會(huì)捐贈(zèng)等多個(gè)渠道。其中本文重點(diǎn)討論了地方財(cái)政向巨災(zāi)保險(xiǎn)基金撥款應(yīng)該做到“?？顚Ｓ谩?，體現(xiàn)公平性和效率性。地方政府面臨不同的巨災(zāi)和經(jīng)濟(jì)情況，地方賬戶額度也應(yīng)該有所不同。我們通過因子分析得到了確定賬戶額度的參考標(biāo)準(zhǔn)。

因子分析的結(jié)果顯示確定各省繳款金額主要要考慮三個(gè)因子。經(jīng)濟(jì)發(fā)展因子對(duì)應(yīng)繳資金額影響最大，因?yàn)樽匀粸?zāi)害受災(zāi)載體多為第一產(chǎn)業(yè)，第二產(chǎn)業(yè)和城市基建房屋，導(dǎo)致相關(guān)產(chǎn)業(yè)發(fā)達(dá)的省份面臨的潛在巨災(zāi)損失較高。第二個(gè)影響因子是耕地受災(zāi)情況。排名第三的因子是人口受災(zāi)情況。本文使用的是客觀賦權(quán)方法，但是指標(biāo)的選取還是存在主觀性，受筆者水平和數(shù)據(jù)可得性所限，本文選取的指標(biāo)可能不夠科學(xué)全面。希望本文能對(duì)我國(guó)未來巨災(zāi)保險(xiǎn)基金的資金籌集實(shí)踐提供參考。（作者單位：同濟(jì)大學(xué)經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院）

參考文獻(xiàn)：

[1] 謝世清.建立我國(guó)巨災(zāi)保險(xiǎn)基金的思考[J].上海金融，2009，

[2] 呂志勇.透過汶川地震看我國(guó)對(duì)巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)損失補(bǔ)償機(jī)制的選擇[J].山東社會(huì)科學(xué)，2008，

[3] 張琴，陳柳欽.中國(guó)巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)管理：制度設(shè)計(jì)與模型構(gòu)建[J].東南學(xué)術(shù)，2009

[4] 紀(jì)朝彬，馮銳.我國(guó)構(gòu)建巨災(zāi)基金的可行性分析[J].金融經(jīng)濟(jì)（理論版），2009，

[5] 劉彬.基于因子分析法的綠色供應(yīng)商評(píng)價(jià)指標(biāo)權(quán)重的確定[J].中國(guó)商貿(mào)，2011

[6] 孫文清.第三方物流供應(yīng)商評(píng)價(jià)的實(shí)證研究——基于探索性因子分析與綜合賦權(quán)法[J].中國(guó)流通經(jīng)濟(jì)，2014

[7] 胡浪多，官華平.廣東省政策性農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)巨災(zāi)基金測(cè)算及管理模式分析[J].南方農(nóng)村，2013