我國(guó)商業(yè)銀行在利率市場(chǎng)化趨勢(shì)下的發(fā)展

周冰雁

摘要：利率作為衡量資金價(jià)格的標(biāo)準(zhǔn)，受到越來(lái)越多的關(guān)注，一國(guó)利率市場(chǎng)化的程度會(huì)對(duì)其金融資源的配置效率有著明顯的影響。放眼于整個(gè)國(guó)際金融市場(chǎng)的發(fā)展，利率市場(chǎng)化在帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、實(shí)現(xiàn)金融資源高效配置等方面都發(fā)揮著無(wú)可否認(rèn)的關(guān)鍵作用。在我國(guó)“十二五”規(guī)劃中，利率市場(chǎng)化正式提出，它自然成為黨中央和國(guó)務(wù)院部署的金融方面改革的重要任務(wù)。如今，利率市場(chǎng)化已成為金融改革的重中之重，是發(fā)揮市場(chǎng)配置資源作用的一個(gè)必不可少的環(huán)節(jié)。我國(guó)商業(yè)銀行在這改革中同樣受到巨大影響，利率市場(chǎng)化的推進(jìn)向我國(guó)商業(yè)銀行在議價(jià)能力、風(fēng)險(xiǎn)抵御能力等諸多方面都提出了嶄新的要求和挑戰(zhàn)。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；利率市場(chǎng)化；發(fā)展

文章編號(hào)：1004-7026（2015）04-0076-02中國(guó)圖書(shū)分類號(hào)：F832.2文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A

1利率市場(chǎng)化是什么

通俗地講，利率市場(chǎng)化就是將存款利率上限和貸款利率下限放開(kāi)，由銀行自行決定。更準(zhǔn)確地說(shuō)，它是指將利率的決定權(quán)交給市場(chǎng)，由市場(chǎng)來(lái)決定資金價(jià)格水平高低的過(guò)程。在放開(kāi)存貸款利率限制的條件下，只要市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)足夠充分，那么資金價(jià)格就不可能只由任何單一的市場(chǎng)主體就能單方面進(jìn)行決定。換句話說(shuō)，利率將按照正常的供需理論交由整個(gè)資金市場(chǎng)形成的供需關(guān)系來(lái)決定，放開(kāi)國(guó)家在這一過(guò)程中的決定權(quán)，最多只起到間接地調(diào)節(jié)監(jiān)督作用，而不能控制利率水平的最終形成。

2放開(kāi)存貸款利率限制對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行的影響會(huì)是什么

2.1利率市場(chǎng)化擠壓了銀行存貸差的利潤(rùn)空間

商業(yè)銀行的基本職能是吸收存款、發(fā)放貸款，存貸利差是商業(yè)銀行的利潤(rùn)主要來(lái)源。一旦利率市場(chǎng)化以后，銀行之間為了增加其吸收存款的數(shù)量，必然會(huì)通過(guò)利率戰(zhàn)等方式來(lái)提高其存款利率進(jìn)而增加其市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力；同樣在發(fā)放貸款方面，商業(yè)銀行不能僅停留在通過(guò)貸款數(shù)量來(lái)增加其收入上，更多的會(huì)將重心放在通過(guò)降低貸款利率的方式來(lái)吸引客戶。這樣的結(jié)果導(dǎo)致存款利率上升的同時(shí)貸款利率下降，兩者的共同作用使商業(yè)銀行的盈利空間減小。

2.2利率市場(chǎng)化引發(fā)商業(yè)銀行間的激烈競(jìng)爭(zhēng)

利率市場(chǎng)化使商業(yè)銀行在利率之戰(zhàn)中進(jìn)行激烈的競(jìng)爭(zhēng)，銀行甚至盲目為了爭(zhēng)奪客戶完全不顧及其自身盈利與否或者盈利水平的高低，這樣無(wú)疑會(huì)導(dǎo)致其經(jīng)營(yíng)的困難，更甚至可能會(huì)影響整個(gè)銀行業(yè)的穩(wěn)定，進(jìn)而影響金融環(huán)境的穩(wěn)定，這種結(jié)果對(duì)整個(gè)國(guó)家的發(fā)展都有不利影響。

2.3利率市場(chǎng)化加大商業(yè)銀行的利率風(fēng)險(xiǎn)

商業(yè)銀行的利率風(fēng)險(xiǎn)是指由于市場(chǎng)利率變動(dòng)的不確定性給其帶來(lái)?yè)p失的可能性。利率市場(chǎng)化使得任何影響資金市場(chǎng)的因素都可能引起利率的波動(dòng)，從而加速了利率的變動(dòng)頻率，使得商業(yè)銀行對(duì)利率水平的預(yù)測(cè)更加困難，不確定性隨之增大，提高了商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)利率風(fēng)險(xiǎn)的成本。3商業(yè)銀行應(yīng)采取的應(yīng)對(duì)措施

3.1推動(dòng)銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型和升級(jí)

銀行是追求利潤(rùn)最大化的企業(yè)，在原先的主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)空間被壓縮后，銀行不應(yīng)任其經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)?cè)鏊傧禄鴳?yīng)試圖利用自己已經(jīng)積累起來(lái)的優(yōu)勢(shì)，轉(zhuǎn)變其先前的經(jīng)營(yíng)模式，發(fā)展其他業(yè)務(wù)，并通過(guò)找到其自身優(yōu)勢(shì)，拓寬思路，在激烈的競(jìng)爭(zhēng)中實(shí)現(xiàn)差異化經(jīng)營(yíng)，爭(zhēng)奪更細(xì)分的市場(chǎng)。如大力發(fā)展中間業(yè)務(wù)，通過(guò)中間業(yè)務(wù)收入來(lái)彌補(bǔ)其存貸利差收入的減少，從而相對(duì)增強(qiáng)商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的能力?？梢栽诨鸫N、支付結(jié)算、客戶理財(cái)、網(wǎng)上銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展、電子銀行等方面尋找切入點(diǎn)。

3.2提高利率風(fēng)險(xiǎn)的管理能力

利率市場(chǎng)化使得存貸款利率對(duì)市場(chǎng)利率的敏感性增強(qiáng)，因此僅僅依靠指標(biāo)化的管理將遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能滿足利率風(fēng)險(xiǎn)的管理要求，在利率市場(chǎng)化后，商業(yè)銀行應(yīng)更加注重利率走勢(shì)、風(fēng)險(xiǎn)判斷的研究分析，制定科學(xué)的利率研究與決策機(jī)制，使其在利率風(fēng)險(xiǎn)管理方面更具有專業(yè)性，對(duì)利率進(jìn)行準(zhǔn)確的預(yù)測(cè)。積極進(jìn)行資產(chǎn)負(fù)債管理的創(chuàng)新，引進(jìn)缺口管理，并通過(guò)利率風(fēng)險(xiǎn)管理的衍生工具的運(yùn)用使其合理的規(guī)避利率變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。在我國(guó)，商業(yè)銀行利率風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制相比國(guó)外銀行在應(yīng)對(duì)利率風(fēng)險(xiǎn)管理方面還存在很大的差距，我國(guó)利率市場(chǎng)化的起步相比國(guó)外也比較晚，所以應(yīng)適當(dāng)借鑒國(guó)外的一些有效的應(yīng)對(duì)措施。

3.3中小銀行應(yīng)準(zhǔn)確定位自己的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)

毫無(wú)疑問(wèn)，中小銀行需要通過(guò)提高自身的經(jīng)營(yíng)能力和管理水平以實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)型和特色化經(jīng)營(yíng)模式來(lái)應(yīng)對(duì)沖擊，更重要的是充分利用其自身區(qū)域特征和業(yè)務(wù)審批速度快等比較優(yōu)勢(shì)，抓住中小企業(yè)融資需求“少、急、短、頻”的特征，積極拓展中小企業(yè)融資業(yè)務(wù)市場(chǎng)，改善中小企業(yè)融資環(huán)境，實(shí)現(xiàn)雙贏。這將是中小銀行應(yīng)對(duì)利率市場(chǎng)化的有效途徑。

3.4注重人才的培養(yǎng)

我國(guó)的商業(yè)銀行一直處于國(guó)家直接管制利率的環(huán)境下，利率風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)不強(qiáng)，尤其在利率風(fēng)險(xiǎn)控制方面更缺乏專業(yè)知識(shí)和技能。這為應(yīng)對(duì)利率市場(chǎng)化提供了有效的一個(gè)策略，注重人才培養(yǎng)，提高其專業(yè)水平，以此來(lái)應(yīng)對(duì)將面臨的激烈競(jìng)爭(zhēng)，實(shí)現(xiàn)與國(guó)際接軌。

（作者單位：江西財(cái)經(jīng)大學(xué)）

參考文獻(xiàn)

[1]蔡逸仙.利率市場(chǎng)化對(duì)商業(yè)銀行的影響及對(duì)策[J].經(jīng)濟(jì)問(wèn)題探索，2013（03）.

[2]李宏瑾.利率市場(chǎng)化對(duì)商業(yè)銀行的挑戰(zhàn)及應(yīng)對(duì)[J].國(guó)際金融研究，2015（02）.

[3]周茂清.利率市場(chǎng)化給商業(yè)銀行帶來(lái)的機(jī)遇、挑戰(zhàn)及其應(yīng)對(duì)[J].當(dāng)代經(jīng)濟(jì)管理，（2012）06.