基于供應(yīng)鏈下商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理策略研究

衛(wèi)楠

摘要：作為一種全新的融資模式，供應(yīng)鏈金融被國(guó)際性商業(yè)銀行所大力發(fā)展。供應(yīng)鏈金融借助核心企業(yè)，將處于其供應(yīng)鏈的上下游的企業(yè)進(jìn)行有效整合編排，共同構(gòu)成一個(gè)統(tǒng)一的整體。同時(shí)，通過(guò)有效結(jié)合實(shí)體經(jīng)濟(jì)和商業(yè)資本，將資金、現(xiàn)代化物流和信息等進(jìn)行組合，進(jìn)而為其供應(yīng)鏈的上下游企業(yè)提供更好的金融服務(wù)，這對(duì)于供應(yīng)鏈上下游企業(yè)和商業(yè)銀行而言，是雙贏局面，且為后期更好的合作做好鋪墊。

但如果商業(yè)銀行不能為此提供高效的金融，就會(huì)對(duì)整個(gè)銀行體系甚至其他相關(guān)行業(yè)帶來(lái)危機(jī)，因此我們有必要對(duì)供應(yīng)鏈金融的商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理策略進(jìn)行分析。

關(guān)鍵詞：風(fēng)險(xiǎn)管理；商業(yè)銀行；供應(yīng)鏈；問(wèn)題；策略

引言：

供應(yīng)鏈金融是一種新型的金融模式，通過(guò)融資，將供應(yīng)鏈上相關(guān)企業(yè)作為整體提供相關(guān)的服務(wù)。它立足于供應(yīng)鏈上的所有權(quán)的特性及交易關(guān)系，將資金注入到供應(yīng)鏈上的關(guān)聯(lián)企業(yè)，促進(jìn)了供應(yīng)鏈的順暢流轉(zhuǎn)及供應(yīng)鏈上“產(chǎn)、供、銷(xiāo)”的穩(wěn)固。

供應(yīng)鏈金融可使中小企業(yè)融資問(wèn)題得到有效緩解，將整個(gè)社會(huì)資源配置效率提高，并使供應(yīng)鏈整體的競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力得到提升。由于供應(yīng)鏈的增長(zhǎng)空間極其廣闊，同時(shí)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率極高，因此而成為商業(yè)銀行競(jìng)相競(jìng)爭(zhēng)的新領(lǐng)域。隨著供應(yīng)鏈競(jìng)爭(zhēng)時(shí)代的到來(lái)，大力扶持供應(yīng)鏈金融，戰(zhàn)略意義極其重大。

一、商業(yè)銀行供應(yīng)鏈金融發(fā)展的現(xiàn)狀及問(wèn)題

供應(yīng)鏈上商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)是指企業(yè)在融資的過(guò)程中，因?yàn)楦鞣N不確定的、不可預(yù)測(cè)的因素，而導(dǎo)致預(yù)期收益和實(shí)際收益出現(xiàn)了偏差，不可避免的出現(xiàn)了損失。在商業(yè)銀行的發(fā)展過(guò)程中，供應(yīng)鏈金融的發(fā)展為其提供了新的市場(chǎng)機(jī)會(huì)，將新的融資渠道提供給中小企業(yè)。

同時(shí)，由于受到多方面基礎(chǔ)環(huán)境的影響，包括信息技術(shù)、法律和市場(chǎng)因素，進(jìn)而導(dǎo)致各種潛在風(fēng)險(xiǎn)的存在，如信用風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)等，使商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理工作面臨著諸多需要的調(diào)整的地方。通過(guò)分析以上的現(xiàn)狀，可將供應(yīng)鏈下商業(yè)銀行金融發(fā)展中存在的問(wèn)題概括為以下幾點(diǎn)[1]：

一是存貸利差仍舊是目前國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行最主要的利潤(rùn)來(lái)源，而在央行的利率管制下，這種業(yè)務(wù)模式還將會(huì)繼續(xù)延續(xù)下去，直到利率市場(chǎng)化出現(xiàn)。由于自身的動(dòng)力不足，商業(yè)銀行無(wú)法變革自身的業(yè)務(wù)模式。

二是供應(yīng)鏈金融是基于上下游真實(shí)交易及流動(dòng)資產(chǎn)擔(dān)保下背景下的業(yè)務(wù)。為了更好的與之相適應(yīng)，必須建立一套完整的風(fēng)險(xiǎn)管理體系。而我國(guó)目前的銀行還處于原始的經(jīng)營(yíng)階段，由固定資產(chǎn)抵押發(fā)放貸款，還沒(méi)有深入的投入和研究供應(yīng)鏈金融，這樣對(duì)該業(yè)務(wù)的進(jìn)一步完善和發(fā)展起到了一定的阻礙。

三是存在著“先圈地，后發(fā)展”的思維定勢(shì)。盡管我們?cè)缇筒饺肓薟TO時(shí)代，但卻不能真正實(shí)現(xiàn)由主營(yíng)業(yè)務(wù)向零售銀行的轉(zhuǎn)型。國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行中，具備可操作的業(yè)務(wù)規(guī)范，并建立完善的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的確是寥寥無(wú)幾。

二、基于供應(yīng)鏈下商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理措施

1、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和法律風(fēng)險(xiǎn)的控制措施

分析成熟的金融市場(chǎng)，只有實(shí)現(xiàn)利率市場(chǎng)化，才能真正的控制利率風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行在通過(guò)改革進(jìn)入利率市場(chǎng)化前，對(duì)利率風(fēng)險(xiǎn)的控制，應(yīng)主要采取缺口管理的方法。而在一般情況下，即期利率的敏感性缺口管理即銀行的缺口管理，它通過(guò)對(duì)敏感性缺口的消除或縮小。而降低銀行利率。通過(guò)利率波動(dòng)的降低，而規(guī)避銀行風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生[2]。

而作為的新興金融業(yè)務(wù)，供應(yīng)鏈金融有著較多的參與主體，在交易過(guò)程中，由于不斷流轉(zhuǎn)的抵押物所有權(quán)，而出現(xiàn)所有權(quán)歸屬的法律糾紛。但是目前在實(shí)際的工作落實(shí)中；由于各種不確定因素的出現(xiàn)，而修訂和調(diào)整現(xiàn)行的法律法規(guī)的過(guò)程是需要逐漸完善的[3]。

作為一個(gè)客觀存在的因素，法律漏洞對(duì)供應(yīng)鏈金融的發(fā)展形成了一定的制約。特別是在供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的一些領(lǐng)域，還有法律的空白存在。制定詳細(xì)和嚴(yán)謹(jǐn)?shù)暮贤瑮l款和協(xié)議，并對(duì)各項(xiàng)流程中的職責(zé)歸屬和借貸雙方的業(yè)務(wù)和權(quán)力進(jìn)行明確，可對(duì)供應(yīng)鏈金融法律風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效的彌補(bǔ)。同時(shí)，依據(jù)法律法規(guī)程序?qū)Ω黝?lèi)手續(xù)進(jìn)行辦理，能將銀行的法律風(fēng)險(xiǎn)有效降低[4]。

2、信用風(fēng)險(xiǎn)的控制措施

由于供應(yīng)鏈上下游的中小企業(yè)，多為供應(yīng)鏈金融中的受信企業(yè)，整個(gè)供應(yīng)鏈信用大小，是由其營(yíng)運(yùn)狀況所決定的。銀行首先應(yīng)對(duì)受信企業(yè)的整體信用狀況進(jìn)行考慮，并分析和度量融資企業(yè)的發(fā)展前景、經(jīng)營(yíng)狀況和整體實(shí)力。首先，企業(yè)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)對(duì)抗的直接保障，就是企業(yè)整體經(jīng)營(yíng)規(guī)模的大小，企業(yè)如果在市場(chǎng)上處于主動(dòng)經(jīng)營(yíng)的狀態(tài)，會(huì)積極參與競(jìng)爭(zhēng)，進(jìn)而將自己的整體信用水平提升[5]。反之的話，則不會(huì)獲得銀行的信用認(rèn)可。

其次，企業(yè)的運(yùn)營(yíng)狀態(tài)的良好與否，在一定程度上是由企業(yè)的內(nèi)部管理水平和管理者的素質(zhì)所決定。高素質(zhì)的人才隊(duì)伍，可使決策風(fēng)險(xiǎn)降低，同時(shí)可使企業(yè)決策的有效性提高，進(jìn)而能夠控制企業(yè)的整體發(fā)展。

企業(yè)信用狀況是由企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況所決定的，企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況的三大關(guān)鍵因素，包括營(yíng)運(yùn)能力、盈利能力和償債能力。銀行對(duì)企業(yè)考察的標(biāo)準(zhǔn)，是看企業(yè)能否維持一定的短期償債能力。而對(duì)企業(yè)償債能力進(jìn)行分析的關(guān)鍵指標(biāo)，包括資產(chǎn)負(fù)債率等。企業(yè)償還債務(wù)和可持續(xù)發(fā)展的前提保障，就是企業(yè)的盈利能力。

企業(yè)的經(jīng)營(yíng)運(yùn)營(yíng)能力簡(jiǎn)稱(chēng)為應(yīng)運(yùn)能力，營(yíng)業(yè)周期及存貨周轉(zhuǎn)率是企業(yè)應(yīng)運(yùn)能力的財(cái)務(wù)指標(biāo)，對(duì)企業(yè)資金的運(yùn)用效率及經(jīng)濟(jì)資源管理起到了一定的揭示作用。企業(yè)的資金有著越高的流動(dòng)性，則就會(huì)有越強(qiáng)的償債能力，隨之會(huì)有越快的獲取利潤(rùn)的速度[6]。

除此之外，近幾年有許多專(zhuān)家學(xué)者也都先后提出了基于VAR值的信用風(fēng)險(xiǎn)考量，作為銀行方抵御信用風(fēng)險(xiǎn)的一種措施。銀行方可將融資方式、產(chǎn)品還款方式以及其他多種影響因素綜合考量建立風(fēng)險(xiǎn)模型，利用足夠的歷史數(shù)據(jù)，采用多種方式進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)考量測(cè)試。又因?yàn)楣?yīng)鏈金融的業(yè)務(wù)模式會(huì)將風(fēng)險(xiǎn)以乘數(shù)形式放大，因此加強(qiáng)對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)顯得尤為重要。

3、加強(qiáng)對(duì)動(dòng)產(chǎn)的管理

供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的主要風(fēng)險(xiǎn)之一就是操作風(fēng)險(xiǎn)，面向多個(gè)主體，組合多種金融產(chǎn)品，是供應(yīng)鏈金融主要開(kāi)展的業(yè)務(wù)。銀行首先要評(píng)價(jià)授信企業(yè)，進(jìn)而對(duì)供應(yīng)鏈的生產(chǎn)運(yùn)作情況進(jìn)行評(píng)估和分析，由于有眾多的人力因素出現(xiàn)在整個(gè)服務(wù)過(guò)程中，會(huì)不可避免的出現(xiàn)操作風(fēng)險(xiǎn)。所以，銀行必須大力培養(yǎng)一批有著豐富經(jīng)驗(yàn)和過(guò)硬專(zhuān)業(yè)知識(shí)的專(zhuān)職人員來(lái)控制和評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)。并制定一套行之有效的流程規(guī)范和規(guī)則制度，對(duì)每一個(gè)業(yè)務(wù)流程嚴(yán)格控制，嚴(yán)格執(zhí)行和設(shè)計(jì)各種契約，只有這樣才能加強(qiáng)對(duì)動(dòng)產(chǎn)的管理，防范一些不必要的風(fēng)險(xiǎn)，確保動(dòng)產(chǎn)的安全。

4、加強(qiáng)對(duì)資金的管理

一方面，由于供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)都是用未來(lái)變現(xiàn)的資金來(lái)完成支付，因此特別需要關(guān)注資金是否能夠按期按量回收，如果資金不能按時(shí)償還相應(yīng)債務(wù)，此違約造成的影響會(huì)因乘數(shù)效應(yīng)而被放大。為了保證資金能夠按期按量回收，需要實(shí)時(shí)關(guān)注授信企業(yè)的資金流動(dòng)情況，需要關(guān)注是否有相關(guān)保證、擔(dān)保等額外的代償。

另外一個(gè)方面，針對(duì)作為保證金留存銀行的這部分資金，銀行要切實(shí)做好封閉式管理，確保這部分資金的安全且得到有效妥善的管理。

5、建立內(nèi)部資本充足評(píng)估程序

根據(jù)商業(yè)銀行資本管理辦法的有關(guān)規(guī)定，商業(yè)銀行也需要建立穩(wěn)健的內(nèi)部資本充足評(píng)估程序。該程序是基于銀行風(fēng)險(xiǎn)暴露對(duì)銀行整體資本充足性進(jìn)行預(yù)估的行內(nèi)流程。該程序需要有效精準(zhǔn)識(shí)別、衡量和管理各種風(fēng)險(xiǎn)，需要衡量足夠抵補(bǔ)風(fēng)險(xiǎn)所需的經(jīng)濟(jì)資本，并且能夠產(chǎn)生向金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)要求的相關(guān)報(bào)表附件等信息。

6、建設(shè)一支高素質(zhì)的供應(yīng)鏈金融操作隊(duì)伍

作為一種新興的融資模式，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)和傳統(tǒng)的信貸的全新理念有所不同，進(jìn)而在風(fēng)險(xiǎn)的控制上也非常多變和復(fù)雜，要求商業(yè)銀行所組建的供應(yīng)鏈操作隊(duì)伍必須具備高水平和高素質(zhì)。供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)因?yàn)楹蛡鹘y(tǒng)業(yè)務(wù)有所不同，因此，要求操作供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的銀行人員具備以下幾個(gè)方面的素質(zhì)[7]：

一是職業(yè)道德必須良好，從事供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的銀行工作人員一定要自覺(jué)遵守相關(guān)工作的規(guī)定和要求，用高度的責(zé)任心用心做好每一件事情，保持崇高的職業(yè)道德修養(yǎng)。

二是具有高超的控制風(fēng)險(xiǎn)的能力，業(yè)務(wù)技能一定要豐富且必須專(zhuān)業(yè)，同時(shí)工作經(jīng)驗(yàn)必須豐富，還要不時(shí)的根據(jù)自己能力欠缺的方面，進(jìn)行及時(shí)充電，確保自己的業(yè)務(wù)能力能夠跟上且勝任其變化發(fā)展。

三是具有對(duì)關(guān)鍵崗位健全的補(bǔ)償措施和忠誠(chéng)度，由于銀行工作人員比較熟悉供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)的運(yùn)作模式，所以對(duì)于融資行為的風(fēng)險(xiǎn)所在，他們往往更清楚，這樣就很難防范銀行工作人員內(nèi)部作案，所以要求從業(yè)人員的忠誠(chéng)度是至關(guān)重要的。在日常工作中，有關(guān)的部分領(lǐng)導(dǎo)一定要注重這方面工作的開(kāi)展，從思想和工作實(shí)處進(jìn)行，進(jìn)而提高人員的責(zé)任心與忠誠(chéng)度。

銀行工作人員在一般情況下，包括以下兩種情形的違法操作，既內(nèi)外串謀和內(nèi)部作案。而銀行工作人員在經(jīng)濟(jì)利益的驅(qū)使下，同時(shí)處于供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的運(yùn)行模式中，往往會(huì)更多出現(xiàn)與企業(yè)勾結(jié)的情況。所以對(duì)操作風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行控制的必要措施，除了要對(duì)專(zhuān)門(mén)的規(guī)則進(jìn)行制定外，還應(yīng)提高供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)從業(yè)人員的職業(yè)道德素質(zhì)[8]。

7、結(jié)束語(yǔ)

新的歷史時(shí)期，商業(yè)銀行過(guò)去傳統(tǒng)的單一的授信模式被供應(yīng)鏈金融所改變。通過(guò)對(duì)供應(yīng)鏈上下游的整合，對(duì)銀行信貸業(yè)務(wù)的新局面進(jìn)行了開(kāi)創(chuàng)。但是目前，基于供應(yīng)鏈下，我國(guó)商業(yè)銀行的發(fā)展還處于初級(jí)階段，會(huì)難免出現(xiàn)各種風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題以及一些缺陷和不足，同時(shí)在應(yīng)對(duì)處理這方面的問(wèn)題的時(shí)候也會(huì)由于經(jīng)驗(yàn)的不足，處理不夠盡善盡美。所以，在提供金融服務(wù)時(shí)，商業(yè)銀行不單單要對(duì)外部總體經(jīng)濟(jì)環(huán)境的發(fā)展?fàn)顩r密切關(guān)注，同時(shí)還應(yīng)對(duì)供應(yīng)鏈整體的潛在風(fēng)險(xiǎn)深入分析和了解，通過(guò)與風(fēng)險(xiǎn)源的結(jié)合，從多個(gè)方面來(lái)防范相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制的構(gòu)建與完善，最大程度的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，從而提高整體的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。（作者單位：普信恒業(yè)科技發(fā)展（北京）有限公司）

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