蒙特卡洛模擬方法及其改進(jìn)方法為互換期權(quán)定價(jià)

孟安燕

摘 要：期權(quán)是人們?yōu)榱艘?guī)避市場風(fēng)險(xiǎn)而創(chuàng)造出來的一種金融衍生工具。通過對(duì)期權(quán)進(jìn)行合理定價(jià)，能夠通過組合獲得無風(fēng)險(xiǎn)收益。期權(quán)定價(jià)理論模型很多，本文采用蒙特卡洛模擬（Monte Carlo Simulation）方法及其改進(jìn)方法來模擬市場上互換期權(quán)的價(jià)格，研究結(jié)果得出用蒙特卡洛模擬方法，特別是其改進(jìn)方法能夠達(dá)到相當(dāng)高的模擬精度。

關(guān)鍵詞：蒙特卡洛模擬；期權(quán)定價(jià)