• <tr id="yyy80"></tr>
  • <sup id="yyy80"></sup>
  • <tfoot id="yyy80"><noscript id="yyy80"></noscript></tfoot>
  • 99热精品在线国产_美女午夜性视频免费_国产精品国产高清国产av_av欧美777_自拍偷自拍亚洲精品老妇_亚洲熟女精品中文字幕_www日本黄色视频网_国产精品野战在线观看 ?

    村鎮(zhèn)銀行運(yùn)行格局、發(fā)展偏差及應(yīng)對策略*

    2013-10-24 08:46:54王修華劉志遠(yuǎn)
    關(guān)鍵詞:村鎮(zhèn)銀行監(jiān)管

    王修華,劉志遠(yuǎn),楊 剛

    (湖南大學(xué)金融與統(tǒng)計學(xué)院,湖南 長沙 410079)

    一 引 言

    作為現(xiàn)代農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的核心,農(nóng)村金融的發(fā)展滯后,已經(jīng)成為當(dāng)前農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主要瓶頸。為從根本上解決農(nóng)村金融供給不足問題,切實(shí)提高農(nóng)村金融服務(wù)質(zhì)量和水平,2006年12月銀監(jiān)會發(fā)布《關(guān)于調(diào)整放寬農(nóng)村地區(qū)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入政策,更好地支持社會主義新農(nóng)村建設(shè)的若干意見》(以下簡稱《意見》),按照“低門檻,嚴(yán)監(jiān)管”的原則,積極引導(dǎo)各類資本到農(nóng)村地區(qū)投資設(shè)立村鎮(zhèn)銀行、貸款公司和農(nóng)村資金互助社等新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)。這次具有增量改革鮮明特色的農(nóng)村金融新政因承載著破解農(nóng)村金融困境的重任,而被監(jiān)管層寄予厚望。

    村鎮(zhèn)銀行是本次農(nóng)村金融增量改革的主要成果,截止2011年7月底,全國共發(fā)起設(shè)立三類新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)542家,其中村鎮(zhèn)銀行490家,占比達(dá)到90.4%?;诖耍疚囊耘鷾?zhǔn)設(shè)立的490家村鎮(zhèn)銀行為考察對象,嘗試通過把現(xiàn)實(shí)運(yùn)行情況與政策設(shè)計初衷進(jìn)行對照,科學(xué)評價村鎮(zhèn)銀行的實(shí)踐效果,探究其制度安排中存在的問題以及發(fā)展中的偏差,推動改革的進(jìn)一步完善和深化。

    二 村鎮(zhèn)銀行運(yùn)行的基本格局

    村鎮(zhèn)銀行的試點(diǎn)設(shè)立是增量改革的重要舉措,是吸引民營資本進(jìn)入銀行業(yè)、支持農(nóng)村金融發(fā)展的重要途徑,同時也是促使農(nóng)村民間金融陽光化的重要路徑。在政策層面已經(jīng)經(jīng)歷首批試點(diǎn)準(zhǔn)入、擴(kuò)大試點(diǎn)及完善配套政策等三個階段。下面從地區(qū)分布、發(fā)起機(jī)構(gòu)種類、注冊資本等方面對村鎮(zhèn)銀行運(yùn)行基本格局進(jìn)行分析。

    (一)地區(qū)分布情況

    全國村鎮(zhèn)銀行地區(qū)分布中,東部地區(qū)11個省市設(shè)立204家,中部地區(qū)8省共設(shè)立146家,西部12個省份共設(shè)立140家,三者比例為41.6:29.8:28.6。如表1所示??傮w來看,盡管村鎮(zhèn)銀行在中西部率先試點(diǎn),但中西部的數(shù)量和東部有差距,兩相比較,都沒有東部地區(qū)多。由于資本的逐利性,在擴(kuò)大試點(diǎn)階段銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)更愿意在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的東部地區(qū)設(shè)立,而中西部欠發(fā)達(dá)地區(qū)投資動力不足。盡管銀監(jiān)會實(shí)施了“東西掛鉤、城鄉(xiāng)掛鉤”政策,即主發(fā)起人在全國百強(qiáng)縣或大中城市發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行的,原則上與國定貧困縣實(shí)行1:1掛鉤,或與中西部地區(qū)實(shí)行1:2掛鉤;在東部地區(qū)規(guī)劃設(shè)立村鎮(zhèn)銀行的,原則上與國定貧困縣實(shí)行2:1掛鉤,或與中西部地區(qū)實(shí)行1:1掛鉤,但并沒有改變原有格局。

    (二)發(fā)起機(jī)構(gòu)類別情況

    不同類型的銀行機(jī)構(gòu)由于戰(zhàn)略導(dǎo)向不同,在發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行的態(tài)度上存在顯著差異。從表2可以看出,發(fā)展空間受限制的城市商業(yè)銀行設(shè)立的最多,為246家。農(nóng)村商業(yè)銀行和農(nóng)村合作銀行緊隨其后,分別設(shè)立85家和44家,三者合計共占76.5%。全國性股份制商業(yè)銀行設(shè)立38家,四大國有銀行積極性不高,共設(shè)立29家。外資銀行設(shè)立9家,國家開發(fā)銀行作為政策性銀行轉(zhuǎn)制而來的商業(yè)銀行,沒有機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn),發(fā)起設(shè)立7家??傮w上看,城市商業(yè)銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行和合作銀行等地方性中小銀行是設(shè)立村鎮(zhèn)銀行的主力軍。

    表1 2011年7月底村鎮(zhèn)銀行地區(qū)分布情況

    __表2 村鎮(zhèn)銀行主發(fā)起行機(jī)構(gòu)類別(單位:家)

    (三)注冊資本情況

    在銀監(jiān)會頒布的《意見》中,要求低門檻設(shè)立村鎮(zhèn)銀行,如在縣(市)設(shè)立的村鎮(zhèn)銀行,其注冊資本不得低于300萬元人民幣;在鄉(xiāng)(鎮(zhèn))設(shè)立的村鎮(zhèn)銀行,其注冊資本不得低于100萬元人民幣。但當(dāng)前設(shè)立的村鎮(zhèn)銀行其注冊資本普遍走高,注冊資本均值為6535萬元,如表3所示,很多村鎮(zhèn)銀行的注冊資本

    單位:家達(dá)到了新設(shè)城市商業(yè)銀行或農(nóng)村商業(yè)銀行的要求①依《商業(yè)銀行法》,設(shè)立城市商業(yè)銀行的最低資本金限額為1億元人民幣,設(shè)立農(nóng)村商業(yè)銀行的最低資本金限額為5000萬元人民幣。。相對較低的注冊資本金門檻并非各類主發(fā)起行新設(shè)村鎮(zhèn)銀行的主因。

    圖1 注冊資本金的分布情況(單位:家)

    (四)支農(nóng)情況

    根據(jù)《村鎮(zhèn)銀行管理暫行規(guī)定》,村鎮(zhèn)銀行發(fā)放貸款應(yīng)首先滿足縣域內(nèi)農(nóng)戶、農(nóng)業(yè)和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要。村鎮(zhèn)銀行成立時間不長,相關(guān)數(shù)據(jù)不易于取得,本文根據(jù)公開資料取得的數(shù)據(jù)進(jìn)行整理,以此對村鎮(zhèn)銀行的支農(nóng)情況進(jìn)行分析。

    表3 村鎮(zhèn)銀行服務(wù)對象情況

    從表3可以看出,村鎮(zhèn)銀行主要的服務(wù)對象主要是農(nóng)戶及縣域中小企業(yè),即村鎮(zhèn)銀行較好地執(zhí)行著其歷史使命,但又有著結(jié)構(gòu)上的區(qū)別。這些村鎮(zhèn)銀行對中小企業(yè)發(fā)放貸款的比例將近一半,為46.1%,最高比例為87%,對農(nóng)戶和涉農(nóng)企業(yè)貸款的比例分別為31.8%和13.4%,對農(nóng)戶發(fā)放貸款的最低比例為6.6%,有的村鎮(zhèn)銀行還沒有發(fā)放涉農(nóng)企業(yè)貸款的記錄。這些村鎮(zhèn)銀行對農(nóng)戶及涉農(nóng)企業(yè)的貸款比例總和低于對中小企業(yè)貸款的比例,村鎮(zhèn)銀行在發(fā)放貸款方面傾向于中小企業(yè)等具有較大貸款規(guī)模的客戶[1]。

    三 村鎮(zhèn)銀行發(fā)展過程中的偏差分析

    作為“草根”金融機(jī)構(gòu)的代表,村鎮(zhèn)銀行充分利用自身擁有的信息優(yōu)勢、機(jī)制優(yōu)勢和文化優(yōu)勢,在緩解農(nóng)村金融服務(wù)不足、提高農(nóng)村金融網(wǎng)點(diǎn)覆蓋率、強(qiáng)化農(nóng)村金融市場競爭等方面發(fā)揮了積極作用,顯示出良好的發(fā)展態(tài)勢和頑強(qiáng)的生命力。然而,由于現(xiàn)行制度安排的缺陷和不完善,不僅使村鎮(zhèn)銀行的發(fā)展進(jìn)程與與政策初衷相差甚遠(yuǎn),而且導(dǎo)致已設(shè)立村鎮(zhèn)銀行發(fā)展出現(xiàn)偏差,表現(xiàn)出諸多不好的傾向,在解決當(dāng)?shù)厝r(nóng)貸款難上還未能起到應(yīng)有的作用。

    (一)向東部發(fā)達(dá)地區(qū)集中,布局不合理

    我國村鎮(zhèn)銀行發(fā)展出現(xiàn)“東快中西慢”的不均衡態(tài)勢[2]。從圖2可知,東部地區(qū)共204家,中、西部地區(qū)分別為146家和140家,東部地區(qū)的數(shù)量分別高于中部地區(qū)數(shù)量和西部地區(qū)數(shù)量。中國城鄉(xiāng)之間、區(qū)域之間經(jīng)濟(jì)發(fā)展不平衡、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)不協(xié)調(diào)等狀況,決定了金融產(chǎn)業(yè)政策的導(dǎo)向是引導(dǎo)金融資源由東部聚集向中西部地區(qū)擴(kuò)散。村鎮(zhèn)銀行作為金融產(chǎn)業(yè)的一部分,其布局應(yīng)當(dāng)根據(jù)當(dāng)前經(jīng)濟(jì)發(fā)展的特征,吸引金融資源向中西部欠發(fā)達(dá)地區(qū)合理布局,進(jìn)而推動經(jīng)濟(jì)的協(xié)調(diào)發(fā)展。因此,村鎮(zhèn)銀行的這種地區(qū)分布與國家的金融產(chǎn)業(yè)資源布局導(dǎo)向不匹配,也與國家監(jiān)管部門的初衷相背離。因?yàn)榻鹑诜?wù)嚴(yán)重不足和空白點(diǎn)的地區(qū)基本上位于中西部地區(qū),如此分布不能緩解我國廣大中西部農(nóng)村地區(qū)有效金融服務(wù)缺乏和農(nóng)村金融競爭不充分的矛盾[3]。

    圖2 村鎮(zhèn)銀行的區(qū)域分布(單位:家)

    (二)支農(nóng)目標(biāo)偏移,村鎮(zhèn)銀行不“村鎮(zhèn)”

    如表3,村鎮(zhèn)銀行支農(nóng)貸款只占45.2%,農(nóng)戶和涉農(nóng)企業(yè)并沒有成為村鎮(zhèn)銀行的服務(wù)主體。部分村鎮(zhèn)銀行不愿意發(fā)放小額貸款,傾向于“傍大款”,做大額批發(fā)業(yè)務(wù)與對公業(yè)務(wù),如邛崍國民村鎮(zhèn)銀行注冊資本僅為5000萬,單筆貸款金額達(dá)到120萬,儀隴惠民村鎮(zhèn)銀行注冊資本僅3000萬,單筆貸款達(dá)到200萬。自貢農(nóng)商村鎮(zhèn)銀行與當(dāng)?shù)卣炗喠算y政合作協(xié)議,將資金投向當(dāng)?shù)氐膶I(yè)閥門制造企業(yè)華夏閥門有限公司。部分村鎮(zhèn)銀行支農(nóng)目標(biāo)偏移,表現(xiàn)出村鎮(zhèn)銀行不“村鎮(zhèn)”的一面[4]。

    究其主要原因在于,這些主發(fā)起行設(shè)立的動機(jī)不純所致。以城市商業(yè)銀行為代表的地方性中小銀行表現(xiàn)出極大的熱情,但如果我們考察其發(fā)展過程就不難理解個中緣由。城市商業(yè)銀行組建之初,出于防范風(fēng)險考慮,只許在所在市(區(qū))城區(qū)范圍內(nèi)設(shè)立分支行,不允許跨區(qū)域經(jīng)營。盡管近年來政策有松動,但對大多數(shù)城市商業(yè)銀行而言,要想突破政策限制是有很大難度的,如今有這樣一舉兩得的機(jī)會他們自然是不會錯過的。可謂是“借新設(shè)之名,行擴(kuò)張之實(shí)”,同時由于響應(yīng)政策號召在監(jiān)管層面前也積攢了一些“政策籌碼”。外資銀行熱衷設(shè)立村鎮(zhèn)銀行也是“醉翁之意不在酒”。由于分支機(jī)構(gòu)設(shè)置受到較為嚴(yán)格的限制,假借村鎮(zhèn)銀行的形式可以規(guī)避政策限制,間接實(shí)現(xiàn)機(jī)構(gòu)布局的擴(kuò)張。仔細(xì)分析目前外資村鎮(zhèn)銀行的選址和股本結(jié)構(gòu)情況,其跟蹤大客戶、配合各地分行開展業(yè)務(wù)的意圖就非常明顯了。目前所有的外資村鎮(zhèn)銀行都以全資控股形式設(shè)立。選址首要考慮經(jīng)濟(jì)效益,多以當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)是否發(fā)達(dá),是否有潛在黃金客戶資源為標(biāo)準(zhǔn)[5]。如北京密云匯豐村鎮(zhèn)銀行選址密云縣新東路,而密云經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)匯集了伊利、太子奶、今麥郎、韓國萬都等知名企業(yè)。湖北隨州匯豐村鎮(zhèn)銀行選在有武漢健民集團(tuán)、波導(dǎo)隨州公司和一些出口型企業(yè)的隨州經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)。內(nèi)蒙古和林格爾村鎮(zhèn)銀行選在蒙牛集團(tuán)的總部所在地。國有大型銀行對于重返農(nóng)村金融領(lǐng)域一直持猶豫態(tài)度,設(shè)立村鎮(zhèn)銀行更多地是出于對政策的策略性回應(yīng)和社會責(zé)任的履行。事實(shí)上,正是因?yàn)檗r(nóng)村地區(qū)不符合四大行的比較優(yōu)勢,設(shè)立村鎮(zhèn)銀行對于機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)眾多的國有大型銀行而言,商業(yè)價值并不大,1999年以來從農(nóng)村的大規(guī)模撤離就是生動的證明。從首次發(fā)起設(shè)立時間與設(shè)立地點(diǎn)看,全國性股份制商業(yè)銀行與國有大型銀行類似,發(fā)起設(shè)立的政治表態(tài)大于商業(yè)意圖。

    從以上分析可以看出,這些銀行參與設(shè)立村鎮(zhèn)銀行并不是出于真正的誠心誠意,致使新設(shè)機(jī)構(gòu)經(jīng)營出現(xiàn)偏差是再自然不過的事了。

    (三)基礎(chǔ)設(shè)施不完備,經(jīng)營面臨“短板”

    存、貸、匯是銀行的基本功能,由于村鎮(zhèn)銀行難以達(dá)到中央銀行對銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)進(jìn)入其支付結(jié)算系統(tǒng)設(shè)置的標(biāo)準(zhǔn),大部分村鎮(zhèn)銀行無法進(jìn)入到中央銀行的支付結(jié)算系統(tǒng),進(jìn)而導(dǎo)致村鎮(zhèn)銀行面臨匯兌業(yè)務(wù)、人民幣票據(jù)憑證等現(xiàn)代化的結(jié)算功能缺失和資金清算系統(tǒng)不完備等困難;目前村鎮(zhèn)銀行尚處于獨(dú)家網(wǎng)點(diǎn)經(jīng)營階段,客戶把錢存入村鎮(zhèn)銀行難免為其流動性擔(dān)憂,使得人們對村鎮(zhèn)銀行持懷疑態(tài)度。[6]如果村鎮(zhèn)銀行的現(xiàn)代化結(jié)算功能長期缺失及基礎(chǔ)設(shè)施得不到改善,不但村鎮(zhèn)銀行的新客戶會望而卻步,老儲戶也會流失,甚至出現(xiàn)資源枯竭的可能,極不利于村鎮(zhèn)銀行發(fā)展。同樣作為支農(nóng)惠農(nóng)的主體,村鎮(zhèn)銀行沒有享受到與農(nóng)信社同等的優(yōu)惠待遇,如沒有獲得人民銀行的扶貧貼息貸款支持;在征稅方面多是參照商業(yè)銀行的標(biāo)準(zhǔn),使得村鎮(zhèn)銀行在與當(dāng)?shù)剞r(nóng)信社等農(nóng)村銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的競爭中處于劣勢,給村鎮(zhèn)銀行的發(fā)展帶來了較大的壓力。

    (四)民間資本參與熱情不高,設(shè)立速度緩慢

    目前銀監(jiān)會對村鎮(zhèn)銀行的發(fā)起機(jī)構(gòu)有嚴(yán)格的規(guī)定,要求必須是銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)。這種制度安排的初衷:一是引進(jìn)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)作主發(fā)起人、最大股東能確保機(jī)構(gòu)安全運(yùn)營、健康發(fā)展,有效防范金融風(fēng)險[7],防止重蹈上世紀(jì)九十年代農(nóng)村基金會的覆轍。二是引進(jìn)和利用銀行的運(yùn)營、管理經(jīng)驗(yàn)和技術(shù)、網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢,使村鎮(zhèn)銀行從設(shè)立開始就具有良好的發(fā)展基礎(chǔ)。這種制度安排體現(xiàn)出監(jiān)管層的審慎原則和防范風(fēng)險的大局意識,可謂用心良苦。從保障村鎮(zhèn)銀行設(shè)立后安全運(yùn)營的角度看,銀監(jiān)會的規(guī)定不無道理。然而,這樣的制度安排對民間資本過于審慎,導(dǎo)致其參與熱情不足。民間資本不能作為主發(fā)起人,持股比例也有限制,《意見》規(guī)定,單一境內(nèi)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)持股比例不得低于20%,單一自然人持股比例、單一其他非銀行企業(yè)法人及其關(guān)聯(lián)方合計持股比例不得超過10%。任何單位或個人持有村鎮(zhèn)銀行、農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)股份總額5%以上的,應(yīng)當(dāng)事先經(jīng)監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。村鎮(zhèn)銀行的董事長由發(fā)起行的行長兼任,監(jiān)事長、行長、風(fēng)險執(zhí)行官及財務(wù)科長也都由主發(fā)起行下派。無論從村鎮(zhèn)銀行的實(shí)質(zhì)所有者來分析,還是從其高管來源來考察,村鎮(zhèn)銀行都受控于母行[8]。民間資本在村鎮(zhèn)銀行實(shí)際上沒有話語權(quán),導(dǎo)致民間資本投資村鎮(zhèn)銀行的熱情度銳減,這也是村鎮(zhèn)銀行設(shè)立緩慢的重要原因所在。[9]

    四 村鎮(zhèn)銀行可持續(xù)發(fā)展的應(yīng)對策略

    村鎮(zhèn)銀行的試點(diǎn)推廣增加了農(nóng)村金融供給,一定程度上填補(bǔ)了農(nóng)村金融服務(wù)空白,對農(nóng)村金融市場起到了一定的“鯰魚”效應(yīng),有助于緩解農(nóng)戶融資難的狀況。但由于制度設(shè)計存在缺陷,村鎮(zhèn)銀行的發(fā)展偏離了政策設(shè)計初衷,其可持續(xù)性也令人堪憂。因此,需要完善相關(guān)政策措施,防止村鎮(zhèn)銀行支農(nóng)目標(biāo)偏移,促進(jìn)村鎮(zhèn)銀行可持續(xù)發(fā)展。本文認(rèn)為應(yīng)從以下幾個方面著力:

    (一)有序引導(dǎo)民間資本進(jìn)入,拓寬市場準(zhǔn)入深度

    2011年5月13日,國務(wù)院頒布《關(guān)于鼓勵和引導(dǎo)民間投資健康發(fā)展的若干意見》(又稱“新36條”),給予民間資本更大的“活動空間”。第十八條明確規(guī)定允許民間資本興辦金融機(jī)構(gòu)。在加強(qiáng)有效監(jiān)管、促進(jìn)規(guī)范經(jīng)營、防范金融風(fēng)險的前提下,鼓勵民間資本發(fā)起或參與設(shè)立村鎮(zhèn)銀行、貸款公司、農(nóng)村資金互助社等金融機(jī)構(gòu),放寬村鎮(zhèn)銀行或社區(qū)銀行中法人銀行最低出資比例的限制。然而,一年半過去了,金融領(lǐng)域并沒有實(shí)質(zhì)性放開,“新36條”成為“白條”?,F(xiàn)在監(jiān)管層應(yīng)拿出智慧,不失時機(jī)地將貫徹落實(shí)國務(wù)院 “新36條”文件精神與加快發(fā)展村鎮(zhèn)銀行結(jié)合起來,改變民間資本參與的制度瓶頸,在發(fā)起設(shè)立資格、持股比例等方面給予平等的權(quán)利和預(yù)期,以漸進(jìn)的方式有序引導(dǎo)達(dá)到一定準(zhǔn)入門檻的民間資本作為主發(fā)起人到中西部地區(qū)試點(diǎn)設(shè)立村鎮(zhèn)銀行,激發(fā)民間資本參與的積極性,同時也有助于扭轉(zhuǎn)“東快中西慢”的不平衡態(tài)勢。政府要做的就是完善規(guī)則制度,加強(qiáng)監(jiān)管,限制其負(fù)面效應(yīng)。

    拓寬發(fā)起機(jī)構(gòu)的范圍,推動村鎮(zhèn)銀行多元化發(fā)展。銀監(jiān)會在《關(guān)于加快發(fā)展新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)有關(guān)事宜的通知》(銀監(jiān)發(fā)2010﹝27﹞號)中,提出允許資產(chǎn)管理公司發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行,可視為放松村鎮(zhèn)銀行發(fā)起設(shè)立限制的嘗試。監(jiān)管當(dāng)局可以進(jìn)一步降低村鎮(zhèn)銀行準(zhǔn)入門檻,允許信托投資公司、證券保險類機(jī)構(gòu)等符合條件的非銀行金融機(jī)構(gòu)發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行;同時,也允許境外非銀行金融機(jī)構(gòu)作為第一大股東發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行。允許運(yùn)行績效良好的社團(tuán)法人發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行,給予它們平等的市場準(zhǔn)入資格,破解銀行機(jī)構(gòu)參與積極性不高、動機(jī)不純,而企業(yè)和社團(tuán)法人等民間資本參與積極性高卻被排除在外的矛盾,逐步形成多種所有制、多元化主體發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行的競爭格局。

    (二)加快配套扶持政策措施出臺和落實(shí)的步伐

    村鎮(zhèn)銀行作為新興事物,其發(fā)展壯大離不開良好的外部運(yùn)營環(huán)境和相關(guān)配套扶持政策。一是加快全國性統(tǒng)一的支付結(jié)算系統(tǒng)及征信系統(tǒng)的上線推廣工作,對村鎮(zhèn)銀行通過間接方式加入清算系統(tǒng)進(jìn)行統(tǒng)一規(guī)范,允許村鎮(zhèn)銀行借助其主發(fā)起行平臺開通個人及企業(yè)征信系統(tǒng),實(shí)現(xiàn)個人和企業(yè)信用查詢功能;人民銀行也應(yīng)盡早將村鎮(zhèn)銀行納入主流支付結(jié)算系統(tǒng)。二是統(tǒng)一稅收優(yōu)惠政策。目前國家尚未正式下發(fā)文件明確對村鎮(zhèn)銀行的稅收優(yōu)惠政策,部分地方政府同意村鎮(zhèn)銀行參照信用社的稅率繳納所得稅和營業(yè)稅,而大部分地方政府因未接到財政部的正式文件仍按正常稅率征收。應(yīng)爭取將村鎮(zhèn)銀行作為服務(wù)三農(nóng)的社區(qū)性金融組織,比照農(nóng)村信用社享受所得稅減半和營業(yè)稅減免的優(yōu)惠政策。三是拓寬資金來源渠道。給予村鎮(zhèn)銀行更低的存款準(zhǔn)備金率及支農(nóng)再貸款、再貼現(xiàn)的專項(xiàng)支持,以解決村鎮(zhèn)銀行支農(nóng)信貸資金不足的難題;地方政府應(yīng)增加在村鎮(zhèn)銀行的財政存款,作為對積極發(fā)放涉農(nóng)貸款的獎勵;鼓勵村鎮(zhèn)銀行以同業(yè)拆借、協(xié)議貸款等方式從郵政儲蓄銀行、農(nóng)業(yè)銀行和信用社等借入資金,加強(qiáng)與當(dāng)?shù)劂y行合作。四是加快財政支農(nóng)激勵機(jī)制建設(shè)。落實(shí)《財政部關(guān)于開展縣域金融機(jī)構(gòu)涉農(nóng)貸款增量獎勵試點(diǎn)工作的通知》,擴(kuò)大縣域金融機(jī)構(gòu)涉農(nóng)貸款增量獎勵試點(diǎn)范圍;加大涉農(nóng)貸款財政貼息力度,充分發(fā)揮財政資金杠桿作用,提高村鎮(zhèn)銀行 “三農(nóng)”信貸投放的積極性。

    (三)健全涉農(nóng)貸款激勵約束機(jī)制

    銀監(jiān)會應(yīng)加快研究制定村鎮(zhèn)銀行支農(nóng)考核辦法,加大對村鎮(zhèn)銀行支農(nóng)比例達(dá)標(biāo)的獎懲,通過考核來強(qiáng)化對村鎮(zhèn)銀行服務(wù)“三農(nóng)”情況的監(jiān)督管理。對考核排在前列的村鎮(zhèn)銀行,實(shí)施正向激勵機(jī)制,在網(wǎng)點(diǎn)設(shè)置、業(yè)務(wù)開展方面給予一定獎勵,糾正村鎮(zhèn)銀行偏離設(shè)立初衷和市場定位的行為,敦促村鎮(zhèn)銀行切實(shí)為所在區(qū)域農(nóng)民、農(nóng)業(yè)和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展服務(wù)。

    監(jiān)管部門要進(jìn)一步明確主發(fā)起行對村鎮(zhèn)銀行可持續(xù)發(fā)展的職責(zé),建立主發(fā)起行支持村鎮(zhèn)銀行發(fā)展效果的后評價機(jī)制。主發(fā)起行要在創(chuàng)新與風(fēng)險防控等方面,從創(chuàng)新金融工具、金融技術(shù)、金融產(chǎn)品、金融服務(wù)方式等方面對村鎮(zhèn)銀行進(jìn)行支持,滿足新農(nóng)村建設(shè)的資金需求。同時,盡快出臺具體的獎懲措施和標(biāo)準(zhǔn),對發(fā)展方向偏離“三農(nóng)”或出現(xiàn)經(jīng)營風(fēng)險的村鎮(zhèn)銀行的主發(fā)起行,要采取限制其發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行等約束機(jī)制;對發(fā)展?fàn)顩r良好、支農(nóng)貸款達(dá)標(biāo)的村鎮(zhèn)銀行,給予其主發(fā)起行相應(yīng)的獎勵措施。

    (四)探索建立村鎮(zhèn)銀行分層監(jiān)管模式

    銀監(jiān)會在負(fù)責(zé)對銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)管的同時,還承擔(dān)著推動農(nóng)信社改革的重任。在村鎮(zhèn)銀行數(shù)量的快速增長的背景下,銀監(jiān)會在基層原本就比較分散的監(jiān)管力量會更加薄弱,統(tǒng)一監(jiān)管的模式難以有效兼顧對村鎮(zhèn)銀行的監(jiān)管。根據(jù)村鎮(zhèn)銀行主發(fā)起行類型及資本實(shí)力的差別,可以嘗試設(shè)置兩層監(jiān)管模式。由國有大型銀行、股份商業(yè)制商業(yè)銀行及外資銀行發(fā)起設(shè)立的村鎮(zhèn)銀行,鼓勵其發(fā)展村鎮(zhèn)銀行子銀行和采取控股公司模式,繼續(xù)由銀監(jiān)會及其分支機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)管,在監(jiān)管對象上,突出對控股公司或村鎮(zhèn)銀行管理總部的監(jiān)管;在監(jiān)管方式上,主要采取非現(xiàn)場監(jiān)管,強(qiáng)調(diào)管理總部或控股公司對子銀行的自律管理。

    城市商業(yè)銀行、城市及農(nóng)村信用社等區(qū)域性商業(yè)銀行發(fā)起設(shè)立的村鎮(zhèn)銀行,由地方政府設(shè)立專門的監(jiān)管部門實(shí)施監(jiān)管,縮短監(jiān)管鏈條。監(jiān)管機(jī)構(gòu)可以根據(jù)當(dāng)?shù)貙?shí)際情況,制定靈活的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)和發(fā)展計劃。地方政府要著重加強(qiáng)基層監(jiān)管能力的建設(shè),提升基層監(jiān)管人員的業(yè)務(wù)素質(zhì),加大對村鎮(zhèn)銀行的現(xiàn)場監(jiān)管力度,保障監(jiān)管的有效性。在民間資本獲準(zhǔn)發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行后,也可以將其納入地方政府監(jiān)管范圍。

    [1] 趙冬青,王樹賢.我國村鎮(zhèn)銀行發(fā)展現(xiàn)狀的實(shí)證研究[J].農(nóng)村經(jīng)濟(jì),2010,(7):77-81.

    [2] 王修華,賀小金,何婧.村鎮(zhèn)銀行發(fā)展的制度約束及優(yōu)化設(shè)計[J].農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)問題,2011,(3):57-62.

    [3] 王修華.新農(nóng)村建設(shè)中的金融排斥及破解思路[J].農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)問題,2009,(7):42-48.

    [4] 李萌.村鎮(zhèn)銀行四年回顧及展望[J].銀行家,2011,(2):107-110.

    [5] 季小舟.外資村鎮(zhèn)銀行遭傍大款質(zhì)疑[R].華夏時報,2009.4.7

    [6] 黃留國.中國特色城鎮(zhèn)化道路:模式、動力與保障[J].鄭州大學(xué)學(xué)報(哲社版),2011,(3):76-80.

    [7] 洪正.新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)改革可行嗎?-基于監(jiān)督效率視角的分析[J].經(jīng)濟(jì)研究,2011,(2):44-58.

    [8] 劉小玄,王冀寧.新興小型金融機(jī)構(gòu)的產(chǎn)權(quán)和法人治理機(jī)制[J].經(jīng)濟(jì)學(xué)動態(tài),2011,(2):31-38.

    [9] 張鵬,梁輝.城鄉(xiāng)金融資源非均衡對我國城鄉(xiāng)收入差距影響的實(shí)證分析[J].大連理工大學(xué)學(xué)報(社會科學(xué)版),2011,(2):17-21.

    [10]Bayes,A.Infrastructure and Rural Development:Insights from a Grameen Bank Village Phone Initiative in Bangladesh[J].Agricultural Economics,2001.25(2/3):261-272.

    [11]陳中新.商業(yè)銀行個人銀行業(yè)務(wù)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型路徑選擇[J].河北大學(xué)學(xué)報(哲學(xué)社會科學(xué)版),2011,(2):82-85.

    猜你喜歡
    村鎮(zhèn)銀行監(jiān)管
    山西8個村鎮(zhèn)入選第十批全國“一村一品”示范村鎮(zhèn)名單
    全國“一村一品”示范村鎮(zhèn)已達(dá)2409個
    10Gb/s transmit equalizer using duobinary signaling over FR4 backplane①
    ??到拥貧獾摹巴零y行”
    “存夢銀行”破產(chǎn)記
    監(jiān)管
    銀行激進(jìn)求變
    上海國資(2015年8期)2015-12-23 01:47:31
    監(jiān)管和扶持并行
    創(chuàng)建文明村鎮(zhèn) 打造幸福家園
    放開價格后的監(jiān)管
    亚洲不卡免费看| 一区二区三区精品91| 看非洲黑人一级黄片| 国产精品欧美亚洲77777| 99久国产av精品国产电影| 三上悠亚av全集在线观看 | 成人国产麻豆网| 人人妻人人添人人爽欧美一区卜| 超碰97精品在线观看| 国产伦精品一区二区三区四那| .国产精品久久| 国产熟女午夜一区二区三区 | 国产黄色视频一区二区在线观看| 人妻 亚洲 视频| 一级毛片黄色毛片免费观看视频| 日本vs欧美在线观看视频 | 亚洲国产精品一区二区三区在线| 国产欧美另类精品又又久久亚洲欧美| 久久久久网色| 秋霞伦理黄片| 婷婷色麻豆天堂久久| 国产亚洲91精品色在线| a 毛片基地| 亚洲第一av免费看| 熟女电影av网| 国产男人的电影天堂91| 国产精品熟女久久久久浪| 高清在线视频一区二区三区| 国产精品久久久久久久电影| 五月玫瑰六月丁香| 丝袜脚勾引网站| 亚洲av成人精品一区久久| 亚洲成人av在线免费| 久久久久精品久久久久真实原创| 国模一区二区三区四区视频| 乱码一卡2卡4卡精品| 日韩熟女老妇一区二区性免费视频| 少妇被粗大猛烈的视频| 精品少妇内射三级| 涩涩av久久男人的天堂| 大话2 男鬼变身卡| 成人特级av手机在线观看| 精品一区二区三区视频在线| 亚洲人成网站在线观看播放| 日韩av在线免费看完整版不卡| 久久人人爽人人爽人人片va| 99久国产av精品国产电影| 日本欧美视频一区| 伊人亚洲综合成人网| 欧美精品国产亚洲| 亚洲欧美一区二区三区国产| 赤兔流量卡办理| 伊人亚洲综合成人网| 男女边吃奶边做爰视频| 国产69精品久久久久777片| 亚洲精品一二三| 日韩欧美 国产精品| 国产欧美亚洲国产| 色5月婷婷丁香| 国产精品蜜桃在线观看| 建设人人有责人人尽责人人享有的| 精品卡一卡二卡四卡免费| 国精品久久久久久国模美| 一本久久精品| 精品亚洲成a人片在线观看| 欧美最新免费一区二区三区| 日韩中文字幕视频在线看片| 美女cb高潮喷水在线观看| 乱码一卡2卡4卡精品| 免费观看av网站的网址| 日韩强制内射视频| 国产精品伦人一区二区| h日本视频在线播放| 日韩精品有码人妻一区| 一本一本综合久久| 久热这里只有精品99| 日韩人妻高清精品专区| 青青草视频在线视频观看| 免费看日本二区| 十八禁网站网址无遮挡 | 51国产日韩欧美| av视频免费观看在线观看| 日韩av不卡免费在线播放| √禁漫天堂资源中文www| 欧美xxxx性猛交bbbb| 亚洲精品一二三| 国产真实伦视频高清在线观看| 国产综合精华液| 一级av片app| 不卡视频在线观看欧美| 美女国产视频在线观看| 简卡轻食公司| 欧美激情国产日韩精品一区| 中国三级夫妇交换| 欧美精品亚洲一区二区| 国产探花极品一区二区| 国产欧美日韩综合在线一区二区 | 国产探花极品一区二区| 最近最新中文字幕免费大全7| 夜夜骑夜夜射夜夜干| 国产成人精品一,二区| 国产精品一区二区性色av| 亚洲内射少妇av| 在线免费观看不下载黄p国产| 亚洲精华国产精华液的使用体验| 日本与韩国留学比较| 午夜免费鲁丝| 女的被弄到高潮叫床怎么办| 精品国产一区二区三区久久久樱花| 日日撸夜夜添| 欧美xxxx性猛交bbbb| 国产成人一区二区在线| 美女国产视频在线观看| 亚洲欧美日韩另类电影网站| av在线app专区| 久久久久久久久久人人人人人人| 自拍欧美九色日韩亚洲蝌蚪91 | 免费观看a级毛片全部| 中文字幕av电影在线播放| 久久久久久久久久久丰满| 大陆偷拍与自拍| 国产一区二区在线观看日韩| 热99国产精品久久久久久7| 精品一品国产午夜福利视频| 91aial.com中文字幕在线观看| 啦啦啦视频在线资源免费观看| 丝瓜视频免费看黄片| 老司机影院毛片| 亚洲精品色激情综合| 精品人妻熟女av久视频| 免费大片黄手机在线观看| 亚洲av成人精品一二三区| 亚洲综合精品二区| 国产成人一区二区在线| 精品一区二区免费观看| 黄色视频在线播放观看不卡| 女性生殖器流出的白浆| 夫妻午夜视频| 乱人伦中国视频| 成年美女黄网站色视频大全免费 | 免费在线观看成人毛片| .国产精品久久| 国产男人的电影天堂91| 亚洲av不卡在线观看| 99精国产麻豆久久婷婷| 精品久久久久久久久av| 亚洲精品国产av蜜桃| 99视频精品全部免费 在线| 在线观看三级黄色| 如何舔出高潮| 你懂的网址亚洲精品在线观看| 免费久久久久久久精品成人欧美视频 | 在线观看av片永久免费下载| 久久综合国产亚洲精品| 精品亚洲成a人片在线观看| 精品人妻偷拍中文字幕| 毛片一级片免费看久久久久| 国产在线男女| 日韩中字成人| 欧美日韩av久久| 日本黄色日本黄色录像| 免费播放大片免费观看视频在线观看| 狂野欧美激情性bbbbbb| 狂野欧美激情性xxxx在线观看| 一级毛片电影观看| 国产伦在线观看视频一区| 色网站视频免费| 久久精品久久久久久噜噜老黄| 午夜免费鲁丝| 精品久久久噜噜| 亚洲av国产av综合av卡| 一区二区三区四区激情视频| 99热这里只有是精品50| 免费观看a级毛片全部| 婷婷色综合www| 午夜免费男女啪啪视频观看| 精品一区二区免费观看| 亚洲精品第二区| 三级经典国产精品| 欧美性感艳星| 乱码一卡2卡4卡精品| 婷婷色麻豆天堂久久| 嫩草影院入口| 欧美+日韩+精品| 色吧在线观看| 丝袜在线中文字幕| 天天操日日干夜夜撸| 久久青草综合色| 免费黄频网站在线观看国产| 国产亚洲5aaaaa淫片| 亚洲成人手机| 在线精品无人区一区二区三| 日韩大片免费观看网站| 午夜福利影视在线免费观看| 九色成人免费人妻av| 国产av精品麻豆| 最近最新中文字幕免费大全7| av国产精品久久久久影院| 国产精品伦人一区二区| 在线观看免费视频网站a站| 夜夜看夜夜爽夜夜摸| 亚洲欧美精品专区久久| 2018国产大陆天天弄谢| 最后的刺客免费高清国语| 国产视频内射| 国产探花极品一区二区| 最近最新中文字幕免费大全7| 韩国av在线不卡| 人体艺术视频欧美日本| 午夜免费鲁丝| 欧美97在线视频| 如日韩欧美国产精品一区二区三区 | 国产熟女午夜一区二区三区 | 亚洲丝袜综合中文字幕| 亚洲av.av天堂| 亚洲精品成人av观看孕妇| 老司机影院毛片| 中国国产av一级| 97在线人人人人妻| 69精品国产乱码久久久| 中文乱码字字幕精品一区二区三区| 亚洲国产日韩一区二区| 久久久精品94久久精品| 少妇精品久久久久久久| 国内揄拍国产精品人妻在线| 免费黄色在线免费观看| 午夜福利网站1000一区二区三区| av国产久精品久网站免费入址| 80岁老熟妇乱子伦牲交| 一本色道久久久久久精品综合| 水蜜桃什么品种好| 青春草视频在线免费观看| 成年人午夜在线观看视频| 夫妻午夜视频| 亚洲国产色片| 国产成人精品一,二区| 成人毛片a级毛片在线播放| 国产亚洲午夜精品一区二区久久| 最近2019中文字幕mv第一页| 午夜精品国产一区二区电影| 人妻 亚洲 视频| 亚洲电影在线观看av| 亚洲欧洲国产日韩| 日本爱情动作片www.在线观看| 欧美丝袜亚洲另类| 亚洲欧美成人精品一区二区| 美女大奶头黄色视频| 国产男女内射视频| a级毛色黄片| 日本av手机在线免费观看| 免费人妻精品一区二区三区视频| 久久精品国产鲁丝片午夜精品| 久久亚洲国产成人精品v| 亚洲av成人精品一二三区| 啦啦啦视频在线资源免费观看| 欧美成人午夜免费资源| 日韩,欧美,国产一区二区三区| 久久99精品国语久久久| 狂野欧美激情性xxxx在线观看| 国产乱来视频区| 一级毛片aaaaaa免费看小| 在线天堂最新版资源| 亚洲怡红院男人天堂| 日日爽夜夜爽网站| 午夜精品国产一区二区电影| 色网站视频免费| 亚洲精品色激情综合| 中文字幕制服av| 91午夜精品亚洲一区二区三区| 成人无遮挡网站| 日日摸夜夜添夜夜添av毛片| 日本猛色少妇xxxxx猛交久久| 久久精品国产亚洲av天美| 亚洲欧美精品专区久久| 免费在线观看成人毛片| 插逼视频在线观看| 久久韩国三级中文字幕| 国产在线视频一区二区| 成人漫画全彩无遮挡| 精品视频人人做人人爽| 大码成人一级视频| 丝袜在线中文字幕| 在线天堂最新版资源| 亚洲一区二区三区欧美精品| 日韩精品有码人妻一区| 啦啦啦中文免费视频观看日本| 久久精品久久久久久久性| 久热这里只有精品99| 欧美精品人与动牲交sv欧美| 夫妻午夜视频| 国产亚洲一区二区精品| 久久久亚洲精品成人影院| 一级毛片我不卡| 亚洲欧美日韩东京热| 噜噜噜噜噜久久久久久91| 99热这里只有是精品50| 黑人高潮一二区| 老熟女久久久| 亚洲美女视频黄频| 亚洲精品国产av蜜桃| 黄片无遮挡物在线观看| 欧美3d第一页| 自拍偷自拍亚洲精品老妇| 麻豆成人午夜福利视频| 边亲边吃奶的免费视频| 热99国产精品久久久久久7| 国产高清不卡午夜福利| 久久6这里有精品| 久久亚洲国产成人精品v| 日本猛色少妇xxxxx猛交久久| 日本91视频免费播放| 日韩制服骚丝袜av| 乱人伦中国视频| 少妇被粗大猛烈的视频| 午夜精品国产一区二区电影| 99热国产这里只有精品6| 亚洲成人一二三区av| 汤姆久久久久久久影院中文字幕| 51国产日韩欧美| 边亲边吃奶的免费视频| 国产精品一区www在线观看| 熟女电影av网| 亚洲欧美日韩卡通动漫| 成人免费观看视频高清| av在线播放精品| 国产伦理片在线播放av一区| 天堂8中文在线网| 亚洲人成网站在线观看播放| 啦啦啦在线观看免费高清www| 涩涩av久久男人的天堂| 中国三级夫妇交换| 又爽又黄a免费视频| 久久精品国产自在天天线| 男人狂女人下面高潮的视频| 婷婷色综合大香蕉| 国产精品蜜桃在线观看| 亚洲精品日韩av片在线观看| 麻豆乱淫一区二区| av在线观看视频网站免费| 精品人妻熟女av久视频| 男人舔奶头视频| 国产黄色视频一区二区在线观看| 午夜日本视频在线| 免费黄色在线免费观看| 久久99精品国语久久久| 亚洲精品中文字幕在线视频 | 欧美日韩视频高清一区二区三区二| 午夜视频国产福利| 黑人猛操日本美女一级片| 男人添女人高潮全过程视频| 亚洲内射少妇av| 国产淫语在线视频| 丰满乱子伦码专区| 在线观看免费视频网站a站| 大片电影免费在线观看免费| 亚洲三级黄色毛片| 欧美少妇被猛烈插入视频| 久久久精品免费免费高清| 国产成人精品婷婷| 国产av一区二区精品久久| 高清av免费在线| 免费人成在线观看视频色| 国产国拍精品亚洲av在线观看| 久久久久久久久久久丰满| 99久久精品热视频| 国产色爽女视频免费观看| 中国三级夫妇交换| 成人综合一区亚洲| 日本猛色少妇xxxxx猛交久久| 成年女人在线观看亚洲视频| 多毛熟女@视频| 久久婷婷青草| 久久久久人妻精品一区果冻| 欧美人与善性xxx| 观看美女的网站| 十八禁网站网址无遮挡 | 日本-黄色视频高清免费观看| 卡戴珊不雅视频在线播放| 国产成人一区二区在线| 日日爽夜夜爽网站| 色网站视频免费| 国产在视频线精品| 亚洲精品aⅴ在线观看| 国产老妇伦熟女老妇高清| 边亲边吃奶的免费视频| 久久人人爽人人片av| av在线观看视频网站免费| 日本黄色片子视频| 少妇丰满av| 久久久久久久久久久丰满| 亚洲av.av天堂| 亚洲国产毛片av蜜桃av| 一级片'在线观看视频| h视频一区二区三区| 欧美少妇被猛烈插入视频| 亚洲精华国产精华液的使用体验| 久久久久久久精品精品| 亚洲中文av在线| 少妇猛男粗大的猛烈进出视频| 色94色欧美一区二区| 精品久久久精品久久久| 在线看a的网站| 丝袜脚勾引网站| 亚洲精品乱码久久久久久按摩| 久久精品国产亚洲网站| 美女主播在线视频| 老熟女久久久| 欧美精品国产亚洲| 在线播放无遮挡| 黄色怎么调成土黄色| 国产一区二区三区综合在线观看 | 国产日韩一区二区三区精品不卡 | 欧美区成人在线视频| 一本久久精品| 在线观看av片永久免费下载| 妹子高潮喷水视频| 国产极品粉嫩免费观看在线 | 久久这里有精品视频免费| 黑人猛操日本美女一级片| 中国美白少妇内射xxxbb| 欧美日韩视频高清一区二区三区二| 人妻制服诱惑在线中文字幕| 搡女人真爽免费视频火全软件| 黑人巨大精品欧美一区二区蜜桃 | 成人国产麻豆网| 新久久久久国产一级毛片| 自拍欧美九色日韩亚洲蝌蚪91 | 人人澡人人妻人| 十八禁网站网址无遮挡 | 中文天堂在线官网| 性色av一级| 精品国产乱码久久久久久小说| 亚洲美女搞黄在线观看| 丰满人妻一区二区三区视频av| 精品视频人人做人人爽| 免费大片18禁| 性高湖久久久久久久久免费观看| 久久国内精品自在自线图片| 精品人妻偷拍中文字幕| 丝袜在线中文字幕| 色吧在线观看| 少妇的逼水好多| 午夜免费鲁丝| 国产一区二区三区综合在线观看 | 91在线精品国自产拍蜜月| 少妇高潮的动态图| 婷婷色综合www| 久久热精品热| 色视频www国产| 国内揄拍国产精品人妻在线| 免费少妇av软件| 97在线视频观看| 精品少妇黑人巨大在线播放| 一区二区三区乱码不卡18| 我的老师免费观看完整版| 国产日韩欧美视频二区| 久久精品国产自在天天线| 91成人精品电影| 多毛熟女@视频| 欧美+日韩+精品| 王馨瑶露胸无遮挡在线观看| 中文字幕人妻丝袜制服| 日韩一区二区三区影片| 久久精品国产自在天天线| 免费黄频网站在线观看国产| 欧美高清成人免费视频www| 久久久精品94久久精品| 九草在线视频观看| 一本一本综合久久| 中文欧美无线码| 亚洲av在线观看美女高潮| 亚洲精品色激情综合| 另类亚洲欧美激情| 美女福利国产在线| 亚洲精品aⅴ在线观看| 热re99久久精品国产66热6| 99久久精品热视频| a级一级毛片免费在线观看| 天堂8中文在线网| 黑丝袜美女国产一区| 国产淫片久久久久久久久| 国产午夜精品久久久久久一区二区三区| 久久精品国产亚洲av天美| 大片电影免费在线观看免费| 国产探花极品一区二区| 我要看黄色一级片免费的| a级毛片在线看网站| 亚洲成人一二三区av| 亚洲av男天堂| kizo精华| 欧美日韩国产mv在线观看视频| 国产永久视频网站| 91精品国产九色| 亚洲av男天堂| 亚洲欧美成人精品一区二区| 国模一区二区三区四区视频| 亚洲精品亚洲一区二区| 内地一区二区视频在线| 男女边吃奶边做爰视频| 国产在线视频一区二区| 在现免费观看毛片| 日本色播在线视频| 黄色欧美视频在线观看| 最近中文字幕高清免费大全6| 人体艺术视频欧美日本| 国产乱来视频区| 少妇人妻久久综合中文| 国产精品人妻久久久久久| 男男h啪啪无遮挡| 在线看a的网站| 亚洲精品中文字幕在线视频 | 亚洲美女搞黄在线观看| √禁漫天堂资源中文www| www.av在线官网国产| 插阴视频在线观看视频| 在线天堂最新版资源| av卡一久久| 午夜老司机福利剧场| 国产黄片美女视频| 少妇猛男粗大的猛烈进出视频| 女人久久www免费人成看片| 亚洲色图综合在线观看| 日韩熟女老妇一区二区性免费视频| 精品国产国语对白av| 国产成人精品无人区| av女优亚洲男人天堂| 日本免费在线观看一区| 日韩欧美精品免费久久| 大香蕉久久网| av国产精品久久久久影院| 亚洲欧美日韩东京热| 日本欧美国产在线视频| 亚洲美女黄色视频免费看| 免费黄频网站在线观看国产| 在线观看美女被高潮喷水网站| 中文字幕人妻丝袜制服| 亚洲av综合色区一区| 各种免费的搞黄视频| 亚洲,欧美,日韩| 99久国产av精品国产电影| 久久国产乱子免费精品| 免费少妇av软件| 91在线精品国自产拍蜜月| 两个人的视频大全免费| 国产91av在线免费观看| 成人特级av手机在线观看| 欧美最新免费一区二区三区| 免费黄色在线免费观看| 亚洲av男天堂| 亚洲久久久国产精品| 中文字幕精品免费在线观看视频 | 亚洲中文av在线| 亚洲人与动物交配视频| 国产成人91sexporn| 国产精品国产av在线观看| 能在线免费看毛片的网站| 国产黄频视频在线观看| 丝袜喷水一区| 天堂8中文在线网| 国产精品一区二区性色av| 午夜精品国产一区二区电影| 一级毛片电影观看| 欧美区成人在线视频| 久久精品久久久久久久性| 大码成人一级视频| 少妇高潮的动态图| 国产中年淑女户外野战色| 色婷婷av一区二区三区视频| 亚洲精华国产精华液的使用体验| 婷婷色综合www| 精华霜和精华液先用哪个| 国产欧美日韩精品一区二区| 国产免费一区二区三区四区乱码| 亚洲精品,欧美精品| 亚洲第一av免费看| 卡戴珊不雅视频在线播放| 久久久午夜欧美精品| 少妇精品久久久久久久| 国产av国产精品国产| 91午夜精品亚洲一区二区三区| 涩涩av久久男人的天堂| 嫩草影院新地址| 交换朋友夫妻互换小说| 内地一区二区视频在线| 国产日韩一区二区三区精品不卡 | 国产午夜精品久久久久久一区二区三区| 成人美女网站在线观看视频| 久久精品久久精品一区二区三区| 国产女主播在线喷水免费视频网站| 亚洲美女搞黄在线观看| 99九九线精品视频在线观看视频| 男女免费视频国产| 亚洲精品乱码久久久v下载方式| 青春草亚洲视频在线观看| 国产免费福利视频在线观看| 内地一区二区视频在线| 亚洲国产精品一区三区| 成人毛片60女人毛片免费| 99久久人妻综合| 综合色丁香网| 在线观看av片永久免费下载| 中文在线观看免费www的网站| 最近中文字幕高清免费大全6| 22中文网久久字幕| 国产乱人偷精品视频| 国产精品女同一区二区软件| 欧美精品一区二区大全| 涩涩av久久男人的天堂| av国产精品久久久久影院| 这个男人来自地球电影免费观看 | 久久久亚洲精品成人影院| 观看免费一级毛片| 国产成人免费无遮挡视频| 一区二区三区精品91| 亚洲丝袜综合中文字幕|