我國(guó)商業(yè)銀行信貸文化建設(shè)的若干思考

鄭 沖 李 彥

欄目主持：張 奕 王夢(mèng)琪

信貸文化對(duì)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理，乃至經(jīng)營(yíng)發(fā)展具有重要意義。從西方商業(yè)銀行發(fā)展歷程看，良好的信貸文化是銀行長(zhǎng)期穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)、持續(xù)為股東創(chuàng)造價(jià)值的重要保證。西方多次銀行危機(jī)以及近期美國(guó)次貸危機(jī)、歐債危機(jī)都充分證明了信貸文化對(duì)于商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展的關(guān)鍵作用。本文結(jié)合我國(guó)實(shí)際，在吸收借鑒西方銀行信貸文化建設(shè)經(jīng)驗(yàn)的基礎(chǔ)上，重點(diǎn)圍繞“什么是信貸文化，怎樣培育良好信貸文化”進(jìn)行分析，并提出我國(guó)商業(yè)銀行加強(qiáng)信貸文化建設(shè)的具體建議。

一、商業(yè)銀行信貸文化的內(nèi)涵、類(lèi)型與特點(diǎn)

（一）內(nèi)涵

企業(yè)文化是指企業(yè)在理念上倡導(dǎo)、在實(shí)踐中實(shí)施的一套價(jià)值觀(guān)念和行動(dòng)規(guī)范，即企業(yè)提倡什么、反對(duì)什么，員工應(yīng)該做什么、如何做、怎樣做好。因此，對(duì)于商業(yè)銀行而言，信貸文化是指其開(kāi)展信貸業(yè)務(wù)、管理信用風(fēng)險(xiǎn)的觀(guān)念和方式。信貸文化覆蓋信貸業(yè)務(wù)相關(guān)部門(mén)與機(jī)構(gòu)，貫穿整個(gè)信貸流程，決定了銀行可以接受的信貸行為，為銀行夯實(shí)信貸經(jīng)營(yíng)與風(fēng)險(xiǎn)管理基礎(chǔ)提供了保證。

（二）類(lèi)型

1.價(jià)值驅(qū)動(dòng)型信貸文化。該類(lèi)型信貸文化以資產(chǎn)質(zhì)量和長(zhǎng)期股東價(jià)值最大化為首要目標(biāo)，通常擁有強(qiáng)有力的信貸管理部門(mén)，明確的信貸政策以及良好的執(zhí)行力。

2.當(dāng)期盈利驅(qū)動(dòng)型信貸文化。該類(lèi)型信貸文化以當(dāng)期盈利（或股價(jià)）為首要目標(biāo)，追求年度盈利最大化。在經(jīng)濟(jì)強(qiáng)勁增長(zhǎng)時(shí)，其與價(jià)值驅(qū)動(dòng)型信貸文化類(lèi)似，也強(qiáng)調(diào)資產(chǎn)質(zhì)量；但在經(jīng)濟(jì)下行、信貸需求不足時(shí)期，既定信貸政策執(zhí)行面臨挑戰(zhàn)，風(fēng)險(xiǎn)較大領(lǐng)域的信貸投放將進(jìn)一步增加。

3.數(shù)量驅(qū)動(dòng)型信貸文化。該類(lèi)型信貸文化以信貸市場(chǎng)占比、貸款量以及貸款增速為首要目標(biāo)，追求貸款市場(chǎng)份額最大。由于存在放貸壓力，業(yè)務(wù)營(yíng)銷(xiāo)與風(fēng)險(xiǎn)管理部門(mén)矛盾增大，信貸審批與發(fā)放將進(jìn)一步放寬。同時(shí)，業(yè)務(wù)人員無(wú)視既定信貸政策，存在為了放貸而放貸的傾向。

4.混合型信貸文化。銀行可能宣稱(chēng)資產(chǎn)質(zhì)量作為其首要目標(biāo)，但在激烈競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境下優(yōu)質(zhì)信貸業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)稀缺，市場(chǎng)和盈利壓力將迫使銀行從價(jià)值驅(qū)動(dòng)型信貸文化轉(zhuǎn)向當(dāng)期盈利驅(qū)動(dòng)型或數(shù)量驅(qū)動(dòng)型信貸文化，從而產(chǎn)生混合型信貸文化。該類(lèi)型信貸文化在信貸業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)充足時(shí)，能夠保持信貸資產(chǎn)質(zhì)量；但在貸款需求疲軟，尤其在經(jīng)濟(jì)衰退期，年度盈利和市場(chǎng)份額的驅(qū)動(dòng)意味著將承擔(dān)更大風(fēng)險(xiǎn)。

擁有后三類(lèi)信貸文化的銀行可能不會(huì)公開(kāi)宣布以即期績(jī)效和市場(chǎng)份額為首要目標(biāo)，但實(shí)踐中管理層會(huì)追求年度盈利、市場(chǎng)份額、貸款增長(zhǎng)等目標(biāo)，違背了解客戶(hù)、審慎放貸、控制貸款份額等傳統(tǒng)信貸原則。如果缺乏有效溝通和剛性控制，業(yè)務(wù)人員也會(huì)無(wú)視政策、流程，為追求績(jī)效獎(jiǎng)勵(lì)而盲目放貸。同時(shí)，后三類(lèi)信貸文化下，會(huì)出現(xiàn)粗放經(jīng)營(yíng)、過(guò)度放貸、錯(cuò)誤判斷還貸來(lái)源、信貸信息欠缺以及信貸檔案不完整等情況，信貸管理基礎(chǔ)將被削弱。而如果得不到解讀和執(zhí)行，再好的信貸政策也會(huì)流于形式，信用風(fēng)險(xiǎn)控制要求將難以落實(shí)。特別是，當(dāng)管理層激進(jìn)追求貸款增速以提升當(dāng)年盈利、擴(kuò)大市場(chǎng)份額時(shí)，上述情況更是屢見(jiàn)不鮮。

（三）良好信貸文化的主要特點(diǎn)

1.信貸質(zhì)量、長(zhǎng)期為股東創(chuàng)造價(jià)值成為首要目標(biāo)，并得到管理層的支持和執(zhí)行。

2.業(yè)務(wù)部門(mén)支持信貸質(zhì)量與價(jià)值創(chuàng)造目標(biāo)；與部門(mén)（機(jī)構(gòu)）利益相比，銀行整體目標(biāo)至上。

3.兼顧短期與中長(zhǎng)期，重視經(jīng)濟(jì)周期對(duì)信貸業(yè)務(wù)的影響。

4.擁有共同的信貸語(yǔ)言、偏好，各層級(jí)傳達(dá)交流順暢。

5.重視信貸基礎(chǔ)工作，如客戶(hù)償債能力分析、抵押品價(jià)值評(píng)估、信貸檔案完備性等。

6.信貸營(yíng)銷(xiāo)人員定期接受信貸政策培訓(xùn)，切實(shí)理解并執(zhí)行；信貸政策突破情況少見(jiàn)，且較難獲得批準(zhǔn)。

7.信貸信息系統(tǒng)強(qiáng)大，擁有剛性控制和預(yù)警功能。

8.信貸標(biāo)準(zhǔn)、信貸政策、業(yè)務(wù)計(jì)劃、激勵(lì)方案等協(xié)調(diào)一致。

9.對(duì)新的業(yè)務(wù)領(lǐng)域與市場(chǎng)，審慎確定信貸原則與管理要求，合理控制貸款增速。

10.持續(xù)監(jiān)測(cè)銀行風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)情況，及早識(shí)別潛在風(fēng)險(xiǎn)，防范非預(yù)期損失發(fā)生。

二、西方銀行信貸文化建設(shè)的主要經(jīng)驗(yàn)

西方商業(yè)銀行的發(fā)展歷程表明，正確的信貸文化應(yīng)該是價(jià)值驅(qū)動(dòng)型的信貸文化，其能夠促進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)管理、自發(fā)培育優(yōu)秀銀行。而該類(lèi)型信貸文化的培育需要從以下方面入手。

（一）明確戰(zhàn)略目標(biāo)

1.制定信貸戰(zhàn)略。信貸戰(zhàn)略的確定對(duì)信貸文化建設(shè)十分關(guān)鍵。沒(méi)有明確的信貸戰(zhàn)略，就如同溫水（即寬松的風(fēng)險(xiǎn)容忍水平）煮青蛙。而價(jià)值驅(qū)動(dòng)型的信貸文化不可能支持激進(jìn)的信貸戰(zhàn)略，其要求將資產(chǎn)質(zhì)量與價(jià)值創(chuàng)造整合為戰(zhàn)略目標(biāo)，通過(guò)長(zhǎng)期保持良好資產(chǎn)質(zhì)量、產(chǎn)生穩(wěn)定收益以最大化股東價(jià)值。

2.設(shè)定可行的業(yè)務(wù)目標(biāo)。高盈利意味著將承擔(dān)更多的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)過(guò)高的信貸規(guī)模及盈利目標(biāo)也將加大營(yíng)銷(xiāo)與信貸管理部門(mén)的矛盾。因此，銀行管理層必須根據(jù)信貸戰(zhàn)略及風(fēng)險(xiǎn)承受能力設(shè)定適當(dāng)?shù)慕?jīng)營(yíng)目標(biāo)，并且得到各部門(mén)的一致認(rèn)同。否則，在不切實(shí)際的盈利或增長(zhǎng)目標(biāo)激勵(lì)下，銀行信貸文化建設(shè)將無(wú)從談起。

3.爭(zhēng)取管理層支持。信貸文化的建設(shè)離不開(kāi)銀行管理層的支持。信貸文化類(lèi)型的選擇應(yīng)該由管理層確定，且需確保信貸文化與銀行戰(zhàn)略目標(biāo)相一致。管理層還應(yīng)在銀行內(nèi)部對(duì)全體信貸人員，就信貸文化建設(shè)進(jìn)行書(shū)面聲明，并切實(shí)貫徹落實(shí)。如果管理層制定的利潤(rùn)計(jì)劃鼓勵(lì)信貸人員向信用水平較差的客戶(hù)放貸，則再怎么強(qiáng)調(diào)信貸質(zhì)量也是形同虛設(shè)。

（二）夯實(shí)管理基礎(chǔ)

1.機(jī)構(gòu)與人員。在管理層中設(shè)立首席風(fēng)險(xiǎn)官（或信貸官），負(fù)責(zé)信貸政策與審批；在部門(mén)設(shè)置上，將信貸審批（管理）與同前臺(tái)營(yíng)銷(xiāo)相分離；必要時(shí)，重組信貸部門(mén)，充實(shí)信貸政策制定、貸款審批以及貸后管理等方面職能；個(gè)人負(fù)責(zé)對(duì)信用文化十分重要，因此須對(duì)不同層級(jí)、崗位，明確職責(zé)，并與績(jī)效考核指標(biāo)掛鉤。

2.基本面分析。信貸人員需要了解客戶(hù)、了解業(yè)務(wù)、了解風(fēng)險(xiǎn)，重點(diǎn)分析客戶(hù)管理能力、償債能力、擔(dān)保價(jià)值等方面情況，最大限度減少信息不對(duì)稱(chēng)。

3.業(yè)務(wù)線(xiàn)管理。業(yè)務(wù)線(xiàn)選擇及其發(fā)展目標(biāo)將影響銀行未來(lái)風(fēng)險(xiǎn)情況。當(dāng)過(guò)于追求高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)、超過(guò)信貸集中的合理水平時(shí)，銀行將陷入困境。因此，業(yè)務(wù)線(xiàn)管理必須與銀行優(yōu)先目標(biāo)、信貸文化類(lèi)型相適應(yīng)。例如，對(duì)杠桿融資業(yè)務(wù)、商業(yè)房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)項(xiàng)目的大額信貸敞口就與價(jià)值驅(qū)動(dòng)型的信貸文化不符。

4.溝通交流。信貸文化建設(shè)離不開(kāi)溝通交流，方式包括信貸政策、崗位描述、市場(chǎng)戰(zhàn)略、預(yù)算計(jì)劃、貸款檢查、組合管理報(bào)告以及非正式討論等。其中，信貸政策最為重要，但只有當(dāng)政策明確且被切實(shí)執(zhí)行時(shí)，才能成為有效的溝通工具。

（三）制定信貸政策

信貸政策是銀行信貸業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)管理的具體規(guī)范，體現(xiàn)了銀行風(fēng)險(xiǎn)偏好水平和風(fēng)險(xiǎn)承受能力，是培育良好信貸文化的重要基礎(chǔ)。因此，西方銀行高度重視信貸政策的制定、執(zhí)行、監(jiān)測(cè)與更新工作。信貸政策的核心是信貸標(biāo)準(zhǔn)，涉及客戶(hù)準(zhǔn)入、擔(dān)保、期限、定價(jià)、集中度、償債覆蓋率等方面要求，達(dá)不到相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)的客戶(hù)或業(yè)務(wù)將被禁止介入。同時(shí)，注重加強(qiáng)對(duì)政策的解讀和執(zhí)行情況的跟蹤評(píng)價(jià)，必要時(shí)予以修訂，以更好地平衡風(fēng)險(xiǎn)與收益，鞏固客戶(hù)關(guān)系，實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健增長(zhǎng)。

（四）堅(jiān)持審慎原則

一是不因貸款數(shù)量而犧牲資產(chǎn)質(zhì)量，鼓勵(lì)高質(zhì)量的信貸發(fā)放。

二是避免營(yíng)銷(xiāo)陷阱，營(yíng)銷(xiāo)成功并不等于信貸成功，只有在信用風(fēng)險(xiǎn)被有效識(shí)別和管理后才發(fā)放貸款。

三是保持信貸組合適度分散，避免行業(yè)過(guò)度集中。

四是識(shí)別潛在風(fēng)險(xiǎn)客戶(hù)，實(shí)施名單制管理，及時(shí)退出風(fēng)險(xiǎn)高、盈利差的信貸業(yè)務(wù)與客戶(hù)。

（五）強(qiáng)化激勵(lì)約束

銀行應(yīng)構(gòu)建發(fā)展目標(biāo)驅(qū)動(dòng)的激勵(lì)機(jī)制。發(fā)展目標(biāo)必須能夠驅(qū)動(dòng)激勵(lì)機(jī)制，而不是相反。比如，如果職級(jí)提升、獎(jiǎng)金分配方案鼓勵(lì)激進(jìn)放貸，則信貸質(zhì)量難以保持。因此，激勵(lì)機(jī)制應(yīng)體現(xiàn)資產(chǎn)質(zhì)量和價(jià)值創(chuàng)造因素，同時(shí)兼顧中長(zhǎng)期經(jīng)營(yíng)績(jī)效，并對(duì)違規(guī)放貸行為給予懲戒。

三、我國(guó)商業(yè)銀行信貸文化現(xiàn)狀

（一）信貸文化類(lèi)型

現(xiàn)階段，貸款利息收入和凈利差依然是我國(guó)銀行業(yè)經(jīng)營(yíng)收入與利潤(rùn)的主要來(lái)源，因此盡管一些商業(yè)銀行，尤其是上市銀行，也重視資產(chǎn)質(zhì)量和價(jià)值創(chuàng)造，但實(shí)踐中通常都把年度利潤(rùn)、信貸投放等即期指標(biāo)作為優(yōu)先目標(biāo)。特別是，隨著同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈，一些地方性中小銀行或大型銀行的分支機(jī)構(gòu)都不同程度地存在放貸沖動(dòng)。因此，總體上，我國(guó)商業(yè)銀行信貸文化仍以當(dāng)期盈利驅(qū)動(dòng)型、數(shù)量驅(qū)動(dòng)型以及混合型的信貸文化為主。

（二）信貸文化面臨的不足

就我國(guó)多數(shù)商業(yè)銀行而言，盡管近年來(lái)競(jìng)爭(zhēng)能力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力都有顯著提升，但對(duì)信貸文化的認(rèn)識(shí)理解依然簡(jiǎn)單抽象，信貸文化培育尚缺乏系統(tǒng)規(guī)劃與有效措施。具體表現(xiàn)有：過(guò)度追求貸款份額和當(dāng)期利潤(rùn)目標(biāo)，不惜降低信貸標(biāo)準(zhǔn)，違規(guī)放貸、越權(quán)放貸；部門(mén)設(shè)置上未能實(shí)現(xiàn)前后臺(tái)分離，前臺(tái)營(yíng)銷(xiāo)部門(mén)過(guò)于強(qiáng)勢(shì)，風(fēng)險(xiǎn)管理力量相對(duì)薄弱；缺乏明確的信貸政策或雖有政策但執(zhí)行不力，隨意突破政策要求；系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)增大，行業(yè)、區(qū)域、集團(tuán)客戶(hù)貸款集中趨勢(shì)明顯；信貸業(yè)務(wù)激勵(lì)約束機(jī)制尚不健全，容易出現(xiàn)惜貸和過(guò)度放貸兩種傾向。

四、政策建議

當(dāng)前，我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、投資增速以及信貸需求放緩，銀行信貸業(yè)務(wù)面臨諸多挑戰(zhàn)。在此背景下，培育價(jià)值驅(qū)動(dòng)型信貸文化具有重要的現(xiàn)實(shí)意義，不僅有助于單個(gè)銀行規(guī)避信貸風(fēng)險(xiǎn)、實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)，也將促進(jìn)我國(guó)銀行業(yè)整體的可持續(xù)發(fā)展。

（一）設(shè)定戰(zhàn)略目標(biāo)

銀行董事會(huì)、管理層應(yīng)將長(zhǎng)期保持良好資產(chǎn)質(zhì)量和為股東創(chuàng)造價(jià)值確立為信貸業(yè)務(wù)戰(zhàn)略發(fā)展首要目標(biāo)，并圍繞該目標(biāo)，相應(yīng)制定營(yíng)銷(xiāo)計(jì)劃、信貸政策、管理流程以及績(jī)效考核方案。尤其是，當(dāng)前應(yīng)加強(qiáng)對(duì)信貸業(yè)務(wù)經(jīng)濟(jì)資本占用情況的計(jì)量，深入分析經(jīng)濟(jì)下行和資本約束情況下銀行貸款與盈利的增長(zhǎng)空間以及資產(chǎn)質(zhì)量可能受到的影響，并據(jù)此制定合理可行的信貸業(yè)務(wù)發(fā)展計(jì)劃。

（二）優(yōu)化組織架構(gòu)

1.設(shè)立專(zhuān)職委員會(huì)。在董事會(huì)層面設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)，負(fù)責(zé)審議批準(zhǔn)信貸業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略、年度業(yè)務(wù)計(jì)劃以及信貸授權(quán)；在管理層層面設(shè)立信用風(fēng)險(xiǎn)委員會(huì)，負(fù)責(zé)信貸政策、流程以及大額交易的審查審批。同時(shí)，在總行設(shè)立首席風(fēng)險(xiǎn)官或首席信貸官，統(tǒng)籌全行信貸業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)和信用風(fēng)險(xiǎn)管理。

2.實(shí)現(xiàn)信貸業(yè)務(wù)前后臺(tái)分離。將信貸政策制定、審查審批、評(píng)級(jí)授信以及貸后管理等職能納入信用風(fēng)險(xiǎn)管理部門(mén)；將業(yè)務(wù)營(yíng)銷(xiāo)、產(chǎn)品創(chuàng)新、客戶(hù)關(guān)系維護(hù)等職能歸入前臺(tái)公司或零售業(yè)務(wù)部門(mén)。

3.堅(jiān)持信用風(fēng)險(xiǎn)垂直管理。在各層級(jí)相應(yīng)設(shè)立信用風(fēng)險(xiǎn)管理部門(mén)，充實(shí)工作人員，以確保信用風(fēng)險(xiǎn)管理執(zhí)行力、最大限度減少其他部門(mén)對(duì)信貸決策的干擾。

（三）明確政策導(dǎo)向

商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)外部環(huán)境和自身風(fēng)險(xiǎn)偏好，適時(shí)制定、調(diào)整內(nèi)部信貸政策。通過(guò)嚴(yán)格執(zhí)行信貸標(biāo)準(zhǔn)，避免介入高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)與客戶(hù)。尤其是，應(yīng)加強(qiáng)對(duì)行業(yè)和集團(tuán)客戶(hù)的研究，制定相應(yīng)信貸政策，控制信貸敞口集中，以規(guī)避大額信貸損失。同時(shí)，注意對(duì)政策執(zhí)行情況進(jìn)行跟蹤評(píng)價(jià)，這既能夠了解政策適用情況，適時(shí)進(jìn)行針對(duì)性的補(bǔ)充或修訂，也可對(duì)未能切實(shí)執(zhí)行政策的機(jī)構(gòu)和人員及時(shí)予以懲戒，確保政策效力。

（四）加強(qiáng)流程管理

在確定正確的信貸文化類(lèi)型和戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)后，銀行還需要加強(qiáng)信貸流程管理工作，包括審查審批、信用評(píng)級(jí)、貸款發(fā)放以及貸后管理等，夯實(shí)信用風(fēng)險(xiǎn)管理基礎(chǔ)。如按照貸款審批經(jīng)驗(yàn)、風(fēng)險(xiǎn)管理能力以及業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)大小，給予信貸審批人員不同審批權(quán)限；在經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化或發(fā)生突發(fā)事件情形下，及時(shí)重新評(píng)定客戶(hù)信用評(píng)級(jí)；加強(qiáng)對(duì)房地產(chǎn)等抵押品價(jià)值的動(dòng)態(tài)評(píng)估，做好地價(jià)、房?jī)r(jià)下跌情形下信用風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試工作；根據(jù)客戶(hù)風(fēng)險(xiǎn)特征，在借款合同中約定財(cái)務(wù)指標(biāo)、利潤(rùn)分配等方面限制性條款，確保銀行債權(quán)安全。此外，還應(yīng)開(kāi)發(fā)完善信貸信息系統(tǒng)，通過(guò)信貸流程的電子化管理，防止員工道德風(fēng)險(xiǎn)，確保操作合規(guī)、風(fēng)險(xiǎn)可控。

（五）健全激勵(lì)機(jī)制

商業(yè)銀行要根本杜絕單純以市場(chǎng)份額、貸款規(guī)模以及貸款增速衡量信貸績(jī)效的錯(cuò)誤做法，績(jī)效考核指標(biāo)體系中應(yīng)以資產(chǎn)質(zhì)量、經(jīng)濟(jì)資本占用以及經(jīng)濟(jì)增加值等指標(biāo)為主，避免績(jī)效考核與信貸戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)相悖?？紤]到中長(zhǎng)期貸款資產(chǎn)質(zhì)量變化往往存在時(shí)滯，因此在信貸考核方案中還應(yīng)增加中長(zhǎng)期績(jī)效指標(biāo)，以有效防控因信貸人員片面追求短期績(jī)效帶來(lái)的信貸風(fēng)險(xiǎn)。此外，還應(yīng)在全行范圍確立盡職免責(zé)的正確導(dǎo)向，在防范道德風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)，鼓勵(lì)業(yè)務(wù)穩(wěn)步拓展，并對(duì)高質(zhì)量的信貸發(fā)放以及及時(shí)挽回信貸損失的機(jī)構(gòu)或個(gè)人給予獎(jiǎng)勵(lì)或提升。