危機后世界經(jīng)貿(mào)格局的深度調(diào)整與變化

■ 楊廣貢 中國社會科學(xué)院研究生院

2008年爆發(fā)的全球金融危機對世界經(jīng)濟、貿(mào)易、投資、多雙邊機制、科技與生產(chǎn)方式等領(lǐng)域的影響是持久和復(fù)雜的。5年來，世界經(jīng)貿(mào)格局發(fā)生的深度調(diào)整與變化，值得我們關(guān)注或研究。

一、各大經(jīng)濟體實力對比發(fā)生變化

圖1 世界GDP和主要經(jīng)濟體占比

世界經(jīng)濟年均增速從危機前3.3%下降到危機后的2.3%，其中2009年更是出現(xiàn)了負(fù)增長。危機并沒有大幅改變各主要經(jīng)濟體的實力對比。2003-2007年世界前七大經(jīng)濟體的GDP排名順序沒有發(fā)生變化，依次為歐盟、美國、中國、日本、印度、俄羅斯、巴西。然而，歐、美、日占比下降，中、印、俄、巴占比上升。危機后，上述趨勢有所加快。2012年，印度首度超越日本位居世界第四，各主要經(jīng)濟體GDP占比分別為：歐19.4%、美 18.9%、中 15%、印 5.7%、日 5.6%、俄 3%、巴2.9%。

美歐日依然是國際經(jīng)濟舞臺最主要的角色。人均GDP方面，2012年俄、巴、中、印人均分別只有美國的 28%、25%、12%、3%，日本的 29%、26%、13%、3%，歐盟的 42%、38%、19%、5%。金融方面，發(fā)達(dá)國家擁有全球80%的金融資產(chǎn)，紐約、倫敦、東京仍然是國際金融中心，占據(jù)貨幣、資本等各類金融市場的多數(shù)交易份額，美元在國際結(jié)算和外匯儲備上的霸主地位無可匹敵?？萍紕?chuàng)新方面，美歐仍然是主要引領(lǐng)者，2012年僅美國PCT專利數(shù)量就占全球27%。全球經(jīng)濟治理方面，發(fā)達(dá)國家在國際貨幣基金組織（IMF）、世界銀行（WB）、世貿(mào)組織（WTO）、二十國集團(tuán)（G20）等平臺上仍然占據(jù)主導(dǎo)地位，以IMF為例，美國還握有“一票否決權(quán)”。

經(jīng)濟格局“南升北降”、“東升西降”的趨勢繼續(xù)發(fā)展，但“南與北”、“東與西”增速差距在收窄。2003-2008年新興市場和發(fā)展中經(jīng)濟體平均經(jīng)濟增速比發(fā)達(dá)經(jīng)濟體高出約5個百分點，危機后這個數(shù)字減至約4個百分點。2012年新興市場和發(fā)展中經(jīng)濟體在世界經(jīng)濟中的份額為50%。2003-2008年，亞洲發(fā)展中經(jīng)濟體平均經(jīng)濟增速比七國集團(tuán)（G7）快了7%，危機后這個數(shù)字減至5%。2012年亞洲發(fā)展中經(jīng)濟體在世界經(jīng)濟中的份額升至26%。

二、國際貿(mào)易格局加速演變

危機后，國際貿(mào)易增速放緩。2009-2012年貨物和服務(wù)出口額年均增長率比2004-2008年分別下降了1.6%和6.8%，2012年貨物和服務(wù)出口額分別為18.3萬億美元和4.4萬億美元，與2011年基本持平。貨物出口增速與經(jīng)濟增速之差從2004-2008年的5.3%擴大到2009-2012年6.1%，然而，服務(wù)出口增速卻越來越趨近于經(jīng)濟增速，兩者差距從4.4個百分點縮減到0.1個百分點。

發(fā)展中國家在世界貿(mào)易中的地位快速提升。從貿(mào)易份額看，貨物出口份額從2002年的32%提高到2012年的44%，進(jìn)口份額從29%提高到41%，與危機后經(jīng)濟格局變化不同，貨物貿(mào)易“南升北降”的勢頭加速發(fā)展。中國出口份額增速下降而進(jìn)口份額增速提高，俄羅斯、印度、巴西的進(jìn)出口份額增勢均出現(xiàn)減緩，這說明以東南亞為代表的其他發(fā)展中國家是推動貨物貿(mào)易“南升北降”加速發(fā)展的主導(dǎo)力量。服務(wù)貿(mào)易也呈現(xiàn)類似情形，但截至目前，發(fā)展中國家的服務(wù)貿(mào)易份額也只占三成。從貿(mào)易流動結(jié)構(gòu)（表1）看，發(fā)展中國家尤其是亞洲發(fā)展中國家市場對各主要經(jīng)濟體出口的重要性普遍提高，發(fā)展中國家之間的貿(mào)易大大提速。從分類商品看，新興經(jīng)濟體對多數(shù)商品的需求不斷攀升，原油消費份額從三分之一增長到危機后的二分之一，制造業(yè)全球化是造成這一趨勢的主要原因，新興國家基礎(chǔ)設(shè)施投入加大、人均收入提高和消費結(jié)構(gòu)升級也產(chǎn)生了一定影響。

圖4 主要經(jīng)濟體貨物貿(mào)易占世界比重

表1 國際貿(mào)易流動結(jié)構(gòu) 單位：%

貿(mào)易保護(hù)主義盛行。據(jù)英國經(jīng)濟政策研究中心統(tǒng)計，2009年全球90%貨物貿(mào)易一定程度上受到保護(hù)主義的影響。非關(guān)稅壁壘取代關(guān)稅壁壘成為各國貿(mào)易保護(hù)政策的主要工具。發(fā)達(dá)國家實行嚴(yán)格的技術(shù)認(rèn)證、衛(wèi)生質(zhì)量檢驗等，對國際貿(mào)易造成了較大負(fù)面沖擊，推動“碳關(guān)稅”、“碳認(rèn)證”，意以環(huán)境保護(hù)為名行貿(mào)易保護(hù)之實，此外，對高新技術(shù)出口管制又遲遲不肯松手。

三、國際直接投資出現(xiàn)新亮點

近來，國際直接投資（FDI）波動遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過GDP、貿(mào)易等經(jīng)濟指標(biāo)。FDI流入量從2003年的0.59萬億美元飆升到2007年的1.98萬億美元，2008年先于GDP萎縮，2009年大幅下挫三分之一，近兩年有所回升但至今仍未達(dá)到危機前水平?？鐕①徍途G地投資作為FDI的兩種形式，2007年兩者各占50%，近兩年跨國并購僅為綠地投資一半左右。危機使跨國并購額驟減，2010年開始恢復(fù)增長，2012年又下滑41%至3100億美元。澳大利亞、法國、英國、盧森堡等國的跨國公司大規(guī)模從海外撤資，相反，發(fā)展中國家的跨國并購額屢創(chuàng)歷史新高，2012年在全球占比達(dá)37%。綠地投資2008年達(dá)到峰值后一路下跌至2012年的5695億美元。FDI對初級部門（占比從危機前 8%提高到 2011年14%）和制造業(yè)（從41%提高到46%）項目的興趣增加，對服務(wù)業(yè)投資占比下降了10%。

2012年發(fā)展中國家吸引外資超過發(fā)達(dá)國家，改變了危機前以發(fā)達(dá)國家相互投資為主的直接投資格局。亞洲發(fā)展中國家、拉美和加勒比地區(qū)在危機中逆勢而上，目前分別占全球FDI流入的28%和14%。東南亞成為吸引外資的熱點地區(qū)，2011年 FDI流入增速為26%，達(dá)1170億美元。發(fā)達(dá)國家吸引外資的情況各有不同，歐洲和日本FDI流入量下降，美洲和大洋洲受到的影響則較小。

發(fā)達(dá)國家依然占到全球?qū)ν馔顿Y的70%，但發(fā)展中國家占比總體上升。其中，金磚國家主要投資于發(fā)達(dá)國家和其周邊發(fā)展中國家，截至2011年42%的對外投資存量在發(fā)達(dá)國家，43%的存量在其周邊國家 。危機后，金磚國家對周邊發(fā)展中國家的投資流量占比從危機前49%上升到2011年57%。主權(quán)財富基金（SWFs）在FDI中的比重明顯高于危機前的水平且仍有巨大潛力，截至2011年SWFs累計對外投資1250億美元，但相對于其5萬億美元的資產(chǎn)規(guī)模而言還很小。

大型跨國公司在全球生產(chǎn)分工體系的作用更加突出?？鐕緮?shù)量從8萬家增加到危機后的10萬家，創(chuàng)造的附加值從5萬億美元增長至7萬億美元，占全球GDP比重提高到10%以上。其中，2011年前100家跨國公司進(jìn)行的跨國并購和綠地投資分別為1940億美元和1800億美元，在全球占比均為20%左右。據(jù)估計，前100家跨國公司目前持有約5萬億美元現(xiàn)金，可提供0.5萬億美元的投資，達(dá)全球FDI流量的三分之一。

國際直接投資的障礙增加。在吸引外資方面，更多國家通過引入新的壁壘、強化甄別程序、提高企業(yè)所得稅率以及國有化等方式加強了對外資的監(jiān)管。在對外投資方面，部分國家通過流出限制和撤資激勵等方式鼓勵“制造業(yè)回流”。UNCTAD的數(shù)據(jù)顯示，2006年以來國際投資協(xié)議和投資促進(jìn)政策數(shù)量呈現(xiàn)持續(xù)下降趨勢，一定程度上反映了投資保護(hù)主義的抬頭。

四、多邊體制停滯但區(qū)域合作加速

多邊貿(mào)易體制和區(qū)域貿(mào)易安排一直是推動全球貿(mào)易投資自由化的兩個輪子。但危機以來，兩個輪子的步調(diào)出現(xiàn)顯著分化，其中一個最為典型的標(biāo)志性事件就是多哈回合的停滯。

多哈回合于2001年11月在卡塔爾首都多哈舉行的WTO第四屆貿(mào)易部長級會議上啟動。與前幾輪談判相比，多哈回合成員最多，涉及150多個國家和地區(qū)；談判議題覆蓋面最廣、力度最大，涵蓋96%的全球貿(mào)易，市場開放力度是烏拉圭回合的2-3倍。根據(jù)2001年第四屆部長級會議《部長宣言》，全部談判應(yīng)在2005年1月1日前完成。但是，由于各國利益分歧，該談判自2008年以來一直陷入停頓的狀況。危機之后，盡管各國表示出推進(jìn)這一談判的積極姿態(tài)，但事實上出于危機后的國內(nèi)政治壓力和更加復(fù)雜的利益協(xié)調(diào)，談判進(jìn)程舉步維艱。2013年12月，WTO將召開第九屆部長級會議，各方能否達(dá)成“早期收獲”框架仍有很大的不確定性。

與多邊貿(mào)易體制的困境相比，區(qū)域合作出現(xiàn)了一波接一波的熱潮。2008年以來區(qū)域貿(mào)易協(xié)定總數(shù)一直保持增長，2009年新增協(xié)定超過30個，創(chuàng)歷史新高。截止2013年4月，向WTO通報并生效的區(qū)域貿(mào)易協(xié)定共366個，其中自由貿(mào)易協(xié)定加上經(jīng)濟一體化協(xié)定占全部區(qū)域貿(mào)易協(xié)定的88%，零關(guān)稅產(chǎn)品覆蓋率達(dá)90%，全球約50%的貿(mào)易在這些區(qū)域經(jīng)濟集團(tuán)內(nèi)部進(jìn)行。美國力推的《跨太平洋戰(zhàn)略經(jīng)濟伙伴關(guān)系協(xié)定》（TPP）和《跨大西洋貿(mào)易投資伙伴關(guān)系協(xié)定》（TTIP）覆蓋亞太地區(qū)和歐洲。東盟主導(dǎo)推動《區(qū)域全面經(jīng)濟伙伴關(guān)系協(xié)定》（RCEP）。中日韓第一輪自貿(mào)談判已經(jīng)完成。俄羅斯力推建立歐亞經(jīng)濟聯(lián)盟。南部非洲共同體、東非共同體、東南非共同體啟動談判，致力于建立覆蓋全非洲的自貿(mào)區(qū)。拉美和加勒比國家共同體、太平洋聯(lián)盟在區(qū)域合作方面也十分活躍。此外，區(qū)域合作層次更加多元化，次區(qū)域項目開發(fā)、諸邊合作與雙邊自貿(mào)區(qū)等混合推進(jìn)。2011年美國、歐盟、韓國、墨西哥和自貿(mào)伙伴貿(mào)易額分別占其外貿(mào)總額的37%、27%、35%和 73%。

區(qū)域經(jīng)濟合作加速的背后，有著諸多深層次的原因，包括規(guī)則制定、地緣政治和經(jīng)濟利益等目的。不少國家將簽署自貿(mào)協(xié)定視為“沒有赤字的經(jīng)濟刺激政策”，例如研究表明，TPP可在短期內(nèi)使美國增加0.03-0.07%的GDP和2%的出口 ，隨著日本等大國加入，各國受益會進(jìn)一步增加。規(guī)則制定和地緣政治也是博弈焦點，如美國利用TPP倡導(dǎo)公平貿(mào)易，提出競爭中立、環(huán)保、勞工、知識產(chǎn)權(quán)、政府采購等“新一代經(jīng)貿(mào)規(guī)則”，涉及貿(mào)易投資自由化，甚至還涉及政治經(jīng)濟體制等方面，對其他國家造成了一定壓力。

五、第三次工業(yè)革命可能引領(lǐng)經(jīng)濟走出危機

歷史經(jīng)驗表明，每一次成功走出世界經(jīng)濟危機都離不開以科技創(chuàng)新為支撐的新的產(chǎn)業(yè)突破，需要重大技術(shù)變革和產(chǎn)業(yè)革命引領(lǐng)。熊彼特最早解釋了科技創(chuàng)新與經(jīng)濟周期之間的關(guān)系，按照他的創(chuàng)新周期理論，科技創(chuàng)新的周期性變化導(dǎo)致了經(jīng)濟的長期周期性波動。范杜因在此基礎(chǔ)上對1973年前近兩百年科技創(chuàng)新和經(jīng)濟波動的周期進(jìn)行了細(xì)分（見表2）。

表2 科技創(chuàng)新與經(jīng)濟周期

此次危機發(fā)生后，不僅帶來了貿(mào)易和投資格局的變化，也刺激了技術(shù)革命、產(chǎn)業(yè)分工和商業(yè)模式的發(fā)展與創(chuàng)新。危機前，全球在信息、能源、生物等領(lǐng)域的一些新技術(shù)已經(jīng)有了一定儲備并相互融合，里夫金將這種變化稱之為“第三次工業(yè)革命”。 在信息領(lǐng)域，物聯(lián)網(wǎng)已被美國等列為振興經(jīng)濟的重點領(lǐng)域，可能成為計算機、互聯(lián)網(wǎng)之后信息產(chǎn)業(yè)發(fā)展的第三次高潮，但技術(shù)、標(biāo)準(zhǔn)等有待進(jìn)一步提高，諸多產(chǎn)品尚處在試驗階段。在能源領(lǐng)域，風(fēng)力、地?zé)?、太陽能、生物等新能源技術(shù)經(jīng)歷了長年積累，危機后各國政府更是加大了支持力度，很有可能加快技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)化步伐；同時，非常規(guī)油氣資源的開發(fā)利用技術(shù)取得突破，尤其美國更是引發(fā)了頁巖氣革命，2011年頁巖氣相關(guān)產(chǎn)值達(dá)860億美元 ，將對全球能源生產(chǎn)格局造成深遠(yuǎn)影響，但是頁巖氣開發(fā)也面臨水資源緊張、環(huán)境污染、地層滑動等環(huán)保壓力。在生命科學(xué)領(lǐng)域，胚胎干細(xì)胞、腦科學(xué)、疫苗研制、生物醫(yī)藥等方面也取得了長足進(jìn)步。與此同時，制造業(yè)、服務(wù)業(yè)生產(chǎn)方式變革有望提速，一些新的商業(yè)模式可能會催生新的革命。以3D打印技術(shù)等為代表的高端制造，帶動了相關(guān)國家向精密制造業(yè)和高科技創(chuàng)新的服務(wù)業(yè)發(fā)展。信息技術(shù)外包、業(yè)務(wù)流程外包和知識流程外包多元化發(fā)展的趨勢將進(jìn)一步加強。據(jù)估計，2012年全球服務(wù)外包市場規(guī)模為9750億美元，未來將保持30-40%的增長率，2020年市場規(guī)模將達(dá)1.6-1.8萬億美元。此外，全球電子商務(wù)過去幾年年均增長率達(dá)26%，交易額從2006年13萬億美元猛增到2011年41萬億美元，并繼續(xù)保持著良好的增長勢頭，對傳統(tǒng)商業(yè)模式構(gòu)成了巨大挑戰(zhàn)。

總之，新一輪工業(yè)革命正在醞釀，可能成為未來世界經(jīng)濟最終走出低位波動的重要技術(shù)引擎。從歷史經(jīng)驗看，經(jīng)濟衰退期和蕭條期持續(xù)的時間有縮短的趨勢，在信息技術(shù)日漸成熟和各國經(jīng)濟管理水平有所提高的背景下，全球走出危機的速度可能會加快。但是，工業(yè)革命從來不是一夜之間完成的，不少技術(shù)的商業(yè)化、產(chǎn)業(yè)化、規(guī)?；€有很長的路要走，第三次工業(yè)革命的發(fā)展也有待深入觀察?！?/p>