逐鹿汽車金融

　　歐美50％到60％的新車銷售采用融資租賃模式，30％到40％采用汽車貸款類模式，只有10％左右是全款購車。消費者只需要按照汽車的3成價值來支付租金，20多萬元的車，每個月租金也只要大概300元左右。所以歐美大多數(shù)消費者兩三年就能換一部新車。
　　“貸款買房難如登天，可買車貸款竟然這么簡單?！辟I房計劃受阻，轉(zhuǎn)而打算買輛車改善生活品質(zhì)的周琦最近在走過幾家汽車4S店后，感覺到無比“震驚”。因為和住房貸款相比，汽車貸款的政策“平易近人得讓人都不大相信”。
　　最終，周琦購買了一款科魯茲1.6 SL Mr，這款原價108900元的汽車，周琦只支付了20％的首付，剩下的80％貸款，周琦只要在5年內(nèi)還清即可，月供1951元。最讓周琦吃驚的是：雪佛蘭的全車系低首付優(yōu)購方案中，無需常住戶口，無需本地房產(chǎn)，無需擔保人，只要有6個月以上良好的信用卡記錄。
　　汽車廠家再發(fā)力
　　周琦所采用的汽車金融方案只是目前眾多汽車金融方案中的一小部分。目前，國內(nèi)能夠提供購車融資方案的主體有三大類：銀行、汽車金融公司和融資租賃公司。
　　銀行又有汽車消費貸款和信用卡分期還款兩種模式。汽車消費貸款是最早的購車融資方式，不過由于程序繁瑣，周期過長，門檻較高，對個人資產(chǎn)、抵押都有要求，其地位已逐步為信用卡分期付款模式取代。信用卡購車模式最大的優(yōu)勢在于不需要支付利息，不過多數(shù)銀行也會收取一定比例的手續(xù)費，另外，這種模式對客戶的信用額度要求很高，且要求消費者先支付較高的首付比例。
　　汽車金融公司大多由汽車廠家和銀行合作設立，其優(yōu)勢在于低門檻與便利。這類公司對消費者的戶口、資產(chǎn)沒有硬性要求，只要提供相應的收入證明等一些信用參照即可辦理，一般幾個工作日就能辦理完成。且首付比例有的低至2成，周琦就是這類方案的受益者。不過這類企業(yè)大多局限于單一的汽車品牌。
　　融資租賃模式俗稱“以租代購”或“長租送產(chǎn)權(quán)”，就是承租人向具有融資租賃資質(zhì)的出租人提出特定的車輛需求，由出租人為承租人購買指定車輛，并將該車輛出租給承租人，由承租人在租賃期限內(nèi)占有、使用并向出租人支付租金，期限屆滿，租金付訖后，承租人即可獲得該車輛產(chǎn)權(quán)的交易行為。
　　在汽車企業(yè)做了10多年銷售的徐明告訴《瞭望東方周刊》，汽車產(chǎn)業(yè)對汽車金融業(yè)的促進作用早有共識，但因為推廣、成本等一系列原因，多年來各方面對產(chǎn)業(yè)的熱情一直不高，但2011年汽車銷售的低迷促使廠家開始力推汽車金融的發(fā)展，希望借此提升銷量。
　　“首付20％新車開回家’，在2011年一度是汽車4S店里出鏡率最高的廣告語之一。銷售一線有很明顯的感受，不少客戶原本想買A級車的，就因為可以貸款最終買了B級車。
　　2012年，汽車金融產(chǎn)品的競爭再度白熱化，“0首付0利率”將1年前的“20％首付”排擠得幾無立錐之地。
　　易貸中國統(tǒng)計顯示，2012年前兩個季度，國內(nèi)汽車貸款市場業(yè)務額增長量均超過30％。中國汽車工業(yè)協(xié)會則預計，到2025年，汽車貸款市場將達到5250億元。
　　企業(yè)對汽車金融產(chǎn)業(yè)的激情，在2012年得到了進一步釋放。
　　2012年6月，戴姆勒金融服務集團旗下品牌梅賽德斯一奔馳金融宣布將于8月1日起正式推出全新的汽車融資租賃產(chǎn)品。奔馳金融總裁兼首席執(zhí)行官Brian Fulton說，目前奔馳金融在中國市場的滲透率僅為15％，而其未來目標為40％，“成為中國市場No.1的汽車金融公司!”
　　7月，廣汽集團對旗下三家金融子公司增資擴股，增資額是現(xiàn)有注冊資本的2／3至1／2不等。幾乎在同時，上海上汽大眾汽車銷售有限公司與大眾汽車金融(中國)有限公司在上海簽署了汽車消費信貸合作框架協(xié)議。
　　9月，上汽通用汽車金融有限責任公司董事副總經(jīng)理張曉俊在一個名為《汽車金融：下一個市場機會在哪》的主題演講中說，汽車市場將迎來第二個黃金十年，隨之而來的就是大量的金融服務需求。同月，永達集團傳出消息，永達已在為成立汽車金融公司做前期準備工作，如果成功獲批，這將是全國首家由汽車經(jīng)銷商成立的汽車金融公司。
　　高成本攔路虎
　　就連一向游離在汽車金融產(chǎn)業(yè)之外的二手車行業(yè)，也對汽車金融對銷量的拉動作用寄予厚望。
　　車王認證二手車超市銷售總監(jiān)武懷忠告訴《瞭望東方周刊》，2011年11月開始，該公司為客戶提供汽車金融方案，方案主要有2類，一類是以建設銀行為主的商場分期，即在原信用卡額度內(nèi)做3-24期不等的分期支付；另一類是專門針對車王認證二手車超市的大額消費信貸，目前合作的銀行主要有中國銀行和深圳發(fā)展銀行，不過這類業(yè)務目前存在一個比較大的難題，就是車輛上牌后必須抵押，因為外地牌辦理抵押程序復雜，成本很高，所以這類業(yè)務目前只適用于要上上海牌照的車輛。
　　武懷忠說，該公司是第一家將汽車金融業(yè)務引人二手車銷售行業(yè)的企業(yè)，目前，所銷售的車輛中有10％左右采用了二手車金融服務?！斑@和大多數(shù)4S店的比例差不多?！蔽鋺阎掖饲坝羞^10多年汽車企業(yè)銷售高管的經(jīng)歷。
　　“這10％可以被視作汽車金融對銷售的額外貢獻。”武懷忠說，汽車金融業(yè)要真正推動二手車交易，還要解決一個重要問題，就是二手車價值的評估。“誰來評估，什么標準，都是問題?！蹦壳?，深圳發(fā)展銀行在這方面已經(jīng)有所突破，通過第三方評估對二手車進行抵押貸款?！暗绻谏虾ＹI車，去外地上牌，又涉及抵押的問題，就比較復雜?！?br/>　　在美國，汽車企業(yè)和汽車金融業(yè)的關系非常密切，廠家不但能從汽車金融業(yè)中獲得很高收益，還能控制新車、舊車的買賣?！翱赡芤粋€客戶3年前買了某個品牌的汽車，再去換車的時候，廠家會問你，二手車要不要賣給我，新車貸款優(yōu)惠?！?br/>　　“現(xiàn)在的汽車金融企業(yè)雖然很多，但客戶的選擇面還不算廣?！蔽鋺阎艺f，目前廠商和銀行合作的汽車金融公司，針對的多是本品牌的汽車；信用卡分期還款的模式，也大多針對指定車型；銀行汽車貸款手續(xù)復雜，門檻過高。在產(chǎn)品設計上，近2年汽車金融行業(yè)有了巨大的進步，這也正是武懷忠的信心所在，“有時候你會看到，深發(fā)展以前推過一個首付50％，一年后再付50％的金融貸款方案，銷量一下子增長了很多，這就說明汽車金融目前最大的進步空間就在于推出好的方案。”
　　車王認證二手車超市計劃在銷量達到一定規(guī)模后，施行汽車金融的貼息政策，“對銷售的促進作用還會進一步加大，目前銀行和廠家合辦的汽車金融公司，提供的汽車貸款利息大概是月息8個點，廠家得兩三個點，銀行拿四五個點，在美國，汽車金融公司的貸款利息只比銀行高一點，整體利率并不算高，但中國，有些汽車金融公司貸款的月息最高能達到11到12個點，這也是制約汽車金融業(yè)發(fā)展的一大障礙?！?br/>　　成本，也被徐明視為制約汽車金融產(chǎn)業(yè)市場擴張的最大因素。2012年3月，民生銀行與克萊斯勒大切諾基推出了一個分期購車方案，在方案中就寫明，購買大切諾基3.6舒適導航版，首付20％，分36期付款，“我行正常手續(xù)費率14.59％，本次活動的利率10.59％?！?br/>　　徐明說，信用卡分期還款模式也存在換湯不換藥的問題，“招商銀行之前針對奧迪A4L的產(chǎn)品手續(xù)費率就曾達到1年期5.5％，2年期10.5％，3年期13.77％。目前有些廠家為促進銷售，推出了1年期免手續(xù)費的活動，但2年期的手續(xù)費還是高達4.5％?！?br/>　　融資租賃難解政策糾結(jié)
　　其實，梅賽德斯一奔馳金融推出的全新模式，上汽集團旗下的安吉租賃早有嘗試，不過他們并沒有那么樂觀。
　　安吉租賃有限公司汽車融資部和市場部總監(jiān)魏強告訴《瞭望東方周刊》，融資租賃與汽車貸款、信用卡分期付款模式最大的不同在于客戶是在租期滿后才擁有車輛的產(chǎn)權(quán)，在此之前汽車的產(chǎn)權(quán)歸安吉租賃所有。
　　安吉租賃隸屬于上海汽車集團，由上海汽車集團旗下上海汽車工業(yè)銷售有限公司全資控股，2006年4月由商務部審批獲得“融資租賃”資質(zhì)，于2009年前后開始汽車融資租賃業(yè)務。
　　魏強說，中國消費者要融資買車，可以覆蓋需求的途徑并不少，如銀行的汽車消費類貸款、專業(yè)汽車金融公司貸款、銀行信用卡分期付款、融資租賃甚至部分典當行。
　　其中，銀行融資的成本最低，針對的是信用最好、有抵押、工作穩(wěn)定的最優(yōu)質(zhì)的20％客戶，他們的需求通過銀行消費貸款和信用卡分期付款就能解決。至于資質(zhì)最差的20％客戶，大多只能通過民間借貸、小額貸款公司、典當行實現(xiàn)融資。汽車金融公司、融資租賃企業(yè)的目標是位于中間的60％客戶，不過隨著銀行越來越不滿足只做20％客戶的生意，這些中間客戶的爭奪正越來越激烈，“這是一個混戰(zhàn)區(qū)域。今年上半年，光我聽說的新注冊的融資租賃公司就有幾十家?！?br/>　　當然，融資租賃也有自己的優(yōu)勢，例如門檻較低、融資比例高并且能提供租賃發(fā)票。更重要的是，汽車金融公司和銀行一般只服務于個人客戶，而且，銀行一般不會接受100萬元以上的融資需求，一般只能解決乘用車的融資需求。而融資租賃不僅針對個人客戶，還能為企業(yè)客戶提供服務，融資額度也更高，另外，安吉租賃還有很多商用車和經(jīng)營類車輛的服務。
　　采用汽車融資租賃，車價、汽車牌照、購置稅、保險費等各種費用均可以計入融資租賃的成本中進行分期支付?！耙陨虾ＹI一輛20萬的車為例，加上上海車牌，購置稅、3年一次性支付的保險費用，消費者即使申請到首付30％的貸款，最終要支付的費用依然高達16萬元。”而采用融資租賃的打包模式，首付只有6萬元左右。
　　魏強說，很多私營企業(yè)主購買豪華車，無論是以個人名義還是企業(yè)名義，都很難從銀行獲得貸款，“銀行是不會針對你的奢侈享受型需求提供貸款的。所以有些企業(yè)主只能以企業(yè)名義申請流動資金貸款，再挪用去買車，這樣雖然不至于影響企業(yè)現(xiàn)金流，但卻承擔了違規(guī)風險?！倍谫Y租賃卻能解決這個問題，租賃發(fā)票還能計入企業(yè)成本。
　　最近幾年，安吉租賃的汽車融資租賃業(yè)務的年增長率都在100％以上，不過魏強說，和歐美的同行相比，中國的融資租賃產(chǎn)業(yè)還只是剛剛起步。
　　“歐美50％到60％的新車銷售采用融資租賃模式，30％到40％采用汽車貸款類模式，只有10％左右是全款購車?！蔽簭娬f，歐美汽車的使用年限一般是2到3年，“一般情況下，消費者只需要按照汽車的3成價值來支付租金，20多萬元的車，每個月租金也只要大概300元左右。所以歐美大多數(shù)消費者兩三年就能換一部新車。”
　　歐美消費者對汽車強調(diào)的是使用價值，而不是保有價值。不過，這樣的情況在中國很難出現(xiàn)，最重要的一點是中國買車要支付10％的購置稅，“這些錢付出去就沒有了，循環(huán)建立不起來。”
　　另一個讓融資租賃模式難以快速發(fā)展的障礙是管理體系的障礙?！鞍布巧掀瘓F投資的，由商務部管理，而銀行、汽車金融公司都是銀監(jiān)會管理的。另外，中國還有一些公司叫金融租賃公司，一些叫融資租賃公司，這兩個名稱在國外是一個概念，但在中國就意味著主管部門不同?！蔽簭娬f，不過由于安吉租賃的資金來源是銀行，所以實際上是受到商務部和銀監(jiān)會雙重管理。
　　在實際操作中，問題很多。“去地方車管所辦手續(xù)的時候，銀監(jiān)會體系下的企業(yè)，去辦理抵押備案都沒問題，但作為商務部下面的企業(yè)，去辦理抵押備案，車管所就會問，你有銀監(jiān)會批文嗎?沒有銀監(jiān)會批文，就沒有資質(zhì)提供貸款，不能提供貸款，憑什么給你辦理抵押備案?”魏強說，這種政策上的死循環(huán)，如今是限制融資租賃模式快速發(fā)展最大的障