• <tr id="yyy80"></tr>
  • <sup id="yyy80"></sup>
  • <tfoot id="yyy80"><noscript id="yyy80"></noscript></tfoot>
  • 99热精品在线国产_美女午夜性视频免费_国产精品国产高清国产av_av欧美777_自拍偷自拍亚洲精品老妇_亚洲熟女精品中文字幕_www日本黄色视频网_国产精品野战在线观看 ?

    外資銀行中國新謀略

    2012-04-29 00:44:03
    決策探索 2012年21期
    關鍵詞:外資銀行銀行監(jiān)管

    與10年之前“鯰魚來了”的喧鬧相比,歷經了金融危機之后的外資銀行,在中國市場又懷揣著怎樣的新謀略?

    2002年,花旗銀行亞太區(qū)總經理查理·布朗在某次官方論壇上曾預言,10年后外資銀行在中國大陸市場份額不會超過10%。10年之后,來自普華永道會計師事務所的最新報告印證了這個略帶沮喪的論斷。

    普華永道最近發(fā)布的40家外資銀行2011版調查報告顯示,去年外資銀行銀行業(yè)資產份額在中國金融機構資產總額中占比為1.93%,而2001年這個數(shù)字為1.83%,市場份額10年僅爬升了0.1%。

    不過,這似乎并沒有影響外資銀行的勃勃雄心,自去年下半年以來,渣打、匯豐、星展銀行、澳新銀行、摩根大通、南商中國、恒生等外資銀行紛紛大筆增資中國子公司,東亞、渣打等銀行開設分號的舉動也此起彼伏。

    與10年之前“鯰魚來了”的喧鬧相比,歷經了金融危機之后的外資銀行,在中國市場又懷揣著怎樣的新謀略?

    桃子熟了?

    2006年年底,銀監(jiān)會發(fā)文取消外資銀行在內地從事人民幣業(yè)務地域和對象的限制,從此銀行業(yè)進入全面放開時期。而從一開始外資銀行就走了一條與國內同行不同的路,一直到今天。

    關于外資銀行在中國,銀行界有兩個俗語:樓上的銀行和樓下的銀行——在北京的外資銀行大都出沒在某些繁華地段的高層寫字樓中,與中國的銀行相比,很少有外資銀行在地面層或街道口露面。

    這并不耽誤外資銀行“銀子到手”,去年外資銀行稅后利潤167.3億元人民幣,兩倍于前年的業(yè)績。普華永道中國銀行業(yè)及資本市場主管合伙人梁國威解釋:“外資銀行主要是跟隨母行客戶,或母國投資,在國內網(wǎng)點少,零售天生孱弱,吃飯的家伙主要是對公業(yè)務?!?/p>

    目前,外商投資企業(yè)加工貿易進出口的份額仍占全國總體80%左右,這為外資銀行提供了肥沃的土壤。如貿易融資貸款,是當下外資銀行最主要和最賺錢的業(yè)務之一。即使經歷了金融危機,也沒有影響其在中國業(yè)務的滾雪球效應。一位國內銀行高管表示,金融危機后,國內產業(yè)資本加速對外擴張,實際上,外資銀行已漸漸籠絡了大批有進出口業(yè)務的國內客戶。在外資銀行去年的貸款流向中,國內大型上市公司已經和母國公司、跨國公司三分天下。

    在某外資研究公司工作的黃波濤表示:“的確,他們的精細化產品,還有配套服務都讓人開眼界。比如某外資銀行和一家有機豬肉企業(yè)剛主辦了一場健康營養(yǎng)私密講座,這類活動既能黏住自己的高端客戶,合作公司自然會和外資銀行金融往來,這樣就形成了一個微型生態(tài)鏈,極具滲透力。”

    目前,渣打、匯豐等銀行也紛紛打中小企業(yè)貸款牌,而在過去,外資銀行很少問津這類業(yè)務。在98家外資銀行中,也只有匯豐、渣打、恒生等極少數(shù)決心進軍零售業(yè),前述銀行高管表示:“外資銀行以效益為目標,而不是規(guī)?;蚱渌S著環(huán)境的變化,外資銀行制定自己的目標?,F(xiàn)在在原來的業(yè)務基礎上,越來越注重財務管理,還有一些中間業(yè)務收入。貸款只是一種尋找客戶的捷徑,他們圍繞客戶會做更多的增值服務?!?/p>

    雖然10年間所占市場份額一直較小,但鮮見外資銀行對此有公開的抱怨,況且在另一方面,盡管占比未動,但外資銀行的規(guī)模已經隨中國銀行業(yè)的發(fā)展迅猛增長,“去年銀根緊縮,中資銀行受限,外資銀行借機也大賺一筆,利潤翻倍”。這位高管說。

    而值得國內銀行深思的是,應該如何與這些深謀遠慮的對手同行。

    “超國民待遇”?

    2002年,中國在加入世貿組織后曾很快對外資金融機構出臺專門的管理條例,但2002年并非外資銀行進入中國元年。由于諸多的政策限制,外資銀行多以戰(zhàn)略投資者身份入主國內銀行,或像高盛成立資產管理公司處理銀行等不良資產。至2006年,外資銀行已經熟悉了國內銀行和經濟環(huán)境,這時承諾全面放開的政策也到位了。

    興業(yè)銀行首席經濟學家魯政委認為,一開始政府就高看外資銀行,現(xiàn)在還有人說外資銀行并非超國民待遇,拋開財稅優(yōu)惠、政府支持等不說,他還提出了兩點看法:“首先是存貸比延遲期,直到去年底,國內75%的存貸比政策才扣在外資銀行頭上,這與《商業(yè)銀行法》是相悖的。其次國內銀行在海外牌照非常難拿,像在德國開子行需要兩個德國籍的人士擔任副總,所有法律文件還得他們簽了才算數(shù)?,F(xiàn)在國內銀行在海外有子行者屈指可數(shù),分行數(shù)目也非常有限,但是外資銀行國內子分行一個個在‘開花?!?/p>

    不過,外資銀行也滿腹牢騷,他們存款源少,母行拆借資金去年已經被叫停,中長期外債額度需要通過發(fā)改委或外管局審批,子分行審批慢,承銷債券和參與人民幣衍生品都被嚴格限制,如目前只有匯豐、渣打等4家銀行有財政部國債承銷團成員資格。所以去年存貸比大限到期,外資銀行流動性壓力甚大,不少母行因此出手注資,存款也開始成為外資銀行最糾結的業(yè)務,“不達標不放貸”。

    當前的環(huán)境造成了行業(yè)一個有趣的現(xiàn)象。普華永道的報告顯示,在2009~2011年,國內銀行的競爭威脅被外資銀行列入前三大影響因素,而在之前,以及2012年,這種競爭威脅都被擺在中下游的位置。梁國威解釋說主要原因可能是二者業(yè)務重疊區(qū)少,競爭較小。不過在中國政府4萬億經濟刺激計劃時,國有銀行沖擊信貸市場,也有一些外資銀行想搶食蛋糕,導致對抗加劇。

    外資銀行是監(jiān)管層想放入國內的一條鯰魚,如果說原先頗有些像“高估了引入的成本,也高估了引入的收益”,如今,利率市場化等一籃子金融改革卻給行業(yè)增添了變數(shù)。

    今年許多外資母行增資子行,透露出他們對改革的期待。目前,外資銀行一有風吹草動,也能鬧得沸沸揚揚,如前不久的異地跨行取款免費,成為無數(shù)網(wǎng)友攻擊國內銀行壟斷、暴利、服務差等新的由頭。對中小商業(yè)銀行來說,外資銀行所帶來的競爭是直接而殘酷的,多家外資銀行存款利率浮到上限,許多中小商業(yè)銀行為攬儲也采用相同的跟隨手段。

    形勢有些劍拔弩張,魯政委認為國內銀行并沒有優(yōu)勢,甚至腹背受敵:“很大的一個差距是國內銀行不像他們那樣有母行依托,外資銀行母行在全球網(wǎng)絡、管理、產品等各方面都能夠提供強大的支持。說實話,如果沒有相應的跨國客戶,很多東西,中小銀行是學不會的?!?/p>

    黃波濤從另一個視角看待差距。他認為:“外資銀行最強大的不是商業(yè)部分,而是投行業(yè)務,翻檢這幾年的信息,可以看到許多這類資本滲入?yún)⒐煽毓啥鄠€國內產業(yè),而且比國內投行更靈敏兇殘,這部分業(yè)務對外資銀行的貢獻難以估量。外資銀行完成布局后,真正的綜合實力差距就會顯現(xiàn)出來。”

    監(jiān)管轉型

    2006年,黃波濤在研究外資銀行監(jiān)管立法時,發(fā)現(xiàn)了不少漏洞,現(xiàn)在回頭看,窟窿仍在。

    比較國外外資銀行相關法律條文,黃波濤認為國內缺少一部專門對外資銀行監(jiān)管的基本法律,外資銀行參照行政法規(guī)調整,帶有不確定性,也容易造成高低國民待遇,正如魯政委所言,存貸比是《商業(yè)銀行法》所定,只要是銀行就得符合要求,外資銀行卻不受限制。在2006年頒布的《外資銀行管理條例》中,監(jiān)管職責也未細分,就出現(xiàn)像中長期外債額度審批中期的找外管局、長期的找發(fā)改委這種讓外資銀行啼笑皆非的事。

    一位國內銀行業(yè)學者對這類事情也感到無奈,他剛接觸過一家外資銀行,現(xiàn)在按照銀監(jiān)會的要求,每月要交送多達150份各類報告上去。該學者表示:“這種送報檢查,是老套的合規(guī)性監(jiān)管,重點在資產總額等硬指標上,在市場準入和國民待遇上,而現(xiàn)在金融業(yè)的發(fā)展早已超脫了這種監(jiān)管方法的極限?!眹H上在上世紀90年代就已從合規(guī)監(jiān)管過渡到以風險為本的監(jiān)管。

    即使在市場準入方面,上述學者也認為“比較粗糙”。外資銀行進入國內市場有外資獨資、中外合資、分行和代表處四種方式,還有一種比較特殊的參股或并購中資銀行,準入形式不同,風險系數(shù)就不同,“政府未對準入條件分級,都是稀里糊涂的,行政色彩很濃”。

    隨著科技的發(fā)展,金融創(chuàng)新已成為一股潮流。監(jiān)管機構如何更迅速地對接外資銀行這種創(chuàng)新能力強悍的對象,非常值得思考。黃波濤說:“像在美國、新加坡等地,外資銀行盛行做離岸金融,像對賭、期貨等,前段時間被做空的中國概念股都與這些資金緊密相關。金融創(chuàng)新以中間業(yè)務和表外業(yè)務最多,政府需要儲備更加優(yōu)秀的人才,建立風險管理監(jiān)管系統(tǒng),才能管好企業(yè),現(xiàn)在的情況卻恰恰相反?!?/p>

    比如,外資銀行公布的去年年報基本都是4張粗線條的財務報表,即便是詳細的報表也根本看不出來任何資金流向。

    上述學者表示,外資銀行本身的特殊性,要涉及的方面還很多,比如和母行協(xié)調監(jiān)管、退出制度等等。“存在的這些監(jiān)管盲點,從開始到現(xiàn)在都沒有實質變化,客觀來說,僅靠銀監(jiān)會自身的力量非常吃力,但是怎么樣解決迫在眉睫。特別是要利率市場化、匯率市場化,要走向金融自由化,監(jiān)管必須專業(yè)化?!?/p>

    猜你喜歡
    外資銀行銀行監(jiān)管
    10Gb/s transmit equalizer using duobinary signaling over FR4 backplane①
    保康接地氣的“土銀行”
    “存夢銀行”破產記
    監(jiān)管
    銀行激進求變
    上海國資(2015年8期)2015-12-23 01:47:31
    監(jiān)管和扶持并行
    外資銀行進入中國:少數(shù)股權還是獨立發(fā)展
    放開價格后的監(jiān)管
    實施“十個結合”有效監(jiān)管網(wǎng)吧
    中國火炬(2012年5期)2012-07-25 10:44:08
    外資銀行適合你嗎
    卢湾区| 鹿泉市| 商城县| 眉山市| 镇康县| 桐乡市| 黎川县| 社会| 昔阳县| 新建县| 谷城县| 兴宁市| 德阳市| 布拖县| 正安县| 丘北县| 会泽县| 卢氏县| 福安市| 临清市| 巢湖市| 芜湖县| 新干县| 延庆县| 延安市| 阳春市| 海盐县| 金堂县| 云霄县| 密云县| 西畴县| 资讯 | 定兴县| 乐亭县| 潮安县| 抚宁县| 普兰店市| 六枝特区| 温州市| 广昌县| 汉川市|