航運企業(yè)集團資金集中管理存在的問題及對策

挪威船級社（中國）有限公司大連分公司 霍 艷

隨著中國經濟的高速發(fā)展和全球經濟一體化進程的不斷推進，我國航運企業(yè)集團得到飛速發(fā)展。但是金融危機的爆發(fā)給企業(yè)的資金周轉帶來了一定的困難，加強資金集中管理已成為大多數(shù)跨國航運企業(yè)集團的共識。如何通過資金集中管理實現(xiàn)對集團整體資金的有效管理與控制，充分利用和發(fā)揮集團整體資源優(yōu)勢優(yōu)化資金收支結構、降低資金成本、增強盈利能力，已成為目前航運企業(yè)集團面臨的迫切需要解決的問題。

一、航運企業(yè)集團資金集中管理存在的問題

1. 資金集中管理內容不完整

（1）資金結算系統(tǒng)“嚴格”統(tǒng)一。集團公司結算中心統(tǒng)一支付所有分公司的付款，這樣的操作存在一些問題。在發(fā)票管理上，所有付款憑證都集中在集團公司的結算中心統(tǒng)一保管。由于發(fā)票來自于不同地區(qū)的各個分公司，集團公司的結算中心人員很難判斷不同地區(qū)發(fā)票的真實性和有效性，給企業(yè)集團的管理帶來很大的財務風險。在預付款管理上也存在漏洞，對于先付款、事后再拿發(fā)票核銷的業(yè)務，由于結算中心不能對每一筆預付款都掌握足夠信息，造成大量繁瑣的后續(xù)管理缺乏及時性和準確性。此外，在付款復核環(huán)節(jié)亦存在缺陷。結算中心每周固定時間運行付款程序，批量付款，由于付款人員沒有介入前期的批準流程，只是按照流程簡單操作系統(tǒng)，失去了付款之前的最終審核職能。

（2）內部資金運作體系不成熟。航運企業(yè)集團各家分公司獨立經營，習慣于各自為政，從根本上還沒有接受和適應資金集中管理。

（3）風險管理意識缺乏。首先，缺乏內控風險意識。集團在資金上集中管理，但是沒有相應的內控系統(tǒng)，如賬戶余額控制策略、資金預算管控策略、資金計劃調撥策略、資金支付審批控制策略、票據集中管理策略、大額資金支付預警和控制策略、人員授權和崗位互斥策略等。其次，缺乏外匯風險意識。航運業(yè)務大量往來賬戶涉及外幣，隨著人民幣的逐步升值，外匯風險已經成為經營所面臨的主要風險之一。匯兌損失對公司的利潤影響很大。此外，還必須考慮政策風險。國情不同，市場環(huán)境不同，國家相關法律政策都不相同，對航運企業(yè)的經營會產生直接和間接的影響。

（4）閑置資金管理過于保守。集團的閑置資金，無論是外幣還是人民幣，都是以活期存款的形式存在銀行賬戶里，獲取的利息收益很少。

2. 資金集中管理工具缺乏實用性

集團結算中心統(tǒng)一付款，但是員工和供應商的信息由各公司的財務人員負責維護。實際操作中，結算中心把付款數(shù)據導入銀行系統(tǒng)后，時常發(fā)現(xiàn)缺少某些供應商的信息，致使批處理不成功。這種情況下再靠集團結算中心的財務人員找出原因，就會降低財務工作的效率。

3. 外部金融環(huán)境限制資金集中管理

首先，外匯監(jiān)管存在地域化差異。我國的外匯管理職能部門是國家外匯管理局，基本的規(guī)章制度都是由國家外匯管理局統(tǒng)一制定和監(jiān)督實施的。但是各地方的外匯管理實際操作不盡一致，分公司的財務人員自主辦理外匯業(yè)務，效率和效果都不在總公司的控制之中。其次，銀行結算方式種類繁多，境內人民幣的結算方式主要有支票、銀行匯款、銀行匯票、承兌匯票等多種方式，還有外幣相關的信用證、銀行保函等。由于對收款方式沒有明確的要求，客戶自由選擇，這就使得收款工作管理難度加大。

二、優(yōu)化航運企業(yè)集團資金管理的對策

通過上述分析可知，該集團存在的問題反映了其他很多航運企業(yè)集團普遍存在的問題。針對這些日常管理中暴露的問題，應該積極制定改進措施，進而逐步改善資金集中管理體系。

1. 提高資金集中管理內容的完整性

（1）重新劃分資金結算中心。針對航運企業(yè)集團資金“嚴格”統(tǒng)一的局面，結算中心的職能必須重新劃分。在發(fā)票管理上，要從結算中心分解到各家分公司。發(fā)票由各家分公司的財務人員管理，在支付系統(tǒng)中完成批準流程后，再由集團公司的結算中心統(tǒng)一支付。在預付款管理上，把預付款管理從結算中心剝離出去，由各家分公司的財務人員管理，這樣有利于對業(yè)務的了解和對預付款的實時控制，同時也解決了付款之前的最終復核的問題。支付系統(tǒng)中設定到期日，結算中心在運行付款報告時，按照到期日來篩選。集團結算中心職能重新劃分的基礎是現(xiàn)金池，并以此作為管理工具來實現(xiàn)整個集團的資金集中管理。

（2）引進多銀行資金管理平臺。首先，注意選擇合作銀行。集團各家分公司都選擇同一家內資銀行開設賬戶，同樣的系統(tǒng)環(huán)境有利于集團提高資金管理效率。其次，應注意引進多銀行資金管理平臺。集團的結算業(yè)務量大，與多家銀行建立合作關系是不可避免的，這同時也是降低管理風險和工作負荷的一個很好的選擇。多銀行資金管理平臺是通過銀企直聯(lián)和銀行資金管理接口技術，將企業(yè)在多家銀行的賬戶有機整合在一個平臺內，以對賬戶交易的流程化控制為核心，強化流動性管理，關注風險管理和決策支持，并提供更多的資金管理增值服務，協(xié)助企業(yè)提升資金管理的水平。其邏輯架構如圖1所示。

多銀行資金管理平臺的主要功能是通過一個資金管理平臺，實現(xiàn)對各家銀行的賬戶資金集中管理，統(tǒng)一處理資金結算業(yè)務，同時能夠及時獲得各家銀行賬戶的資金余額情況和交易信息，全面掌握各成員單位的資金狀況。多銀行資金管理平臺可以使集團提升資金使用效率，提高資金效益，從而加強資金控制。

（3）加強風險管理意識。首先，建立風險管理內部控制制度，在集團內部自上而下推行。企業(yè)管理層是風險管理的直接管理者和責任人，結算中心和各級財務部門是執(zhí)行部門。其次，針對外匯風險采取必要的管理手段和方法。匯率變動是外匯風險的主要原因，航運企業(yè)集團可以通過以下三種風險管理工具來規(guī)避外匯風險：一是遠期合同，即與銀行簽署遠期結售匯合同，約定在某一日期將美元以約定的匯率兌換成人民幣；二是人民幣與外幣掉期，即根據貨幣掉期協(xié)議，銀行為客戶提供在一定期限內將以一種貨幣計價的債務或資產轉化為另一種貨幣計價的債務或資產，有效規(guī)避匯率波動風險；三是貨幣期權，也就是銀行與企業(yè)約定在一定期限內或某一時點，期權買方有權決定什么時候按照合同約定的價格買入或賣出一定數(shù)量的外匯，而期權賣方有義務按照協(xié)議約定的價格賣出或買入一定數(shù)量的外匯。通過貨幣期權，企業(yè)可以事先確定外匯期權執(zhí)行價格，在支付一定期權費的基礎上，可以規(guī)避不利的匯率風險，同時有機會從中獲利。此外，集團與客戶簽訂外幣合同時要注意在合同中約定付款幣種或者約定人民幣付款的兌換匯率，使企業(yè)避免遭受不必要的匯兌損失。最后，政策風險管理上，需要有專門的職能設置，或者是接受第三方的咨詢服務。對于航運企業(yè)集團來說，主要需要注意的政策風險管理有轉移定價、稅務風險、法律事務等。

（4）豐富存款種類。由于經營范圍限制，航運企業(yè)集團總部不能或者是限制從事投資型業(yè)務，結算中心可以根據情況選擇合適的定期存款方式或者通知存款方式等。外幣可以做遠期結售匯，還可以選擇定期存款等其他方式，從而提高閑置資金獲得的收益。

2. 強化資金集中管理工具的實用性

銀企直聯(lián)是指通過互聯(lián)網或專線連接的方式，使企業(yè)的財務系統(tǒng)與銀行核算系統(tǒng)實現(xiàn)無縫對接，企業(yè)無須專門登錄網上銀行或資金管理系統(tǒng)，就可以利用自身財務系統(tǒng)、E R P系統(tǒng)自助完成對其銀行賬戶的查詢、支付轉賬以及信息管理等業(yè)務操作。通過銀企直聯(lián)，集團可以在自己的財務系統(tǒng)中查詢所有與之有合作關系的銀行賬戶信息，還可以全面掌握各分公司的資金運用情況、賬戶余額情況，從而更好地控制資金規(guī)模和流向，為企業(yè)經營決策提供依據。

3. 加強資金集中管理措施的環(huán)境適應能力

（1）實行集中外匯管理。在不違反相關法律法規(guī)的前提下，實行外匯集中管理可以解決外匯管理的地區(qū)性差異。集團的總部大多建立在經濟發(fā)達地區(qū)，外匯政策相對寬松，外匯管理人員的業(yè)務能力也相對專業(yè)。把外匯業(yè)務集中到集團結算中心，實行專人負責，可以大大提高外匯業(yè)務的效率，降低外匯業(yè)務的風險。

（2）統(tǒng)一銀行結算方式。集團需要統(tǒng)一銀行結算方式，對于以支票、電匯以外的其他方式付款的企業(yè)，比如對承兌匯票規(guī)定承兌期限收取相應的利息，必將大大加快企業(yè)應收賬款周轉率。

三、啟示與展望

資金集中管理已經逐漸成為航運企業(yè)集團在資金管理方面的共識，合理運用理論知識，在實際工作中不斷追求與探索，航運企業(yè)集團在資金管理方面擁有廣闊的發(fā)展空間。

（1）財務共享服務中心（FSSC）。共享服務中心（Shared Service Center，簡稱SSC）為集團企業(yè)的總部和下屬企業(yè)提供統(tǒng)一的應收應付賬款管理服務和日常的資金操作，作為企業(yè)集團內部價值鏈上的獨立職能部門，與其他業(yè)務部門密切配合可以更好地優(yōu)化財務管理流程，做到業(yè)務處理的無縫鏈接。

（2）全球資金管理（Global Treasury Service，簡稱GTS）。全球資金管理是指銀行在全球范圍內為企業(yè)提供賬戶開立、收付款結算、現(xiàn)金流動性管理、國際貿易融資、資金保值增值及相關短期融資安排的綜合性金融服務。首先，實現(xiàn)全球資金管理，跨國航運公司的所有分支機構通過內部的E R P系統(tǒng)實現(xiàn)內部財務的統(tǒng)一管理，然后由E R P系統(tǒng)和全球資金管理的合作銀行進行數(shù)據鏈接，最大限度地減少企業(yè)集團支付工作的繁瑣性。其次是集團內部標準而一致的付款流程，銀行提供詳盡及時的付款明細及收款明細，便于企業(yè)集團對賬。

綜上所述，航運企業(yè)集團資金實行集中管理是毋庸置疑的，需要不斷創(chuàng)新的是資金集中管理的模式和手段。信息技術的日新月異為航運企業(yè)集團的資金集中管理開創(chuàng)了越來越廣闊的上升空間，其未來必將得到廣泛發(fā)展。

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