透支時(shí)代的旺盛需求

孟雅麗

有美國次貸危機(jī)在先，全球金融危機(jī)在后，我們還在對(duì)美國以消費(fèi)為拉動(dòng)的經(jīng)濟(jì)模式褒貶不一，自己卻也漸漸步入一個(gè)由更多信貸支持的消費(fèi)時(shí)代。對(duì)比之下，中國與美國的消費(fèi)方式似乎正在發(fā)生互換。美國人學(xué)會(huì)了量入為出，中國人則進(jìn)入全面拉動(dòng)消費(fèi)的時(shí)代，信用卡的推廣讓人們學(xué)會(huì)寅吃卯糧，消費(fèi)金融公司針對(duì)個(gè)人消費(fèi)的無擔(dān)保貸款被視為擴(kuò)大消費(fèi)啟動(dòng)內(nèi)需的助推器。關(guān)于消費(fèi)，話題越來越多。

信用危機(jī)難擋消費(fèi)誘惑

從去年年底開始，有關(guān)信用卡嚴(yán)重透支的問題頻見報(bào)端，似乎要引發(fā)一場信用危機(jī)，人們開始審視原本并不高度發(fā)達(dá)的信用卡消費(fèi)業(yè)務(wù)。

信用卡消費(fèi)在國內(nèi)算是消費(fèi)觀念和消費(fèi)方式發(fā)生改變的首要表現(xiàn)，因?yàn)槟挲g段不同而不同。45歲以上的消費(fèi)者觀念仍然保守，信用卡對(duì)于他們更多意味的是一種支付方式，往往要考慮到還款能力而有克制的消費(fèi)。年輕一代則不同，信用卡可能在大學(xué)時(shí)期就出現(xiàn)在他們生活中，對(duì)新生事物的接受能力以及對(duì)物質(zhì)享受的追求，讓他們并不在乎成為“月光族”或是“卡奴”。當(dāng)然這種情況也有向極端演變的。

27歲的小袁，月薪只有4000元，卻擁有7張不同銀行的信用卡，透支額度從3000到10000不等，刷來刷去，結(jié)果透支債務(wù)高達(dá)20多萬元，最終由他59歲的父親勉強(qiáng)償還了10萬元的債務(wù)，剩下的則無能為力。李麗是一名80后的時(shí)尚女孩，沒有錢卻難以抵擋名牌誘惑，用“以卡養(yǎng)卡”的方式，并借用親戚好友的大量信用卡進(jìn)行循環(huán)套現(xiàn)，不到3年的時(shí)間，欠下高達(dá)100萬元的巨額債務(wù)，父母不得不賣掉房產(chǎn)來償還債務(wù)。這些都是近期見諸媒體的極端案例。零點(diǎn)咨詢公司董事長袁岳稱，這種現(xiàn)象在國外也有，但國外的消費(fèi)者如果是透支過度無力償還，只能自籌辦法或者就是宣布個(gè)人破產(chǎn)，而中國的新生代一旦信用卡嚴(yán)重透支，尚有老父老母背債償還，成為“啃老一族”。6月，北京青年報(bào)以調(diào)查問卷的形式隨機(jī)調(diào)查了100名受訪者，受訪者全部擁有18～30歲之間的子女，調(diào)查顯示為孩子償還過信用卡債務(wù)的父母竟然高達(dá)一成以上。在調(diào)查中，超過80％的家長反對(duì)孩子使用信用卡透支消費(fèi)，在這部分家長中，有52位家長的反對(duì)理由是；應(yīng)該掙多少花多少，不要以透支的形式花自己還沒有掙到的錢。

普遍性的消費(fèi)透支也在顯現(xiàn)。在國內(nèi)銀行的大力推動(dòng)下，僅僅6年時(shí)間，中國國內(nèi)持卡人數(shù)就由100萬人增加到3000萬人左右，發(fā)卡量累計(jì)超過1.5億張。這不免伴隨透支嚴(yán)重帶來的壞賬。今年6月，中信銀行信用卡部與約7.2萬名信用卡持卡人失去了聯(lián)系這種情況正在銀行間蔓延。中國一季度中國央行發(fā)布的報(bào)告數(shù)據(jù)顯示國內(nèi)信用卡逾期半年以上未嘗信貸總額將近50個(gè)億，同比增長了133％。但與美國5月份創(chuàng)下新高的6.9％的儲(chǔ)蓄率相比，中國居民一直保持約50％的儲(chǔ)蓄率，也被認(rèn)為是中國消費(fèi)仍有大量潛力可挖的量化標(biāo)志。盡管信用卡透支危機(jī)顯現(xiàn)，但不足以讓銀行放緩腳步，只是略做調(diào)整，將對(duì)高發(fā)卡量的追求變?yōu)楦叱挚ㄈ藬?shù)的追求。金融機(jī)構(gòu)提供的信貸業(yè)務(wù)花樣越來越多，年輕的消費(fèi)者也樂此不疲地接受，由他們帶動(dòng)的消費(fèi)新生力量會(huì)逐步將國內(nèi)消費(fèi)觀念引入一個(gè)透支時(shí)代。目前來看，保守和開放的兩種消費(fèi)態(tài)度的對(duì)峙尚能達(dá)成平衡。據(jù)第一財(cái)經(jīng)周刊公司人信用卡調(diào)查問卷顯示，34.4％的持卡人都把信用卡消費(fèi)控制在月收入的20％以內(nèi)，13.6％的受訪者信用卡消費(fèi)金額超過月收入一半以上。31.2％的人表示曾有刷爆信用卡的經(jīng)歷。

盡管在6年快速增長后，信用卡消費(fèi)迎來第一個(gè)透支危機(jī)和壞賬率的提升，但國內(nèi)蘊(yùn)藏的消費(fèi)需求足以支撐這個(gè)行業(yè)對(duì)發(fā)展?jié)摿Φ你裤?，中國的刷卡消費(fèi)的潛力仍未到井噴階段，有專家認(rèn)為中國城市人群潛在發(fā)卡量至少還有3億張。即使信用卡透支問題嚴(yán)重，但國內(nèi)信用卡的最高透支額度仍然不斷上升，最初被限制在5萬元以內(nèi)，但是各種金卡、白金卡的信用額度并不受此限制，中銀長城國際白金卡的授信額度已經(jīng)高達(dá)10萬美元。給持卡人透支額度越高，他們刷卡的積極性也越高。大幅提高信用卡的透支額度，已經(jīng)成為銀行業(yè)發(fā)卡一條不成文的“行規(guī)”，這也是銀行業(yè)為了信用卡市場的利潤之爭。

在歐美銀行，零售業(yè)務(wù)的收入有1／3來自信用卡。據(jù)麥肯錫的一份報(bào)告預(yù)測，到2013年，包括信用卡、房屋貸款、以及其他個(gè)人信貸在內(nèi)的中國消費(fèi)信貸市場將占據(jù)銀行利潤的14％，信用卡將近次于房屋貸款成為最重要的消費(fèi)信貸產(chǎn)品。電子商務(wù)的拓展和特約商戶的群體擴(kuò)充會(huì)為信用卡業(yè)務(wù)提供動(dòng)力。商家也應(yīng)該抓住信用卡業(yè)務(wù)提升的機(jī)會(huì)帶動(dòng)門店銷售的業(yè)績。

按照國際經(jīng)驗(yàn)，一個(gè)國家的人均GDP超過2000美元時(shí)，消費(fèi)將進(jìn)入快速增長期。2007年我國的人均GDP已達(dá)到2456美元，而最終消費(fèi)率遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于世界平均水平，也就是說我國仍是消費(fèi)需求嚴(yán)重不足的國家。目前中國個(gè)人消費(fèi)在GDP中的比重仍然只有49％，而中國臺(tái)灣地區(qū)為64％，美國為70％，說明銀行在這一領(lǐng)域還有很大的增長空間。而韓國政府促進(jìn)銀行卡產(chǎn)業(yè)的發(fā)展有效刺激了內(nèi)需，在短短兩三年時(shí)間內(nèi)，其國內(nèi)需求迅速替代出口成為經(jīng)濟(jì)增長的第一驅(qū)動(dòng)力，2001年韓國國內(nèi)需求占宏觀經(jīng)濟(jì)總需求75％，比1998年的20％提高了55個(gè)百分點(diǎn)，銀行卡消費(fèi)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長的貢獻(xiàn)率達(dá)到65％。

與拉動(dòng)內(nèi)需促進(jìn)消費(fèi)的整體大局看，中國從以出口、投資為拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長的主要方式轉(zhuǎn)變?yōu)橛上M(fèi)拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)的方式是已成定局。新的消費(fèi)習(xí)慣或是消費(fèi)態(tài)度所帶來的社會(huì)問題甚至是一時(shí)的危機(jī)不至于阻擋前進(jìn)的腳步。

金融創(chuàng)新促進(jìn)消費(fèi)

不僅如此，與拉動(dòng)內(nèi)需、促進(jìn)消費(fèi)有關(guān)的金融創(chuàng)新在不斷進(jìn)行。8月13日，中國銀監(jiān)會(huì)發(fā)布公告，試點(diǎn)設(shè)立專業(yè)消費(fèi)金融公司，向公眾提供消費(fèi)貸款，消費(fèi)金融公司在試點(diǎn)階段的業(yè)務(wù)范圍包括個(gè)人耐用消費(fèi)品貸款和一般用途個(gè)人消費(fèi)貸款，不涉及房地產(chǎn)貸款和汽車貸款。其單筆授信額度小，審批速度快，無需抵押擔(dān)保，服務(wù)方式靈活，貸款期限短。

消費(fèi)金融公司將目標(biāo)客戶定位于有穩(wěn)定收入的中低端個(gè)人客戶，包括年輕人群、年輕家庭或家用電器需要更新?lián)Q代的家庭。銀監(jiān)會(huì)非銀行金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管部副主任陳瓊表示，消費(fèi)金融公司很適合剛參加工作的年輕人和年輕家庭。年輕人有著旺盛的消費(fèi)意愿，對(duì)于新型便捷的消費(fèi)模式有著強(qiáng)烈的嘗試意愿。盡管目前消費(fèi)貸款的范圍主要包括個(gè)人耐用消費(fèi)品、婚慶、教育、旅游等消費(fèi)貸款，但對(duì)于社會(huì)整體消費(fèi)也會(huì)產(chǎn)生一定作用?！霸拘枰脙?chǔ)蓄來支出的部分，如教育、婚慶、旅游等，現(xiàn)在可以利用貸款提前預(yù)支，那么儲(chǔ)蓄部分的資金很有可能用在其他快速消費(fèi)品上。所以，消費(fèi)金融公司這類金融服務(wù)的出現(xiàn)對(duì)服裝等快速消費(fèi)品會(huì)產(chǎn)生間接作用?！痹勒f到。清華大學(xué)布魯金斯公共政策研究中心主任肖耿認(rèn)為，在這種轉(zhuǎn)變中，金融業(yè)是非常重要的，消費(fèi)金融是要提高消費(fèi)的效率。消費(fèi)需求和消費(fèi)模式必然產(chǎn)生一定的互動(dòng)。

也有專業(yè)人士指出，要改變中國人根深蒂固的“高儲(chǔ)蓄、低消費(fèi)”習(xí)慣不太容易，而且在金融危機(jī)時(shí)局下，中國人的負(fù)債態(tài)度更加謹(jǐn)慎。據(jù)中國銀聯(lián)總裁許羅德公布的信息，截至2009年一季度末，中國居民消費(fèi)信貸余額為3.94萬億元，在金融機(jī)構(gòu)貸款中的比重約為11％。如果剔除購房貸款，消費(fèi)信貸余額僅為4500億元人民幣，在金融機(jī)構(gòu)貸款中的比重僅為1.29％。而同期美國不包括房貸在內(nèi)的個(gè)人消費(fèi)信貸余額是我國的38.7倍，其在銀行貸款中的比重則高達(dá)26％。如果中國也達(dá)到這個(gè)比重水平，那么個(gè)人消費(fèi)信貸余額可以達(dá)到9萬億元人民幣。

袁岳對(duì)于國內(nèi)消費(fèi)潛力一直持有樂觀態(tài)度，他認(rèn)為今天的消費(fèi)者的類型更加豐富、個(gè)性化加強(qiáng)、自我信心增加、認(rèn)識(shí)新事物的周期縮短，在這種情況下我們需要更快地認(rèn)識(shí)變動(dòng)中的消費(fèi)者需求，否則意味著很難定位準(zhǔn)目標(biāo)市場，也很難保持在某些目標(biāo)市場上的地位。并預(yù)期中國不是在危機(jī)中而是在危機(jī)后出現(xiàn)消費(fèi)需求的大幅啟動(dòng)，而這一啟動(dòng)的核心動(dòng)力來源于下一輪經(jīng)濟(jì)增長本身帶來的收入機(jī)會(huì)，以及國家在如教育、醫(yī)療保險(xiǎn)、失業(yè)保障等民生政策上的改善，將有效地改進(jìn)居民高儲(chǔ)蓄的動(dòng)力。在危機(jī)可能延續(xù)的4-5年后，獨(dú)生世代也成了市場購買力的主力，他們的消費(fèi)觀念也相對(duì)前衛(wèi)與動(dòng)態(tài)，這將為中國消費(fèi)市場的整體轉(zhuǎn)型提供新的社會(huì)文化基礎(chǔ)。