經(jīng)濟(jì)危機(jī)下城市商業(yè)銀行應(yīng)對策略

趙懷方

由次貸風(fēng)波引起的國際金融危機(jī)目前仍未有好轉(zhuǎn)跡象,并且在很大程度上已經(jīng)波及到實體經(jīng)濟(jì)。在本次危機(jī)中,金融行業(yè)首當(dāng)其沖。本文力圖通過對危機(jī)影響的分析,探討城市商業(yè)銀行如何揚(yáng)長避短,在危機(jī)中最大限度避免不利影響,并且通過經(jīng)營戰(zhàn)略與機(jī)制的調(diào)整,獲取持續(xù)穩(wěn)健發(fā)展。

危機(jī)對城市商業(yè)銀行經(jīng)營影響分析

本次國際金融危機(jī)由次貸風(fēng)波引發(fā),從幾大投行的虧損倒閉,逐漸蔓延至持有次級債的國家及金融機(jī)構(gòu)。本次危機(jī)雖然由金融業(yè)發(fā)端,但其影響卻決不僅限于金融部門,由于部分金融衍生工具放大了基礎(chǔ)信貸的風(fēng)險,因此,危機(jī)對實體經(jīng)濟(jì)的影響更為深遠(yuǎn)。為應(yīng)對危機(jī),各國政府都相應(yīng)制定了諸多應(yīng)對危機(jī)的經(jīng)濟(jì)政策。我國也針對經(jīng)濟(jì)下行形勢,及時對宏觀經(jīng)濟(jì)政策進(jìn)行了調(diào)整。而伴隨著政策的調(diào)整,城市商業(yè)銀行不可避免地要受到危機(jī)以及政策調(diào)整的影響。

企業(yè)經(jīng)營狀況惡化,貸款風(fēng)險凸顯

2008年以來,隨著外部經(jīng)濟(jì)形勢的不斷惡化,國內(nèi)企業(yè),尤其是中小民營企業(yè)的發(fā)展陷入了困境。部分以外向型經(jīng)濟(jì)為主的地區(qū),許多企業(yè)出現(xiàn)銷售滑坡,經(jīng)營困難,資金短缺,甚至破產(chǎn)關(guān)門的現(xiàn)象。以國內(nèi)生產(chǎn)總值為例,2008年,我國共實現(xiàn)300670億元,較2007年增長9.0%,至2009年第一季度,國內(nèi)生產(chǎn)總值實現(xiàn)65745億元,比2008年同期僅增長6.1%。企業(yè)經(jīng)營狀況的惡化,使得主要面向民營企業(yè)的城市商業(yè)銀行的資產(chǎn)狀況出現(xiàn)隱憂。

據(jù)公開資料披露,受危機(jī)影響,在上市的城商行中,各行不良貸款均出現(xiàn)不同程度的反彈,或不良率下降但不良資產(chǎn)的絕對額有所增加,資產(chǎn)質(zhì)量有所下降,資本充足率也有所降低。而隨著危機(jī)的深入,企業(yè)的經(jīng)營難以在短時間內(nèi)實際好轉(zhuǎn),加上銀行貸款到期日的時間分布因素,不良貸款的出現(xiàn)可能還存在一定滯后性,給銀行的風(fēng)險控制提出了更高的要求。

受降息影響,利差空間收窄,盈利能力弱化

由于利差收入仍然是當(dāng)前國內(nèi)商業(yè)銀行最主要的收入來源,因此利差的變動情況直接影響到商業(yè)銀行的盈利能力。2008年下半年以來,為響應(yīng)國家宏觀調(diào)控政策,積極拉動內(nèi)需,減輕企業(yè)負(fù)擔(dān),央行先后連續(xù)5次降息,一年期貸款基準(zhǔn)利率累計下調(diào)2.16個百分點至5.31%,一年期存款基準(zhǔn)利率和五年期存款利率分別降至2.25%和3.60%,而且其中包括對存貸款的非對稱降息。降息的直接結(jié)果,就是商業(yè)銀行利差的迅速縮小。作為貸款利率市場化程度較高的城市商業(yè)銀行,利差縮小帶來的收益率降低更加明顯。因此,可以預(yù)見,2009年城商行的貸款收益率將明顯低于2008年,盈利壓力明顯增大。

部分新增貸款缺乏審慎,為今后不良反彈埋下伏筆

隨著降息以及存款準(zhǔn)備金的大幅降低,城商行的流動性開始變得更加充裕,存貸比進(jìn)一步降低。很多城市商業(yè)銀行為積極響應(yīng)國家擴(kuò)大內(nèi)需的政策導(dǎo)向,同時為了在利差縮小的情況下繼續(xù)實現(xiàn)目標(biāo)利潤增長,便開始進(jìn)行大規(guī)模的放貸。各家銀行在今年第一季度都出現(xiàn)了貸款的相對快速增長,值得注意的是,在各家銀行新增貸款中,除了正常的業(yè)務(wù)擴(kuò)張以外,也不乏缺乏審慎的突擊放貸行為,或者將資金大量投入政府公共項目,真正流入中小企業(yè)的貸款反而并不明顯,有的甚至致力于大量發(fā)展票據(jù)業(yè)務(wù),從而導(dǎo)致市場定位的缺失和賬面上的“虛假繁榮”。這在很大程度上,為將來的不良貸款反彈埋下了隱患。

居民投資意愿減弱,對銀行經(jīng)營產(chǎn)生不利影響

受危機(jī)影響,經(jīng)營不景氣的企業(yè)增加,由于對未來預(yù)期收益普遍悲觀,居民的消費信心嚴(yán)重萎縮,加上資本市場和房地產(chǎn)市場不景氣,居民投資意愿大幅降低。一方面,居民收入減少,貸款意愿降低,減少了消費信貸需求,另一方面,儲蓄意愿增強(qiáng),活期儲蓄呈現(xiàn)定期化趨勢,雖然穩(wěn)定了存款,但也導(dǎo)致銀行利息支出成本增加。此外,居民投資意愿的降低,影響了基金、理財產(chǎn)品等中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品的銷售,進(jìn)一步降低了城商行中間業(yè)務(wù)收入來源。

城市商業(yè)銀行自身特點分析

縱觀近幾年來城市商業(yè)銀行的發(fā)展,總的來說,經(jīng)營業(yè)績保持了持續(xù)的高增長態(tài)勢,而且在經(jīng)營管理體制上也有了長足的進(jìn)步。據(jù)城商行發(fā)展論壇第九次會議透露,2008年,全國136家城市商業(yè)銀行資產(chǎn)總額達(dá)41320億元,存款余額達(dá)33928億元,不良貸款余額485億元,不良貸款率2.33%。全年稅后利潤407億元,貸款損失準(zhǔn)備充足率162%,撥備覆蓋率114%。各項經(jīng)營指標(biāo)均實現(xiàn)歷史性突破,達(dá)到歷史最好水平。除此之外,城商行在跨區(qū)域經(jīng)營、引進(jìn)戰(zhàn)略投資者、結(jié)成區(qū)域聯(lián)盟等方面,也取得了一定成效。

分析城商行的優(yōu)勢,主要在于:一是經(jīng)營機(jī)制比較靈活,適應(yīng)市場、把握市場的能力較強(qiáng)。二是市場定位相對清晰,大多定位于服務(wù)中小企業(yè)、服務(wù)市民,目標(biāo)客戶數(shù)量廣泛。三是出于歷史原因以及特殊的市場定位,大多與政府關(guān)系密切,容易受到政府扶持。四是利率市場化程度相對較高,綜合收益率較高,盈利能力比較強(qiáng)。

城商行在經(jīng)營中也存在諸多不足。一是與國有商業(yè)銀行和全國性股份制銀行相比,規(guī)模較小,綜合實力較弱,抵抗系統(tǒng)性風(fēng)險的能力相對較弱。二是經(jīng)營地域單一,大多圍繞中心城市,在客戶選擇、市場拓展、網(wǎng)絡(luò)結(jié)算覆蓋等方面受到制約。三是政府類客戶及大型央企等系統(tǒng)性客戶資源不足,受制于存款規(guī)模,難以更大程度地滿足經(jīng)營需要,整體流動性偏弱。四是盈利模式相對單一,仍以傳統(tǒng)貸款業(yè)務(wù)實現(xiàn)的利差收入作為主要利潤來源,產(chǎn)品相對單一,盈利空間自主性不強(qiáng)。五是分支機(jī)構(gòu)較少,面對跨區(qū)域經(jīng)營后分支機(jī)構(gòu)的迅速增加,管理模式的變更刻不容緩。六是金融專業(yè)人才相對欠缺,信息不對稱,尤其在資金運(yùn)作、產(chǎn)品研發(fā)、科技創(chuàng)新等方面受到限制。七是不良貸款化解全憑自身消化,不能得到政府支持。

應(yīng)對危機(jī)策略分析

基于以上危機(jī)的影響以及城商行自身的特點,在當(dāng)前形勢下,應(yīng)當(dāng)迅速調(diào)整相應(yīng)發(fā)展戰(zhàn)略,及時做出應(yīng)對之策。

主動調(diào)整發(fā)展戰(zhàn)略,樹立信心,危中求機(jī)

企業(yè)的發(fā)展戰(zhàn)略是企業(yè)經(jīng)營的總綱領(lǐng)。面對危機(jī)帶來的影響,城商行應(yīng)當(dāng)認(rèn)真審視自身制定的發(fā)展戰(zhàn)略,結(jié)合實際修訂不合時宜的部分,加速推進(jìn)諸如更名、引進(jìn)戰(zhàn)略投資者、加強(qiáng)區(qū)域聯(lián)盟等戰(zhàn)略的實施。首先,對危機(jī)要堅持辯證的態(tài)度,危機(jī)是挑戰(zhàn),更是機(jī)遇,從戰(zhàn)略上堅定發(fā)展的信心,樹立危中求機(jī)的思維。其次,深入解讀國家宏觀經(jīng)濟(jì)金融政策,根據(jù)自身條件,進(jìn)行合理的機(jī)構(gòu)擴(kuò)張,通過新機(jī)構(gòu)的設(shè)置,一方面擴(kuò)大經(jīng)營規(guī)模,增強(qiáng)綜合實力,另一方面,發(fā)現(xiàn)和儲備新的市場,新的客戶資源,從而突破原先單一的地域限制。再次,應(yīng)當(dāng)抓住機(jī)遇,在符合條件的基礎(chǔ)上,引進(jìn)戰(zhàn)略投資者,在增強(qiáng)資金實力的同時,加速引進(jìn)管理與業(yè)務(wù)平臺,在最大范圍內(nèi)結(jié)成聯(lián)盟,最大限度地增加自身的業(yè)務(wù)范圍,增強(qiáng)抵御系統(tǒng)性風(fēng)險的能力。此外,在危機(jī)中,企業(yè)接受的考驗最直接,“浪沙淘盡始見金”,應(yīng)該強(qiáng)化客戶發(fā)展戰(zhàn)略,繼續(xù)加大對核心客戶的維護(hù)以及對重點客戶的拓展力度,為業(yè)務(wù)發(fā)展提供可持續(xù)的支撐。

堅持特色定位,加大品牌宣傳,進(jìn)一步鞏固細(xì)分市場

城商行大多堅持服務(wù)民營企業(yè)和城市居民的特色定位。以萊商銀行為例,始終堅持服務(wù)中小民營企業(yè),在合作中與全市90%以上的民營企業(yè)建立了業(yè)務(wù)關(guān)系,并發(fā)展了一大批忠實的戰(zhàn)略合作伙伴,特色的定位與穩(wěn)健的經(jīng)營使該行經(jīng)營利潤連年攀升,風(fēng)險控制也卓有成效,被評為2008年“年度最佳中型城市商業(yè)銀行”和“年度最佳風(fēng)險控制中小銀行”,真正做到了“真誠相伴,共贏明天”。在危機(jī)到來以后,城商行更應(yīng)該繼續(xù)堅持自身的特色定位,堅定不移地支持中小,支持民營,服務(wù)城鄉(xiāng)居民,繼續(xù)加強(qiáng)品牌宣傳,在危機(jī)中突出自身的競爭優(yōu)勢,贏得更多中小企業(yè)的信賴與認(rèn)可,鞏固自身的細(xì)分市場。如果放棄或背離了特色定位,一味地參與同質(zhì)化競爭,無異于以己之短克彼之長,很難取得競爭優(yōu)勢。在當(dāng)前形勢下,國有銀行也開始試水民營企業(yè),城商行就必須進(jìn)一步細(xì)化“服務(wù)中小”戰(zhàn)略,深化服務(wù)的方式,充分發(fā)揮自身靈活和貼近市場的優(yōu)勢,在鞏固中實現(xiàn)新的發(fā)展。

強(qiáng)化危機(jī)意識,多措并舉,確保流動性

本次危機(jī)的一個重要后果就是造成民眾的信心不足。在這種特殊環(huán)境下,城商行必須將流動性問題放在首位,不能心存僥幸,掉以輕心。一是合理控制存貸比,設(shè)立警戒線,防患于未然。二是保持存款的穩(wěn)定增長,加大“源頭”的“活水”。三是合理搭配持有的各種資產(chǎn),確保高流動性資產(chǎn)的比重,保證隨時應(yīng)對各種突發(fā)狀況。四是合理利用央行再貼現(xiàn)、再貸款等政策工具,已備不時之需;五是加大與兄弟城商行的合作,加快資金流動速度,減少在途占用。

突出監(jiān)管的政策引導(dǎo),嚴(yán)格控制風(fēng)險,避免盲目擴(kuò)張

危機(jī)中,監(jiān)管部門的政策引導(dǎo)是對宏觀調(diào)控的具體落實,對危機(jī)具有顯著的指導(dǎo)意義。城商行必須高度重視監(jiān)管部門的意見,嚴(yán)格加以落實,避免在宏觀調(diào)控中逆勢而為。實踐中應(yīng)突出對風(fēng)險的控制,包括信用風(fēng)險和操作風(fēng)險。一是更加嚴(yán)格地落實“三查”制度,把好準(zhǔn)入關(guān)口。二是對存量客戶排隊梳理,發(fā)現(xiàn)問題,制定對策。三是強(qiáng)化政策研究,把握行業(yè)風(fēng)險,嚴(yán)格控制政策限制的行業(yè)貸款。四是對貸款項目進(jìn)行更多的非財務(wù)分析,避免貪大求快,避免盲目放貸,合理抑制盲目擴(kuò)張沖動。五是梳理內(nèi)部操作規(guī)程,強(qiáng)化流程控制,強(qiáng)化監(jiān)督檢查,強(qiáng)化崗位制約,全力規(guī)避操作風(fēng)險。

另辟蹊徑,擴(kuò)大利潤來源

面對利差的大幅縮小,城商行不應(yīng)畫地為牢,而應(yīng)主動求變,通過創(chuàng)新多種盈利渠道,確保經(jīng)營目標(biāo)的實現(xiàn)。一是有保有壓,確保信貸規(guī)模的適度增長,增加規(guī)模收益。二是加大新產(chǎn)品的研發(fā)力度,增加新的收入來源點,重點開發(fā)中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品。三是提升科技水平,發(fā)揮技術(shù)優(yōu)勢創(chuàng)造效益。四是強(qiáng)化資金運(yùn)營,進(jìn)一步拓寬業(yè)務(wù)范圍,加快資金周轉(zhuǎn)速度,變“加法”為“乘法”,發(fā)揮資金的時間價值,創(chuàng)造更大價值。五是適度開展對其他城商行以及村鎮(zhèn)銀行等的戰(zhàn)略投資,通過管理與技術(shù)的輸出,創(chuàng)造長期穩(wěn)定收益。

強(qiáng)化對企業(yè)的理念、方法引導(dǎo),倡導(dǎo)合作共贏,共度危機(jī)

面對危機(jī),銀行與企業(yè)的利益是一致的。銀行因為接觸的企業(yè)較多,行業(yè)較多,對各個行業(yè)的了解可能會比較深入與徹底。因此,城商行應(yīng)該注重強(qiáng)化與企業(yè)的溝通,采取多種形式,幫助企業(yè)正確認(rèn)識和應(yīng)對危機(jī)。同時,還應(yīng)該強(qiáng)化經(jīng)營理念的宣傳,講究為企業(yè)做實事,為企業(yè)解決實際困難,尤其在危機(jī)之中,寧肯拉一把,絕不推一把,寧肯雪中送炭,而不僅僅做到錦上添花。以萊商銀行為例,僅2009年第一季度就新增中小企業(yè)貸款客戶298家,新增貸款3.36億元,新增微小企業(yè)貸款客戶67家,微貸新增1566萬元。而且主動調(diào)低現(xiàn)行利率定價標(biāo)準(zhǔn),讓利于企業(yè)。真誠的付出贏得了客戶的真誠贊譽(yù),其菏澤分行被當(dāng)?shù)卣推髽I(yè)譽(yù)為“自己的銀行”,稱在危機(jī)之中送來了“救命錢”。因此,在危機(jī)中,必須真正替企業(yè)著想,倡導(dǎo)合作共贏的理念,幫助企業(yè)度過難關(guān)。畢竟,保住了客戶,才能保住市場,才能實現(xiàn)長久發(fā)展。

加快機(jī)制創(chuàng)新,激發(fā)內(nèi)部潛能

在既定的發(fā)展戰(zhàn)略下,管理是戰(zhàn)略能否實現(xiàn)的關(guān)鍵。城商行在經(jīng)營管理中,應(yīng)當(dāng)立足自身實際,加快經(jīng)營機(jī)制創(chuàng)新,向機(jī)制要效益。一是創(chuàng)新管理機(jī)制,探索充分授權(quán),堅持責(zé)權(quán)利的統(tǒng)一,給基層行以經(jīng)營的自主權(quán),減少管理半徑,提升決策速度,更好地適應(yīng)市場。二是創(chuàng)新激勵約束機(jī)制,完善薪酬考核機(jī)制,引入經(jīng)濟(jì)增加值考核,堅持以經(jīng)濟(jì)增加值為核心,引入經(jīng)濟(jì)資本考核,合理評價業(yè)績與貢獻(xiàn),激發(fā)員工積極性。三是創(chuàng)新選人、用人機(jī)制,真正堅持以人為本,堅持“賽馬”機(jī)制,搭建多種平臺,讓員工各顯其能,幫助員工制定合理的職業(yè)生涯規(guī)劃,確保人盡其才,才盡其用。四是創(chuàng)新產(chǎn)品研發(fā)機(jī)制,加大新產(chǎn)品的研發(fā)力度,堅持拿來主義,充分借鑒他行的優(yōu)勢,豐富自身產(chǎn)品序列,增強(qiáng)綜合競爭力。五是加快科技創(chuàng)新,搭建綜合產(chǎn)品應(yīng)用平臺和信息管理平臺,打造網(wǎng)絡(luò)平臺競爭優(yōu)勢,最大限度彌補(bǔ)物理渠道的不足。六是研究跨區(qū)域經(jīng)營中管理方式的變革,合理劃分利潤單元,強(qiáng)化經(jīng)營的獨立性,合理委派業(yè)務(wù)人員,適度加大授權(quán),既要防止外設(shè)機(jī)構(gòu)被束縛手腳,又要保證足夠的控制力,使外設(shè)機(jī)構(gòu)煥發(fā)活力,創(chuàng)造最大的效益。