有關公允價值計量應用問題的探討

吳祖勇

摘要：隨著知識經濟的到來，繼續(xù)運用歷史成本的計量模式是不現(xiàn)實的，公允價值的運用是我國經濟發(fā)展的必然結果和選擇，本文對公允價值計在我國的應用現(xiàn)狀提出以下看法。

關鍵詞：公允價值計量；現(xiàn)狀；應用影響

一、我國的公允價值概述

1在我國2006年2月頒布的《企業(yè)會計準則——基本準則》中定義如下：“在公允價值計量下，資產和負債按照公平交易中，熟悉情況的交易雙方自愿進行資產交換或負債清償?shù)慕痤~計量?！薄?/p>

2公允價值的主要特點及其局限性。公允價值有四個主要特點：第一，以市場而不是以特定主體為計量的基礎。第二，以基于確定承諾的假想交易為對象，因為此時并無實在的交易。第三，計量日不是交易日，而是確定承諾日和清算交割期以前的每個報告日。公允價值的重要特點之一是它的價格主要隨著市場價格的變化(三級估計——即采用與市場無關的各種估計技術——除外)，即它始終跟蹤作為價值影子的市場價格的消長而調整自己的升降，從而使資產或負債的計量與市場息息相關。第四，由于它主要是參照市場的估計價格，因而即使估計未必完全可靠，它始終面向未來，在它的金額、時間安排等方面力求反映市場的風險和不確定性，而這是歷史成本計量所辦不到的。

當然，公允價值計量也有一個重要的局限性，那就是估計價格會出現(xiàn)偏差，損害會計如實反映的基本要求。不過，隨著估計技術的發(fā)展，這一局限性會逐步得到改進。

二、應用公允價值須創(chuàng)造的條件

公允價值計量的有效運用，最好逐步創(chuàng)造以下幾個條件：(1)在計量日，該資產或負債有相同資產或負債的活躍市場(或有序市場)存在，隨時可取得作為公允價值估計參數(shù)的市場價格(即可實行一級估計)，或者，應有相似資產或負債的活躍市場，隨時取得相似的資產出售價格或負債的轉移價格(并作必要的少量調整，即可實行二級估計)，盡可能不采用脫離市場的估計技術的三級估計；(2)同類或相似的資產或負債的市場最好不只一個，其中要有一個主市場或最有利的市場，在這個市場上，資產的出售價格最大化，負債的轉移價格最小化(3)努力提高財會人員的整體素質，特別是估價和判斷水平；(4)大力提高注冊會計師的素質和獨立性，提高他們對公允價值估計的審計能力。

我國在基本準則定義公允價值時同IASB一樣，并未明確：(1)公允價值是以假想交易為前提；(2)是一種脫離現(xiàn)實交易的估計價格。這樣，我們運用公允價值時應注意：(1)要有可能取得公允價值(按我國公允價值定義)；(2)所取得的公允價值應當或盡可能可靠，因此，我國公允價值的采用將不受美國FASl57和FASl59的限制；(3)明確公允價值計量目標。

三、公允價值計量對會計準則應用的影響

1《企業(yè)會計準則第20號——合并財務報表準則》規(guī)定從我國資本市場的現(xiàn)狀和市場經濟發(fā)育的實際出發(fā)，謹慎地使用公允價值，規(guī)定同一控制下的企業(yè)合并以賬面價值作為會計處理的基礎，放棄使用公允價值；非同一控制下的企業(yè)合并是雙方自愿交易，按照公允價值計量，以避免企業(yè)利用同一控制下的企業(yè)合并進行盈余管理的行為發(fā)生。

2按照《非貨幣性資產交換》準則的規(guī)定，企業(yè)進行非貨幣性資產交換將可能產生利潤，如以優(yōu)質資產換取劣質資產等。如果非貨幣性資產交換具有商業(yè)實質，換人資產或換出資產的公允價值能夠可靠計量，公允價值與換出資產賬面價值的差額可計入當期損益，將會影響企業(yè)的當期利潤。上市公司將可以通過進行非貨幣性資產交換提高當期利潤。雖然《非貨幣性資產交換》準則規(guī)定關聯(lián)方關系的存在可能導致發(fā)生的非貨幣性資產交換不具有商業(yè)實質，但上市公司如想操縱利潤，會想方設法予以規(guī)避，將關聯(lián)交易非關聯(lián)化。此外，在非貨幣性資產交換中，對商業(yè)實質的判斷也存在一定的會計彈性。

3《債務重組準則》規(guī)定。由于債權人讓步，債務人獲得的利益將直接計人當期收益，進入利潤表，而原來是計人資本公積；同時引入公允價值，以實物抵債，將以公允價值計量。該準則對于部分無力清償債務的上市公司而言，一旦債務被全部或者部分豁免，勢必大幅增加利潤，從而提高每股收益。對于那些無力清償債務的公司(特別是ST、PT公司)，一旦獲得債務全部或者部分豁免，其收益將直接反映在當期利潤表中，負債較大而且可能發(fā)生債務重組的公司，其利潤有大幅提升的可能性。投資者可以通過對非經常性損益的分析識別債務重組包裝獲得的利潤，進而作出理性的選擇。

4金融工具準則規(guī)定金融工具以公允價值計量，并從表外移到表內反映，這將對企業(yè)利用衍生金融工具進行風險管理的行為產生重大影響，企業(yè)還應當考慮衍生金融工具對會計報表的影響，以避免給會計報表帶來過大的波動。可以說，，新金融工具準則對金融工具的會計處理進行了很好的規(guī)范。但是，《金融工具確認和計量準則》只對金融資產進行了劃分，而沒有對企業(yè)的金融資產如何進行分類以及分類標準進行嚴格的界定。

總之，相對于IASB和FASB而言，我國公允價值在使用的前提、范圍及具體方法上更加謹慎，這既是對我國過去曾使用公允價值計量屬性出現(xiàn)問題的總結和改進，也是基于我國國情，確保公允價值不被濫用的現(xiàn)實選擇。如在基本準則第43條中就明確指出采用重置成本、可變現(xiàn)凈值、現(xiàn)值、公允價值計量的，應當保證所確定的會計要素金額能夠取得并可靠計量。此外，公允價值使用的限制性規(guī)定還在金融工具的確認與計量、股份支付、套期保值等會計準則中得到體現(xiàn)。新會計準則的這些規(guī)定向企業(yè)傳達的信息是嚴肅而鮮明的，只有在具有一定的可靠性基礎上才能使用公允價值計量模式，禁止含有較多假設的估值技術的應用。