中小企業(yè)外部融資難的原因分析及建議

薛　飛

摘要：本文先分析了中小企業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的重要性，然后分析了中小企業(yè)外部融資難的原因，最后從中小企業(yè)自身和政府兩個(gè)方面提出了幾點(diǎn)建議。

關(guān)鍵詞：中小企業(yè)外部融資銀行貸款信用

一、中小企業(yè)的重要性

中小企業(yè)已成為支撐和推動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、緩解就業(yè)壓力的重要力量。隨著中小企業(yè)的發(fā)展，其對(duì)資金的需求也越來越大，但在當(dāng)前國(guó)際金融危機(jī)的影響下，中小企業(yè)的融資難、貸款難的問題更加突出，如何為中小企業(yè)提供更好的支持，已經(jīng)引起了各界的高度重視。

目前，中小企業(yè)占全國(guó)企業(yè)總數(shù)的99％以上，創(chuàng)造的最終產(chǎn)品和服務(wù)價(jià)值相當(dāng)于國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值的60％左右。同時(shí)，中小企業(yè)提供了75％以上的城鎮(zhèn)就業(yè)崗位。國(guó)有企業(yè)下崗失業(yè)人員80％在中小企業(yè)實(shí)現(xiàn)了再就業(yè)，中小企業(yè)和非公有制經(jīng)濟(jì)已成為一些高校畢業(yè)生就業(yè)的重要渠道，為緩解就業(yè)壓力。另外，我國(guó)65％的發(fā)明專利、75％以上的企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新、80％以上的新產(chǎn)品開發(fā)，都是由中小企業(yè)和非公有制經(jīng)濟(jì)完成的。

然而，中小企業(yè)享有的銀行貸款資源不到1／5，而且，這些資金基本上是短期的，主要是用來解決臨時(shí)性的流動(dòng)資金，很少用于項(xiàng)目的開發(fā)和擴(kuò)大再生產(chǎn)等方面，中小企業(yè)比較難獲得長(zhǎng)期、穩(wěn)定的資金保障。據(jù)統(tǒng)計(jì)，只有2％-3％左右的中小企業(yè)才能拿到兩年以上固定資產(chǎn)貸款。

二、外部融資困難的原因

1.自身經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)較大且信用觀念薄弱。中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)規(guī)模小、自有資本較少、負(fù)債較多、生產(chǎn)技術(shù)落后，企業(yè)經(jīng)營(yíng)面臨較大的風(fēng)險(xiǎn)。而銀行貸款的風(fēng)險(xiǎn)管理責(zé)任追究日益強(qiáng)化，使得許多基層銀行存在“惜貸”心理，信貸員為了避免日后的企業(yè)違約風(fēng)險(xiǎn)，便嚴(yán)格控制對(duì)中小企業(yè)的貸款，以減少壞賬隱患。加上中小企業(yè)信用觀念薄弱。許多中小企業(yè)還款意識(shí)淡薄，人員素、還款能力差，銀行更愿意貸款給信用良好的大型企業(yè)，因此種小企業(yè)融資面臨很大的困難。

2.財(cái)務(wù)不透明，缺少足夠的抵押資產(chǎn)。許多中小企業(yè)財(cái)務(wù)透明度低且不規(guī)范，加上多中小企業(yè)還款能力差、還款意識(shí)淡薄，銀行對(duì)這些企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、貸款資金用途及發(fā)展前景等情況難以了解，不敢輕易提供信貸支持。此外，中小企業(yè)缺少足夠的抵押資產(chǎn)，尋求擔(dān)保非常困難，大多不符合銀行貸款條件。如果不能提供抵押和擔(dān)保，中小民營(yíng)企業(yè)因難于滿足金融機(jī)構(gòu)的貸款條件，獲得貸款的機(jī)會(huì)大大降低。

3.金融危機(jī)的影響。由于金融危機(jī)的影響，市場(chǎng)波動(dòng)較大、能源和原材料價(jià)格上漲，企業(yè)的生產(chǎn)成本增加；而人民幣升值，使得國(guó)外需求量減少，企業(yè)出口量減少，這就加劇了中小企業(yè)的融資需要。此外，銀行本身受到次債的影響，加上房地產(chǎn)按揭貸款的壞賬大幅提高，從控制自身風(fēng)險(xiǎn)角度出發(fā)，惜貸現(xiàn)象非常嚴(yán)重，中小企業(yè)從銀行貸款的成本大大提高。

三、關(guān)于企業(yè)外部融資的建議：

從政府角度分析：

中小企業(yè)融資暢通離不開政府的扶植和支持，政府在中小企業(yè)融資體系建設(shè)及完善方面發(fā)揮了重要的作用。

1.健全相關(guān)法律法規(guī)。政府應(yīng)盡快健全中小企業(yè)法律體系，進(jìn)一步完善各項(xiàng)相應(yīng)的政策法規(guī)。以《促進(jìn)法》為指導(dǎo)，制定《中小企業(yè)擔(dān)保法》、《中小企業(yè)融資法》等一系列相配套的法律來提高中小企業(yè)的地位，確保中小企業(yè)的權(quán)益，使中小企業(yè)的各種融資渠道都有法可依。

2.完善以政府為主體的信用擔(dān)保體系。建立風(fēng)險(xiǎn)防御機(jī)制，各級(jí)財(cái)政應(yīng)該安排一定的專項(xiàng)資金，建立信用擔(dān)保補(bǔ)償基金；完善中小企業(yè)的信用再擔(dān)保制度，建立再擔(dān)?；穑瑤椭鷵?dān)保機(jī)構(gòu)分散風(fēng)險(xiǎn)；鼓勵(lì)不同經(jīng)濟(jì)成分的資本參與擔(dān)保公司的投資，形成多元化多層次的信用擔(dān)保體系；對(duì)符合條件的中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)，特別是一些比較小的信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)，給予政策上的支持。

3.盡快建立和完善為中小企業(yè)服務(wù)的金融體系，改變中小企業(yè)融資單一依賴銀行的局面。

一方面，要積極開發(fā)國(guó)有銀行對(duì)中小銀行的信貸支持措施，拓展面向中小企業(yè)的存貸款業(yè)務(wù)，加大貸款投入。另一方面，要根據(jù)各地區(qū)具體情況，建立各種中小金融機(jī)構(gòu)和完善現(xiàn)有銀行功能，構(gòu)建新型金融體系。此外，針對(duì)處于不同發(fā)展階段的中小企業(yè)提供不同的個(gè)性化的融資產(chǎn)品，加大金融產(chǎn)品研究和創(chuàng)新，加大對(duì)中小企業(yè)的信貸支持和服務(wù)。

4.給予中小企業(yè)更多的資金支持，如稅收優(yōu)惠，財(cái)政補(bǔ)貼，優(yōu)惠貸款等，對(duì)一些高新技術(shù)和關(guān)系到國(guó)計(jì)民生的企業(yè)，國(guó)家可以調(diào)撥更多的專項(xiàng)資金支持，從而為中小企業(yè)融資提供良好的保障。

從中小企業(yè)自身角度分析：

(1)加強(qiáng)企業(yè)誠(chéng)信建設(shè)，建立透明真實(shí)的財(cái)務(wù)制度，減少信息不對(duì)稱的現(xiàn)象。企業(yè)要切實(shí)提高其信用意識(shí)和信用水平，遵紀(jì)守法、講求誠(chéng)信、履行社會(huì)責(zé)任，樹立良好的企業(yè)形象。

(2)拓展融資渠道，多方面進(jìn)行融資。逐步規(guī)范民間融資，拓寬中小企業(yè)融資渠道，是解決中小企業(yè)融資難的補(bǔ)充途徑在當(dāng)前金融危機(jī)的背景下，拓展多元化融資渠道，有利于企業(yè)廣泛吸收利用各種閑散資金，獲得良好的資金支持。

(3)規(guī)范內(nèi)部管理，減少資金占用。企業(yè)要根據(jù)市場(chǎng)變化進(jìn)行生產(chǎn)，降低原材料、運(yùn)輸成本、減少不必要的資金支出，盡量減少庫(kù)存，實(shí)施規(guī)范化生產(chǎn)，提高生產(chǎn)和資金的使用效率；企業(yè)還要及時(shí)銷售產(chǎn)品，回籠資金，提高資金流轉(zhuǎn)率，此外還應(yīng)該加強(qiáng)應(yīng)收帳款管理，降低壞賬率，從而降低風(fēng)險(xiǎn)，提高企業(yè)的經(jīng)營(yíng)效率和融資能力。

(4)提高自身競(jìng)爭(zhēng)力和自主創(chuàng)新能力提高企業(yè)管理水平和員工素質(zhì)。中小企業(yè)只有不斷提高自身經(jīng)營(yíng)能力，才能有足夠的利潤(rùn)償還貸款，也才能取得銀行的信用，從而在根本上解決融資難的問題不要盲目投資，保證資金鏈的合理運(yùn)行。

參考文獻(xiàn)：

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