（新銀行業(yè)）深發(fā)展試水汽車金融

在剛剛起步的監(jiān)管思路尚欠成熟的車貸市場(chǎng)，商業(yè)銀行與汽車金融公司如何擺正各自的角色和位置，謀求合作和共贏？

9月初，深發(fā)展總行已與國(guó)內(nèi)首家汽車金融公司—上汽通用汽車金融公司達(dá)成全面合作意向。

深發(fā)展的“觸角”實(shí)際上比這更長(zhǎng)，它不僅與上汽通用在汽車金融方面已有深入合作，而且還同寶馬、沃爾沃等有密切接觸。在上海，該行在當(dāng)?shù)卦O(shè)立的汽車融資中心與近300家汽車經(jīng)銷商簽署了合作協(xié)議，開(kāi)展汽車消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)。

淡出，還是競(jìng)合？

資料顯示，中國(guó)未來(lái)幾年的汽車消費(fèi)信貸市場(chǎng)潛力巨大。目前中國(guó)汽車銷售中，最多只有10%到15%涉及汽車信貸，而全球市場(chǎng)的這一比例平均達(dá)到70%。另外，中國(guó)目前有能力購(gòu)買汽車的家庭約有800萬(wàn)家，預(yù)計(jì)5年后將達(dá)到4200萬(wàn)家。而國(guó)內(nèi)汽車市場(chǎng)的總市值也在以10%的年增長(zhǎng)率遞增，照這個(gè)速度，2007年以后將翻一番。

汽車金融公司的誕生呼之欲出。

2004年初，銀監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，以中資企業(yè)為主設(shè)立的汽車金融公司將會(huì)很快出現(xiàn)在我國(guó)金融市場(chǎng)。此話一出，許多人擔(dān)心，汽車金融公司的出現(xiàn)，是否就意味著商業(yè)銀行將從汽車金融領(lǐng)域中淡出？

有一種觀點(diǎn)認(rèn)為，汽車金融是一個(gè)獨(dú)立性較強(qiáng)的服務(wù)領(lǐng)域，在國(guó)外都是由專業(yè)化的非銀行金融機(jī)構(gòu)操作，以前中國(guó)沒(méi)有這類的專業(yè)機(jī)構(gòu)， 為了滿足發(fā)展迅速的汽車消費(fèi)市場(chǎng)的需求，因此只能由商業(yè)銀行補(bǔ)缺。由于缺乏專業(yè)的汽車金融人才和從事汽車金融服務(wù)的經(jīng)驗(yàn)，騙貸、假個(gè)貸現(xiàn)象時(shí)有發(fā)生，使“經(jīng)銷商＋銀行＋保險(xiǎn)公司”的汽車信貸方式岌岌可危。既然以后有了專業(yè)的汽車金融公司，那么商業(yè)銀行就無(wú)須再代施其職了。

此外，汽車金融公司可以通過(guò)讓消費(fèi)者節(jié)省貸款的中間費(fèi)用、提供優(yōu)質(zhì)售后服務(wù)等手段來(lái)吸引客戶，這更是商業(yè)銀行無(wú)法比擬的。

8月5日，注冊(cè)資金5億元人民幣的上海通用汽車金融有限公司獲得中國(guó)銀監(jiān)會(huì)的批準(zhǔn)，這也是銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)的全國(guó)第一家汽車金融公司。

通用汽車和上海汽車成立的汽車貸款融資公司于去年年底就獲得了初步的批準(zhǔn)，同時(shí)獲得批準(zhǔn)的有大眾汽車和豐田汽車的汽車貸款合資公司。最新的審批最終使通用汽車得以首先開(kāi)始實(shí)現(xiàn)發(fā)放汽車貸款。

上汽通用汽車金融有限責(zé)任公司總部將設(shè)在上海，其主要從事的活動(dòng)有：從其中國(guó)股東處吸收存款，該存款須至少持有3個(gè)月；為購(gòu)車者提供貸款；為經(jīng)銷商購(gòu)車或開(kāi)展業(yè)務(wù)提供融資；汽車貸款轉(zhuǎn)讓或出售；從金融機(jī)構(gòu)借款；為汽車貸款提供擔(dān)保；為汽車貸款相關(guān)活動(dòng)提供服務(wù)；從事銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)的其他貸款業(yè)務(wù)。

按規(guī)定，汽車金融公司不但不能從事汽車租賃業(yè)務(wù)、不能設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，而且監(jiān)管部門對(duì)其實(shí)施的是比商業(yè)銀行更嚴(yán)格的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。汽車金融公司的資本充足率必須達(dá)到10%，并實(shí)施浮動(dòng)的資本充足率監(jiān)管。當(dāng)汽車金融公司運(yùn)行出現(xiàn)包括虧損、重大金融風(fēng)險(xiǎn)、管理不善等重大問(wèn)題時(shí)，銀監(jiān)會(huì)可提出15%至20%的資本充足率要求。 在融資方面，汽車金融公司將通過(guò)向商業(yè)銀行同業(yè)拆借實(shí)現(xiàn)融資，銀行向汽車金融公司提供的主要是短期貸款，而汽車金融公司向消費(fèi)者提供的是中長(zhǎng)期貸款。

因此，有業(yè)內(nèi)人士稱，即使商業(yè)銀行不再涉足汽車消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)，它也會(huì)以資金提供者的身份出現(xiàn)在汽車金融服務(wù)領(lǐng)域，而且汽車金融的發(fā)展和做大，絕大部分將取決于商業(yè)銀行對(duì)汽車金融的資金支持力度有多大。

深發(fā)展此次與上海通用汽車金融公司的合作恰好印證了這一說(shuō)法。中國(guó)人民銀行上海市分行最新統(tǒng)計(jì)顯示，深發(fā)展汽車融資中心已與上海近300家汽車經(jīng)銷商簽署合作協(xié)議，開(kāi)展汽車消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)。

商業(yè)銀行的使命

就我國(guó)汽車金融服務(wù)機(jī)構(gòu)來(lái)看，目前占主導(dǎo)地位的仍是商業(yè)銀行，但它與汽車金融市場(chǎng)的專業(yè)化要求相比，確有不適應(yīng)之處。盡管窮途末路的時(shí)刻還未到來(lái)，但是分工然后合作已勢(shì)在必行。

根據(jù)去年頒布的《汽車金融服務(wù)機(jī)構(gòu)管理辦法》，“與國(guó)外同類機(jī)構(gòu)開(kāi)展的業(yè)務(wù)相比，現(xiàn)階段《辦法》對(duì)汽車金融公司的業(yè)務(wù)范圍作出了適當(dāng)限制，所允許開(kāi)辦的業(yè)務(wù)限于汽車金融公司的基本業(yè)務(wù)，這是根據(jù)我國(guó)目前汽車消費(fèi)信貸市場(chǎng)尚處于剛剛起步階段，缺乏相應(yīng)的業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制和金融監(jiān)管經(jīng)驗(yàn)的實(shí)際而作出的現(xiàn)實(shí)選擇?！绷硗猓掇k法》不允許隨意降低利率，這就說(shuō)明目前還不可能有“零利率”或“低利率”的汽車信貸。

《辦法》打開(kāi)了一個(gè)口子，但又謹(jǐn)慎地束縛住了汽車金融公司。而商業(yè)銀行目前的“機(jī)會(huì)”也正在于此。另外，本土商業(yè)銀行更熟悉本土市場(chǎng)，積累了一定的經(jīng)驗(yàn)，并擁有龐大的網(wǎng)絡(luò)和雄厚的資金實(shí)力。這是初進(jìn)車貸市場(chǎng)的汽車金融服務(wù)公司所不具備的優(yōu)勢(shì)。

但是，《辦法》承諾“隨著市場(chǎng)發(fā)展需要和業(yè)務(wù)規(guī)模的擴(kuò)大，中國(guó)銀監(jiān)會(huì)將視業(yè)務(wù)品種需求和金融監(jiān)管狀況，逐步擴(kuò)大汽車金融業(yè)務(wù)范圍。”

看來(lái)汽車金融公司的好日子其實(shí)更在后面，而商業(yè)銀行在車貸上的“脫胎”也可以預(yù)見(jiàn)。

美國(guó)福特汽車信貸公司北京代表處首席代表詹國(guó)棟說(shuō)：“在國(guó)外，提供車貸的主要是汽車制造企業(yè)附屬的汽車財(cái)務(wù)公司。從服務(wù)熱忱上，從策略上，從經(jīng)濟(jì)效益上，它更有優(yōu)勢(shì)。如果它服務(wù)做得好，會(huì)有利于賣車，使買不起的人變得買得起，使買得起的人變成不是用現(xiàn)金買，而是用按揭買。客戶用按揭買車，代表你跟客戶發(fā)生了長(zhǎng)期的聯(lián)系，每個(gè)月他在你的電腦系統(tǒng)里有還款記錄，中間你可以和他溝通。這樣，3年之后，他有可能換車，他就會(huì)考慮還買你的品牌。因此按揭對(duì)于培育客戶對(duì)品牌的忠誠(chéng)度、以及宣揚(yáng)品牌形象很有效。

“另外，我們和經(jīng)銷商的關(guān)系也很重要，車子從制造廠配銷，到經(jīng)銷商那里，如何融資，賣給消費(fèi)者時(shí)如何做按揭，我們將這一整套流程結(jié)合起來(lái)，使其變得很方便、很有效率。發(fā)展到后來(lái)，我們和商業(yè)銀行就是合作關(guān)系，我們雖然單筆金額很小，但由于量大，加上流程的標(biāo)準(zhǔn)化處理，就很劃得來(lái)。而商業(yè)銀行由于投資成本的問(wèn)題，做這種單筆金額很小的業(yè)務(wù)是否適合，值得商榷。它的成本效益和投入到業(yè)務(wù)中的熱忱程度，是不能跟汽車制造企業(yè)的財(cái)務(wù)公司等同的?！?/p>

詹說(shuō)，“我認(rèn)為以后專業(yè)機(jī)構(gòu)和商業(yè)銀行之間會(huì)有一個(gè)明確的分工，”商業(yè)銀行做不來(lái)征信工作，這必須由汽車金融公司來(lái)做。

中國(guó)人民銀行非銀行司監(jiān)管三處處長(zhǎng)張健華說(shuō)：“我的判斷是：短時(shí)期內(nèi)是以商業(yè)銀行為主、多種汽車金融機(jī)構(gòu)（專業(yè)汽車信貸機(jī)構(gòu)、汽車集團(tuán)的財(cái)務(wù)公司、汽車租賃公司）并存；但從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)說(shuō)，商業(yè)銀行與多種專業(yè)汽車金融機(jī)構(gòu)并存，專業(yè)汽車金融機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)份額會(huì)增加?！?/p>

有專家指出，將銀行的資金優(yōu)勢(shì)和汽車金融機(jī)構(gòu)的專業(yè)化優(yōu)勢(shì)結(jié)合起來(lái)，是今后這一市場(chǎng)的發(fā)展趨勢(shì)。比如銀行將資金以適當(dāng)形式批發(fā)給汽車金融公司，然后由汽車金融公司向客戶授信；比如銀行與汽車金融公司聯(lián)合發(fā)行銀行卡，以推廣汽車金融服務(wù)；比如銀行與汽車金融公司簽訂結(jié)算代理協(xié)議，利用銀行承兌貼現(xiàn)等支付工具開(kāi)展業(yè)務(wù)等。因此在政策上應(yīng)鼓勵(lì)汽車金融公司與銀行之間的協(xié)調(diào)配合。

深發(fā)展與上海通用汽車金融公司的合作無(wú)疑可以看作是這一趨勢(shì)的開(kāi)端。

1998年10月，中國(guó)人民銀行發(fā)布《汽車消費(fèi)信貸管理辦法》，商業(yè)銀行獲準(zhǔn)開(kāi)辦個(gè)人汽車消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)，從此商業(yè)銀行一直壟斷著汽車金融市場(chǎng)。16年后，商業(yè)銀行在日益成熟和專業(yè)化的市場(chǎng)中重新找到自己的角色，在促使中國(guó)汽車產(chǎn)業(yè)步入良性循環(huán)的進(jìn)程中使人有所期待。