企業(yè)財(cái)務(wù)資源配置，路在何方

劉倩

建筑施工企業(yè)作為現(xiàn)代社會(huì)的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和城市發(fā)展的重要推動(dòng)力量，在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中發(fā)揮著不可替代的作用。財(cái)務(wù)資源是企業(yè)運(yùn)作和發(fā)展的核心要素之一，合理的財(cái)務(wù)資源配置對(duì)建筑施工企業(yè)的經(jīng)營績(jī)效具有重要影響。一方面，財(cái)務(wù)資源配置合理與否直接影響建筑施工企業(yè)的經(jīng)營成本、盈利能力和發(fā)展能力，從而對(duì)企業(yè)整體經(jīng)營績(jī)效產(chǎn)生深遠(yuǎn)影響。另一方面，隨著經(jīng)濟(jì)形勢(shì)和市場(chǎng)環(huán)境的變化，建筑施工企業(yè)在財(cái)務(wù)資源配置方面也面臨著新的挑戰(zhàn)和機(jī)遇。

建筑施工企業(yè)財(cái)務(wù)資源配置的特點(diǎn)

建筑施工企業(yè)財(cái)務(wù)資源配置是指將有限的財(cái)務(wù)資源合理地分配給不同的經(jīng)營項(xiàng)目和資本用以投資，目的在于實(shí)現(xiàn)企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益最大化。在實(shí)踐中，建筑施工企業(yè)的財(cái)務(wù)資源配置具有以下特點(diǎn)：

長期性和流動(dòng)性需求。建筑施工企業(yè)的財(cái)務(wù)資源配置需要考慮到長期資金需求（如項(xiàng)目投資）和短期流動(dòng)性需求（如日常運(yùn)營資金），因此需要平衡長期和短期的資金配置。

高風(fēng)險(xiǎn)性和不確定性。建筑施工行業(yè)具有較高的風(fēng)險(xiǎn)性和不確定性，受到市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、政策變化、自然災(zāi)害等因素的影響較大。因此，財(cái)務(wù)資源配置需要考慮風(fēng)險(xiǎn)管理和如何應(yīng)對(duì)不確定性。

多樣化的資金來源。建筑施工企業(yè)的資金來源包括自有資金、銀行貸款、股權(quán)融資等多種形式，不同來源的資金有不同的成本和條件，需要合理選擇和利用。

不同經(jīng)營項(xiàng)目的特殊性。建筑施工企業(yè)經(jīng)營項(xiàng)目多樣，涉及建筑工程、市政工程等領(lǐng)域，每個(gè)項(xiàng)目具有其特殊性和資金需求，因此需要根據(jù)項(xiàng)目的特點(diǎn)進(jìn)行差異化的財(cái)務(wù)資源配置。

財(cái)務(wù)資源配置對(duì)建筑施工企業(yè)經(jīng)營績(jī)效的影響

合理的財(cái)務(wù)資源配置可以有效控制企業(yè)的經(jīng)營成本

降低資金成本。合理配置資金可以降低企業(yè)的融資成本和貸款利息支出。通過選擇適當(dāng)?shù)娜谫Y方式和期限，優(yōu)化債務(wù)結(jié)構(gòu)，建筑施工企業(yè)可以減少財(cái)務(wù)費(fèi)用的支出。此外，合理管理現(xiàn)金流，減少資金占用時(shí)間，也可以降低資金成本。

控制人力成本。建筑施工企業(yè)的人力成本在經(jīng)營成本中占據(jù)較大比重。合理配置人力資源，包括控制員工數(shù)量、合理安排工作崗位和薪酬等，能有效提高員工的生產(chǎn)效率和工作質(zhì)量，從而降低人力成本。

優(yōu)化物資采購成本。建筑施工過程中需要大量采購物資，包括原材料、設(shè)備等。通過與供應(yīng)商建立長期合作關(guān)系，進(jìn)行批量采購，以及優(yōu)化供應(yīng)鏈管理等方式，可以降低物資采購成本。

提高項(xiàng)目管理效率。通過科學(xué)的預(yù)算制定、項(xiàng)目的分期投資，以及采取合理的風(fēng)險(xiǎn)控制和成本控制等手段，可以提高項(xiàng)目管理的效率，避免資源浪費(fèi)和損失。

財(cái)務(wù)資源配置直接影響企業(yè)盈利能力

降低融資成本。合理配置財(cái)務(wù)資源可以降低企業(yè)的融資成本。通過選擇適當(dāng)?shù)娜谫Y方式，并合理安排還款計(jì)劃，可以減少融資所產(chǎn)生的利息和費(fèi)用支出。降低融資成本可以提高項(xiàng)目的盈利能力，增加企業(yè)利潤。

減少資金浪費(fèi)。合理配置資金可以避免資金閑置和浪費(fèi)。通過科學(xué)的現(xiàn)金流管理和預(yù)算控制，合理分配資金到各個(gè)項(xiàng)目，能避免資金占用和浪費(fèi)。減少資金浪費(fèi)即提高資金的利用效率，能夠增加項(xiàng)目的盈利能力。

提高項(xiàng)目盈利水平。合理配置財(cái)務(wù)資源可以提高項(xiàng)目的盈利水平。通過對(duì)不同項(xiàng)目進(jìn)行投資回報(bào)率的評(píng)估，選擇高回報(bào)項(xiàng)目進(jìn)行投資，可以實(shí)現(xiàn)利潤最大化。此外，合理的財(cái)務(wù)資源配置還可以幫助企業(yè)優(yōu)化項(xiàng)目管理，提高工期控制和成本控制能力，從而進(jìn)一步提高項(xiàng)目的盈利水平。

增加現(xiàn)金流。合理配置財(cái)務(wù)資源可以增加企業(yè)的現(xiàn)金流。通過科學(xué)的資金計(jì)劃和管理，合理安排項(xiàng)目資金的投入和收回時(shí)間，可以提高現(xiàn)金流的穩(wěn)定性和流動(dòng)性。充足的現(xiàn)金流可以保障企業(yè)的運(yùn)營和擴(kuò)張需求，同時(shí)增加企業(yè)的盈利能力。

財(cái)務(wù)資源配置對(duì)建筑施工企業(yè)的發(fā)展能力影響深遠(yuǎn)

資本運(yùn)作支持。合理配置財(cái)務(wù)資源可以支持企業(yè)的資本運(yùn)作。通過選擇適當(dāng)?shù)娜谫Y方式和資本結(jié)構(gòu)，可以為企業(yè)提供充足的資金支持，滿足企業(yè)的發(fā)展需求。例如，通過吸引投資者、進(jìn)行股權(quán)融資或發(fā)行債券等方式，籌集到更多的資本，為企業(yè)的擴(kuò)張和發(fā)展提供必要的資金支持。

投資項(xiàng)目選擇。合理配置財(cái)務(wù)資源可以幫助企業(yè)進(jìn)行有效的投資項(xiàng)目選擇。通過對(duì)不同項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和預(yù)期回報(bào)分析，選擇具有潛力和可持續(xù)性的項(xiàng)目進(jìn)行投資，可以提升企業(yè)的發(fā)展能力。通過精確的財(cái)務(wù)分析和資本預(yù)算，避免將資金投入到收益低、風(fēng)險(xiǎn)高的項(xiàng)目中，從而優(yōu)化投資組合，推動(dòng)企業(yè)的發(fā)展。

技術(shù)創(chuàng)新投入。合理配置財(cái)務(wù)資源可以提升企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新能力。通過將一定比例的財(cái)務(wù)資源用于研發(fā)、技術(shù)改造和創(chuàng)新項(xiàng)目，可以提升企業(yè)的技術(shù)水平和競(jìng)爭(zhēng)力。有效的財(cái)務(wù)資源配置可以為企業(yè)提供必要的資金支持，推動(dòng)技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)品研發(fā)，提高企業(yè)的發(fā)展能力。

某建筑施工企業(yè)在近幾年內(nèi)資金鏈緊張、利潤下滑，需要重新考慮財(cái)務(wù)資源的配置方式。該企業(yè)有多個(gè)建設(shè)項(xiàng)目同時(shí)進(jìn)行，涉及土建、裝修、設(shè)備安裝等多個(gè)領(lǐng)域。通過對(duì)比分析不同財(cái)務(wù)資源配置模式下的經(jīng)營績(jī)效差異，找到最優(yōu)的財(cái)務(wù)資源配置方案。該企業(yè)選取3家規(guī)模相似的建筑施工企業(yè)進(jìn)行案例研究，了解它們?cè)谫Y金結(jié)構(gòu)、投資項(xiàng)目選擇、融資方式等方面的差異，并比較它們的經(jīng)營績(jī)效指標(biāo)（如毛利率、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、凈利潤率等）來評(píng)估各種財(cái)務(wù)資源配置模式的優(yōu)劣，以得出相應(yīng)的結(jié)論：

資金結(jié)構(gòu)。企業(yè)A以自有資金為主，外債較少；企業(yè)B中長期債務(wù)占比較高，而企業(yè)C主要以短期負(fù)債為主。根據(jù)資金結(jié)構(gòu)分析，企業(yè)A資金充足但缺乏擴(kuò)張動(dòng)力；企業(yè)B投資規(guī)模較大，對(duì)債務(wù)的依賴程度較高，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較大；企業(yè)C則面臨著償債風(fēng)險(xiǎn)較高的可能。

投資項(xiàng)目選擇。企業(yè)A主要在城市中心區(qū)域開展土建工程，企業(yè)B則注意到了新興地區(qū)的發(fā)展?jié)摿?，而企業(yè)C則主要從事設(shè)備安裝方面的業(yè)務(wù)。根據(jù)投資項(xiàng)目選擇分析，企業(yè)A的市場(chǎng)穩(wěn)定，但投資回報(bào)率相對(duì)較低；企業(yè)B的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較高，但具有較大的發(fā)展空間；企業(yè)C則面臨著行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)壓力和低盈利的問題。

融資方式。企業(yè)A主要通過內(nèi)部資金發(fā)展，不借外債；企業(yè)B過度融資，導(dǎo)致負(fù)債率居高不下；企業(yè)C則主要通過與供應(yīng)商的合作來解決融資問題。根據(jù)融資方式分析，企業(yè)A的內(nèi)部積累速度較慢，不能滿足快速發(fā)展的需求；企業(yè)B的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較大，負(fù)債率較高，可能面臨資金鏈斷裂的風(fēng)險(xiǎn)；企業(yè)C則受行業(yè)整體環(huán)境影響較大，供應(yīng)商的信譽(yù)度和合作意愿會(huì)影響企業(yè)的融資狀況。

綜合以上數(shù)據(jù)分析，建議該企業(yè)在配置財(cái)務(wù)資源時(shí)，需要合理設(shè)置資金結(jié)構(gòu)，做到自有資金與外部資本的平衡，以提高資本利用效率；選擇適當(dāng)?shù)耐顿Y項(xiàng)目，不斷拓展市場(chǎng)，提高盈利能力；合理利用融資，以減少財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，提高公司的資本實(shí)力。

企業(yè)財(cái)務(wù)資源配置建議與對(duì)策

加強(qiáng)財(cái)務(wù)共享和信息化建設(shè)。建筑施工企業(yè)可以通過建立企業(yè)內(nèi)部財(cái)務(wù)中心，集中管理和分配企業(yè)的財(cái)務(wù)資源。同時(shí)，促使財(cái)務(wù)中心與其他部門建立聯(lián)系，共同制定預(yù)算計(jì)劃，以實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)資源的最大化利用。在信息化建設(shè)方面，建筑施工企業(yè)應(yīng)該充分發(fā)揮信息技術(shù)在財(cái)務(wù)管理中的作用，建立全面、精細(xì)的財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)。該系統(tǒng)應(yīng)設(shè)置預(yù)算編制、費(fèi)用管理、成本核算、資金管理等功能，為企業(yè)提供全面、準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，并及時(shí)提供財(cái)務(wù)決策支持。此外，在信息化建設(shè)中，企業(yè)應(yīng)該積極擁抱新技術(shù)，如云計(jì)算、大數(shù)據(jù)等，在保證信息安全的前提下，借助這些技術(shù)實(shí)現(xiàn)信息共享與交流，提高財(cái)務(wù)管理效率和決策水平。

健全資金管理制度。預(yù)算管理。建立科學(xué)的預(yù)算編制和控制機(jī)制，包括年度預(yù)算、項(xiàng)目預(yù)算和費(fèi)用預(yù)算。預(yù)算應(yīng)該合理設(shè)定，并根據(jù)實(shí)際情況及時(shí)進(jìn)行調(diào)整和修訂。企業(yè)開展預(yù)算管理，要求各部門和項(xiàng)目按照預(yù)算執(zhí)行，確保資金使用符合預(yù)期目標(biāo)。審批流程。建立嚴(yán)格的審批流程，明確資金使用的權(quán)限和限制。資金支出需要經(jīng)過多級(jí)審批程序，確保資金使用合規(guī)、合理、透明。資金監(jiān)控。建立有效的資金監(jiān)控系統(tǒng)，實(shí)時(shí)追蹤和監(jiān)測(cè)資金的流入和流出情況?？梢岳矛F(xiàn)代技術(shù)手段，如財(cái)務(wù)軟件和智能化監(jiān)控系統(tǒng)，對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行實(shí)時(shí)分析和監(jiān)控，及時(shí)預(yù)警并采取相應(yīng)措施。資金回收。加強(qiáng)應(yīng)收款項(xiàng)管理，確保項(xiàng)目款項(xiàng)及時(shí)收回。建立客戶信用評(píng)估機(jī)制，避免壞賬風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，加強(qiáng)與供應(yīng)商的合作，優(yōu)化采購和付款流程，確保優(yōu)質(zhì)材料的供應(yīng)商始終享受一定的優(yōu)惠條件。

建立成本控制體系。成本核算。建立準(zhǔn)確、全面的成本核算體系，包括直接成本和間接成本的分類和計(jì)算。對(duì)每個(gè)項(xiàng)目進(jìn)行成本核算，明確各項(xiàng)成本的來源和使用情況，掌握項(xiàng)目的實(shí)際成本狀況。成本分析。在成本核算的基礎(chǔ)上，進(jìn)行成本分析，找出造成成本偏高的原因，并制定相應(yīng)的改進(jìn)措施。例如，對(duì)材料采購進(jìn)行成本效益評(píng)估，選擇合適的供應(yīng)商和采購方式，降低原材料成本。成本管控。建立嚴(yán)格的成本管控機(jī)制，包括預(yù)算控制、費(fèi)用管理和進(jìn)度管理等。制定項(xiàng)目預(yù)算，設(shè)定成本控制目標(biāo)，避免超支和浪費(fèi)。同時(shí)，對(duì)項(xiàng)目進(jìn)度進(jìn)行監(jiān)控，及時(shí)發(fā)現(xiàn)并解決導(dǎo)致成本增加的問題。

深度分析財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)。數(shù)據(jù)收集和整理。確保準(zhǔn)確、完整地收集和整理財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，包括收入、成本、利潤、現(xiàn)金流等方面的數(shù)據(jù)。使用專業(yè)的財(cái)務(wù)軟件或系統(tǒng)進(jìn)行數(shù)據(jù)管理，確保數(shù)據(jù)的可追溯性和準(zhǔn)確性。財(cái)務(wù)比率分析。運(yùn)用財(cái)務(wù)比率分析方法，對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行評(píng)估。常用的比率包括流動(dòng)比率、償債能力比率、盈利能力比率等。通過比率分析，了解企業(yè)在財(cái)務(wù)管理方面的強(qiáng)項(xiàng)和薄弱點(diǎn)，洞察潛在的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。成本效益分析。通過對(duì)成本和效益的關(guān)系進(jìn)行深度分析，找出造成成本增加或效益下降的原因。例如，分析項(xiàng)目的成本結(jié)構(gòu)，確定各項(xiàng)成本的比例和影響因素；比較不同供應(yīng)商的價(jià)格和質(zhì)量，評(píng)估材料采購的成本效益。資本投資分析。對(duì)不同的資本投資項(xiàng)目進(jìn)行經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)，包括內(nèi)部收益率、凈現(xiàn)值等指標(biāo)的計(jì)算。通過分析不同投資項(xiàng)目的回報(bào)率和風(fēng)險(xiǎn)，優(yōu)化企業(yè)的資本投資決策，避免投資項(xiàng)目帶來財(cái)務(wù)壓力或虧損。

合理的財(cái)務(wù)資源配置對(duì)建筑施工企業(yè)的經(jīng)營成本、盈利能力和發(fā)展能力有重要影響。通過加強(qiáng)財(cái)務(wù)共享和信息化建設(shè)，健全資金管理制度，建立成本控制體系，利用財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行深度分析，可以實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)資源配置的優(yōu)化。然而，需要注意的是，在實(shí)踐中，建筑施工企業(yè)的財(cái)務(wù)資源配置還受到諸多因素的影響，包括市場(chǎng)需求、政策環(huán)境、競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)等。因此，在具體操作中需要綜合考慮各種因素，并根據(jù)企業(yè)自身情況靈活調(diào)整財(cái)務(wù)資源配置策略，以實(shí)現(xiàn)最優(yōu)經(jīng)營績(jī)效和可持續(xù)發(fā)展目標(biāo)。