基于資源價值和供求關系的水權交易定價機制
——以深圳市南山區(qū)為例

馬雨露,柴苑苑,陳秋秋,劉嘉儀

(廣東河海工程咨詢有限公司，廣東 深圳 518022)

深圳市人口高度密集，人均水資源量為117 m3，僅為全國人均水平的6%，低于國際500 m3的人均極度缺水臨界值標準，屬嚴重缺水城市。如何提高水資源配置效率和水資源利用率關乎深圳市經(jīng)濟的可持續(xù)發(fā)展。水權交易是實現(xiàn)水資源優(yōu)化配置的重要手段[1]，建立可交易的水權制度可以促進用水效率低的地區(qū)通過節(jié)約用水減少用水量，而用水效率高的地區(qū)可以通過購買獲得更加充足的水資源指標，從而提高水資源在不同區(qū)域的配置效率。

水權的定價是水權交易中的一個十分重要的問題。水權價格過低會損害水權出讓方的利益，不利于節(jié)約保護水資源，從而導致水資源的浪費；水權價格過高會增加受讓方的成本負擔，不利于受讓方的經(jīng)濟發(fā)展。因此，只有制定一個合理的水價才能實現(xiàn)“雙贏”，并維持水權交易模式長期有效運轉(zhuǎn)。

對于水權交易價格的計算，國內(nèi)已有大量的研究成果。從20世紀90年代開始，李金昌、姜文來[2]等學者，對水資源本身資源價值進行了探討，并提出確立自然資源的合理定價不僅可以節(jié)約資源保護生態(tài)環(huán)境，而且可以促進經(jīng)濟社會持續(xù)、穩(wěn)定、協(xié)調(diào)地發(fā)展。近年來，在初始水權定價方面，葉長鑫等[3]以湛江市水權交易價格為例，兼顧水資源費、工程水費和環(huán)境水費，運用全成本定價法研究中美兩國在水權交易價格上的差異，提出我國要逐步建立符合自身的水權體系和水權流轉(zhuǎn)制度。陳艷萍等[4]采用ELES模型判斷農(nóng)戶所在地區(qū)經(jīng)濟水平，根據(jù)地區(qū)經(jīng)濟水平確定水權交易價格管制上限；然后基于灌溉用水戶水權交易的特點，將資源水價作為水權交易價格管制下限，應用模糊數(shù)學法確定資源水價。趙璧奎等[5]針對用水戶間的水權交易，建立生態(tài)補償模型，提出水權交易參考價格為政府部門制定的基準價格與生態(tài)補償價格之和。吳鳳平等[6]在總結(jié)國內(nèi)水權交易價格研究成果的基礎上，提出了我國水權交易價格形成機制的兩個基本步驟: 一是測算水權交易基礎價格，構(gòu)建全成本水權定價模型和影子價格模型，二是交易雙邊叫價拍賣模型。

2017年2月，廣東省政府開始施行《廣東省水權交易管理試行辦法》(粵府令228號)，根據(jù)該辦法，水權交易價格根據(jù)成本投入、市場供求關系等確定，實行市場調(diào)節(jié)。但交易實踐中的價格多以工程成本計算，較少有文獻考慮供求因素對水權價格的實際影響。本文根據(jù)資源價值和供求關系的原則，建立水權交易價格模型，并以2021年深圳市南山區(qū)與深圳市其他區(qū)的水權交易為例，計算南山區(qū)用水總量指標水權交易價格范圍，為實際開展小范圍區(qū)域間的水權交易提供理論參考和借鑒。

1 研究對象

深圳市本地水資源匱乏，水資源主要來源于天然降水。由于地理條件比較特殊，深圳境內(nèi)無大江大河大湖大庫，蓄滯洪能力差，本地水資源供給嚴重不足，85%以上的用水需從市外的東江引入。2021年，全市通過兩大境外引水工程(東深供水工程和東江水源工程)的取水量達18億m3。

南山區(qū)地處亞熱帶，濱臨南海，屬亞熱帶海洋氣候，四季溫暖濕潤。每年5—9月為雨季，降水量年平均為1 976.8 mm，年平均降水日數(shù)為143 d，1 a中有2次多雨期：五六月由太平洋熱帶海洋氣團登陸而形成的峰面雨和夏秋季節(jié)的臺風雨。南山區(qū)有大沙河、小沙河、雙界河等河流，屬于珠江口水系；水庫有西麗水庫、長嶺皮水庫，以及牛蜞坑水庫、留仙洞水庫、鉗頸水庫、碑肚水庫4座小二型水庫。西麗水庫集雨面積為29 km2，總庫容為4 000萬m3，是深圳市東部水源的輸水樞紐，也是南山、寶安、福田區(qū)等飲用水的重要水源地。

南山區(qū)下轄8個街道，常住人口為179.6萬人，是深圳的科研、教育、體育中心。近30 a間，南山GDP從78億元發(fā)展到超6 000億元，增長超過78倍，連續(xù)7 a位居廣東省區(qū)(縣)第1。然而，隨著地區(qū)經(jīng)濟社會的進一步發(fā)展，城市化、產(chǎn)業(yè)聚集化和城市人口的持續(xù)增長，南山區(qū)用水需求持續(xù)增長，對水資源的利用和管理提出了更高的要求。

根據(jù)《深圳市水務局關于印發(fā)深圳市2021—2030年用水總量控制指標分配方案的通知》，南山區(qū)分配的2021—2030年用水總量控制指標為2.3億m3。2021年南山區(qū)實際用水總量達2.61億m3，根據(jù)《廣東省水權交易管理試行辦法》，用水總量已經(jīng)達到該行政區(qū)域用水總量控制指標的地區(qū)，應當采取水權交易方式解決建設項目新增取水(見表1)。

表1 深圳市各區(qū)2021用水總量和控制紅線 億m3

2 價格計算理論和方法

根據(jù)《廣東省水權交易管理試行辦法》第十八條：“水權交易價格根據(jù)成本投入、市場供求關系等確定，實行市場調(diào)節(jié)。”根據(jù)汪恕誠[7]關于水權和水市場、實現(xiàn)水資源優(yōu)化配置的理論，水權的定價受需水、供水、水資源總量3個因素影響，需要不斷進行調(diào)整和變動從而實現(xiàn)水資源的優(yōu)化配置，不同的用水戶，在不同地區(qū)的不同時間，使用不同水源的不同量的水，其水價不同。

深圳市南山區(qū)與其他區(qū)的水權交易無成本，在轉(zhuǎn)讓方轉(zhuǎn)讓其剩余的區(qū)域用水總量控制指標的情況下，由于不需投入節(jié)水改造工程成本，因此，交易價格只能是水資源資產(chǎn)自身價值的體現(xiàn)。本文價格模型擬采用資源價值評價指標、市場供求關系系數(shù)和價格參照標準整體評估水權交易的價值。其中，資源價值評價指標主要與當?shù)氐慕?jīng)濟、人均水資源量、水質(zhì)、人口等因素掛鉤，資源價值評價指標越高，代表其價值越高；供求關系系數(shù)是反映水權交易的供給量和需求量之間的相對比值，該值越高，代表買方優(yōu)勢越大；由于前兩者是無量綱數(shù)，因此，需引入價格參照標準，使結(jié)果轉(zhuǎn)化為水權交易價格。

2.1 資源價值評價指標說明

水權交易的資源價值采用模糊數(shù)學模型進行計算，該模型可比較研究地區(qū)水資源的質(zhì)和量、社會經(jīng)濟、人口密度等因素，對研究地區(qū)的水資源價值做出評價，并基于評價結(jié)果來計算該地區(qū)的水資源價值。

基于模糊數(shù)學的水價計算具體方法，首先確定了4個評價指標：① 人均水資源量R1，反映地區(qū)的水資源稀缺程度；② 水質(zhì)綜合指數(shù)R2，反應地區(qū)水資源的質(zhì)量；③ 人均國民生產(chǎn)總值R3，反應地區(qū)水資源的經(jīng)濟價值； ④ 人口密度R4，反應地區(qū)水資源的社會價值。

人均水資源量R1的分級根據(jù)瑞典水文學家 Malin Falkenmark[8]提出的水緊缺指標(Water stress index)確定。水質(zhì)評價R2的分級根據(jù)國家標準《地表水環(huán)境質(zhì)量標準》(GB 3838—2002)制定的污染物污染程度表，選擇多種判斷水質(zhì)的因子建立的水質(zhì)評價綜合指數(shù)。人均國民生產(chǎn)總值R3的分級基于世界銀行對于高收入國家和低收入國家的定義，人口密度R4的分級基于全國各個城市的人口密度數(shù)據(jù)。R1和R2與資源價值負相關，即值越低代表其資源價值越高；R3和R4與資源價值正相關，即值越高代表其資源價值越高(見表2)。

表2 水資源價值評價標準

在采集到相關數(shù)據(jù)后，將數(shù)據(jù)進行歸一化處理。根據(jù)以上評價指標構(gòu)成評價因素集：X={x1,x2,x3,x4}，其中，x1為人均水資源量，x2為水質(zhì)綜合指數(shù)，x3為人均國民生產(chǎn)總值，x4為人口密度。建立資源水價的評價向量U={u1,u2,u3,u4,u5}，u1-u5分別表示高、較高、中等、較低、低。

為確定各因子對評價等級的隸屬度，對單個因素xi進行模糊評價，用線性函數(shù)的形式表示定量指標的隸屬度，通過構(gòu)造一元線性隸屬函數(shù)來量化不確定的外延。根據(jù)各因素的隸屬函數(shù)求出各因子對評價等級的隸屬度，分別得到4個1×5的行向量，根據(jù)各評價向量得到資源水價模糊綜合評價的變換矩陣：

(1)

幾項評價因子的權重構(gòu)成權重集：W={w1,w2,w3,w4}，根據(jù)水資源價值的綜合評價公式：U=W×R，進行矩陣乘法計算得出資源價值。

2.2供求關系系數(shù)說明

供求指數(shù)(SDI)為水權的供給量(S)與需求量(D)之間的比值，即SDI=S/D。供求指數(shù)反映的是水權的供給量與需求量之間的相對大小，其判斷標準見表3所示。

表3 供求指數(shù)的判斷標準

理論而言，富余的指標全部可以作為水權的供給量，在所有區(qū)有交易意愿的情形下，SDImax=D/S?？紤]水權交易處于培養(yǎng)和起步階段，并不是各方100%有意愿。供求關系的數(shù)學期望E(SDI)=∑SDIiPi，Pi為事件i發(fā)生的概率，實際中賣方可以通過水權交易產(chǎn)生收益，并不是完全無主觀傾向，因此可認為P≥50%，以此即可計算供求關系系數(shù)的最小值，SDImin=E(SDI)。

2.3 價格參照標準說明

為了基于無量綱的資源價值和供求關系計算資源水價，需引入價格向量S=(P1,P2,P3,0)。其中：P1為交易價格參照標準，P2、P3采取等差間隔的方法劃分得到。

在確定交易價格參照標準P1時，需充分考慮水權交易的背景條件和成本投入情況，行政區(qū)之間的水權交易指標由上級政府進行批準分配，并不來源于轉(zhuǎn)讓方本身的節(jié)水工作和成績，該水權交易無交易成本，屬于對分配的指標權益的交易。根據(jù)汪恕誠關于水權和水市場，實現(xiàn)水資源優(yōu)化配置的理論。商品水價應該包含3部分內(nèi)容:① 水資源費或水權費，即資源水價；② 生產(chǎn)成本和產(chǎn)權收益，即工程水價；③ 污水處理費或環(huán)境水價。其中，資源水價賣的是使用水的權利，工程水價賣的是一定量和質(zhì)的水體，環(huán)境水價賣的是環(huán)境容量，3者構(gòu)成完整意義上的水價。

由此可知，水權交易的價格和水資源費均屬于資源水價不同層面的體現(xiàn)，因此，水權交易適宜以水資源費作為價格參照標準。

3 數(shù)據(jù)來源和計算結(jié)果

基于《2020年深圳市水資源公報》可得到人均水資源量數(shù)據(jù)R1為125.8 m3/人；根據(jù)廣東省生態(tài)環(huán)境局公布的全省各城市水環(huán)境質(zhì)量中水質(zhì)指數(shù)可得水質(zhì)綜合R2為4.14；根據(jù)《2020年深圳市國民經(jīng)濟和社會發(fā)展統(tǒng)計公報》可知，人均國民生產(chǎn)總值R3為2 4273美元。深圳市人口密度R4為8 793人/km2。最終計算可得水資源價值評價指標U=(0.734 75 0.265 25 0 0)。

根據(jù)深圳市各區(qū)2021用水總量和控制紅線之間的差值，可得到各區(qū)現(xiàn)可用于交易的水量指標合計為0.98億m3，南山區(qū)的水量指標缺口為0.31億m3，采用上述計算方法，可得供求關系系數(shù)SDImax為3.16，SDImin為1.58。

4 結(jié)語

水權交易是利用市場機制優(yōu)化配置水資源的重要途徑，水權定價是水權交易中一個十分重要的問題。本文根據(jù)水資源價值、供求關系系數(shù)和價格參照標準3個指標綜合計算得出水權交易的價格。結(jié)果顯示：2021年南山區(qū)用水總量指標水權交易價格宜在0.058～0.115元/m3之間，建議交易標的的總價在179.8～356.5萬元之間。由于深圳市行政區(qū)之間的水權交易屬于對上級分配指標的交易，交易本身無成本，且在當前情況下，各行政區(qū)之間的用水總量控制指標供大于求，單價偏低。建議管理單位在后期指導水權交易價格時，建立動態(tài)調(diào)整的政策機制，促進水權交易和水資源的優(yōu)化配置。