全球天然氣制甲醇市場分析及建議

柏鎖柱 趙剛 孟方

（1. 中國石油天然氣勘探開發(fā)公司 北京 100037；2.中國石油天然氣集團公司中東分公司 北京 100724）

全球天然氣制甲醇市場分析及建議

柏鎖柱1趙剛1孟方2

（1. 中國石油天然氣勘探開發(fā)公司 北京 100037；2.中國石油天然氣集團公司中東分公司 北京 100724）

面臨油氣需求放緩、低油價等諸多不利因素，資源國和油公司紛紛尋找新途徑實現原油及天然氣的價值。天然氣化工歷經幾十年的發(fā)展，已經形成了一套完整的價值鏈體系。甲醇是天然氣化工重要的產品之一，其生產工藝成熟且具有燃料和化工原料雙重屬性。作為燃料，甲醇可以與汽油混合，生產M15、M30等車用燃料，也可作為船用、鍋爐用燃料；作為化工原料，可生產甲醛、二甲醚等重要化工產品。近些年，甲醇裂解制烯烴（MTO）作為甲醇的下游產業(yè)興起并已成規(guī)模?？梢?，甲醇在天然氣轉化為液體燃料和化工產品中扮演了十分重要的角色。由于天然氣制甲醇工藝成熟、技術風險小，市場和成本則成為天然氣甲醇項目的關鍵考量因素。

全球甲醇市場供需現狀

2010年～2015年，在中國煤化工和北美頁巖氣產業(yè)快速發(fā)展的影響下，全球甲醇的生產能力由8114萬噸/年持續(xù)增至1.2億噸/年，而期間需求的增速低于產能增速。

根據中國石油規(guī)劃總院報告數據，2015年全球各地區(qū)甲醇供需平衡數據，全球甲醇市場2015年合計銷量7938萬噸。主要甲醇需求地區(qū)仍是東北亞（5201萬噸），其次是北美（779萬噸）和西歐（718萬噸）。主要甲醇供應地區(qū)是中東（1015萬噸）、南美（683萬噸）和東南亞（441萬噸）。

東北亞除了是主要消費區(qū)域，還是甲醇的最大生產區(qū)域，其產能占到了全球產能的58%。其次是中東和南美，分別占全球產能14%和9%。從凈出口角度，中東和南美產量大部分用于出口，自身消費量不大。

從裝置開工率看，全球甲醇平均開工率約70%。東北亞地區(qū)甲醇主要以煤為原料，在低油價下競爭力較差，開工率低。北美中東地區(qū)甲醇主要以天然氣為原料，由于天然氣成本低，低油價下具有成本優(yōu)勢，開工率較高。

從貿易量看，2015年全球甲醇合計貿易量2642萬噸，其中，中國進口量554萬噸，占全球總貿易量的21%，主要來自中東和東南亞；歐洲進口甲醇主要來自俄羅斯、中東、埃及、特立尼達及赤道幾內亞；美國進口甲醇主要來自加拿大、特立尼達。

預計2020年前全球50%的消費需求增長將來自中國，而北美地區(qū)的貢獻率僅為2.6%，歐洲、南美等地區(qū)未來需求增長也不顯著，這意味著北美將再度成為甲醇凈出口國，并成為中國和西歐等國家和地區(qū)重要的甲醇進口來源。此外，中東地區(qū)的甲醇產能幾乎都來自伊朗，伊朗在國內消費增長的情況下，仍將成為甲醇出口的主要增長源。

中國甲醇市場供需現狀

據亞洲甲醇市場機構報告的數據，2015年我國甲醇產能較上一年略有增加，總產能8026萬噸/年，規(guī)模以上企業(yè)217家，有效產能約7000萬噸/年，占比超過全球的一半?，F有甲醇裝置主要集中在華北、華東、西北地區(qū)，其中寧夏、內蒙古包頭、陜西榆林等地占比較大。我國甲醇原料結構中，煤占71%，天然氣占15%，焦爐氣占14%，即我國甲醇主要以煤為主，受國家限制天然氣化工利用政策的約束，天然氣制甲醇占比較小。2015年，我國甲醇消費中MTO/MTP（甲醇制烯烴/甲醇制丙烯）的消耗量占36%，甲醛占17%，甲醇汽油占15%，二甲醚占11%，冰醋酸占6%，MTBE占4%，其他占10%。

雖然我國整體甲醇生產能力大于需求能力，但因地域分布不均，從中國西北甲醇主要生產區(qū)外運到中國東南甲醇主要消費區(qū)運費成本高，因此，中國需要進口大量甲醇。

受產能過剩嚴重和國家淘汰落后產能制約，新增甲醇產能將有所放緩，預計在2015—2021年期間國內將新增甲醇生產能力2000萬噸，地域分布主要還是位于中國中部、北部煤炭資源豐富的地區(qū)，四川由于天然氣資源豐富也將有新的產能布局，東部沿海地區(qū)整體新建產能潛力不大。國內總體還將處于過剩態(tài)勢，但隨著落后裝置的淘汰，裝置開工率將有所提升。

供需平衡上，由于甲醇生產的地區(qū)性不平衡和沿海地區(qū)甲醇生產裝置成本競爭力較差等因素，未來國內仍將大量進口。未來五年新增甲醇產能看，東南沿海及西南地區(qū)新增產能幅度小，是未來國內甲醇進口的主要市場。受亞洲地緣政治因素影響，周邊國家的甲醇放慢了進入中國的腳步，沿海地區(qū)甲醇報價近期將處于高位且貨源也不夠充足。

MTO/MTP在甲醇需求中占比顯著，2015年占比36%。國內目前有16套MTO裝置，其中8套是和上游甲醇生產一體化的裝置（以煤為原料的甲醇及裂解聯合生產裝置），其余8套是獨立的MTO裝置，需要外采甲醇。結合歷史油價數據和MTO/MTP成本以及傳統(tǒng)石腦油裂解制烯烴成本的分析和研究，下圖紅色代表傳統(tǒng)石腦油裂解生產烯烴的成本，綠色代表MTO/MTP生產成本，可以看出當國際油價在60～65美元以上時，傳統(tǒng)的石腦油裂解制烯烴成本上將無法與MTO/MTP路線競爭，考慮到現有油價已經回升到50～60美元區(qū)間，相信在未來幾年，隨著油價逐步回升至60美元以上時，獨立的MTO/MTP裝置將迎來一輪新的發(fā)展熱潮，甲醇的需求量將隨著國際油價的緩慢回升，出現較為顯著的增長，如下圖所示。

圖1 MTO/MTP成本與石腦油裂解制烯烴成本歷史數據

由于原料成本在整個甲醇生產成本中所占比重顯著，以天然氣為原料和以煤為原料的甲醇生產成本差異較大。

以天然氣為原料的甲醇生產成本，當天然氣價格在0.5至1美元/MMBTU之間；年百萬噸甲醇裝置的生產成本為69.9～85.7美元/噸甲醇；天然氣價格在2～4美元/MMBTU之間，同等規(guī)模甲醇裝置的生產成本為117.2至180.3美元/噸。如甲醇運到華東地區(qū)港口，加上運輸保險費以60美元/噸甲醇、關稅（5.5%）、增值稅（17%）等費用，進口甲醇的華東地區(qū)港口成本價在125～240美元/噸。

國內新建甲醇裝置100萬噸的規(guī)模，當煤價格30美元/噸（200元人民幣/噸）至44美元/噸（300元人民幣）時，生產成本約220—232美元/噸甲醇，以內蒙古包頭至華東地區(qū)陸路運輸距離為2000公里，運費約為147美元/噸甲醇，甲醇運到華東地區(qū)成本價約為367～377美元/噸。

綜上，以華東地區(qū)目標市場以天然氣為原料的進口甲醇的單位成本價為125～240美元/噸，而以煤為原料的國內自產甲醇運輸至相同地區(qū)的單位成本價為367～377美元/噸，二者差異范圍約為130～240美元/噸?？梢?，國外天然氣為原料的百萬噸規(guī)模甲醇生產成本與國內西北部地區(qū)以煤為原料的甲醇成本價格相比是有顯著優(yōu)勢的。由于國內對天然氣甲醇政策的限制，中國以煤為原料制甲醇居多，且多位于西北內陸地區(qū)，運輸到華東沿海地區(qū)需要支付高額運費，只有在煤炭價格非常低的情況下，才具有和進口天然氣為原料的甲醇競爭的優(yōu)勢，這為海外天然氣為原料的低成本甲醇項目帶來了發(fā)展機遇。

天然氣制甲醇啟示

專業(yè)機構紛紛認為亞洲市場天然氣未來2023年之前整體供過于求，低油價下天然氣直接作為產品銷售，其價值很難充分體現。

由于天然氣化工具有投資強度適中、回收投資周期短、產品多樣化、靈活等諸多特點，有利于化解低氣價矛盾、分散上游開發(fā)風險和提高項目抗風險的韌性，建議為完善中國石油企業(yè)在下游國際業(yè)務的產業(yè)鏈布局、增加產品附加值、提升項目效益，應適度發(fā)展甲醇天然氣化工產業(yè)。隨著油價逐步緩慢回升，國內MTO/MTP將不斷增加對甲醇的需求，建議天然氣生產甲醇的主要目標市場應定位在亞洲。同時應密切關注一些處于發(fā)展中水平的地區(qū)甲醇下游產業(yè)鏈的發(fā)展進一步增加對甲醇的需求。

中型天然氣區(qū)塊開發(fā)不同于巨型天然氣開發(fā)，有其自身開發(fā)特點和規(guī)律，應因地制宜。中型天然氣區(qū)塊如采用天然氣液化方案，因無法實現規(guī)模效應，單位成本較高。天然氣制甲醇單位成本比較低，相對天然氣液化方案有競爭力。因此，天然氣制甲醇方案是解決中型天然氣區(qū)塊開發(fā)的有效途徑，應統(tǒng)籌做好從氣田區(qū)塊開發(fā)、濕氣處理、管輸、化工方案、市場上下游一體化綜合研究。