“一帶一路”沿線國家碳排放：外商直接投資與發(fā)展要素的共同影響分析

昌敦虎，繆 琪，原佳倩，陶子怡，董戰(zhàn)峰，白雨鑫

1. 中國人民大學(xué)環(huán)境學(xué)院，北京 100872

2. 生態(tài)環(huán)境部環(huán)境規(guī)劃院，北京 100012

2013年，習(xí)近平總書記提出建設(shè)“新絲綢之路經(jīng)濟(jì)帶”和“21世紀(jì)海上絲綢之路”的合作倡議，中國開始積極探索國際合作以及全球治理新模式. “一帶一路”沿線國家占世界一次能源供應(yīng)的54%，影響著世界碳減排的進(jìn)程[1]，促進(jìn)綠色低碳投資和貿(mào)易的減排潛力巨大[2]. 中國一向高度重視企業(yè)在對外投資合作中的環(huán)境責(zé)任，《對外投資合作環(huán)境保護(hù)指南》《推動共建絲綢之路經(jīng)濟(jì)帶和21世紀(jì)海上絲綢之路的愿景與行動》均突出生態(tài)文明理念，積極推進(jìn)應(yīng)對氣候變化合作.

“一帶一路”沿線國家間的經(jīng)濟(jì)往來日益頻繁[3]，其中外商直接投資(FDI)是主要方面. 為吸引外資，各國之間會開展環(huán)境政策博弈[4]，甚至操縱環(huán)境政策以吸引更多FDI，導(dǎo)致污染水平上升[5]，即“污染天堂”假說[6]. 與之相對，“污染光環(huán)”假說[7]認(rèn)為，東道國傾向于加嚴(yán)環(huán)境規(guī)制，引入高質(zhì)量、高效益的FDI[8].

影響FDI碳排放效應(yīng)的機(jī)制歸納為政策、創(chuàng)新和發(fā)展三方面[9-10]，通過影響FDI的總量和結(jié)構(gòu)發(fā)揮作用. 政策機(jī)制方面，環(huán)境規(guī)制等政策工具影響污染企業(yè)的區(qū)位選擇[11]，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移[12]，吸引可持續(xù)的FDI[13]. 創(chuàng)新機(jī)制方面，國家對研發(fā)的重視可能會促進(jìn)FDI的技術(shù)擴(kuò)展和轉(zhuǎn)移，從而影響FDI的碳排放效應(yīng)[14]. 發(fā)展機(jī)制方面，在各國不同經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平下FDI對碳排放的影響具有非線性門檻效應(yīng)[15].

考慮到“一帶一路”沿線各國在經(jīng)濟(jì)發(fā)展、技術(shù)水平和環(huán)境規(guī)制上的巨大差異，該研究探究多元發(fā)展要素與FDI共同作用下“一帶一路”沿線國家的碳排放效應(yīng). 基于政策、創(chuàng)新和發(fā)展機(jī)制的異質(zhì)性分析，探討FDI“污染天堂”效應(yīng)和“污染光環(huán)”效應(yīng)之間的消長關(guān)系，識別中國“一帶一路”倡議對減碳的引領(lǐng)作用，為“一帶一路”沿線國家實現(xiàn)經(jīng)濟(jì)合作與應(yīng)對氣候變化合作的雙贏提供借鑒.

1 數(shù)據(jù)與方法

1.1 基礎(chǔ)回歸

選取“一帶一路”倡議中達(dá)成合作共識較早、統(tǒng)計數(shù)據(jù)較全的33個國家為研究對象，包括阿塞拜疆、羅馬尼亞、土耳其、保加利亞、斯洛伐克、斯里蘭卡、白俄羅斯、斯洛文尼亞、烏茲別克斯坦、捷克、烏克蘭、埃及、愛沙尼亞、俄羅斯、希臘、克羅地亞、塞浦路斯、巴基斯坦、匈牙利、伊朗、馬來西亞、哈薩克斯坦、伊拉克、越南、立陶宛、以色列、印度、馬其頓、阿曼、印度尼西亞、波蘭、沙特阿拉伯、菲律賓.

選取二氧化碳排放量(CAR，簡稱“碳排放量”)作為因變量，外商直接投資(FDI)作為自變量. 引入以下發(fā)展要素作為控制變量：國內(nèi)生產(chǎn)總值(GDP)，反映國家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展程度，其與碳排放的關(guān)系多以環(huán)境庫茲涅茨曲線解釋[16]；能源結(jié)構(gòu)(FR)，用化石能源在能源消費量中的占比衡量，比例越大則碳排放越強(qiáng)[17]，反之則可再生能源占比提高[18]；進(jìn)出口總額(TE)，反映國家的對外開放程度，國際貿(mào)易可能使高碳產(chǎn)業(yè)跨境轉(zhuǎn)移[19]；工業(yè)增加值占比(IR)，即工業(yè)增加值占GDP的比例，比例越大則國家對工業(yè)的依賴程度越高，碳排放增加的趨勢越難以扭轉(zhuǎn)；城市人口數(shù)(UR)，反映城市化水平與消費水平，其值越高說明碳排放量可能越大.

綜合以上變量，設(shè)定回歸模型如下：

研究的時間范圍為1997-2018年，各變量描述性統(tǒng)計如表1所示.

表1 變量描述性統(tǒng)計Table 1 Descriptive statistics of variables

1.2 異質(zhì)性分析

為了驗證政策、創(chuàng)新和發(fā)展機(jī)制對FDI“污染天堂”效應(yīng)和“污染光環(huán)”效應(yīng)間消長關(guān)系的影響，開展異質(zhì)性分析，分類標(biāo)準(zhǔn)如下：①政策機(jī)制方面，“一帶一路”倡議可能影響FDI及其碳排放效應(yīng). 以2013年為分界點，將樣本劃分為“一帶一路”倡議提出前(1997-2013年)和“一帶一路”倡議提出后(2014-2018年). ②創(chuàng)新機(jī)制方面，加大研發(fā)投入是有效的碳減排途徑[20]，不同的科技發(fā)展水平可能影響FDI及其碳排放效應(yīng). 該研究中僅11個國家在1997-2018年研發(fā)投入占GDP的比例超過1%. 因此，以各國研發(fā)投入占GDP的比例是否達(dá)到1%為分界點，區(qū)分高研發(fā)投入國家和低研發(fā)投入國家.③發(fā)展機(jī)制方面，不同經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平下FDI對碳排放的影響具有非線性效應(yīng). 借鑒世界銀行2007年提出的“中等收入陷阱”概念[21]，中等收入陷阱為3 000～12 000美元，以“一帶一路”沿線各國1997-2018年人均GDP是否達(dá)到10 000美元作為分界點，區(qū)分經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較高國家和經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較低國家.

此外，不同國家的定位和發(fā)展模式也與宏觀因素存在關(guān)聯(lián)，進(jìn)而影響碳排放. 不過，世界各國的發(fā)展模式存在多種分類方法，且每種分類方法下的政策、經(jīng)濟(jì)、社會和環(huán)境特征均存在較大差異[22]. “一帶一路”沿線國家跨越多個大洲和文化，這些國家發(fā)展模式存在多種劃分方式[23]. 因此，該研究并未考慮國家發(fā)展定位或發(fā)展模式對碳排放的影響. 事實上，該研究所選取的宏觀因素都具有較好的代表性，可以從不同的側(cè)面反映“一帶一路”沿線國家的發(fā)展?fàn)顩r.

1.3 門檻回歸

環(huán)境規(guī)制對碳排放的影響體現(xiàn)出非線性特征[24].為探究不同環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度下FDI對碳排放的影響，運用Hansen的非線性門檻回歸模型，以環(huán)境規(guī)制作為門檻變量，構(gòu)建回歸模型如下：

綜合數(shù)據(jù)可得性以及碳排放與能源消費的相關(guān)性，從眾多環(huán)境規(guī)制指標(biāo)[25-26]中選取能源強(qiáng)度(EI)表征環(huán)境規(guī)制，即單位GDP的一次能源消費量. 理論上，能源強(qiáng)度越低，說明環(huán)境規(guī)制越嚴(yán)格，F(xiàn)DI的“污染光環(huán)”效應(yīng)越明顯；反之，F(xiàn)DI傾向于表現(xiàn)出較強(qiáng)的“污染天堂”效應(yīng).

2 “一帶一路”沿線國家FDI與碳排放特征

2.1 FDI總量和結(jié)構(gòu)

由圖1可見：2003年以來“一帶一路”沿線國家FDI顯著上升，至2008年達(dá)到峰值；此后，受金融危機(jī)影響，F(xiàn)DI顯著下降并表現(xiàn)出波動趨勢，反映了“一帶一路”沿線國家加強(qiáng)經(jīng)濟(jì)合作的必要性. 比較而言，中國對“一帶一路”沿線國家的投資則呈波動上升的趨勢. 特別是在2013年之后，來自中國投資的占比始終保持在較高水平，并于2015年達(dá)到最高水平(12.2%).

圖1 “一帶一路”沿線國家FDI(1997—2018年)及來自中國投資的占比(2005—2018年)Fig.1 FDI (1997-2018) and share of investments from China (2005-2018) in ‘the Belt and Road’ Countries

由表2可見，在33個“一帶一路”沿線國家中，俄羅斯FDI最高，其次是印度和塞浦路斯，體現(xiàn)出國家發(fā)達(dá)程度、經(jīng)濟(jì)體量等經(jīng)濟(jì)因素與FDI的關(guān)聯(lián). 此外，中國企業(yè)不僅向俄羅斯、希臘等“一帶一路”沿線國家中經(jīng)濟(jì)水平相對較高的國家投資，也向經(jīng)濟(jì)水平較低的國家投資，投資去向多元化. 總體來看，中國投資占“一帶一路”沿線國家FDI的比例差別較大，同時也是FDI較低國家的主要外資來源.

表2 FDI及來自中國投資前10名的“一帶一路”沿線國家(1997—2018年)Table 2 Top 10 of ‘the Belt and Road’ Countries in FDI and investments from China (1997-2018)

根據(jù)國研網(wǎng)“一帶一路”研究與決策支撐平臺的數(shù)據(jù)，2013-2018年中國對“一帶一路”沿線國家的投資集中在能源、金屬、運輸領(lǐng)域，三者占比之和高達(dá)65%. 因能源、金屬和運輸行業(yè)均屬于碳密集型產(chǎn)業(yè)[27-28]，可認(rèn)為中國與“一帶一路”沿線國家的投資合作會影響地區(qū)碳排放的走向，來自中國的投資對綠色“一帶一路”建設(shè)至關(guān)重要.

中國對“一帶一路”沿線國家的能源投資中，包括煤炭、石油、天然氣在內(nèi)的化石能源行業(yè)投資僅占52%，水電、能源替代和其他能源投資占比達(dá)48%.而根據(jù)英國石油公司(BP)數(shù)據(jù)庫，在“一帶一路”沿線國家的能源結(jié)構(gòu)中，2013-2018年化石能源的占比高達(dá)91.42%，而新能源(水電、可再生能源、核能)的占比不足10%. 因此，中國投資對“一帶一路”沿線國家的綠色低碳發(fā)展起到了促進(jìn)作用；同時，自2013年“一帶一路”倡議提出后，“一帶一路”沿線國家新能源的占比顯著提升，年均增幅1.95%，而在1997-2012年則年均下降0.26%. 由此說明“一帶一路”倡議起到了綠色低碳發(fā)展的引領(lǐng)示范作用.

2.2 碳排放量

由圖2可見，1997年以來，“一帶一路”沿線國家碳排放量呈上升趨勢，然而能源強(qiáng)度總體呈下降趨勢. 環(huán)境規(guī)制日趨增強(qiáng)，能源效率逐步提高，是實現(xiàn)碳達(dá)峰、碳中和目標(biāo)的必要條件.

圖2 “一帶一路”沿線國家碳排放量和能源強(qiáng)度(1997—2018年)Fig.2 CO2 emissions and energy intensity in ‘the Belt and Road’ Countries (1997-2018)

由表3可見：俄羅斯與印度的碳排放量均較高，與其經(jīng)濟(jì)體量大有關(guān)；伊朗和沙特阿拉伯的碳排放量也較高，與其以石油為主的能源結(jié)構(gòu)相關(guān). 值得注意的是，1997-2018年，“一帶一路”沿線國家碳排放量的增長率差異明顯，18個國家增長率為正，15個國家增長率為負(fù).

表3 碳排放量及其增長率和下降率前10名的“一帶一路”沿線國家(1997-2018年)Table 3 Top 10 of ‘the Belt and Road’ Countries by carbon emissions, growth rates and reduction rates (1997-2018)

3 結(jié)果與討論

3.1 逐步回歸結(jié)果

FDI碳排放效應(yīng)逐步回歸結(jié)果如表4所示. FDI每增加10%，碳排放量顯著增加0.04%，反映FDI對碳排放的“污染天堂”效應(yīng). 其原因在于“一帶一路”沿線國家在吸引FDI方面各有優(yōu)勢，從而為跨國企業(yè)投資提供了機(jī)遇，但“一帶一路”沿線各國環(huán)境規(guī)制水平不同，導(dǎo)致碳排放規(guī)制起步晚、強(qiáng)度低的國家成為污染企業(yè)的污染避難所. 據(jù)聯(lián)合國全球契約組織發(fā)布的《企業(yè)碳中和路徑圖-落實巴黎協(xié)定和聯(lián)合國可持續(xù)發(fā)展目標(biāo)之路》，截至2021年，33個“一帶一路”沿線國家中僅不足1/2的國家通過立法或行政手段應(yīng)對氣候變化，間接佐證了上述結(jié)論.

表4 FDI碳排放效應(yīng)逐步回歸結(jié)果Table 4 Stepwise regression results of FDI on carbon emission

GDP顯著影響碳排放量，說明轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)增長方式、實現(xiàn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展與碳排放脫鉤是“一帶一路”沿線國家的當(dāng)務(wù)之急. 考慮到GDP每增加10%，碳排放量顯著增加4.97%，遠(yuǎn)大于FDI的碳排放影響，因此通過優(yōu)化FDI實現(xiàn)碳排放“污染光環(huán)”效應(yīng)的可能性較大. 加強(qiáng)對跨國公司的環(huán)境規(guī)制和清潔技術(shù)推廣，可發(fā)揮FDI對國內(nèi)生產(chǎn)的綠色引導(dǎo)作用，特別應(yīng)增加具有低碳特征的中國投資，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的同時減少“污染天堂”效應(yīng).

此外，城市人口的增加促進(jìn)了消費，也顯著增加了碳排放. 由于GDP和城市人口數(shù)均對碳排放量產(chǎn)生顯著影響，該研究將進(jìn)一步分析二者的關(guān)聯(lián)性.

3.2 異質(zhì)性分析

為進(jìn)一步區(qū)分政策機(jī)制、創(chuàng)新機(jī)制和發(fā)展機(jī)制，異質(zhì)性分析結(jié)果如表5所示.

表5 FDI的碳排放效應(yīng)異質(zhì)性分析結(jié)果Table 5 Heterogeneity analysis results of FDI on carbon emission

3.2.1政策機(jī)制

隨著2013年“一帶一路”倡議的提出與推廣，F(xiàn)DI與碳排放之間的關(guān)系由正顯著變?yōu)椴伙@著，反映中國在企業(yè)對外投資中的綠色低碳要求越來越得到“一帶一路”沿線國家的認(rèn)同，“污染天堂”效應(yīng)因此弱化. 控制變量中，GDP對碳排放量的影響則由不顯著變?yōu)檎@著，城市人口數(shù)對碳排放量的影響由正顯著變?yōu)椴伙@著，且能源結(jié)構(gòu)對碳排放量影響顯著.

將資本形成總額(CAP)作為投資變量，城市人口數(shù)(UR)作為消費變量，出口額(EX)作為出口變量，GDP為因變量，得到回歸結(jié)果如表6所示，證實了投資、消費和出口為長期經(jīng)濟(jì)增長的“三駕馬車”[29]. 進(jìn)一步以2013年為時間分界點開展異質(zhì)性分析，結(jié)合表5發(fā)現(xiàn)，“一帶一路”倡議提出之前，消費對GDP的拉動作用并不顯著，但顯著增加了碳排放量，這是低水平經(jīng)濟(jì)增長中大量基本消費需求形成的低水平能源利用所致. “一帶一路”倡議提出后，消費水平提高意味著能源利用效率得到改進(jìn)，但與此同時消費通過GDP的中介效應(yīng)增加碳排放.

表6 “一帶一路”沿線國家投資、消費和出口對GDP影響的回歸結(jié)果Table 6 Regression results of the impact of investment,consumption and export on GDP in ‘the Belt and Road’ Countries

3.2.2創(chuàng)新機(jī)制

隨著研發(fā)投入占比的提高，F(xiàn)DI對碳排放的影響由正顯著變?yōu)椴伙@著，反映出創(chuàng)新對于FDI“污染天堂”效應(yīng)的遏制. 相關(guān)研究[30]也表明，F(xiàn)DI通過促進(jìn)研發(fā)使國家創(chuàng)新體系受益. 2017年，習(xí)近平總書記提出了“一帶一路”科技創(chuàng)新行動計劃. 因此，強(qiáng)化與中國的投資合作，可以引導(dǎo)“污染光環(huán)”效應(yīng)的形成.

對于研發(fā)占比較高的國家，GDP顯著增加碳排放，而城鎮(zhèn)人口數(shù)和進(jìn)出口總額均顯著抑制碳排放.可見，科技創(chuàng)新增強(qiáng)了“一帶一路”沿線國家可持續(xù)消費和綠色國際貿(mào)易，以此抵消GDP增長的碳排放效應(yīng).

3.2.3發(fā)展機(jī)制

當(dāng)跨越中等收入陷阱后，F(xiàn)DI對碳排放的“污染天堂”效應(yīng)消失，且綠色貿(mào)易的發(fā)展顯著減少了碳排放. 因此，尚未跨過中等收入陷阱的低經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平國家應(yīng)重視FDI的使用效率[31].

然而，對于跨越了中等收入陷阱的“一帶一路”沿線國家而言，GDP、工業(yè)增加值占比和能源結(jié)構(gòu)對碳排放均產(chǎn)生顯著正影響，經(jīng)濟(jì)增長表現(xiàn)出不可持續(xù)性. 這些國家應(yīng)當(dāng)聚焦于綠色、低碳、循環(huán)的經(jīng)濟(jì)模式，合理利用綠色FDI，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整和能源結(jié)構(gòu)清潔化，實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展.

3.2.43種機(jī)制的協(xié)同效應(yīng)

政策、創(chuàng)新和發(fā)展三類機(jī)制均導(dǎo)致FDI的碳排放效應(yīng)發(fā)生顯著變化，其中發(fā)展機(jī)制影響最大，表現(xiàn)為經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較低國家的“污染天堂”效應(yīng)明顯的現(xiàn)象，由此凸顯了經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要性. 然而，回歸結(jié)果也表明，經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展特別是工業(yè)發(fā)展顯著增加了碳排放. 隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，“一帶一路”沿線國家的產(chǎn)業(yè)需要實現(xiàn)綠色低碳轉(zhuǎn)型. 從FDI自身來看，低碳和環(huán)境責(zé)任應(yīng)是首選原則，來自中國的投資無疑是理想選擇.

就控制變量而言，上述三類機(jī)制的改進(jìn)均導(dǎo)致了GDP對碳排放的促進(jìn)作用，同時也削弱了消費的碳排放效應(yīng)，創(chuàng)新機(jī)制甚至促進(jìn)了可持續(xù)消費. 此外，創(chuàng)新和發(fā)展機(jī)制的改進(jìn)有助于實現(xiàn)綠色國際貿(mào)易. 因此，各類機(jī)制有利有弊，且創(chuàng)新機(jī)制改進(jìn)的碳減排效果相對穩(wěn)定. 在“一帶一路”倡議的引導(dǎo)下，“一帶一路”沿線各國應(yīng)致力于提升國內(nèi)科技水平，并使3種機(jī)制協(xié)同并重，形成對碳減排的合力，促進(jìn)持續(xù)的FDI“污染光環(huán)”效應(yīng).

3.3 門檻回歸結(jié)果

利用式(2)分別進(jìn)行單門檻、雙門檻和三門檻的檢驗，但僅在單門檻和雙門檻檢驗時各門檻的p值顯著，因此使用雙門檻模型進(jìn)行回歸分析，bootstrap次數(shù)為500.

由表7可見，環(huán)境規(guī)制的門檻效應(yīng)存在. 當(dāng)能源強(qiáng)度大于第二門檻時，F(xiàn)DI與碳排放呈顯著正相關(guān)，彈性系數(shù)隨能源強(qiáng)度下降而減??；當(dāng)能源強(qiáng)度低于第一門檻時，F(xiàn)DI與碳排放呈顯著負(fù)相關(guān). 因此，包括環(huán)境準(zhǔn)入機(jī)制和低碳市場機(jī)制在內(nèi)的嚴(yán)格環(huán)境規(guī)制應(yīng)引入FDI政策，以確保投資在碳減排上的可持續(xù)性.

表7 FDI碳排放效應(yīng)門檻回歸結(jié)果Table 7 Threshold regression results of FDI on carbon emissions

根據(jù)“一帶一路”沿線各國的能源強(qiáng)度數(shù)據(jù)，2013年前“一帶一路”沿線國家能源強(qiáng)度差異較大，平均能源強(qiáng)度介于第一門檻和第二門檻之間；2013年起，平均能源強(qiáng)度降至第一門檻之下，且僅有愛沙尼亞的能源強(qiáng)度高于第二門檻. 結(jié)果表明，“一帶一路”倡議對于環(huán)境規(guī)制具有促進(jìn)作用. 因此，通過文化和科技交流宣傳中國的碳達(dá)峰、碳中和理念與方法，同時加大中國投資的比例，都有利于強(qiáng)化“一帶一路”沿線國家的環(huán)境規(guī)制.

4 結(jié)論

a)“一帶一路”沿線國家FDI顯著增加碳排放，體現(xiàn)出“污染天堂”效應(yīng). 來自中國的投資具有低碳化特征，增加與中國的投資往來并由此引領(lǐng)與其他各國的投資，能在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的同時削弱“污染天堂”效應(yīng).

b)我國提出的“一帶一路”倡議注重綠色低碳發(fā)展，削弱了“一帶一路”沿線國家FDI對碳排放的“污染天堂”效應(yīng)，發(fā)揮了應(yīng)對氣候變化的引領(lǐng)示范作用.

c)經(jīng)濟(jì)發(fā)展可削弱FDI對碳排放的“污染天堂”效應(yīng)，然而經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展特別是工業(yè)發(fā)展可顯著增加碳排放. 因此，“一帶一路”沿線國家的產(chǎn)業(yè)需要實現(xiàn)綠色低碳轉(zhuǎn)型，并基于低碳和環(huán)境責(zé)任原則選擇FDI.

d)“一帶一路”沿線國家應(yīng)以提升國內(nèi)科技水平為基礎(chǔ)，協(xié)同政策、創(chuàng)新和發(fā)展三類機(jī)制，形成對碳減排的合力，持續(xù)激勵FDI對碳排放的“污染光環(huán)”效應(yīng).

e)強(qiáng)化環(huán)境規(guī)制能促進(jìn)FDI對碳排放的“污染光環(huán)”效應(yīng)，“一帶一路”倡議則推動“一帶一路”沿線各國加強(qiáng)了環(huán)境規(guī)制. “一帶一路”沿線各國應(yīng)增加與中國的合作與交流，運用環(huán)境準(zhǔn)入機(jī)制和環(huán)境經(jīng)濟(jì)手段，引導(dǎo)FDI投向綠色低碳領(lǐng)域.